广州海维电声科技有限公司招股说明书

　　 　　广州海威电声科技有限公司。 　　海维声学技术有限公司 　　(广州市南沙区东涌镇三沙公路13号) 　　***公开发行招股说明书 　　主办者 　　(主承销商) 　　(深圳市红岭中路1012号国鑫证券大厦16-26楼) 　　1-1-1 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　[分发概述] 　　发行股票类型***普通股(a股) 　　本次公开发行股票仅限于发行新股，发行股数不限 　　本次发行的股票数量 　　超过2078万股，占发行后总股本的比例不低于25.00%。 　　发行后总股本不超过8311.76万股。 　　每股面值1元。 　　每股发行价8.97元。 　　预计上映日期为2017年7月12日。 　　拟上市证券交易所深圳证券交易所 　　公司公开发行新股所募集的资金在扣除相关发行费用后，将全部返还社会公众。 　　与本次发行相关的提示 　　思泉 　　公司的实际控制人为姚洪波和陈惠芳。 　　夫妇二人分别承诺，自公司***公开发行股票上市之日起， 　　36个月内，我不会转让或委托他人管理我拥有的公司。 　　公开发行股票前已发行的股票，公司不进行回购。 　　分股；我是公司的董事、监事、***管理人员。 　　期间每年转让的公司股份数量不超过本人持有的公司。 　　股份总数的25%；离职后六个月内不转让财产。 　　公司股份；我在宣布辞职后的12个月内收到通知。 　　证券交易所上市公司出售的股份数量占我所有。 　　占公司股份总额的比例不得超过50%。 　　本次发行前股东持有的股份 　　公司股东:广州研和贸易发展有限公司、深圳市。 　　对股票流通的限制和自律 　　远见投资有限公司、广州商务咨询有限公司、广 　　锁定股份的承诺 　　周卓茂企业管理咨询有限公司分别承诺:自公司***次、 　　公开发行的股票自上市之日起12个月内不得转让或委托。 　　委托他人管理本企业持有的，在公开发行股票前已经发行的公司。 　　股份，也不能由公司回购这部分股份。 　　广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司股东，姜。 　　苏科技发展有限公司分别承诺:自公司***公开发行股票之日起 　　自上市之日起36个月内，股份不得转让或委托他人持有。 　　其他管理本企业持有的公司，在公开发行股票前已经发行。 　　股份，也不能由公司回购这部分股份。 　　此外，他还担任过本公司的董事、监事和***管理人员。 　　1-1-2 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　、何分别承诺，自公司***公开发行股票之日起 　　门票自上市之日起12个月内不得转让或委托他人管理。 　　本人间接持有的在公司公开发行股票前已经发行的股份， 　　也不是公司回购；我是公司的董事， 　　在***管理人员任职期间，每年转让的公司股份数量不得超过 　　本人直接和间接持有公司股份总数的25%；在我辞职后 　　半年内不得转让本人直接或间接持有的公司股份；自己 　　在宣布辞职后六个月内，在12个月内通过证券交易所挂牌。 　　卡交易卖出的公司股份数占本人直接和间接持有的公司股份数。 　　占股份总数的比例不得超过50%；姚宏远、陈焕新分别。 　　n:公司***公开发行股票上市之日起三十六个月。 　　不得转让或委托他人管理本人间接持有的公司。 　　本公司不回购开发银行股份之前已经发行的股份。 　　股份；我在公司担任董事、***经理期间，每次都有工资。 　　当年转让的公司股份数量不得超过本人直接和间接持有的股份。 　　公司股份总额的25%；离职后半年内不会直接调动自己。 　　并间接持有公司股份；在我宣布辞职的六个月后， 　　12个月内在证券交易所上市出售的公司股份数量。 　　本人直接和间接持有股份总数的比例不得超过 　　50%。 　　保荐人(主承销商)国鑫证券有限责任公司 　　招股说明书签署日期为2017年7月10日。 　　1-1-3 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　[发行人声明] 　　发行人及全体董事、监事、***管理人员承诺招股说明书及其摘要不虚假。 　　虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担个别和连带责任。 　　承担法律责任。 　　公司负责人、主管会计工作的负责人和会计机构负责人保证招股说明书及其 　　财务会计信息真实完整。 　　保荐机构承诺为发行人***公开发行制作和出具的文件有虚假记载。 　　误导性陈述或者重大遗漏给投资者造成损失的，投资者将获得先行赔偿。 　　中国证监会及其他政府部门对本次发行作出的任何决定或意见均不表明其 　　对发行人股票价值或投资者收益做出实质性判断或保证。任何相反的事情。 　　所有的说法都是假的，不真实的。 　　根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营和收益的变化，由发行人自行决定。 　　行人有责任，投资者要为这种变化带来的投资风险负责。 　　投资者如对本招股说明书及其摘要有任何疑问，应咨询其股票经纪人。 　　人、律师、会计师或其他专业顾问。 　　1-1-4 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　重要事项提示 　　公司提醒投资者认真阅读本招股说明书第四节“风险因素”的全文，特别是 　　请注意以下几点: 　　一、与本次发行相关的重要承诺及说明。 　　(一)公司及其控股股东、董事和***管理人员对公司股价稳定性的说明。 　　预先计划和约束措施 　　1.启动股价稳定措施的具体条件 　　自公司股票***公开发行并上市之日起三年内，如无不可抗力， 　　到，如果公司股票连续20个交易日的收盘价低于***近一期经审计的每股净资产。 　　届时，公司将采取相应措施稳定股价。 　　2.稳定股票价格的具体措施 　　稳定公司股价的措施包括公司回购股份，控股股东或实际控制人增持股份。 　　以及公司董事(不含独立董事)、***管理人员增持股份。每次上市后三年内 　　在满足启动条件时，公司将及时采取以下部分或全部措施稳定公司股价: 　　(1)公司回购股份。 　　公司董事会应当在股票价格触及启动条件后10个交易日内制定股票回购方案。 　　并发布公告。公司的股票回购计划应当符合法律、法规和公司章程的规定，同时保证 　　回购结果不会导致公司股权分布不符合上市条件。股票回购计划需要提交给股东。 　　经股东大会审议，股东大会关于回购股份的决议以出席会议的股东所持表决权为准。 　　超过三分之二的人通过了。公司以稳定股价为目的回购股份的，应当遵守相关法律。 　　除法律法规要求外，还应遵守以下约定: 　　①公司用于回购股份的资金金额不得高于股份回购事件发生时的上一个会计年度。 　　归属于母公司股东的经审计净利润的20%； 　　②公司上市后三年内用于回购股份的资金总额不得超过***公开发行。 　　新股募集资金总额； 　　(3)公司董事会公布股份回购方案后，公司股票连续20个交易日收盘价超过 　　超过每股净资产时，公司董事会可以作出终止回购股份的决议； 　　1-1-5 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　④公司回购股份的价格不得超过上一会计年度末经审计的每股净资产。 　　(2)控股股东、实际控制人增持。 　　控股股东、实际控制人应当在股价触及启动条件后10个交易日内提出增持。 　　持有该计划，同时将增持公司股份的具体计划书面通知公司并公告。控股股东，实体 　　国际控制人的增持计划应符合法律法规和公司章程的规定。为了稳定股价 　　控股股东增持股份，除符合相关法律法规要求外，还应承诺: 　　①每次用于增持公司股份的金额不得高于公司股份总数的2%； 　　(2)应在触发义务之日起3个月内稳定股价，但在上述期限内如果连续20。 　　当某个交易日收盘价超过每股净资产时，可以终止实施增持计划； 　　(三)通过增持获得的股份，在增持完成后12个月内不得转让； 　　(四)控股股东回购股份的价格不得超过上一会计年度末经审计的每股净资产。 　　(3)董事(不含独立董事)、***管理人员增持。 　　发行人、控股股东、实际控制人采取稳定股价措施并实施后，再次 　　当触及启动股价稳定措施的条件时，发行人的董事(不含独立董事)和***管理人员 　　成员将通过增加发行人的股份来稳定股价。 　　董事(不含独立董事)和***管理人员应符合相关股价稳定措施的启动条件。 　　成就后3个交易日内提出增持计划，并书面通知社会公众增持公司股票的具体计划。 　　划分和公告。为稳定股价，增持股票不仅要符合相关法律法规的要求。 　　此外，董事(独立董事除外)和***管理人员还承诺: 　　①每次用于增持公司股票的金额不得低于上一年度从公司领取的税后工资。 　　30%，一年内累计增持不超过上一年度从公司领取的税后薪酬的100%； 　　②公司董事(不含独立董事)和***管理人员应当在触发稳定股价义务之日。 　　3个月内增持股份，但在上述期间内连续20个交易日收盘价超过每股净资产的， 　　时，可以终止执行增加计划； 　　③公司董事(不含独立董事)和***管理人员提高控股股东的股份回购价格。 　　上一财年结束时经审计的每股净资产。 　　股票上市后三年内公司新聘任的董事(不含独立董事)和***管理人员。 　　应当遵守本预案关于公司董事、***管理人员增持股份义务的规定，并与公司 　　控股股东、实际控制人、现任董事和***管理人员应当提拔公司新任命的。 　　1-1-6 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　董事和***管理人员应当遵守稳定股价计划，并签署相关承诺。 　　3.相关限制措施 　　(1)控股股东或实际控制人未按约定实施增持计划的，公司有权利也有责任。 　　责令控股股东、实际控制人限期履行增持股份承诺，控股股东、实际控制人 　　如仍不履行，公司有权扣减其应向控股股东和实际控制人支付的股利。 　　(2)公司董事、***管理人员未按约定实施增持计划的，公司有权责令董。 　　事项，***管理人员在期限内履行增持股份的义务。公司董事和***经理仍然不是 　　如果发生业绩，公司有权扣除应付给董事和***管理人员的报酬。 　　公司董事、***管理人员拒绝履行本计划规定的增持股票义务，情节严重的， 　　控股股东或董事会、监事会及半数以上独立董事有权请求股东大会同意变更。 　　相关董事及公司董事会有权解聘相关***管理人员。 　　(2)信息披露不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 　　1、公司对信息披露虚假陈述的承诺。 　　公司承诺，如公司招股说明书被有关监管部门认定为虚假或误导性的， 　　该声明或重大遗漏对判断公司是否符合法律规定的发行条件具有重大和实质性意义。 　　影响，公司将依法回购***公开发行的全部新股，回购价格不低于发行价格。 　　具体程序按照中国证监会和深圳证券交易所的规定办理。 　　公司招股说明书是否存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者 　　证券交易发生损失的，本公司将依法赔偿投资者的损失。有权获得补偿的投资者 　　资格、投资者损失的范围、赔偿主体之间的责任划分和免责应符合“中国 　　《中华人民共和国证券法》、《***高人民法院关于审理证券市场因虚假陈述引起的 　　民事赔偿案件的若干规定》(法释〔2003〕2号)等相关法律法规的规定。 　　2、公司控股股东、实际控制人信息披露的虚假陈述。 　　公司控股股东、实际控制人姚洪波、承诺，如果龚 　　公司招股说明书被有关监管部门发现有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 　　对判断公司是否符合法律规定的发行条件有重大、实质性影响的，我会 　　回购本人已公开出售的老股和已转让的原限售股(如有)，回购价格不得低于。 　　公司***公开发行的发行价。具体程序按照中国证监会和深圳证券交易所。 　　的规定。 　　1-1-7 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　公司招股说明书是否存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者 　　如果我在证券交易中遭受损失，我将依法赔偿投资者。有权获得补偿的投资者 　　资格、投资者损失的范围、赔偿主体之间的责任划分和免责应符合“中国 　　《中华人民共和国证券法》、《***高人民法院关于审理证券市场因虚假陈述引起的 　　民事赔偿案件的若干规定》(法释〔2003〕2号)等相关法律法规的规定。 　　3、公司董事、监事和***管理人员关于信息披露的虚假陈述。 　　本公司董事、监事、***管理人员承诺:公司招股说明书如有虚假记载、错误， 　　在证券交易中，因领导陈述或者重大遗漏导致投资者遭受损失的，我会依法予以赔偿。 　　赔偿投资者损失。有权获得赔偿的投资者的资格、投资者损失范围的确定和赔偿人 　　实体之间的责任划分和豁免应符合《中华人民共和国证券法》和***高人民法。 　　关于审理证券市场虚假陈述民事赔偿案件的若干规定(法语解释) 　　[2003]2号)等相关法律法规。 　　4.本次发行中介机构的承诺 　　国信证券股份有限公司承诺:因公司为发行人***公开发行股票生产发行， 　　文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将被 　　依法先行赔偿投资者损失。 　　国信证券承诺遵守上述承诺，勤勉尽责地开展业务，维护投资者的合法权利。 　　受益，并为此承担责任。 　　广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙)承诺本所为发行人***公开发行股票。 　　开发银行制作和出具的文件不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 　　对其真实性、准确性和完整性承担法律责任。 　　本所为发行人***公开发行制作和出具的文件存在虚假或者误导性的 　　陈述或重大遗漏给投资者造成损失的，交易所将依法对投资者进行赔偿。 　　广东信达律师事务所承诺，信达将为发行人***公开发行制作和出具文件。 　　不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，其真实性、准确性和完整性 　　为诚信承担法律责任。 　　如果信达未能按照法律法规和行业标准的要求勤勉尽责，存在过错，将导致信达。 　　为发行人***公开发行制作和出具的文件存在虚假记载、误导性陈述或者重大***问题。 　　漏，给投资者造成直接经济损失的，信达将按照生效的仲裁裁决或司法判决处理。 　　1-1-8 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　赔偿投资者损失。 　　(3)持有公司5%以上股份的主要股东在公开发行上市后的持股和减持意向。 　　向 　　公司***公开发行股票前，持有股份超过总股本5%的股东。 　　姚洪波和江苏于越科技发展有限公司分别承诺: 　　1、姚宏波 　　我是广州海维电声科技有限公司(以下简称“海维电声”或“大众”)的成员 　　公司”)持股5%以上的股东。本人对海维电声上市后的持股和减持意向如下 　　接下来: 　　(1)本人拟长期持有公司股份； 　　(2)如锁定期届满后拟减持股份，本人将认真遵守证监会和交易所的规定。 　　股东减持的有关规定，结合公司稳定股价、经营和资本运作的需要， 　　认真制定股票减持计划，在股票锁定期到期后逐步减持股票； 　　(3)本人将根据有关法律、法规和规章的规定减持公司股份，具体方式包括 　　包括但不限于交易所的集中竞价交易模式、大宗交易模式、协议转让模式； 　　(4)本人减持公司股份前，应当提前三个交易日公告并进行证券交易。 　　及时、准确履行信息披露义务的规则；除非我持有公司5%以下的股份。 　　外面； 　　(5)锁定期届满后，根据法律法规要求和自身理财规划的需要合理。 　　减持，在担任发行人董事或者***管理人员期间，减持数量不得超过持有的上年末股份。 　　数量的25%。锁定期满后两年内减持本人持有的公司股份的，减持价格不得低于。 　　公司***公开发行a股股票的发行价格(本次发行后进行权益分派，增加公积金) 　　股权、配股等。，发行价格以相应除息处理为准)。每次减持，都要推进。 　　通知公司在三个交易日内公布本次减持的数量、价格区间和时间区间； 　　(6)本人未能履行上述减持意向的，将在股东大会和中国证监会指定。 　　在披露媒体上公开说明未履行承诺的具体原因，并告知公司股东和社会公众投资者 　　道歉； 　　(7)如本人未能履行上述减持意向，本人持有的公司股份由本人履行。 　　自表明减持意向之日起六个月内不得减持。 　　1-1-9 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2.江苏于越科技发展有限公司 　　(一)企业拟长期持有本公司股份； 　　(2)锁定期届满后公司拟减持股份的，将认真遵守证监会及本次交易。 　　股东减持的有关规定，结合公司稳定股价、开展业务和资本运作的需要， 　　要精心制定股票减持计划，在股票锁定期到期后逐步减持； 　　(3)公司减持股份应符合相关法律、法规和规章的规定，以及具体方式。 　　包括但不限于交易所的集中竞价交易模式、大宗交易模式、协议转让模式； 　　(4)企业减持公司股份前，应当提前三个交易日发布公告，并根据证券交易所报送。 　　交易所规则及时、准确地履行信息披露义务；公司持有公司股份不足5%。 　　除了当； 　　(5)锁定期届满后，根据法律法规要求和自身理财规划的需要合理。 　　减持。锁定期满后两年内减持本企业持有的本公司股份的，减持价格不得低于本公司。 　　***公开发行a股股票的发行价格(本次发行后进行权益分派及公积金转增股本) 　　这个，配股等等。，发行价格进行相应的除息处理)。每次减持，提前三次。 　　通知公司在下一交易日公布本次减持的数量、价格区间和时间区间； 　　(6)企业未履行上述减持意向的，企业将召开股东大会和中国证监会。 　　在指定披露媒体上公开说明未能履行承诺的具体原因，并向公司股东和社会公众进行表决。 　　雇主道歉； 　　(7)如果企业未能履行上述减持意向，则企业持有的本公司股份不 　　自上述减持意向达成之日起六个月内不得减持。 　　(4)本次发行方案的说明。 　　2015年第四次临时股东大会审议通过了本次发行方案的主要内容如下: 　　1.发行股票种类:***普通股(a股)。 　　2.每股面值:1.00元。 　　3.发行股份数量:不超过2，078万股(包括公司公开发行的新股和公司股东股份) 　　用于开发和销售的股份)。根据本次发行的询价结果，若本次发行预计募集资金净额超过 　　募集资金投资项目所需资金总额达到发行条件后，公司能够满足相关要求 　　法律法规的前提下，减少公开发行新股的数量，同时，符合条件的股东应当按照其原 　　股东公开发售的股份数量不超过其所持公司股份相应比例的415.60股。 　　1-1-10 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　一万股。持有时间超过36个月的股东公开发行的股票数量。 　　金额不得超过分配给自愿设定12个月期限并按上限出售的投资者的股份数量。符合 　　有条件股东姚洪波，，广州卓茂，广州安鸿英平， 　　经自愿协商，确定向社会公开发行的股票全部由姚宏波向社会公开发行。公司本次发行 　　公司股东公开发行新股和股份的***终数量由公司在遵循上述原则的基础上确定。 　　与保荐机构(主承销商)协商共同确定。 　　4.发行对象:合格的询价对象及在深交所有账户的境内性质。 　　人、法人和其他投资者(***法律法规禁止的除外)或中国证监会规定的其他权利。 　　大象。 　　5.定价方式:公司与主承销商通过向询价对象初步询价确定的发行价格。 　　区间并综合考虑公司的募集资金计划、公司业绩、可比公司估值水平和市场情况。 　　确定发行价格的条件和其他因素；或者采用中国证监会认可的其他定价方式。 　　6.发行方式:向询价对象网下发行，向社会公众投资者网上定价。 　　方式的组合，或中国证监会要求或认可的其他方式。 　　7.核保方式:余额核保。 　　8.上市地点:深圳证券交易所。 　　9.发行费用的承担原则:本次公开发行股票的承销费用由公司和本次公开发行的股票共同承担。 　　股份的股东应当按照各自公开发行(待售)股份占本次发行股份数的比例。 　　分摊；本次发行的保荐费、审计费、律师费等发行费用由公司承担。 　　10.关于本次发行上市的决议有效期:自股东大会审议通过之日起24。 　　月份。 　　(五)股东公开发行股票对公司控制权、治理结构和生产经营的影响。 　　大声地 　　公司股东为姚洪波，实际控制人为姚洪波和 　　陈惠芳.根据这份发行方案，老股按公开发行股票数量上限进行转让。 　　之后，对姚宏波的控股地位以及姚宏波和陈惠芳的实际控制权进行了分析。 　　抢占的状态不会改变。公司董事会、监事会、管理层和核心技术人员不会受此影响 　　二级股东公开发行股票的情况发生了变化，因此本次股东公开发行股票不会对公司产生影响。 　　治理结构、生产经营产生重大不利影响。 　　1-1-11 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(6)本次发行前股东所持股份的流通限制及自愿锁定股份的承诺。 　　1.公司实际控制人姚洪波、分别承诺。 　　(一)自公司***公开发行股票上市之日起三十六个月内不得转让或者委托。 　　其他管理公司公开发行前已经发行的股份，公司不回购的部门。 　　分股； 　　(2)本人在担任公司董事、监事、***管理人员期间，每年转让的公司股份。 　　股份数量不得超过所持公司股份总数的25%；辞职后半年内不转岗。 　　一些公司股票；我在宣布辞职后的12个月内在证券交易所上市交易。 　　卖出公司股份数量占本人持有股份总数的比例不超过50%； 　　(3)锁定期届满后两年内减持公司股份的，减持价格不得低于公司***减持价格。 　　公开发行a股股票的发行价格(权益分派、公积金转增股本、本次发行后分配) 　　股份等。，发行价格应进行相应的除息处理)； 　　(4)***公开发行的公司股票上市后六个月内，公司股票连续交易二十次的， 　　当日收盘价低于发行价，或上市后六个月期末(若当日不是交易日，则为 　　该日之后的***个交易日)，收盘价低于发行价的，持有公司股份的锁定期自动延长。 　　六个月。 　　上述第(3)、(4)项承诺不因工作变动或辞职而终止。 　　2.除姚洪波和陈惠芳以外的董事和***管理人员。 　　、何、、姚宏远、分别答应。 　　①杜小寒答应了 　　①自公司***公开发行股票上市之日起12个月内不得转让或委托他人。 　　管理我间接持有的在公司公开发行股票前已经发行的股份，公司不会回购该部门。 　　分股； 　　②本人在公司担任董事、***管理人员期间，每年转让的公司股份数量不 　　本人直接或间接持有股份总数的25%以上；离职后半年内不会调动自己。 　　直接和间接持有的公司股份；我在宣布辞职后的12个月内通过了证券交易所。 　　在交易所上市的公司卖出的股份数量占本人直接和间接持有股份总数的比例？ 　　50%以上； 　　(3)锁定期届满后两年内减持公司股份的，减持价格不得低于公司***公开发行股票价格。 　　1-1-12 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　发展银行a股发行价格(本次发行后进行权益分派、公积金转增股本、权益分派) 　　等。，发行价格以相应除息处理为准)； 　　(4)公司***公开发行股票上市后六个月内，公司股票连续二十个交易日上市的， 　　的收盘价低于发行价，或在上市后六个月结束时(如果该日不是交易日，则为 　　未来***交易日收盘价低于发行价的，持有公司股份的锁定期自动延长六个。 　　上个月。 　　上述第3、4项承诺的履行不因工作变动或辞职而终止。 　　②他洪钧的承诺 　　①自公司***公开发行股票上市之日起12个月内不得转让或委托他人。 　　管理我间接持有的在公司公开发行股票前已经发行的股份，公司不会回购该部门。 　　分股； 　　(2)本人担任公司***管理人员期间，每年转让的公司股份数量不超过此数。 　　人直接和间接持有公司股份总数的25%；本人离职后半年内不会直接调职。 　　间接持有的公司股份；本人在宣布辞职后的12个月内上市。 　　公司在卡交易中卖出的股份数量占本人直接和间接持有股份总数的比例不得超过 　　50%; 　　(3)锁定期届满后两年内减持公司股份的，减持价格不得低于公司***公开发行股票价格。 　　发展银行a股发行价格(本次发行后进行权益分派、公积金转增股本、权益分派) 　　等。，发行价格以相应除息处理为准)； 　　(4)公司***公开发行股票上市后六个月内，公司股票连续二十个交易日上市的， 　　的收盘价低于发行价，或在上市后六个月结束时(如果该日不是交易日，则为 　　未来***交易日收盘价低于发行价的，持有公司股份的锁定期自动延长六个。 　　上个月。 　　上述第3、4项承诺的履行不因工作变动或辞职而终止。 　　(3)姚宏远答应了 　　①自公司***公开发行股票上市之日起三十六个月内不得转让或委托他方。 　　人管理我间接持有的公司公开发行前已经发行的股份，公司不回购。 　　部分股份； 　　②本人在公司担任董事、***管理人员期间，每年转让的公司股份数量不 　　1-1-13 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　本人直接或间接持有股份总数的25%以上；离职后半年内不会调动自己。 　　直接和间接持有的公司股份；我在宣布辞职后的12个月内通过了证券交易所。 　　在交易所上市的公司卖出的股份数量占本人直接和间接持有股份总数的比例？ 　　50%以上； 　　(3)锁定期届满后两年内减持公司股份的，减持价格不得低于公司***公开发行股票价格。 　　发展银行a股发行价格(本次发行后进行权益分派、公积金转增股本、权益分派) 　　等。，发行价格以相应除息处理为准)； 　　(4)公司***公开发行股票上市后六个月内，公司股票连续二十个交易日上市的， 　　的收盘价低于发行价，或在上市后六个月结束时(如果该日不是交易日，则为 　　未来***交易日收盘价低于发行价的，持有公司股份的锁定期自动延长六个。 　　上个月。 　　上述第3、4项承诺的履行不因工作变动或辞职而终止。 　　(4)陈焕新承诺 　　①自公司***公开发行股票上市之日起三十六个月内不得转让或委托他方。 　　人管理我间接持有的公司公开发行前已经发行的股份，公司不回购。 　　部分股份； 　　(2)本人担任公司***管理人员期间，每年转让的公司股份数量不超过此数。 　　人直接和间接持有公司股份总数的25%；本人离职后半年内不会直接调职。 　　间接持有的公司股份；本人在宣布辞职后的12个月内上市。 　　公司在卡交易中卖出的股份数量占本人直接和间接持有股份总数的比例不得超过 　　50%; 　　(3)锁定期届满后两年内减持公司股份的，减持价格不得低于公司***公开发行股票价格。 　　发展银行a股发行价格(本次发行后进行权益分派、公积金转增股本、权益分派) 　　等。，发行价格以相应除息处理为准)； 　　(4)公司***公开发行股票上市后六个月内，公司股票连续二十个交易日上市的， 　　的收盘价低于发行价，或在上市后六个月结束时(如果该日不是交易日，则为 　　未来***交易日收盘价低于发行价的，持有公司股份的锁定期自动延长六个。 　　上个月。 　　上述第3、4项承诺的履行不因工作变动或辞职而终止。 　　1-1-14 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　3.法人股东深视、广州姚期、广州研和、广州卓茂分别承诺。 　　自公司***公开发行股票上市之日起12个月内，不转让或者委托他人管理。 　　本公司持有的本公司公开发行股票前已经发行的股份，本公司不进行回购。 　　分享一下。 　　4.公司股东广州安和江苏承诺。 　　自公司***公开发行股票上市之日起36个月内不得转让或者委托他人。 　　对企业持有的在公司公开发行股票前已经发行的股份进行管理，公司不回购股份。 　　股份。 　　5.其他董事、监事和***管理人员承诺 　　公司董事、监事、***管理人员:吴展驰、朱、、高伟、。 　　范、李伟、杜毅夫、承诺本人担任本公司董事、监事、***管理人员。 　　期间，每年转让的公司股份数量不超过本人直接或间接持有的公司股份总数。 　　25%;本人辞职后六个月内不转让本人直接或间接持有的公司股份；我宣布。 　　离任后12月份通过在证券交易所上市交易卖出的公司股份数量占本人的直接比例。 　　共同和间接持有公司股份总数的比例不得超过50%。 　　(七)填补摊薄即期回报的措施和承诺。 　　由于本次募集的投资项目有一定的建设期和生产期，股东将在此期间进行回报。 　　仍然会通过公司现有业务产生的收入和利润来实现。因此，募集资金到位后，公司将 　　每股收益(扣除非经常性损益后的每股收益，摊薄后的每股收益)被权益摊薄。 　　环比来看，与去年相比，每股收益呈下降趋势。 　　为了填补股东的摊薄即期回报，公司承诺采取相关措施，但公司制定了 　　弥补回报的措施不等于保证公司未来的利润。具体措施如下: 　　1.加强市场开发，增加R&D投资，提高公司竞争力和持续盈利能力。 　　作为一家专业从事R&D、音响设备生产和销售的高科技企业，公司积累了大量的财富。 　　丰富的产品设计、R&D和生产经验。公司将继续提升品牌在消费者中的影响力。 　　扩大和完善原有销售网络，不断开拓市场，继续加大研发投入，增加技术储备。 　　准备，加强自身核心技术的开发和积累，提高公司竞争力和持续盈利能力。 　　1-1-15 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2.加强管理和内部控制。 　　公司建立健全了股东会、董事会和董事会 　　专门委员会、监事会、独立董事、董事会秘书和***管理层的管理结构， 　　为公司的管理和内部控制奠定了坚实的基础。公司将进一步提高管理水平 　　提高公司的整体盈利能力。 　　公司将努力提高资金使用效率，完善和强化投资决策程序，设计科学合作。 　　管理资金的使用，控制公司的资金成本。同时，公司将继续加强内部控制。 　　系统，加强成本管理和加强预算执行的监督，全面有效地控制公司的经营管理风格。 　　风险。 　　3.加快募投项目建设进度。 　　公司本次募集的投资项目都是围绕主业，从现有业务上对公司进行强化。 　　业务能力。本次发行募集资金到位后，公司将按照募集资金管理的相关规定， 　　定，严格管理募集资金的使用，确保募集资金按照原计划有效使用，加快推进。 　　筹集项目建设资金，尽快实现投产并达到预期效益。 　　4.强化投资者回报机制。 　　为了完善公司的利润分配政策，增强利润分配的透明度，保护公众投资者的合作 　　合法权益，公司根据实际经营情况制定了上市后适用于公司的章程。 　　(草案)，详细规定了利润分配政策的条款。 　　公司制定了未来三年的分红回报规划，加强了对投资者的收益回报，确立了对 　　股东持续、稳定、科学的回报规划和机制对利润分配做出了制度安排，包括 　　有效保证本次发行上市后股东的回报。 　　5.公司董事和***管理人员的承诺 　　本公司董事及***管理人员就履行本公司填报申报表的措施作出以下声明。 　　承诺: 　　(1)不得无偿或以不正当条件向其他单位或个人输送利益，不得利用他人。 　　这种方式损害了公司的利益。 　　(2)限制本人职务消费行为。 　　(三)不得利用公司资产从事与履行职责无关的投资和消费活动。 　　(4)董事会或薪酬委员会制定的薪酬制度及公司填补回报措施的执行情况。 　　1-1-16 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　情况是有联系的。 　　(5)目前公司无股权激励计划。如果将来有股权激励，公司的股权要公告。 　　激励的行权条件与公司填补回报的措施执行情况挂钩。 　　如本人违反上述承诺，将遵守以下约束措施:(1)本人将出席股东大会和中国证券交易所。 　　在中国证监会指定的披露媒体上公开说明未能履行承诺的具体原因，并向公司股东和社会公众公布。 　　很多投资者道歉；(2)我暂时不领现金分红和50%工资，公司有权给我发工资。 　　并且我持股的公司股东的现金分红归我，工资的50%暂扣。 　　呆到我真正履行我的承诺或消除违反我的承诺。 　　(八)发行人及其相关责任主体对相关承诺的约束措施。 　　1、发行人对相关承诺的约束措施。 　　如果公司未能履行招股说明书披露的承诺，公司将在股东大会和中国证券交易所 　　JISC指定报刊公开说明未兑现承诺的具体原因，并告知股东和公众投资者。 　　抱歉，并向公司投资者提出补充承诺或替代承诺，尽可能保护投资者权益。 　　因公司未履行相关承诺导致投资者在证券交易中遭受损失的， 　　公司将依法赔偿投资者相关损失。经证券监管部门或其他主管部门认定。 　　公司招股说明书含有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的，应当在十日内向社会公开披露 　　我们公司将开始赔偿投资者的损失。投资者按照与投资者协商确定的黄金进行亏损。 　　金额，或者根据证券监管部门和司法机关确定的方式或金额。 　　2、控股股东、实际控制人的相关承诺。 　　如未能履行招股说明书披露的承诺，本人将出席股东大会和中国证券交易所。 　　JISC指定报刊公开说明未兑现承诺的具体原因，并告知股东和公众投资者。 　　抱歉，并向公司投资者提出补充承诺或替代承诺，尽可能保护投资者权益。 　　本人将于上述事件发生之日起十天内停止从公司领取工资，同时， 　　业主持有的公司股份(如有)在相关承诺兑现前不得转让。 　　如果投资者因本人未能履行相关承诺而在证券交易中遭受损失， 　　我会依法赔偿投资者相关损失。如果我不承担前述赔偿责任，我持有。 　　部分公司股份(不包括***公开发行时老股转让的股份)已由本人履行。 　　赔偿责任之前不得转移，同时公司有权扣除分配给本人的现金分红用于承担。 　　前述赔偿责任。 　　1-1-17 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　本人担任公司控股股东、实际控制人期间，如公司未能履行招股说明书， 　　如所披露的承诺给投资者造成损失，我承诺依法承担赔偿责任。 　　3.董事、监事和***管理人员对相关承诺的约束措施 　　如未能履行招股说明书披露的承诺，本人将出席股东大会和中国证券交易所。 　　JISC指定报刊公开说明未兑现承诺的具体原因，并告知股东和公众投资者。 　　抱歉，并向公司投资者提出补充承诺或替代承诺，尽可能保护投资者权益。 　　本人将于上述事件发生之日起十天内停止从公司领取工资，同时， 　　业主持有的公司股份(如有)在相关承诺兑现前不得转让。 　　如果投资者因本人未能履行相关承诺而在证券交易中遭受损失， 　　我会依法赔偿投资者相关损失。 　　二、累积利润的分配安排 　　根据2015年第四次临时股东大会决议，公司***公开发行股票向前滚动。 　　留存的未分配利润在公司***公开发行完成后，由新老股东按持股比例享有。 　　是的。 　　三。本次发行后的股利分配政策。 　　公司2015年第四次临时股东大会审议通过了本次发行上市后适用的公司印章。 　　程(草案)，公司的利润分配政策主要如下: 　　(一)利润分配原则 　　公司实行积极的利润分配政策，重视投资者的合理***，维护利润。 　　分配政策的连续性和稳定性。 　　(二)利润分配的形式和间隔 　　利润分配形式:公司可以采取现金分红、股票分红、现金分红和股票分红。 　　以合并利润或法律法规允许的其他方式进行利润分配。在利润分配方式上，现金 　　分红优先于股票分红，有现金分红的，应当用现金分红进行利润分配。 　　匹配。利润分配不得超过累计可分配利润的范围，不得损害公司的持续经营能力。 　　利润分配的期间间隔:一般支付年度红利，公司董事会也可以根据公司的 　　对资金的需求意味着中期股息。 　　1-1-18 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(三)利润分配的具体内容和条件 　　利润分配的具体内容:公司当年利润和累计未分配利润为正，公司现 　　在没有重大投资计划或重大资本的情况下，现金流能够满足公司的正常经营和可持续发展。 　　如有黄金支出，公司每年应支付现金股利，现金分配的利润不得少于 　　当年实现的可分配利润的20%；***近三年以现金方式分配的累计利润不少于 　　***近三年实现的年可分配利润的30%；在实施现金分红的同时，公 　　公司还可以派发股票红利。 　　重大投资计划或重大资本性支出是指下列情况之一: 　　(1)公司未来12个月拟对外投资、收购资产或购买设备的累计支出达到。 　　或者占公司***近一期经审计净资产的50%以上，且在3000万元以上； 　　(2)公司未来12个月拟对外投资、收购资产或购买设备的累计支出达到。 　　达到或超过公司***近一期经审计总资产的30%； 　　(三)中国证监会或深圳证券交易所规定的其他情形。 　　公司董事会应综合考虑行业特点、发展阶段、自身经营模式和盈利能力。 　　水平和是否有重大资本支出安排等因素，区分以下情况，提出具体的现金分红方案。 　　政策: 　　(1)如果公司发展阶段成熟，且无重大资本支出安排，在进行利润分配时， 　　本次利润分配中现金分红的***低比例应达到80%； 　　(2)公司发展阶段成熟且有重大资本支出安排的，在分配利润时， 　　现金分红在本次利润分配中应***少占40%； 　　(3)公司处于成长期且有重大资本支出安排的，在分配利润时， 　　现金分红在本次利润分配中***少应占20%。 　　公司以股份形式分配股利的条件是:公司经营状况良好，董事会认可。 　　当公司股价与公司股本不匹配，且不影响上述现金分红的情况下，予以退出。 　　制定并实施股票股利分配方案。 　　(四)利润分配政策及其调整决策程序和机制。 　　公司董事会根据既定的利润分配政策和公司利润，制定当年的利润分配方案 　　分配方案由董事会提出，股东大会通过。公司研究并论证利润分配方案。 　　应充分考虑独立董事、监事和中小股东的意见。利润分配方案应予保留 　　1-1-19 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　的未分配利润由该计划解释。公司的利润分配方案应由全体董事的过半数表决通过。 　　只有获得独立董事半数以上通过，才能提交股东大会审议。公司监事会的职责是 　　董事会制定的利润分配方案经半数以上监事审议通过。 　　董事会在制定现金分红的具体方案时，还应当对公司的现金分红进行认真研究和论证。 　　独立董事产生的时机、条件和***低比例、调整条件和决策程序 　　表达明确意见时。独立董事可以征求中小股东的意见，直接提出分红建议和 　　提交董事会审议。 　　在股东大会审议利润分配具体方案前，公司将通过各种渠道主动进行股份分享。 　　东，特别是中小股东进行沟通和交流，充分听取中小股东的意见和要求，并及时予以解答。 　　回复小股东关注的问题。公司的利润分配方案须经出席股东大会的股东(包括 　　股东代理人所持表决权的三分之二以上。除现场会议外，公司还应向 　　股东以网络的形式提供了一个投票平台。 　　公司应严格执行公司章程确定并经股东大会批准的现金分红政策。 　　现金分红的具体方案。根据生产经营、投资规划和长远发展的需要或原因。 　　外部经营环境发生重大变化，确实需要调整利润分配政策和股东回报规划的。 　　后利润分配政策不得违反中国证监会和深圳证券交易所的有关规定。相关音调 　　关于整体利润分配政策的议案应由独立董事和监事会发表意见，并经公司董事会审议。 　　提交公司股东大会批准，并经出席股东大会的股东所持表决权的三分之二以上通过。 　　通过。同时，公司应提供网络投票方式，方便中小股东在股东大会上参与投票。 　　公司应在年度报告中详细披露现金分红政策的制定和执行情况，并予以说明 　　是否符合公司章程或股东大会决议的规定，分红标准和比例是否明确。 　　以及相关决策程序和机制是否完备，独立董事是否履行职责并做出回应。 　　一些角色，小股东是否有充分表达意见和诉求的机会，小股东的合法权益。 　　是否得到充分保护等。现金分红政策如有调整或变更，应进行调整或变更。 　　更多的条件和程序是合规和透明的。 　　股东非法占用公司资金的，公司应当扣除该股东分配的现金红利。 　　利息，以偿还其占用的资金。 　　公司2015年第四次临时股东大会审议通过了《公司未来三年分红回报》 　　规划建议。 　　1-1-20 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　四。本公司特别提醒投资者注意以下风险因素。 　　本公司提醒投资者特别关注以下风险因素，并提醒投资者认真阅读。 　　“第四节危险因素”的全部内容。 　　(一)行业大幅波动的风险 　　公司属于电子音响行业，行业发展影响公司生产经营。电子 　　音频行业直接面对终端消费者，行业的发展很大程度上依赖于宏观经济的繁荣。从2010年开始， 　　此后，由于宏观经济波动，中国的电子音频产量增长经历了两个负增长时期。 　　如果未来中国电子音响行业受到宏观经济的负面影响，对公司经营是有害的。 　　性能有重大不利影响。 　　来源:中国电子音响行业协会。 　　(二)产品销售集中的风险 　　公司主要产品有多媒体音响、公共广播、家庭影院、专业音响和汽车音响。 　　等。，但收入构成主要是多媒体音响、公共广播和家庭影院。在报告所述期间，多媒体 　　音响、公共广播和家庭影院的主营业务收入占比分别为78.79%和80.66%。 　　81.95%，毛利占比分别为79.59%、80.90%和82.27%，因此其销售情况对公司***关重要。 　　性能影响更大。如果多媒体音频、公共广播和家庭影院的销售是由于消费者的需求 　　如果趋势改变，减少，公司将有业绩大幅下滑的风险。 　　(三)市场竞争加剧的风险 　　电子音响行业竞争激烈，国内音响生产企业数量众多。 　　1-1-21 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　有的在价格更低的产品同质化竞争；外企凭借技术和品牌优势占领国内市场。 　　高端市场。该公司的产品面临着国内外同行的激烈竞争。如果公司在产品中， 　　技术升级、新产品设计研发、营销渠道拓展等方面不能及时应对市场变化。 　　将面临业绩下滑的风险。 　　(D)大量计提存货折旧的风险。 　　报告期内，存货账面净值分别为5，534.66万元、5，638.04万元和7，226.18万元。 　　占流动资产的比例分别为32.49%、38.16%和50.70%，较高的净存货是由于公司。 　　有多种产品和交货的经营特点。未来随着公司业务规模的扩大，会有 　　净货运量将进一步增加。如果音频行业出现重大技术创新或客户需求变化，公司 　　现有存货难以继续销售，公司将大幅计提存货跌价准备，影响公司经营业绩。 　　作为重大不利影响，存货难以变现，也会对公司资金周转产生不利影响。 　　(五)危险临时建筑的使用和拆除 　　目前，广州盛骏有5，739.00平方米的房屋用作仓库、车棚和吸烟室。 　　有产权证的自建物业。截***2016年12月31日，该自建房产账面价值为58，000元。 　　元，占公司总资产的0.02%；建筑面积5，739.00平方米，占公司房屋建筑面积。 　　占总面积的比例为7.16%。 　　珠海hivi目前用于生产和储存的房屋中有15573.77平方米的临时建筑，可 　　使用***2019年12月30日。截***2016年12月31日，该临时建筑的账面价值为600.45万元。 　　元，占公司总资产的2.01%；建筑面积15，573.77平方米，占公司房屋建筑。 　　占总面积的比例为19.42%。 　　上述自建房产和临时建筑不属于重要生产经营场所，但服务期满后仍将使用。 　　面临拆迁风险，除了给公司造成直接经济损失外，如果在拆迁过程中， 　　公司无法对生产线的搬迁做出合理安排，将影响公司的产能和生产计划。 　　经营业绩下降的风险。 　　动词 （verb的缩写）财务报告审计截止日期后的主要财务信息和经营情况 　　广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙)对公司2017年1-3月的财务报告 　　进行了审查并出具了广汇专字[2017]g 17001670111号审查报告。 　　公司2017年1-3月审阅的主要财务数据为:截***2017年3月31日，资产总额 　　1-1-22 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　金额30686.33万元，负债总额5460.11万元，所有者权益25226.23万元； 　　2017年1-3月实现营业收入5436.68万元，比上年增长10.53%；2017年1月***3月返回 　　归属于母公司股东的净利润626.95万元，比上年增长67.63%；2017年1月***3月 　　扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润516.3万元，较去年同期有所增长。 　　长47.69%。 　　公司提醒投资者关注财务报告审计截止日后的主要财务信息和经营情况。 　　详情请参阅「八。财务报告”，载于本招股章程「XI管理层讨论及分析」一节。 　　审计截止日期后的主要财务信息和经营情况”。 　　公司董事会、监事会及全体董事、监事、***管理人员已出具专项报告。 　　明，保证2017年1-3月招股说明书不存在任何虚假记载、误导性陈述或者财务报表。 　　重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别和连带的责任。公司 　　负责人、主管会计工作的负责人和会计机构负责人已出具专项声明保证公司 　　2017年1-3月的财务报表真实、准确、完整。 　　财务报告审计截止日后，公司经营模式未发生重大变化，主要原材料均已采购。 　　采购规模和采购价格未发生重大变化，主要产品的产销规模和销售价格未发生变化。 　　发生了重大变化，主要客户和供应商构成未发生重大变化，税收政策未发生重大变化。 　　重大变化，无其他可能影响投资者判断的重大事项。 　　公司预计2017年1-6月经营良好，营业收入和净利润均高于2016年同期水平。 　　成长。预计2017年1-6月营业收入11，358.62万元***12，981.28万元，与去年同期相比。 　　增长5%***20%，预计2017年1-6月净利润1391.10万元***1589.83万元，较上年同期增长。 　　同期增长5%***20%(以上数据不构成盈利预测)。 　　1-1-23 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　目录 　　***节义的诠释.............................................................................................................29 　　一.一般条款......................................................................................................29 　　第二，技术术语......................................................................................................30 　　第二节概述.............................................................................................................33 　　一、公司简介......................................................................................................33 　　二。公司控股股东及实际控制人简介..............................................................34 　　三、公司主要财务数据......................................................................................35 　　四。的发行..............................................................................................36 　　动词 （verb的缩写）募集资金的使用..............................................................................................36 　　第三节发行概况...............................................................................................38 　　一、本次发行的基本情况..................................................................................38 　　第二，发行费......................................................................................................38 　　三。......................................................................，本次新股发行的相关方，39 　　四、发行人与发行相关各方的关系..............................................40 　　动词 （verb的缩写）与本次发行和上市相关的重要日期..............................................................40 　　第四节风险因素.......................................................................................................41 　　一、操作风险......................................................................................................41 　　第二，管理风险......................................................................................................44 　　第三，募集资金投资项目的风险..........................................................................45 　　四、优惠所得税税率变动的风险......................................................................45 　　第五节公司基本情况...............................................................................................47 　　一、公司基本情况..............................................................................................47 　　二，公司的历史沿革及重组情况..............................................................47 　　三、公司股本结构的形成和变化..............................................................49 　　四。重大资产重组......................................................................................58 　　动词 （verb的缩写）公司的组织结构..............................................................................................62 　　不及物动词公司控股子公司及分支机构的基本情况......................................................65 　　1-1-24 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　七。发起人、持有公司5%以上股份的主要股东和实际控制人的基本情况68 　　八、公司的股本..............................................................................................75 　　九、公司员工及其社会保障和工资..........................................................77 　　十、公司持有5%以上股份的主要股东和董事、监事、***管理人员为股东。 　　管理人员做出的重要承诺及其在......................................................................87 　　第六节商业和技术...................................................................................................92 　　一、发行人主营业务、主要产品及成立以来的变化..........................92 　　二、发行人所处行业的基本情况......................................................................97 　　三、发行人在行业中的竞争地位....................................................................123 　　四。发行人的主营业务................................................................................131 　　动词 （verb的缩写）................................................................................固定资产和无形资产 　　六、特许经营情况........................................................................................190 　　七、发行人的技术和研发情况................................................................190 　　八、发行人主要产品的质量控制............................................................198 　　九。海外经营............................................................................................200 　　X.“科学技术”命名的依据....................................................................................200 　　第七节同业竞争和关联交易.................................................................................201 　　一、公司在资产、人员、财务、组织和业务方面的独立性....................201 　　第二，同业竞争....................................................................................................202 　　三。关联方和相关关系....................................................................................203 　　四。关联方交易................................................................................................211 　　动词 （verb的缩写）公司关联交易的决策权限和程序............................................................214 　　不及物动词公司关联交易制度执行情况及独立董事意见....................................215 　　七。公司规范和减少关联交易的措施............................................................216 　　第八节.........................................、董事、监事、***管理人员和核心技术人员217 　　一、董事、监事、***管理人员和核心技术人员简介....................217 　　二。董事、监事、***管理人员、核心技术人员及其近亲属持有公司股份。 　　的情况........................................................................................................................221 　　三。董事、监事、***管理人员和核心技术人员的其他境外投资....... 　　四。董事、监事、***管理人员和核心技术人员的薪酬和兼职情况............224 　　1-1-25 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　动词 （verb的缩写）董事、监事、***管理人员和核心技术人员之间的亲属关系............226 　　不及物动词公司与董事、监事、***管理人员和核心技术人员签订的协议 　　承诺及其履行情况................................................................................................226 　　七。公司及董事、监事和***管理人员的任职资格........................................227 　　八、公司董事、监事和***管理人员***近三年的变动情况............................227. 　　第九节公司治理.....................................................................................................229 　　一、公司治理体系的建立和完善............................................................229 　　2.公司股东大会、董事会、监事会、独立董事和董事会秘书的运作或履职情况。 　　责任....................................................................................................................229 　　三、公司近三年的违法行为................................................................238 　　四、公司近三年的资金占用和对外担保情况................................................239 　　动词 （verb的缩写）公司的内部控制....................................................................................239 　　第十节财务会计信息.............................................................................................240 　　一.财务报表....................................................................................................240 　　二。合并报表的范围和变化........................................................................一周七天 　　三。采用的主要会计政策和会计估计............................................................248 　　四。适用于公司的税率和公司享受的税收优惠政策................................................268 　　动词 （verb的缩写）部门信息....................................................................................................270 　　不及物动词经注册会计师验证的非经常性损益........................................................271 　　七、***近一期末的主要资产....................................................................272. 　　八。主要负债....................................................................................................273 　　九、所有者权益........................................................................................274 　　X.不涉及现金收支的现金流量和主要投资、筹资活动及其对............276 　　XI。后期事件、突发事件和其他重要事件................................................276 　　十二。财务状况分析........................................................................................276 　　十三。资产评估........................................................................................278 　　十四。历次验资........................................................................................280 　　第11节管理层讨论和分析.................................................................................281 　　一、财务状况分析............................................................................................281 　　二，盈利能力分析............................................................................................319 　　1-1-26 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　三、现金流量分析............................................................................................360 　　四、其他需要说明的事项............................................................................................362 　　动词 （verb的缩写）财务状况和盈利能力的未来趋势分析........................................................363 　　六、未来分红回报规划....................................................................................365 　　七、发行人董事和***管理人员填报公司申报表的措施能否有效实施。 　　承诺............................................................................................................................366 　　八。财务报告审计截止日期后的主要财务信息和经营情况................................372 　　第十二节业务发展目标.........................................................................................376 　　一、公司的总体发展目标和战略........................................................................376 　　二、未来三年的发展规划................................................................................376 　　三。制定上述计划所依据的假设及其面临的主要困难............................378 　　四、上述业务发展规划与现有业务的关系....................................................379 　　动词 （verb的缩写）募集资金在实现上述经营目标中的作用............................................379 　　第十三节募集资金的使用.........................................................................................381 　　一、募集资金使用计划........................................................................381 　　二、募集资金投资项目的情况........................................................................383 　　三、募集资金使用对公司财务状况和经营成果的影响................................409 　　第十四节股利分配政策.........................................................................................411 　　一、报告期股利分配政策........................................................................411 　　二。报告期内的股利分配........................................................................411 　　三、发行后的股利分配政策............................................................................412 　　四、发行完成前的累计利润分配....................................................415. 　　第十五节其他重要事项.........................................................................................416 　　一、信息披露制度............................................................................416 　　二、重要合同....................................................................................................416 　　第三，外部担保....................................................................................................419 　　四、重大诉讼或仲裁中........................................................................................419 　　动词 （verb的缩写）....................................................................................................在刑事诉讼中 　　第十六节董事、监事、***管理人员及相关中介机构的声明............................420 　　一、发行人全体董事、监事和***管理人员声明....................................420 　　1-1-27 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　二。保荐人(主承销商)声明........................................................................421. 　　三。发行人律师的声明........................................................................................422 　　四。审计机构关于下列事项的声明............................................................................................423 　　动词 （verb的缩写）验资机构声明............................................................................................424 　　不及物动词评估机构声明............................................................................................425 　　第17节参考文件.................................................................................................427 　　一、参考文件....................................................................................................427 　　二、参考文献中的时间....................................................................................427 　　三。参考文件的位置:....................................................................................427 　　1-1-28 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　***节含义的解释 　　在本招股说明书中，除另有规定外，以下简称具有以下含义: 　　一.一般条款 　　Hivi电声/出版商/股票 　　广州海威电声科技有限公司。 　　公司/公司/公司 　　广州海威电器有限公司前身为“广州西毒电器有限公司” 　　Hivi Limited/Limited指。 　　司”，2000年6月更名为“广州海维电器有限公司”。 　　西毒电气是指广州西毒电气有限公司 　　珠海分公司是指广州海维电声科技有限公司珠海分公司 　　深圳分公司是指广州海维电声科技有限公司深圳分公司。 　　广州分公司是指广州海维电声科技有限公司广州分公司。 　　珠海海维指珠海海维科技有限公司。 　　中山海威电器有限公司前身为“中山袁俊电器有限公司” 　　中山hivi指的是 　　司”，2004年4月更名为“中山海维电器有限公司”。 　　Hivi指的是HiVi声学公司 　　Hivi国际是指hivi国际有限公司(HiVi国际有限公司) 　　广州盛骏物业管理有限公司前身为番禺盛骏电子。 　　广州盛骏是指工厂，于2007年6月和2012年7月更名为广州盛骏电子有限公司。 　　更名为“广州盛骏物业管理有限公司” 　　江苏鱼跃智江苏于越科技发展有限公司 　　广州研和是指广州研和贸易发展有限公司 　　深圳石页指深圳石页投资有限公司 　　广州姚期智广州姚期商务咨询有限公司 　　广州卓茂智广州卓茂企业管理咨询有限公司 　　广州安鸿鹰是指广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司。 　　JD。COM组/JD。COM是指北京JD.COM世纪贸易有限公司和北京JD.COM世纪信息技术有限公司 　　亚马逊是指亚马逊(中国)投资有限公司 　　控股股东是指姚宏博。 　　实际控制人为姚宏波和陈惠芳。 　　发行人本次向社会公开发行不超过2，078万股普通股。 　　这个问题指的是 　　股票行为 　　股东会是指广州海威电声科技有限公司的股东会。 　　董事会指广州海维电声科技有限公司董事会。 　　监事会是指广州海威电声科技有限公司监事会。 　　1-1-29 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　公司法指中华人民共和国(中国)公司法。 　　证券法指中华人民共和国(中国)证券法。 　　“公司章程”指公司现行的公司章程。 　　公司章程将在公司***公开发行股票并在深交所上市后正式诞生。 　　指向 　　案例)有效的公司章程 　　中国证券监督管理委员会指中国证券监督管理委员会。 　　***发展和改革委员会指中华人民共和国***发展和改革委员会 　　工业和信息化部指中华人民共和国工业和信息化部。 　　科学技术部是指中华人民共和国科学技术部。 　　商务部指中华人民共和国(中国)商务部。 　　保荐人/主承销商指国鑫证券有限责任公司 　　审计机构/会计师指广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙)。 　　发行人律师指广东信达律师事务所。 　　元/万元指***元/万元。 　　报告期指2016年、2015年和2014年。 　　各报告期末指2016年12月31日、2015年12月31日和2014年12月31日。 　　二、技术术语 　　由声源(音乐播放设备，拾音设备是麦克风)、控制设备(模拟 　　或数字混频器)、外围设备(处理器、均衡器、限压器、分频器 　　音频(音频设备，音频) 　　指针、激励器、延迟器、效果器、反馈抑制器)、还原设备(声音 　　环形系统) 　　音箱或扬声器系统、功率放大器)，由各种不同类型组成。 　　电线电缆串联使用。 　　将电信号转换成声信号的换能器装置，其性能对音质***关重要。 　　扬声器(喇叭)是指 　　施加巨大的影响 　　通常通过功率放大器将音频信号转换为声音的设备。 　　扬声器手指 　　频率信号放大后，声音由扬声器自己回放。 　　由功率放大器、扬声器音响系统和箱体组成的音响组。 　　多媒体扬声器(主动声音) 　　手指关节可以直接连接电脑、CD/VCD/DVD播放器、MP3/MP4、手机等。 　　方框) 　　三种音源设备搭配起来构成一个完整的多媒体系统 　　一种组合音响系统，可以在家庭环境中创建影院效果，集成各种声音。 　　家庭影院(将音频设备组合成一个或多个音频设备的立体声播放系统，包括 　　指向 　　Sound)音频信号源、放大器和扬声器等。，具有接收、录音、播放、演唱功能。 　　能 　　用于舞厅、卡拉ok厅、剧院、会议室和体育馆。 　　专业音响指的是娱乐场所，根据场所的不同，需要的音响和场地的大小而定。 　　各种因素，在不同的地方配置音响系统方案。 　　为缓解司机和乘客在旅行中的无聊而设置的录音装置 　　汽车音响是指早期使用的汽车AM收音机，其次是AM FM收音机和磁带放音机。 　　音频播放器，发展到CD播放器和兼容DCC，DAT数字音频。 　　1-1-30 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　由信号源、功放设备、监控设备、控制设备和火灾事故广播控制。 　　公共广播系统是指由控制设备、用户设备和广播传输线路组成的系统，一般用于 　　商业广播、背景广播和紧急广播等。 　　在给定失真率的情况下，可以产生***大功率输出来驱动一定的负载。 　　(如扬声器)放大器，在整个音响系统中起着“组织、 　　功率放大器(amplifier)是指 　　协调的枢纽作用，在某种程度上，关系到整个系统能否提供良好的 　　良好的音质输出 　　2.0声道是指左右声道。 　　标准双通道(立体声)，单分频输出一般在100Hz左右以下。 　　2.1通道手指 　　“低音”频道 　　中央声道、前左右声道、后左右环绕声道和“0.1” 　　5.1声道指的是声道——重低音声道。其中“0.1”声道是专门设计的低音炮。 　　通道，这个通道可以产生频率响应范围为20 ~ 120 Hz的低音炮。 　　没有带音色渲染(音染)的音箱，但不同于高保真，监听。 　　相当于完全保真。监听音箱是一种专业音频设备，其特点是能够 　　监视器扬声器手指 　　可以均衡还原高、中、低频段的声音，不回放声音。 　　任何修改、渲染，忠实地还原音频信号 　　电子分频是指将分频电路放在放大电路之前的电路拓扑设计。 　　计算机数控，一种带有程序控制的自动化系统。 　　CNC(计算机数字控制 　　指机床，控制系统可以用控制代码或其他符号对手指进行逻辑处理。 　　机床) 　　制定规定的程序，并对其进行解码，从而使机器运动，加工零件。 　　一种电路装置用于将输入模拟音频信号分离成高音和中音音频信号。 　　分频器参考声音、低音等不同部分，然后分别送到对应的高、中、低音扬声器。 　　单位回放 　　使用未被放大器放大的信号和被放大器放大的信号作为信号。 　　畸变指数 　　比较，放大信号与原始信号之比的差值，以百分比表示。 　　WiFi指的是无线保真，一种基于IEEE 802.11b标准的无线局域网。 　　蓝牙是一种无线技术标准，可以实现固定设备和移动设备。 　　蓝牙手指 　　设备与楼宇个人局域网的短距离数据交换 　　近场通信，NFC)是一种短程高频。 　　NFC是指 　　无线电技术基于 　　标准视频输入(RCA)接口，也 　　RCA接口是指 　　AV接口 　　高清晰度多媒体接口， 　　HDMI手指 　　HDMI)接口是一种数字视频/音频接口技术。 　　原始设备制造商，原始设备制造商。生产者端 　　代工是指根据客户的设计和质量要求生产产品，产品由客户贴牌。 　　卖 　　原始设计制造商，原始设计制造商。厂家自己打开。 　　ODM是指开发设计产品的结构、外观和工艺，根据客户订单组织生产。 　　产品以客户品牌出售。 　　中国强制性产品认证(CCC)、 　　CCC认证是指中国政府为保护消费者人身安全和***安全，加强产品质量所做的努力。 　　依据法律法规管理和实施的产品合格评定体系。 　　CE (Conformite Europe)，该产品不会危及人类、动物和货物。 　　CE认证是指 　　安全合格标志被视为制造商进入欧洲市场的通行证。 　　1-1-31 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　保险商实验室公司的认证是 　　UL认证是指一家独立的非营利性公司，主要从事产品安全认证和安全认证业务。 　　专业组织认证 　　欧盟关于在电气设备中限制使用某些有害物质的指令(即 　　限制在电气设备中使用某些有害物质 　　RoHS指令是指 　　和电子设备)，限制使用铅、汞、镉、六价铬等。 　　溴联苯(PBB)、多溴联苯醚(PBDE)等六种有害物质。 　　欧盟关于废弃电气和废弃电气设备的指令 　　WEEE的指令是指 　　电子设备，WEEE) 　　欧盟关于环境保护、用能产品、 　　EuP指令指的是EuP)指的是依靠能量输入(电力、石化和可再生燃料)来运行。 　　功，以及那些列出的用于启动、输送和测量能量的产品。 　　电信号放大装置通过使用电场将电子注入真空中的控制栅极。 　　对信号进行调制，在阳极经过信号放大或反馈振荡后得到不同的参数。 　　信号数据。早期用于电视机、收音机功放等电子产品。 　　电子管指状物 　　近年来逐渐被半导体材料的放大器和集成电路所取代，但目的是 　　以前有些高保真音响设备还是用低噪音，高稳定系数的。 　　真空管被用作音频功率放大器。 　　固态半导体器件具有检测、整流、放大、开关、电压稳定， 　　晶体管是指信号调制等功能。作为可变电流开关，晶体管可以基于 　　在输入电压下控制输出电流 　　集成电路，简称IC，把一定数量的常用电子元件，如 　　集成电路(IC)是指电阻、电容、晶体管等。以及这些元件之间的连接线，它们由半导体连接。 　　用体技术集成的具有特定功能的电路 　　场效应晶体管(FET)，使用控制。 　　场效应晶体管(FET)是指通过输入回路的电场效应来控制输出回路电流的半导体器件。 　　因为半导体中只有多数载流子导电，所以也叫单极晶体管。 　　电子产品的市场将由汽车厂来配备，客户就是汽车厂的设备。 　　前装市场是指 　　创办企业 　　汽车产业链的有机组成部分，包括汽车销售领域的金融服务， 　　汽车后市场是指汽车租赁、保险、广告、装饰、维修以及驾校和停车场。 　　场、车友俱乐部、交通信息服务和二手车等。 　　4S汽车销售服务店是一种汽车销售服务店。 　　4S店是指销售整车、零配件和售后服务。 　　(服务)、信息反馈(调查)四位一体的汽车销售企业。 　　微机电系统(MEMS)是微传感的集合。 　　MEMS(微机电系统、微致动器、微机械结构、微电源和微能源、信号处理和控制) 　　指向 　　系统)电路、高性能电子集成器件、接口、通信等于一体的微型器件。 　　或系统 　　数字信号处理，通过数值计算。 　　DSP手指 　　信号处理理论与技术 　　高保真，中文翻译为“高保真”，与原声高度相似。 　　HiFi(高保真)是指 　　重放声音 　　CES指的是消费电子展，美国国际消费电子展。 　　备注:本招股说明书中的数值通常保留***小数点后两位。如果分项数值与总和不一致。 　　条件，差异是四舍五入造成的。 　　1-1-32 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　第二节概述 　　本概述仅简要提示招股说明书全文。投资者在做投资决定前应该谨慎。 　　阅读招股说明书全文。 　　一、公司简介 　　(1)公司简介 　　公司名称:广州海维电声科技有限公司 　　注册资本:6233.76万元。 　　法定代表人:姚洪波 　　有限公司成立日期:1997年6月24日 　　股份公司成立日期:2013年4月26日 　　地址:广州市南沙区东涌镇三沙公路13号 　　公司前身为广州海维电器有限公司，成立于1997年6月24日，注册资本。 　　出资方式为货币100万元。 　　2012年12月25日，姚洪波，，广州卓茂，广州安 　　虹影四家保荐机构共同签署了保荐协议，决定以2012年8月31日为重组审核日。 　　在评估基准日，根据广东钟政珠江会计师事务所有限公司出具的审计报告 　　经审计字[2012]第11003080128号)截止2012年8月31日净资产9390.54万。 　　元为基础，按照1:0.6389的比例，折算成6000万股，其余部分计入股本。 　　产品，整体变更为广州海威电声科技有限公司。 　　2012年12月26日，广东中联羊城资产评估有限公司出具了“广州hivi” 　　广州海维电器股份有限公司拟进行股份制改造涉及的股东权益(净资产)评估。 　　评估报告(中联羊城平子[2012]第VHMPD0232号)，hivi有限公司，2012年8月。 　　31日净资产评估值为17，219.21万元。 　　2013年1月25日，广州市对外贸易经济合作局下发了关于广州海维电器有限公司转型的文件。 　　外商投资有限公司的批复(穗外经贸资[2013]43号)，同意hivi为有限公司。 　　的重组。2013年1月29日，广州市人民政府颁布了新的《中华人民共和国外国商人法》 　　投资企业批准证书(上外穗证字[2013]第0001号)。 　　2013年3月28日，广东钟政珠江会计师事务所有限公司出具了验资报告。 　　1-1-33 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(广颜回字[2013]第11003080141号)，经核查，广州海维电声科技有限公司 　　收到发起人股东缴纳的公司注册资本合计***6，000万元，资本公积为***。 　　3390.54万元。 　　2013年4月2日，广州海维电声科技有限公司创立大会作出决议，复审。 　　通过hivi有限公司变更为广州hivi电声科技有限公司的议案。 　　2013年4月26日，股份公司在广州市工商行政管理局办理了变更设立登记。 　　注册号是440126400014616。 　　(二)公司主营业务 　　公司主要从事各种音响设备和音箱的研发、生产和销售。 　　单位，音响到各种电声产品的完整产业链。经过近20年的发展，公司已集成电声科学 　　技术与精密制造技术相结合，成为世界知名的先进音响制造公司。 　　公司产品定位以中高端为主，核心品牌为“Hivi”和“HiVi”。 　　多年来，我们一直专注于各种音响产品的研发，不断丰富和扩大产品种类和系列，主要包括 　　多媒体音频、公共广播、家庭影院、专业音频、汽车音频等。多年深厚的技术 　　该公司的产品在CES上获得了许多创新和工程设计奖项。 　　奖励；公司产品在各个细分市场都有很高的市场评价，并在多个细分市场获奖。 　　公司的“HiVi hivi”品牌产品荣获“广东省***产品”。目前，该公司有75个项目。 　　概念设计专利，57项实用新型专利。 　　二。公司控股股东及实际控制人简介 　　公司控股股东为姚洪波，持有公司股份52，179，744股，占。 　　占本行前公司总股本的83.70%。 　　公司的实际控制人为姚洪波、和。 　　陈持有公司股份294.6万股，占公司发行前总股本的4.73%；在这个问题之前， 　　姚宏波和合计持有公司股份55，125，744股。 　　股，合计持股占本次发行前公司总股本的88.43%。 　　姚宏波(加拿大国籍前的中文名:姚宏波):男，1964年3月。 　　出生，加拿大国籍，护照号码:BA8****3，香港***居留权，住址:向。 　　港口。 　　陈惠芳(加拿大国籍前的中文名:陈惠芳):女，1964年。 　　1-1-34 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　11月出生，加拿大国籍，护照号码:BA8****0 * 0，香港***居留权，地址: 　　香港。 　　三。公司主要财务数据 　　经广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙)审计，报告期内，公司所有者 　　财务数据和财务指标如下: 　　(一)资产负债表的主要数据 　　单位:万元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　流动资产总额17，035.24 14，775.05 14，252.90 　　非流动资产总额12，795.64 10，928.54 9，361.09 　　总资产29，830.87 25，703.59 23，613.99 　　流动负债总额为5，231.01 3，816.65 5，067.78。 　　非流动负债总额- 　　负债总额为5，231.01 3，816.65 5，067.78。 　　所有者权益合计24，599.86 21，886.94 18，546.21。 　　(二)利润表主要数据 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　营业收入24，348.50 24，495.29 22，882.57 　　营业利润3，815.18 3，678.66 3，943.75 　　利润总额4，355.19 3，852.25 4，090.03 　　净利润3，704.46 3，340.59 3，409.28 　　归属于母公司所有者的净利润3，704.46 3，340.59 3，409.28。 　　扣除非经常性损益后，归属于母公司。 　　3,245.92 3,193.38 3,218.82 　　所有者净利润 　　(三)现金流量表主要数据 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　经营活动产生的现金流量净额6，222.63 6，101.12 4，140.42。 　　投资活动产生的现金流量净额-3，080.36 -2，281.29 -2，715.43。 　　筹资活动产生的现金流量净额-1，551.40 -1，527.50 232.52 　　现金及现金等价物净增加额为1，610.44 2，307.76 1，649.48。 　　现金及现金等价物的期末余额为9，603.24 7，992.81 5，685.04。 　　1-1-35 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(四)公司的主要财务指标 　　2016/2015/2014/ 　　主要财务指标 　　2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　流动比率(倍)3.26 3.87 2.81 　　速动倍率(倍)2.20 2.39 1.39 　　应收账款周转率(次)30.30 60.97 155.65 　　存货周转率(次)2.70 2.32 1.87 　　资产负债率(母公司)9.23% 7.35% 14.73% 　　息税折旧摊销前利润(万元)5，461.20 4，934.38 5，145.40 　　利息保证倍数(倍数)/141.08 58.62 　　每股经营活动现金流量 　　1.00 0.98 0.66 　　(元) 　　每股现金流量净额(***)0.26 0.37 0.26 　　无形资产(土地使用权除外) 　　0.62% 0.43% 0.16% 　　净资产比例 　　归属于本公司股东的每股净资产 　　3.95 3.51 2.98 　　(元) 　　基本每股收益(***/股)0.59 0.54 0.56 　　每股摊薄收益(***/股)0.59 0.54 0.56 　　加权平均股本回报率(净值 　　非经常性损益后归属于公司13.73%、15.80%、20.98%。 　　所有股东的净利润) 　　四。本次发行的信息 　　股票类型:***普通股(a股) 　　每股面值:1.00元 　　发行股数:本次公开发行股票仅限于发行新股，发行股数不超过2，078股。 　　万股，占已发行总股本的比例不低于25.00%。 　　发行方式:向询价对象网下配售，向社会公众投资者网上定价。 　　结合的方式，或者中国证监会要求或认可的其他方式。 　　发行对象:合格的询价对象和已在深交所开户的境内自然人。 　　人、法人和其他投资者(***法律法规禁止的除外)或中国证监会规定的其他权利。 　　大象 　　动词 （verb的缩写）募集资金的使用 　　根据公司生产经营发展计划，本次发行募集资金拟用于以下三个项目: 　　投资总额(万元募集资金投资项目的审批、核准或备案) 　　投资项目建设期 　　数元)转化为(万元) 　　1-1-36 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　在珠海市金湾区得到了发展和改革。 　　生产线自动化 　　革和统计局备案(备案 　　1和扩能项目10，897.72 7，735.00 1.5年 　　电话号码:2015-440404-39-03- 　　眼睛 　　009230) 　　在珠海市金湾区得到了发展和改革。 　　R&D建设中心和统计局备案(备案 　　25220.84 3705.66 1.5年 　　项目编号: 2015-440404-39-03- 　　009226) 　　营销和服务网络 　　35587.60 3965.97 2年- 　　网络建设项目 　　在本次发行募集资金到位前，公司可根据募集资金投资项目的实际进展情况， 　　自筹资金先投入，待募集资金到位后置换。本次发行募集资金到位后， 　　如果实际募集资金少于投资项目所需资金，公司将通过自有资金或银行贷款给予。 　　求解。 　　本次发行募集资金的投向详见本招股说明书第十三节。 　　资金的使用。" 　　1-1-37 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　第三节发行概况 　　一、本次发行的基本情况 　　序列号项目的基本信息 　　1 .股票类型***普通股(a股) 　　每股面值***1元。 　　本次公开发行股票仅限于发行新股，发行数量不超过 　　3发行数量为2078万股(以中国证监会核准的发行规模为准)，占发行数量。 　　占总股本的比例不低于25.00% 　　4每股发行价格为***8.97元，根据向询价对象的询价结果确定。 　　22.97倍(发行价格除以2016年扣除非经常性损益前后) 　　5发行市盈率 　　净利润与发行后总股本的较低者，计算每股收益) 　　6发行市净率1.86倍(以发行价格除以发行后每股净资产计算)。 　　3.95元(按合并口径，截***2016年12月31日，经审计金额归母。 　　7发行前每股净资产 　　公司所有者权益除以发行前总股本) 　　4.81元(按合并口径，截***2016年12月31日，经审计的资产归属于母。 　　8本次发行后的每股净资产，公司所有者权益加上本次发行预计募集资金净额除以本次发行。 　　银行后总股本的计算) 　　采用向询价对象网下配售与网上基金认购和定价发行相结合的方式。 　　9分配方法 　　方式，或者中国证监会认可的其他方式。 　　合格询价对象及深交所境内自开户 　　10 .自然人、法人等投资者(***法律法规禁止的除外)或 　　中国证监会规定的其他对象。 　　11承销方式余额承销 　　12预计募集资金总额为18，639.66万元。 　　13预计募集资金净额为15，406.63万元。 　　14上市地点深圳证券交易所 　　15 .发行费用由公司承担的原则。 　　第二，发行费 　　项目成本 　　承销费2300万元。 　　赞助费200万。 　　审计及验资费用244.06万元。 　　律师费108.49万元。 　　本次发行信息披露费353.77万元。 　　发行费26.71万元。 　　注:以上所有发行费用均免税。 　　1-1-38 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　三。本次新股发行的相关方 　　发行人:广州海维电声科技有限公司 　　地址:广州市南沙区东涌镇三沙公路13号 　　法定代表人:姚洪波 　　一个 　　联系人:张小康 　　电话:020-34919808 　　传真:020-84901370 　　保荐人(主承销商):国信证券股份有限公司 　　地址:深圳市红岭中路1012号国鑫证券大厦16-26楼。 　　法定代表人:何茹 　　保荐代表人:程久军、杜月春。 　　二 　　项目协办单位:侯 　　项目组成员:张红彬、于永洲、马军、章雷、万钧 　　电话:0755-82130833 　　传真:0755-82131766 　　发行人代理人:广东信达律师事务所。 　　地址:深圳市福田区益田路6001号太平金融大厦12楼。 　　负责人:张炯 　　三 　　委托代理人:任宝明、***茜、韩若涵。 　　电话:0755-88265288 　　传真:0755-88265537 　　审计及验资机构:广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙) 　　地址:广州市越秀区东风东路555号1001-1008室。 　　负责人:蒋洪峰 　　四 　　注册会计师:林恒信、陈昭、***绍华。 　　电话:020-83939698 　　传真:020-83800977 　　评估机构:广东中联羊城资产评估有限公司 　　地址:广州市越秀区中山六路232号2001、2002A室(办公用) 　　法定代表人:胡东泉 　　五 　　注册评估人员:曾永和、梁瑞英。 　　电话:020-38010830 　　传真:020-38010829 　　1-1-39 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　评估机构:中和资产评估有限公司 　　地址:北京市东城区朝阳门北大街8号华福大厦A座18层。 　　法定代表人:杨志明。 　　六 　　注册评估人员:齐湛、杨晨。 　　电话:010-58383636 　　传真:010-65547182 　　股票登记机构:中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司 　　地址:深圳市深南大道1093号中信大厦18楼 　　7法定代表人:戴文华 　　电话:0755-25938000 　　传真:0755-25988122 　　申请上市的证券交易所:深圳证券交易所 　　地址:深圳市福田区深南大道2012号 　　8总经理:***建军 　　电话:0755-88668888 　　传真:0755-82083104 　　保荐人(主承销商)收款银行:中国工商银行股份有限公司深圳分行 　　账户名称:国鑫证券有限责任公司 　　账号:4000029129200042215 　　四。发行人与本次发行相关方的关系。 　　保荐机构(主承销商)、证券服务机构及其与本次发行相关的责任。 　　人、***管理人员与经理之间不存在直接或间接的股权关系或其他权益。 　　部门。 　　动词 （verb的缩写）与本次发行和上市相关的重要日期 　　序列号事件时间 　　1初步询价日期为2017年7月5日-2017年7月6日。 　　2发行公告日期:2017年7月11日 　　3网下和网上申购日期为2017年7月12日。 　　4线下和线上支付日期:2017年7月14日 　　股份预计上市日期将在发行后尽快申请在深交所上市。 　　1-1-40 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　第四节风险因素 　　投资者评估本公司发行的股票时，除本招股说明书规定的其他事项外。 　　数据，应特别考虑以下风险因素。以下风险因素基于重要性原则，可以是 　　可以影响投资者决策的程度，但不代表风险因素依次发生。 　　一、操作风险 　　(一)行业大幅波动的风险 　　公司属于电子音响行业，行业发展影响公司生产经营。电子 　　音频行业直接面对终端消费者，行业的发展很大程度上依赖于宏观经济的繁荣。从2010年开始， 　　此后，由于宏观经济波动，中国的电子音频产量增长经历了两个负增长时期。 　　如果未来中国电子音响行业受到宏观经济的负面影响，对公司经营是有害的。 　　性能有重大不利影响。 　　来源:中国电子音响行业协会。 　　(二)产品销售集中的风险 　　公司主要产品有多媒体音响、公共广播、家庭影院、专业音响和汽车音响。 　　等。，但收入构成主要是多媒体音响、公共广播和家庭影院。在报告所述期间，多媒体 　　音响、公共广播和家庭影院的主营业务收入占比分别为78.79%和80.66%。 　　81.95%，毛利占比分别为79.59%、80.90%和82.27%，多媒体音响、公共广播和 　　家庭影院的销量对公司业绩影响很大。如果多媒体音频、公共广播和 　　1-1-41 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　家庭影院的销量会因为消费者需求趋势的变化而减少，公司业绩会出现大幅下滑。 　　风险。 　　(三)市场竞争加剧的风险 　　电子音响行业竞争激烈，国内音响生产企业数量众多。 　　有的在价格更低的产品同质化竞争；外企凭借技术和品牌优势占领国内市场。 　　高端市场。公司的产品面临着国内外同行的激烈竞争，如果产品技术 　　升级、新产品设计研发、营销渠道拓展等方面不能及时应对市场变化，公司 　　将面临业绩下滑的风险。 　　(四)毛利率下降的风险 　　因为公司产品定位于中高端市场，所以定价政策一直保持一致，没有大的变化。 　　因此，报告期内公司综合毛利率较高且保持稳定，分别为38.01%、39.17%。 　　38.86%。如果公司因未来市场竞争而调整产品定位或定价政策，公司将 　　存在产品毛利率下降的风险。 　　(五)产品替代风险 　　电声行业的音质控制技术已经到了一定的瓶颈，行业处于相对成熟的阶段，但是从发展 　　在实体产品的发展方面，由于数码技术的发展，平板电脑、平板电视、智能手机等。 　　随着新型音频电子产品的出现，传统音频正在变得更小、更便携、更无线。 　　展的趋势。如果公司不能及时适应市场发展趋势，就会开发出符合***新市场需求的产品。 　　新产品将对公司的竞争力和盈利能力产生重大不利影响。 　　(六)劳动力成本上升和劳动力短缺的风险 　　公司生产主要依靠人工组装，人工成本在生产成本中占比很高。在本报告所述期间， 　　人工工资占当期生产成本的平均比例为15.22%。未来，随着公司生产规模的不断扩大 　　扩张，对劳动力的需求将继续增加。比如未来国内劳动力成本持续上涨或者出现就业。 　　短缺，公司将面临劳动力成本上升的风险，这将对公司的生产经营产生不利影响。 　　戒指。 　　(七)危险临时建筑的使用和拆除 　　目前，广州盛骏有5，739.00平方米的房屋用作仓库、车棚和吸烟室。 　　有产权证的自建物业。截***2016年12月31日，该自建房产账面价值为58，000元。 　　1-1-42 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　元，占公司总资产的0.02%；建筑面积5，739.00平方米，占公司房屋建筑面积。 　　占总面积的比例为7.16%。 　　珠海hivi目前用于生产和储存的房屋中有15573.77平方米的临时建筑，可 　　使用***2019年12月30日。截***2016年12月31日，该临时建筑的账面价值为600.45万元。 　　元，占公司总资产的2.01%；建筑面积15，573.77平方米，占公司房屋建筑。 　　占总面积的比例为19.42%。 　　上述自建房产和临时建筑不属于重要生产经营场所，但服务期满后仍将使用。 　　面临被拆的风险。按照公司目前做出的搬迁计划，拆迁有望让公司存在下去。 　　损失68.82万元，搬迁费用3.5万元。虽然该公司已经开发了上述自建房地产和临时 　　当建筑物有搬迁计划时，但如果公司在拆迁过程中不能按预定的搬迁计划进行 　　限期完成搬迁，将进一步影响公司产能和生产计划，造成经营业绩。 　　下降的风险。 　　(8)大量计提存货跌价准备的风险。 　　报告期内，存货账面净值分别为5，534.66万元、5，638.04万元和7，226.18万元。 　　占流动资产的比例分别为32.49%、38.16%和50.70%，净存货高是由于公司生产。 　　有许多品种和交货的经营特点。随着未来公司业务规模的扩大，库存 　　净额将进一步增加。如果音频行业出现技术创新或客户需求变化，公司已有存储 　　商品难以继续销售，公司将大幅计提存货跌价准备，对公司经营业绩影响较大。 　　不利风险和存货变现困难也会对公司资金周转产生不利影响。 　　(9)经销商未经授权使用公司商号的风险。 　　该公司的一些经销商使用“hivi”作为其公司名称，尽管该公司与其签订了合同。 　　《关于使用“hivi”商号的协议》规定，经销商应正确使用“hivi”商号； 　　经销商承诺绝不损害“hivi”的名称或以可能损害发卡行声誉的方式使用“Hui”。 　　卫律师事务所承诺不直接或通过任何关联企业使用或注册hivi律师事务所。 　　任何存在竞争关系的公司不得侵犯发行人的商标权。 　　在现有经销商使用“hivi”商号的前提下，发行人承诺:“不会增加新的授权。 　　经销商使用“hivi”商品名称；将继续提升“hivi”的品牌价值和知名度，并尽快申请。 　　请认定为驰名商标。" 　　虽然公司已经采取积极措施保护“Hivi”和“HiVi”的商标，比如制定商标。 　　1-1-43 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　保护系统，以法律专员的职位，密切关注其他企业对公司商标和商号的使用和侵权行为。 　　公司权益主张权利的行为。但是，如果经销商使用“hivi”商号，将对公司品牌产生负面影响。 　　面子影响，降低公司品牌在消费者中的形象，会对公司产品销售产生较大的不利影响。 　　戒指。 　　(十)在线电子商务分销渠道变化的风险 　　随着国民经济持续稳定发展，网络消费主体快速增长，电子商务市场越来越重要。 　　B2C零售模式得到快速崛起，呈现出持续高速增长的状态，公司通过网上分销渠道。 　　道的销售规模维持在较高水平。 　　报告期内，公司向JD.COM销售的商品金额分别为5，325.37万元和5，632.15万元。 　　和4548万元，分别占当期营业收入的21.87%、22.99%和19.88%。 　　董是公司***大的客户。如果未来双方业务合作出现重大不利变化，JD.COM将减少 　　减少或停止公司产品的分销或降低产品的采购价格会造成公司经营业绩明显。 　　有衰落的风险。 　　(十一)人才流失的风险 　　公司自成立以来，一直从事各种音响设备和音箱的研发、生产和销售。 　　建立了成熟稳定的生产、销售和R&D团队。随着市场竞争的加剧，细分行业是对的 　　对上述人才的竞争日趋激烈，公司及子公司已为员工提供了符合当地情况的合理用水。 　　工资持平，但略低于同行业上市公司平均年薪。虽然这是由于同一个行业 　　由于上市公司所在地与公司所在地经济水平的差异，但如果公司不能提供 　　与生产经营所在地经济水平相匹配的薪酬或者与同行业相匹配的薪酬会面对人 　　人才流失的风险将对公司的生产经营产生不利影响。 　　第二，管理风险 　　(一)实际控制人风险 　　姚洪波先生和先生是公司的实际控制人，合计持有公司股份。 　　88.43%的公司股份，本次发行完成后，姚宏波和仍 　　将持有公司66.32%的股份(假设公司公开发行2078万股新股且未进行老股) 　　转让)。股权的相对集中削弱了中小股东对公司生产经营和未来公司的影响 　　姚宏波、利用其实际控制人的地位，擅自召开股东会。 　　1-1-44 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　表决权的行使对公司的发展战略、生产经营、利润分配等决策有重大影响。 　　做出有利于实际控制人但损害公司利益或不利于公司发展的决策的风险。 　　(二)生产效率下降的风险 　　公司产品主要包括六大系列产品，除独立生产多媒体音响产品外，其他产品。 　　在货物的生产线上有混合使用。如何通过合理有效的管理和组织调度将它们结合起来 　　管理切换生产线的使用，减少生产线切换对公司生产的影响，及时满足客户需求。 　　它是企业核心竞争力的重要体现。 　　公司通过长期的实践积累，虽然制定了符合公司现有生产体系的生产计划 　　计划机制，可以根据客户对不同产品的需求提前备货，但随着公司生产规模的不断扩大， 　　扩张，如果公司未来不能及时调整管理模式以适应公司生产规模的扩大。 　　需要，会导致交货期延长、竞争力减弱等风险。 　　第三，募集资金投资项目的风险 　　(一)筹资项目的实施风险 　　公司本次拟投资的项目是基于当前的经济形势、市场需求和生产技术。 　　技术、营销能力等综合因素做出可行性研究和分析，并对其产品方案、工艺 　　详细论证了案例、设备选型和工程建设方案。但在实施过程中，项目组织 　　在管理、厂房建设周期、生产设备安装调试、市场开拓等方面还存在一些问题。 　　风险，如果不能按计划顺利实施，会影响项目的***和公司的预期收益。 　　(B)扩大的产能不能及时消化的风险。 　　项目建成投产后，将新增77.8万套/年的音响产能。 　　该投资项目的实施将大大提高公司目前的生产能力。虽然公司的目标是筹集资金 　　对目标产品的市场进行了详细的调查、分析和论证，并制定了新增产能的销售计划。 　　但是，如果未来市场环境发生重大变化，市场需求低于预期或者公司市场发展力不从心。 　　若如期完成，募投项目新增产能存在一定的产能消化风险。 　　四。优惠所得税税率变动的风险 　　2012年7月23日，广东省科学技术厅、广东省财政厅、广东省***税务局 　　局、广东省地方税务局批准，公司获得了编号为GR201244000084的“高新”证书 　　企业证书》，有效期三年，企业在2012年、2013年、2014年享受减免。 　　企业所得税15%税率。2015年，公司通过高新技术企业评审，获得 　　1-1-45 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　获得证书编号为GF201544000182的高新技术企业证书，有效期三年(即 　　2015年、2016年、2017年)，公司享受了2015年、2016年、2017年的房贷减免。 　　企业所得税15%税率。 　　2014年10月10日，广东省科学技术厅、广东省财政厅、广东省***税务局 　　局、广东省地方税务局批准，珠海海威取得了编号为GR201444000716“高 　　新技术企业证书，有效期三年，2014年，2015年，2016年在珠海hivi。 　　享受减按15%税率征收企业所得税的税收优惠。 　　由于所得税优惠政策，公司2014年、2015年、2016年净利润均有所增长。 　　利润分别为400.46万元、349.86万元和379.85万元，占同期净利润的11.75%。 　　10.47%和10.25%。 　　由于出口退税政策优惠，公司2014年、2015年、2016年净利润增长。 　　分别为122.31万元、108.34万元和107.97万元，占同期净利润的3.59%。 　　3.24%和2.91%。 　　如果今后***高新技术企业的优惠政策或出口退税政策发生变化，或者公司 　　达不到高新技术企业标准将对公司未来经营业绩产生不利影响。 　　1-1-46 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　第五节公司基本情况 　　一、公司基本情况 　　英文名:广州海威电声科技有限公司。 　　英文名:HiVi声学技术有限公司 　　注册资本:6233.76万元。 　　法定代表人:姚洪波 　　有限公司成立日期:1997年6月24日 　　股份公司成立日期:2013年4月26日 　　地址:广州市南沙区东涌镇三沙公路13号 　　邮政编码: 　　电话号码:020-84908098 　　传真号码:020-84901370 　　互联网地址:http://www.hivi.com 　　电子邮件:zqb@hivi.com。 　　负责信息披露和投资者关系的部门:证券部。 　　证券部部长:张小康。 　　证券部电话:020-34919808 　　二、公司的历史沿革和重组 　　(一)公司的设立方式 　　2012年12月25日，hivi Limited股东会审议通过公司整体变更为股份有限公司。 　　根据股东会决议和保荐协议，hivi Limited将广东钟政珠江俱乐部作为其提案。 　　济世事务所有限公司出具的审计报告(广申徽字[2012]第11003080128号) 　　号)截***2012年8月31日的净资产为93，905，357.15元，按1:0.6389的比例折算。 　　股份6000万股，整体变更为股份有限公司。作为股份公司的发起人，全体股东， 　　将其持有的有限公司股权对应的经审计净资产份额转换为股份公司发起人。 　　股份。 　　2012年12月26日，广东中联羊城资产评估有限公司出具了“广州hivi” 　　广州海维电器股份有限公司拟进行股份制改造涉及的股东权益(净资产)评估。 　　评估报告(中联羊城平子[2012]第VHMPD0232号)，hivi有限公司，2012年8月。 　　31日净资产评估值为17，219.21万元。 　　2013年1月25日，广州市对外贸易经济合作局发文《广州市对外贸易经济合作局关于广州高交会》 　　《关于有限公司转为外资股的批复》(外经贸投资[2013]43号) 　　否)，同意hivi有限重组。2013年1月29日，广州市人民政府发布了新的 　　1-1-47 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　中华人民共和国外商投资企业批准证书(中外资[2013]0001号) 　　号)。 　　2013年3月28日，广东钟政珠江会计师事务所有限公司出具了验资报告。 　　(广颜回字[2013]第11003080141号)，经核查，广州海维电声科技有限公司 　　收到发起人股东缴纳的公司注册资本合计***6，000万元，资本公积为***。 　　33905357.15元。 　　2013年4月26日，股份公司在广州市工商行政管理局办理了变更设立登记。 　　注册号是440126400014616。 　　(二)发起人 　　公司整体成立时，四个发起人的持股情况如下: 　　股东名称持股数量(万股)股权比例(%) 　　姚洪波5，592.00 93.20% 　　陈惠芳294.60 4.91% 　　广州卓茂企业管理咨询有限公司60.00 1.00% 　　广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司53.40 0.89% 　　总计6，000.00 100.00% 　　(三)公司成立时拥有的主要资产和实际从事的主要业务。 　　公司成立时所拥有的全部资产为广州海维电器有限公司的资产，主要包括 　　与生产和销售音频设备相关的经营性资产。公司成立时，实际从事的主营业务是稳健的。 　　R&D，生产和销售声学设备。 　　(四)公司成立前后，主要发起人拥有的主要资产和实际从事的主要业务。 　　公司成立前，主要发起人姚宏波拥有的主要经营性资产为控股益。 　　魏有限公司的股权，主要在hivi从事有限管理业务。 　　公司成立后，主要发起人姚宏波拥有的主要经营资产为控股资本。 　　公司股权主要从事公司产品的研发。 　　(五)公司成立以来，在生产经营方面与主要发起人的关系。 　　自公司成立以来，主要发起人姚宏波一直担任公司董事长，掌管公司。 　　在R&D方向和战略发展方面，陈惠芳仅担任公司董事；公司总经理杜小寒， 　　副总经理何通过发起人广州卓茂间接持有公司股份；姚宏波， 　　姚宏远、和姚，陈惠芳夫妇的亲属，通过创始人广州安宏英建。 　　随后他持有公司股份，其中陈焕新担任公司副总经理，姚宏远担任公司董事兼副总裁。 　　1-1-48 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　经理。此外，公司在生产经营方面与主要发起人不存在其他关联关系。 　　(6)公司成立前后的业务流程 　　公司由广州海威电器有限公司整体设立，改制前后业务流程未出具。 　　有关变更的详情，请参见本招股说明书“第六节业务与技术”。 　　(七)发起人投入资产的产权变更手续。 　　公司由hivi Limited整体设立，在hivi的资产、业务、债权债务有限。 　　该部门由公司继承。公司整体变更成立后，发起人投入的资产已被hivi限制。 　　转让给发行人并由发起人作为出资的资产中，除少数境外商标外，商标所有人正在变更中。 　　除登记手续(有限由hivi变更为发行人)外，其他资产的产权过户手续均已完成。 　　完成了。 　　三。公司股本结构的形成和变化 　　(1)股本形成和变化概述 　　公司由hivi Limited整体变更成立，股本形成及变更的简要情况如下图所示。 　　显示: 　　1-1-49 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　1997年6月，姚宏波限购90% 　　公司成立，注册资本100万元，姚宗孝持股10%。 　　1998年6月，***次股权转让，姚宏波持股50%。 　　注册资本为***100万元，陈惠芳占50%。 　　2001年9月的第二次股权转让，也是***次 　　一次增资，注册资本增加***姚洪波(姚洪波)的100% 　　100万港币 　　第二次是在2002年10月 　　姚宏波(姚宏波)100% 　　增加注册资本***1000万港元。 　　2011年11月，第三次股权转让，姚宏波持股95%。 　　注册资本为1000万港元，占陈惠芳(陈惠芳)的5%。 　　姚宏波(姚宏波)93.20% 　　2012年8月，第三次增资，陈惠芳(陈惠芳)为4.91%。 　　注册资本增加***5668万元，占广州卓茂企业管理咨询有限公司1.00%。 　　广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司0.89% 　　姚宏波(姚宏波)93.20% 　　2013年4月整体变更为股份有限公司，陈惠芳(陈惠芳)占股4.91%。 　　注册资本6000万元，广州卓茂企业管理咨询有限公司占1.00%。 　　广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司0.89% 　　姚宏波(姚宏波)89.70% 　　陈惠芳(陈惠芳)4.73% 　　深圳石页投资有限公司1.25% 　　2014年3月，股份公司***增资。 　　广州姚期商务咨询有限公司1.25% 　　注册资本增加***6233.76万元。 　　广州研和贸易发展有限公司1.25% 　　广州卓茂企业管理咨询有限公司0.96% 　　广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司0.86% 　　姚宏波(姚宏波)83.70% 　　江苏于越科技发展有限公司6.00% 　　陈惠芳(陈惠芳)4.73% 　　2015年7月，股份公司***笔股权以1.25%的比例转让给深圳市远景投资有限公司。 　　吉恩的注册资本为6233.76万元，占广州姚期商务咨询有限公司1.25%的股份 　　广州研和贸易发展有限公司1.25% 　　广州卓茂企业管理咨询有限公司0.96% 　　广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司0.86% 　　1-1-50 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(二)股本的形成和变化 　　1.1997年6月，公国电气成立。 　　公司的前身海维股份有限公司，原名广州西毒电器有限公司，由自然人姚宏波及其父亲共同出资组建。 　　姚宗孝现金设立，注册资本100万元，其中姚洪波出资90万元。 　　姚宗孝出资10万元。 　　1997年6月23日，天河会计师事务所出具了穗验字(97)第0250A号。 　　本验资报告验证了广州西毒电器有限公司的出资情况.. 　　1997年6月24日，广州西毒电器有限公司在广州市工商局获得注册号。 　　44010106616企业法人营业执照，广州西毒电器有限公司正式成立，依法成立。 　　代表人是姚宏波，注册资本100万。 　　广州西毒电器有限公司成立时，其股权结构如下: 　　单位:万元 　　编号股东出资比例 　　1姚宏波90.00 90.00% 　　2姚宗孝10.00 10.00% 　　总计100.00% 100.00% 　　2.1998年6月，股权转让。 　　根据姚宏波、、姚宗孝的书面确认，本次股权转让 　　详情如下: 　　1998年6月3日，西毒电气股东会决议批准姚洪波和姚宗孝分别设立办公室。 　　将西毒电器40%和10%的股权转让给陈惠芳。 　　1998年6月3日，姚洪波、姚宗孝、陈惠芳签订了股权转让协议。 　　本次股权转让完成后，西毒电气的股权结构如下: 　　单位:万元 　　编号股东出资比例 　　1姚宏波50.00 50.00% 　　2陈惠芳50.00% 　　总计100.00% 100.00% 　　3.2001年9月，股权转让，注册资本增加到100万港元。 　　2001年8月15日，经hivi有限公司股东会决议通过，姚洪波、陈惠芳分别向公司转让其股份。 　　1-1-51 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　分别持有hivi Limited 50%的股权和转让给姚洪波50%的股权。当天，洪波 　　姚与姚宏波、签订股权转让协议，约定由姚宏波、持有。 　　将hivi部分限售股全部转让给姚宏波，转让价格为100万元。 　　2001年8月16日，hivi召开有限董事会，同意将hivi的有限注册资本从100万元***增加到100万元***。 　　增加到100万港元。 　　2001年8月23日，广州市番禺区对外经济贸易局发布了番禺经贸产业[2001]422号。 　　号《关于广州海维电器有限公司股权转让变更为外商投资企业的批复》，同意。 　　姚宏波接收了hivi Limited的全部股份，hivi Limited变更为外资企业。 　　2001年8月27日，广州市人民政府颁发了《外商投资企业证书》，批准文号为范睢对外贸易经济合作部。 　　外商投资企业批准证书[2001]第0107号。 　　2001年9月26日，广州德信会计师事务所有限公司出具了德信颜回字。 　　(2001)第373号验资报告，对本次增资进行了验证。 　　2001年9月3日，hivi有限公司在广州市工商行政管理局办理了工商变更登记。 　　并领取了注册号为齐都粤穗总字第302271号的《企业法人营业执照》，注册资本为。 　　本来是100万港币。 　　本次股权转让和增资完成后，海威的有限股权结构如下: 　　单位:万港元 　　编号股东出资比例 　　1姚洪波100.00 100.00% 　　总计100.00% 100.00% 　　4.2002年10月，hivi将其资本增加限制在1000万港元。 　　2002年9月3日，hivi有限公司董事会决定增加公司注册资本，从100万港元。 　　增加到1，000万港元，全部由姚宏波以现金出资。 　　2002年9月26日，广州市番禺区对外贸易经济合作局下发了《关于外商投资企业的通知》 　　国海威电器有限公司申请增资及变更经营范围(外贸)的批复 　　[2002]第510号)，并同意增加hivi有限公司的注册资本。2002年9月27日，广州市人民政府 　　政府颁发了新的《中华人民共和国外商投资企业批准证书》(范睢对外贸易经济合作部外资证书) 　　[2001]第0107号)。 　　2002年11月25日，广州德信会计师事务所有限公司出具了德信颜回字。 　　本次增资业经(2002)第435号验资报告验证。 　　1-1-52 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2002年10月16日，hivi有限公司在广州市工商行政管理局番禺分局办理了营业。 　　变更登记，并领取了注册号为“企业独立粤穗总字第302271号”的企业法人营业执行证。 　　据”，注册资金为1000万港币。 　　本次增资完成后，海威的有限股权结构如下: 　　单位:万港元 　　编号股东出资比例 　　1姚洪波1，000.00 100.00% 　　总计1，000.00 100.00% 　　5.2011年11月，股权转让。 　　2011年8月1日，经hivi有限公司董事会决议，同意姚宏波持有hivi。 　　有限的5%股权转让给陈惠芳。 　　2011年8月1日，姚洪波与签订“广州海维电器有限公司” 　　有限公司股权转让协议。 　　2011年10月28日，广州市对外贸易经济合作局发文《关于外资企业广州惠 　　关于威电器有限公司股权转让的批复》(穗外经贸[2011]100号)，同意hivi。 　　有限股权转让事宜。2011年10月31日，广州市人民政府发布了新的《中华人民共和国 　　中华人民共和国外商投资企业批准证书(对外贸易经济合作部范睢外商投资证书编号。[2001]0107). 　　2011年11月1日，hivi有限公司在广州市工商行政管理局番禺分局办理了工商变更。 　　更多注册。 　　本次股权转让完成后，海威的有限股权结构如下: 　　单位:万港元 　　编号股东出资比例 　　1姚洪波950.00 95.00% 　　陈惠芳50.00 5.00% 　　总计1，000.00 100.00% 　　6.2012年8月，hivi将其增资限制在5，668万元***。 　　2012年5月13日，hivi Limited董事会通过决议，同意将hivi有限注册资本的货币由香港变更为香港。 　　货币成为更多人的货币，公司注册资本从1000万港元增加到5668万元***。在他们当中 　　洪波么以未分配利润增加注册资本4275万元；陈惠芳 　　未分配利润转增注册资本225万元；广州卓茂企业管理咨询有限公司 　　1-1-53 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　新增投资270万元，其中新增注册资本56.68万元，新增资本公积213.32万元。 　　袁；广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司新增出资货币240万元，其中 　　注册资本50.44万元，新增资本公积189.56万元。 　　股权定价以增资后公司估值2.7亿元，广州卓茂和广州为基础。 　　安以约4.76元/元注册资本的价格分别认购海威有限56.68万股和50.44万股。 　　2012年6月4日，广州市外经贸局发文《关于外资企业hivi》 　　电器股份有限公司关于增资扩股的批复》(穗外经贸[2012]173号)，同意惠维优。 　　限于增加注册资本，注册资本货币由港币变更为***。2012年6月5日，广州 　　人民政府颁发了新的中华人民共和国外商投资企业批准证书。 　　字证字[2012]第0001号)。 　　2012年5月12日，广东钟政珠江会计师事务所有限公司为广汇会出具了专字。 　　[2012]第11003080106号《实收外币资本汇率折算验资报告》，截***2012年验资。 　　5月12日，hivi有限实收外币资本折合***1060.88万元。2012年8月 　　16日，广中钟政珠江会会计部有限公司出具了[2012]第 　　第11003080118号验资报告，用以证明海维股份有限公司截***2012年8月15日已收到股东。 　　实收注册资本4607.12万元，其中以未分配利润转增4500万元，出资方式为现金。 　　资本107.12万元。 　　2012年8月21日，hivi有限公司在广州市工商行政管理局番禺分局办理了工商变更。 　　更注册，并领取了注册号为440126400014616的《企业法人营业执照》，注册资本。 　　这是5668万元。 　　本次增资完成后，海威的有限股权结构如下: 　　单位:万元 　　编号股东出资比例 　　1姚洪波5，282.84 93.20% 　　2陈惠芳278.04 4.91% 　　3广州卓茂企业管理咨询有限公司56.68 1.00% 　　4广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司50.44 0.89% 　　总计5，668.00 100.00% 　　7.2013年4月，整体变更为股份公司。 　　2012年12月25日，hivi Limited董事会决定批准hivi Limited宏博。 　　1-1-54 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　姚、、广州卓茂、广州安四位股东作为发起人。 　　有限整体公司变更为股份有限公司，截***2012年8月31日经审计的净资产为93，905，357.15元。 　　元转增股本6000万元，每股面值1元，余额33，905，357.15元计入资本公积。 　　2012年12月25日，hivi股份有限公司签署了《保荐协议》。 　　2012年12月26日，广东中联羊城资产评估有限公司出具了“广州hivi” 　　广州海维电器股份有限公司拟进行股份制改造涉及的股东权益(净资产)评估。 　　评估报告(中联羊城平子[2012]第VHMPD0232号)，hivi有限公司，2012年8月。 　　31日净资产评估值为17，219.21万元。 　　2013年1月25日，广州市对外贸易经济合作局发文《广州市对外贸易经济合作局关于广州 　　关于海维电器股份有限公司改制为外商投资股份公司的批复(广州市对外贸易经济合作局批准) 　　[2013]43号)，同意将hivi Limited改造为股份有限公司。2013年1月29日，来自广州。 　　人民政府颁发的《中华人民共和国外商投资企业批准证书》(商业和外资穗股证书) 　　[2013]第0001号)。 　　广东钟政珠江会计师事务所有限公司于2013年3月28日出具了广汇验字。 　　[2013]第11003080141号《验资报告》，海维电声注册资本整体变更。 　　收集情况已核实。 　　2013年4月26日，hivi电盛在广州市工商行政管理局办理了工商变更登记。 　　并领取了注册号为440126400014616的《企业法人营业执照》。法定代表人是 　　姚宏波，注册资本6000万元。 　　此次整体变更后，海维电声的股权结构如下: 　　单位:万股 　　序号股东持股比例 　　1姚洪波5，592.00 93.20% 　　2陈惠芳294.60 4.91% 　　3广州卓茂企业管理咨询有限公司60.00 1.00% 　　4广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司53.40 0.89% 　　总计6，000.00 100.00% 　　8.2014年3月增资***6，233.76万元。 　　2013年10月15日，公司通过2013年第三次临时股东大会决议同意引入新股。 　　东深视觉、广州姚期、广州沿河，并将注册资本由6000万元增加***6233.76万元。 　　1-1-55 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　袁。深圳视界、广州姚期、广州研和分别投资500万元、500万元、500万元。 　　股权定价基于公司增资后的估值4亿元，深圳远见、广州姚 　　齐、广州研和分别以6.42元/股的价格认购海维电声77.92万股、77.92万股。 　　779200股。 　　2013年12月6日，广州市对外贸易经济合作局发文《广州市对外贸易经济合作局关于对外贸易 　　关于外商投资股份制企业广州海威电声科技有限公司增资的批复(广州市对外贸易经济合作局) 　　批复[2013]487号)，同意对海维电声增资扩股。2013年12月12日，广州本地人。 　　人民政府颁发的《中华人民共和国外商投资企业批准证书》(商业和外资穗股证书) 　　[2013]第0001号)。 　　2014年2月24日，广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙)出具了广汇考试。 　　字[2014]G14006530015验资报告对海维电声本次增资进行了验证。 　　2014年3月6日，hivi电生在广州市工商行政管理局南沙分局办理了工商变更。 　　更注册，并领取了注册号为440126400014616的《企业法人营业执照》。 　　本次增资完成后，公司股权结构如下: 　　单位:万股 　　序号股东持股比例 　　1姚洪波5，592.00 89.70% 　　2陈惠芳294.60 4.73% 　　3深圳市远景投资有限公司77.92 1.25% 　　4广州姚期商务咨询有限公司77.92 1.25% 　　5广州研和贸易发展有限公司77.92 1.25% 　　6广州卓茂企业管理咨询有限公司60.00 0.96% 　　7广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司53.40 0.86% 　　总计6，233.76 100.00% 　　9.2015年7月，股份转让。 　　2015年6月8日，hivi典盛召开2015年***次临时股东大会，并作出决议。 　　易洪波姚将公司3，740，256股股份转让给江苏科技发展有限公司 　　组织。 　　本次股权转让基于公司整体估值5亿元，江苏于越科技 　　发展有限公司以8.02元/股受让姚洪波持有的股权。 　　2015年7月3日，广州市商务委发文《广州市商务委关于广州hivi电声学》 　　1-1-56 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　关于科技有限公司股权转让的批复》(穗外经贸资批[2015]30号)，同意hivi。 　　电声股权转让。2015年7月3日，广州市人民政府发布了新的《中华人民共和国 　　中华人民共和国外商投资企业批准证书(ZZZ[2015]0004号)。 　　Hivi典盛就上述变更在广州市工商行政管理局南沙分局办理了工商变更。 　　更有注册，2015年7月21日被广州市工商行政管理局南沙分局续展。 　　执照。本次变更后的股权结构为: 　　单位:万股 　　序号股东持股比例 　　1姚洪波5，217.9744 83.70% 　　2江苏于越科技发展有限公司374.0256 6.00% 　　3陈惠芳294.60 4.73% 　　4深圳市远景投资有限公司77.92 1.25% 　　5广州姚期商务咨询有限公司77.92 1.25% 　　6广州研和贸易发展有限公司77.92 1.25% 　　7广州卓茂企业管理咨询有限公司60.00 0.96% 　　8广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司53.40 0.86% 　　总计6，233.76 100.00% 　　截***本次发行，公司上述股权结构未发生变化。 　　(3)前次增资及股权转让的定价。 　　报告期内，发行人历次增资及股权转让的原因、价格及定价依据。 　　情况如下: 　　时间、事项、原因、价格、定价依据 　　姚宏博和姚宗孝分别捧着。 　　hivi Limited 40%和10%股份以1元/元登记为家庭成员内部财产。 　　一千九百九十八点零六分 　　40万元和10万元的价格转给派资本确认。 　　陈惠芳 　　姚宏博和陈惠芳分别抱着他们。 　　以1元/元作为注册资本，分别注册hivi Limited 50%和50%的股份。 　　夫妻财产安排 　　50万、50万的价格转资确认。 　　2001.09姚宏波 　　hivi有限注册资本为100万元***。 　　Hivi Limited指境内企业注册资本为1港元/港元。 　　变更为100万港元，由 　　外商投资企业注册资本变更的确定 　　姚宏博又买单了。 　　hivi的有限注册资本为100万港元。 　　公司业务规模的扩大需要1港元/港元 　　***2002.10元增加到1，000万港元，由新增股东决定。 　　增加注册资本中的资本投入。 　　注册资本由姚洪波认缴。 　　1-1-57 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　时间、事项、原因、价格、定价依据 　　姚宏波将在hivi举行 　　1港元/港元参考注册资本 　　2011年11月，以500，000港元的价格为这对夫妇的房产安排了有限的5%股权。 　　注册资本的确定 　　葛调到了 　　2001年9月 　　捐款:港币1元 　　转换1.0607 　　当hivi的有限注册资本由1000万港元整体变更为股份出资时。 　　袁，2002 　　币换成10608，800元公司准备汇率换算。 　　11月投稿:1 　　港元兑换 　　1.0609元 　　原始股东 　　洪波 　　姚， 　　方慧 　　股东的决定 　　陈的增加 　　2012.08 ①公司业务规模扩大，资金价格为1。 　　hivi的有限注册资本增***5，668英镑。 　　需要增加资金投入；元/元注册资本 　　万元，包括姚洪波、 　　②搭建员工持股平台。 　　陈惠芳有不同的好处。 　　并且实际上由发行人控制。 　　未分配利润增加4275万元， 　　举行一些人的亲属的成立。 　　225万元，广州卓茂，广州安宏 　　单位平台公司，调整单位 　　盈利分别增资56.68万元，新增股东50.44人。 　　合适的结构，促进公司的长 　　万元州卓茂，广州各方按照协商 　　远发展 　　周安红增资后的惠魏攸 　　第二次增资的价格上限为2.7亿元。 　　确定为4.76元/元。 　　注册资本 　　发行人注册资本拟增加6000万元，由各方按照。 　　增加到6233.76万元，新的股份公司需要在业务规模扩大后发行。 　　2014.03 6.42元/股 　　从深圳远景、广州姚期、广州来看，确实要增加4亿元的资金投入。 　　沿河每股认购77.92万股。 　　姚宏波由于 　　对于姚宏波因个人原因需要返还的问题，双方将协商解决。 　　2015.07年度3，740，256股支付3，000万元，资金主要用途8.02元/股。发行人的估价是5英镑。 　　***100，000元的价格转移到江苏于越用于家庭消费，并确定个人支付***100，000，000元。 　　所得税 　　公司历次增资及股权转让的定价合理、公允。 　　四。重大资产重组 　　自公司成立以来，有一次重大资产重组，由hivi Limited于2011年8月解决。 　　同业竞争，减少关联交易，分别向实际控制人姚宏波、 　　陈及实际控制人控制的海威国际收购广州、中山海威及珠海海威。 　　公司股权，上述收购的具体情况如下: 　　1-1-58 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(1)收购广州盛骏股权 　　1.收购广州盛骏的基本情况及原因。 　　广州盛骏成立于1996年5月24日，注册资本为110万美元，即洪波。 　　姚、分别持有51%和49%的股份，主营业务为物业管理和住宅。 　　房屋租赁。由于hivi的部分有限营业场所是从广州盛骏租赁的，以减少关联交易。 　　易收购广州海威有限公司的股权。 　　2.履行收购的法律程序 　　2011年9月18日，广州盛骏董事会做出决议，同意原投资人洪波。 　　姚、将所持有的100%股权转让给海威有限公司。上述股权转让价格为 　　根据广东钟政珠江会计师事务所有限公司出具的审计报告 　　[2011]第11003080038号)，经海威有限公司、姚洪波、核准。 　　经协商，确认广州盛骏截***2010年12月31日的净资产为***5，249，200.00元。 　　价格。 　　2011年8月1日，hivi有限公司与姚宏博和签约。 　　《广州盛骏电子有限公司股权转让协议》约定:姚洪波和。 　　陈将其在51%和49%的股份分别分割为***2，677，076.60元和***2，677，076.60元。 　　以2，572，093.21元的价格转让给hivi有限公司。 　　2011年9月10日，广州市对外贸易经济合作局发布《关于广州君，外资企业 　　《关于声波电子有限公司股权转让变更为内资企业的批复》(穗外经贸[2011]批准) 　　36号)，同意上述股权转让，广州盛骏变更为内资企业，注册资本110。 　　1万美元兑换成***9，130，018元。 　　2011年12月19日，广州市工商行政管理局核准了上述变更。这一变化之后， 　　完成后，hivi limited持有广州盛骏100%的股权。 　　3、本次收购对发行人业务和经营业绩的影响。 　　(1)对实际控制人和管理层的影响 　　在本次收购前后，姚宏波和一直是公司的实际控制人。 　　人，公司管理层没变。 　　(2)对业务的影响 　　1-1-59 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　本次收购后，广州盛骏的资产、业务及相关人员均被纳入hivi Limited。赞同 　　伟有限公司通过收购广州消除了关联交易。 　　(二)收购中山海威的股权 　　1.收购中山hivi的基本情况及原因。 　　中山hivi成立于1997年5月27日，注册资本380万港元，由姚宏波持有。 　　100%股权，主营业务为生产、经营和加工:音箱、扬声器、功放、音响设备及经销。 　　零部件，研发电子产品，从事本公司自有产品及同类商品的进出口业务。为了消除这种情况 　　行业竞争，减少关联交易，公司收购了中山海威的股权。 　　2.履行收购的法律程序 　　2011年8月8日，中山海威董事会作出决议，同意姚宏波将其股权出售给惠。 　　魏有限公司。本次股权转让价格以广东钟政珠江会计师事务所有限公司为基础 　　本审计报告(国海企字[2011]第11003080048号)已由海威股份有限公司和姚洪波审核通过。 　　经协商，甲方确认中山海威截***2010年12月31日的净资产为7，822，986.41元。 　　在此基础上，将2010年扣除利润分配后的净额3，338，756.58元作为转让价格。 　　2011年8月8日，广州海威电气有限公司与姚洪波签署了《中山市海威电气有限公司 　　公司股权转让协议，转让后公司将其持有的钟山卫慧100%的股权转让给 　　价款4484229.83元转让给前者。 　　2011年9月28日，中山市对外贸易经济合作局发布了《关于中山市外资企业 　　关于海维电器股份有限公司股权转让的批复》(外经贸资发[2011]793号)，同意。 　　随着上述股权转让，中山海威变更为内资企业，注册资本由380万港元变更为。 　　4062580元。 　　2011年11月28日，中山市工商行政管理局核准了上述变更。这一变化之后， 　　完成后，hivi limited持有中山hivi 100%的股权。 　　3、收购对发行人业务的影响 　　(1)对实际控制人和管理层的影响 　　在本次收购前后，姚宏波和一直是公司的实际控制人。 　　人，公司管理层没变。 　　(2)对业务的影响 　　1-1-60 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　本次收购后，中山海威的资产、业务、生产、R&D及相关人员均被纳入。 　　Hivi是有限的。通过收购，解决了中山、hivi、hivi Limited之间的关联交易和同业竞争问题。 　　同时，通过本次收购，公司完善了产业链结构，整合了音箱系列和公共广播部门。 　　汽车音响系列产品的生产和销售将有助于公司进一步扩大业务规模。 　　(III)收购珠海高威的股权。 　　1.收购珠海高威的基本情况及收购原因。 　　珠海hivi成立于2005年6月8日，注册资本3800万港元，股东惠伟国。 　　国际是由姚宏波和控制的公司，本公司的控股股东为洪波。 　　姚和各占50%的股份。hivi Limited收购珠海卫慧时，其主要业务为。 　　为了准备。 　　2.履行收购的法律程序 　　2011年9月18日，珠海hivi执行董事作出决议，同意出售给hivi国际。 　　hivi有限公司的100%股权。以上股权转让价格基于广东钟政珠江会计师事务所。 　　有限公司出具的广申徽字[2011]第11003080059号审计报告已经卫慧认可。 　　有限公司、海威国际，双方达成协议，确认珠海海威截***2010年12月31日的净资产。 　　3391.13万是转让价格。 　　2011年8月22日，hivi有限公司与hivi国际签订了股权转让协议，约定了收益。 　　威国际以33，911，336.55元的价格将其持有的珠海hivi 100%股权转让给汇威优。 　　极限。 　　2011年9月30日，珠海市金湾区科技工贸和信息化局发布了《关于珠海hivi》 　　科技有限公司由外资企业转为内资企业的批复》(珠金科工信[2011] 50 　　)，同意上述股权转让，由此珠海hivi变更为内资企业，注册资本3800。 　　10，000港元变更为36，665，890港元。 　　2011年12月8日，广东省珠海市工商行政管理局核准了上述变更。这种变化 　　完成后，海威有限持有珠海海威100%的股权。 　　3、收购对发行人业务的影响 　　(1)对实际控制人和管理层的影响 　　在本次收购前后，姚宏波和一直是公司的实际控制人。 　　1-1-61 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　人，公司管理层没变。 　　(2)对业务的影响 　　本次收购后，珠海高威的全部资产已纳入高威有限公司。通过收购解决了公司 　　业务扩展所需的生产经营场所。同时，通过本次收购，公司获得珠海海维的资本。 　　生产，公司后续通过生产线整体迁移，有利于公司的生产整合，提高成本计划控制 　　能力。 　　(四)发行人连续12个月内的重组对其经营业绩的影响。 　　2011年，根据企业会计准则，hivi有限公司在连续12个月内进行了三次收购。 　　那么，该收购构成同一控制下的企业合并。累计三次重组对发行人经营业绩的影响。 　　环，参照2010年上一财年的重组，广州盛骏、中山海威、珠海海威和 　　hivi的有限营业收入、总资产和净利润对比如下: 　　单位:万元 　　2010年12月31日 　　公司名称 　　营业收入、总资产和净利润 　　被合并方-广州盛骏144.00 893.42 -19.10 　　被合并方-中山海威2，758.82 2，203.33 283.90 　　被合并方-珠海高威0.00 4，407.64 -287.18 　　被合并方合计2，902.82 7，504.39 -22.38。 　　合并方-hivi有限公司11，601.30 7，766.51 1，973.04。 　　被合并方/hivi Limited 25.02% 96.62% -1.13%。 　　根据上表，被合并方上一会计年度(年末)的营业收入和总资产分为 　　不要高于hivi中限定对应科目的20%和50%。重组对公司财务状况和经营业绩影响较大。 　　影响很大，但不影响hivi有限的主营业务和会计的连续性。发行人已完成上述工作。 　　重组后，它已经运行了三个完整的财政年度。 　　动词 （verb的缩写）公司的组织结构 　　1-1-62 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(一)公司的组织结构图 　　1.截***招股说明书签署日，公司股权结构图如下: 　　方慧宏博 　　广州卓茂广州安鸿鹰姚晨 　　广州研和深圳视觉广州姚期江苏于越 　　0.96% 0.86% 4.73% 83.70% 1.25% 1.25% 1.25% 6.00% 　　广州分公司 　　广州海维电声科技有限公司 　　股份有限公司 　　深圳分公司 　　100% 100% 100% 100% 　　珠海分公司 　　珠海hivi中山hivi广州盛骏美国 　　北京分公司 　　2.截***招股说明书签署日，公司组织结构图如下: 　　股东大会 　　战略委员会 　　中西部及东部各州的县议会 　　提名委员会 　　董事会 　　薪酬评估委员会 　　董事会秘书 　　公共账目委员会 　　总经理 　　副总经理兼财务总监 　　与人类相关的技术 　　制造企业的研究与发展 　　审核统一质量采用企业财务证书 　　制造和营销控制中心 　　管理购买交易凭证的金额 　　中国-中国管理 　　管理部门来源部门成员部门 　　坦率地 　　部长会议 　　(二)公司治理结构 　　股东大会是公司的***高权力机构，董事会是公司经营管理的决策机构。 　　股东大会负责。监事会是公司的监督机构。总经理负责公司的日常经营活动。 　　执行公司董事会的决议。 　　1-1-63 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(三)公司内部职能管理部门 　　股东大会是公司的***高权力机构，董事会是公司的决策机构。 　　负责任。董事会由战略委员会、提名委员会、薪酬与考核委员会和审计师组成。 　　会议，其中审计委员会下设审计部，董事会秘书负责董事会日常事务。与此同时， 　　管理证券部。监事会是公司的监督机构。总经理负责公司的日常经营活动。 　　公司董事会决议。总经理下设系统管理部、质量部、人力资源部、采购部、 　　制造中心、计划部、营销中心、物料控制中心、研发中心和财务部。各部门的运作 　　在良好状态下，其主要功能如下: 　　序号职能部门主要职责 　　系统管理 　　负责公司质量体系的运行和管理以及产品的CCC认证。 　　部门 　　全面负责产品质量检验、测试和管理，按照公司质量管理体系对产品进行检验合格。 　　外观、功能和性能测试等检验方法，确保来料、生产过程和交付。 　　2质量部门 　　产品质量符合相关技术标准和客户要求，并负责计量器具的管理。 　　标准产品的处理和改进，客户投诉质量问题的处理。 　　负责人力资源开发、员工培训及相关档案管理，建立员工岗位说明书。 　　人力资源 　　3.招聘、建立公司绩效管理体系并实施考核；负责员工薪资福利、 　　部门 　　管理员工关系和劳资纠纷；负责管理公司的行政和后勤相关工作。 　　负责公司原辅材料的采购和管理；负责供应商的选择、评审和管理 　　4采购部；供应商合同的评审和签署；建立供应商管理档案及各种合同和表格。 　　保管和定期归档工作；合理控制采购成本。 　　根据生产计划负责生产；负责监督员工按照操作规程进行操作；负的 　　负责生产过程中的产品质量监控；不合格品的统计、分析和改进；负责生产记录 　　5 .制造中心记录的填写和产品标识；负责生产设备或工具的日常维护；负责安全和健康 　　生产和监督；生产成本的控制；生产流程的制定、优化和管理；员工培训 　　和教育；生产车间的6S管理。 　　企划部负责产品推广和品牌推广。 　　负责公司销售规划和战略的制定、实施和评估；负责起草年度销售计划。 　　策划和计划，执行销售目标；订单联系和业务开发，客户管理和服务 　　7营销中心 　　服务；协调交货和付款回收；建立客户档案，并进行客户分析， 　　维护和其他工作；做好售前、售中、售后服务。 　　负责公司生产计划、物资需求计划和采购计划的编制和下达；负责拥有 　　8.物料控制中心完成物料的入库、出库、盘点、堆放和发放，以及物料的账务管理。 　　和库存工作。 　　主要负责组织定期的产品策划或专题技术会议；制定和修订产品技术 　　技术研发方向和产品线规划；制定年度产品开发计划和年度预算；协助相关 　　9.中央管理部门完成产品项目的可行性分析；审查可行性分析报告；查看项目约会 　　委员会的业务函及其在项目实施过程中的修改结果应上报总经理办公室，经批准后接受监督。 　　监督实施。 　　负责起草和执行公司与证券事务相关的各项制度，维护证券监管 　　10 .证券部、管理部、证券交易所与中介机构之间的联系应当及时、规范、准确。 　　曝光相关信息等。 　　负责公司的财务管理及财务制度的制定和执行；负责生产经营资金 　　11财务部 　　筹集和调度、会计核算等工作；负责建立和完善标准，并符合公司业务发展 　　1-1-64 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　序号职能部门主要职责 　　展财务会计制度，财务报告制度，有效的财务控制，确保财务 　　有序开展工作，为公司投融资和经营决策提供资金支持。 　　负责建立和完善内部控制制度，执行财务预算和决算的审核和合规。 　　12 .审计部门的审计、项目审计、资产审查、投资、采购等经济业务， 　　运用审计手段保证公司各部门的规范运作。 　　不及物动词公司控股子公司及分支机构的基本情况 　　截***本招股说明书签署日，公司拥有四家全资子公司，分别是珠海海威科技。 　　有限公司、中山卫慧电器有限公司、广州盛骏物业管理有限公司及HiVi。 　　声学公司(美国hivi)；共有四家分公司，分别是珠海分公司和深圳分公司。 　　广州分公司和北京分公司。 　　(1)珠海hivi的基本情况 　　1.公司的基本信息 　　成立日期2005年6月8日 　　法定代表人姚洪波 　　注册资本12166.589万元。 　　实收资本12，166.589万元。 　　地址:珠海市连刚工业区大林山区东城南路1号 　　R&D，生产加工销售各种电子电器元件，各种音箱，音箱， 　　音频设备及配件、功率放大器、DVD和音视频播放器、家庭影院和数字视频。 　　经营范围 　　音频产品。(依法必须审批的项目，经相关部门批准后方可经营。 　　移动) 　　2.珠海高交会去年的运行情况。 　　单位:万元 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2016/2016年12月31日19，688.28 15，596.71 1，617.19 　　注:以上数据已经广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙)审计。 　　(2)中山hivi基本情况 　　1.公司的基本信息 　　成立日期:1997年5月27日 　　法定代表人姚洪波 　　注册资本406.258万元。 　　实收资本406.258万元。 　　地址:广东省中山市南头镇祥和路2号 　　扬声器、音箱、功放、音响设备及配件、电子产品的研发。 　　产品，从事本公司自有产品及同类商品的进出口业务(不涉及国营贸易) 　　经营范围易于管理的商品，涉及配额、许可证管理商品的，按照***有关规定办理。 　　应用)。(依法必须审批的项目，经相关部门批准后方可经营。 　　移动) 　　1-1-65 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2.中山hivi去年的运营情况。 　　单位:万元 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2016/2016年12月31日778.76 771.25 -111.09 　　注:以上数据已经广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙)审计。 　　(三)广州盛骏基本情况 　　1.公司的基本信息 　　成立日期:1996年5月24日 　　法定代表人姚洪波 　　注册资本9130018元。 　　实收资本9130018元。 　　地址:广州市南沙区东涌镇三沙公路13号6栋 　　经营范围物业管理；房屋租赁 　　2.广州盛骏去年的运行情况 　　单位:万元 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2016年12月31日 　　注:以上数据已经广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙)审计。 　　(4)美国hivi基本信息。 　　1.公司的基本信息 　　成立日期:2011年9月20日 　　发行股数400，100股。 　　地址:加州阿卡迪亚金环路11630号，邮编:91106 　　范围:所有音频扬声器和电子产品 　　2.hivi去年的手术。 　　单位:万元 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2016/2016年12月31日260.28 120.28 -13.17 　　注:以上数据已经广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙)审计。 　　(五)珠海分行基本情况 　　1.公司的基本信息 　　成立日期:2011年12月21日 　　头徐涛。 　　地址:珠海香洲宁西路263号一楼商铺 　　销售各种音箱、喇叭、功放、DVD机、家庭影院、音响。 　　经营范围音响设备及配件(依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展) 　　商业活动) 　　1-1-66 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2.珠海分行***近一年的经营情况 　　单位:万元 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2016/2016年12月31日128.51 -82.45 -29.41 　　注:以上数据已经广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙)审计。 　　(六)深圳分行基本情况 　　1.公司的基本信息 　　成立日期:2012年8月29日 　　负责人林明斌 　　地址:深圳市福田区华强北路万商家电城三楼后区3F45-46号 　　经营范围销售公司自产产品 　　2.深圳分行***近一年的经营情况 　　单位:万元 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2016年12月31日87.29 -35.29 -7.34 　　注:以上数据已经广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙)审计。 　　(七)广州分行基本情况 　　1.公司的基本信息 　　成立日期:2013年10月15日 　　许头 　　地址:广州市越秀区大沙头路21号海印广场一楼A041。 　　销售本公司生产的产品(***法律法规禁止的项目除外；牵涉 　　经营范围许可经营的产品，取得许可证后方可经营。(具体经营范围以审批为准。 　　须经主管当局批准；涉及许可项目的，须经许可审批部门批准) 　　2.广州分行***近一年的经营情况 　　单位:万元 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2016年12月31日131.44 -145.54 -35.84 　　注:以上数据已经广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙)审计。 　　(八)北京分行基本情况 　　1.公司的基本信息 　　成立日期:2016年12月22日 　　姚宏远，负责人 　　北京市西城区太平桥大街98号院4号楼1层7号门101号营业场所 　　家用视听设备零售。(依法须经批准的项目，须经有关部门批准。 　　经营范围 　　经批准的内容开展经营活动。) 　　1-1-67 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2.北京分行***近一年的经营情况 　　单位:万元 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2016/2016年12月31日 　　注:以上数据已经广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙)审计。 　　七。发起人、持有公司5%以上股份的主要股东、实际控制人的依据。 　　这种情况 　　截***本招股说明书签署日，持有公司5%以上股份的主要股东为洪波。 　　姚与江苏鱼跃。公司控股股东为姚洪波，直接持有公司5，217，444。 　　10，000股，占本次发行前公司总股本的83.70%。公司实际控制人为洪波。 　　姚、、直接持有公司股份294.6万股。 　　股份，占发行前公司总股本的4.73%，姚洪波、。 　　持有公司股份55，125，744股，占本次发行前公司总股本的88.43%。 　　截***本招股说明书签署日，姚洪波和持有的公司 　　股份不存在质押或其他有争议的情况。 　　(一)实际控制人的基本情况 　　1、姚宏波 　　男，1964年3月出生，加拿大国籍，护照号码:BA8****3，拥有香港永乐。 　　长期海外居留，住所:香港。 　　2、陈惠芳 　　女，1964年11月出生，加拿大国籍，护照号码:BA8****0，具有香港***居留权。 　　长期海外居留，住所:香港。 　　(二)发起人 　　公司整体成立时，四位发起人分别是姚宏波、、 　　广州卓茂企业管理咨询有限公司、广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司 　　上述发起人的基本情况如下: 　　1、姚宏波 　　男，1964年3月出生，加拿大国籍，护照号码:BA8****3，拥有香港永乐。 　　长期海外居留，住所:香港。 　　2、陈惠芳 　　1-1-68 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　女，1964年11月出生，加拿大国籍，护照号码:BA8****0，具有香港***居留权。 　　长期海外居留，住所:香港。 　　3.广州卓茂企业管理咨询有限公司 　　(一)公司基本情况 　　成立日期:2012年5月7日 　　法定代表人杜小寒 　　注册资本279万元。 　　地址:广州市南沙区东涌镇东兴二路36号205室 　　经营范围企业管理咨询服务；投资咨询服务；商品信息咨询服务； 　　(2)所有权结构 　　截***2016年12月31日，广州卓茂的股东结构如下: 　　股东出资比例(万元) 　　杜小寒155.00 　　何93.00 33.33% 　　梁31.00 11.11% 　　(3)财务状况 　　广州卓茂***近一年的财务状况如下: 　　单位:万元 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2016/2016年12月31日301.17 272.04 -3.65 　　注:以上数据未经审计。 　　4.广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司 　　(一)公司基本情况 　　成立日期:2012年5月7日 　　法定代表人姚宏远 　　注册资本246万元。 　　地址:广州市南沙区东涌镇东兴二路36号202室 　　经营范围企业管理咨询服务；投资咨询服务；商品信息咨询服务； 　　(2)所有权结构 　　截***2016年12月31日，广州安鸿鹰的股东结构如下: 　　股东出资比例(万元) 　　姚宏远92.25 37.50% 　　陈焕新92.25 37.50% 　　姚61.50 25.00% 　　(3)财务状况 　　广州安鸿鹰***近一年的财务状况如下: 　　1-1-69 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　单位:万元 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2016/2016年12月31日244.12 235.72 -4.35 　　注:以上数据未经审计。 　　(3)持股5%以上的主要股东基本情况。 　　1.江苏于越科技发展有限公司 　　(一)公司基本情况 　　成立日期:2007年1月17日 　　法定代表人吴光明 　　注册资本12.3亿元。 　　地址:丹阳市水管路1号 　　R&D及新型电子产品和材料的销售。(依法须经批准的项目) 　　经营范围 　　，经有关部门批准开展经营活动) 　　(2)所有权结构 　　截***2016年12月31日，江苏于越的出资比例如下: 　　股东认缴出资比例(万元) 　　吴光明116，850.00 　　吴群6 150.00 5.00% 　　(3)财务状况 　　江苏于越***近一年的财务状况如下: 　　单位:万元 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2016/2016年12月31日1，171，120.26 823，949.44 41，706.53 　　注:上表数据未经审计。 　　(四)实际控制人控制的其他企业的基本情况。 　　截***本招股说明书签署日，实际控制人姚宏波和。 　　夫妇二人控制的其他企业如下: 　　序列号称为注册地。 　　1***时代企业有限公司(君实企业有限公司)香港 　　2声音涡轮有限公司BVI 　　3***有限公司BVI 　　4 HiVi国际有限公司(HiVi国际有限公司) 　　5香港安盛国际发展有限公司(安盛国际发展有限公司) 　　6 HiVi投资有限公司(HiVi投资有限公司) 　　7荣誉香港集团有限公司(鸿盛香港集团有限公司)香港 　　8海维科技有限公司(海维科技有限公司) 　　9家辉投资有限公司(家辉投资有限公司)BVI 　　截***本招股说明书签署日，上述公司的基本情况如下: 　　1-1-70 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　1.***时代企业有限公司(君实企业有限公司) 　　公司名称***时代企业有限公司(君实企业有限公司) 　　成立日期:1997年1月15日 　　发行股票数量为100万股。 　　每股面值1港元。 　　柴湾利涌街24号国贸广场25楼E单元， 　　注册地址 　　香港(香港柴湾里中街24号东茂广场25楼E室) 　　商业地产投资的性质 　　声音涡轮有限占50.00%。 　　股东及持股比例***佳有限占50.00%。 　　合计占100% 　　***时光企业有限公司***新年度经营情况。 　　情况如下: 　　单位:万港元。 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2015年4月1日***2016年3月31日 　　5,989.39 -1,194.87 -224.79 　　/2016年3月31日 　　2016年4月1日***2016年12月31日 　　5,819.75 -1,268.87 -77.68 　　/2016年12月31日 　　注:以上数据未经审计，公司会计年度为当年4月1日***次年3月31日。 　　2、声音涡轮有限公司 　　公司名称声音涡轮有限公司 　　成立日期:1997年1月22日 　　发行的股票数量为10股。 　　每股一美元的面值。 　　英属维尔京群岛托托拉岛罗德城2196号邮政信箱主街263号 　　注册地址 　　岛屿 　　商业投资 　　洪波姚占60.00%。 　　股东及持股比例陈惠芳占40.00%。 　　合计占100% 　　注:根据公司章程和章程规定，公司可以开展的业务种类没有限制，公司实际从事投资业务。 　　Sound Turbo Limited的***新年度经营情况如下: 　　单位:万港元。 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2015年4月1日***2016年3月31日 　　50.00 -11.68 -1.87 　　/2016年3月31日 　　2016年4月1日***2016年12月31日 　　50.00 -11.84 -0.16 　　/2016年12月31日 　　注:以上数据未经审计，公司会计年度为当年4月1日***次年3月31日。 　　3、***有限公司 　　公司名称***商品有限公司 　　成立日期:1997年1月29日 　　1-1-71 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　发行的股票数量为10股。 　　每股一美元的面值。 　　英属维尔京群岛托托拉岛罗德城2196号邮政信箱主街263号 　　注册地址 　　岛屿 　　商业投资 　　洪波姚占60.00%。 　　股东及持股比例陈惠芳占40.00%。 　　合计占100% 　　注:根据公司章程和章程规定，公司可以开展的业务种类没有限制，公司实际从事投资业务。 　　Perfectly Good Limited的***新年度经营情况如下: 　　单位:万港元。 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2015年4月1日***2016年3月31日 　　50.00 -12.29 -2.24 　　/2016年3月31日 　　2016年4月1日***2016年12月31日 　　50.00 -12.45 -0.16 　　/2016年12月31日 　　注:以上数据未经审计，公司会计年度为当年4月1日***次年3月31日。 　　4.hivi国际有限公司(HiVi国际有限公司) 　　公司名称:hivi国际有限公司(HiVi国际有限公司) 　　成立日期:2005年3月23日 　　发行的股票数量为10股。 　　每股一美元的面值。 　　托尔托拉岛罗德城957号邮政信箱离岸公司中心， 　　注册地址 　　英属维尔京群岛 　　商业投资 　　姚宏波占50.00%。 　　股东及持股比例陈惠芳占50.00%。 　　合计占100% 　　注:根据公司章程和章程规定，公司可以开展的业务种类没有限制，公司实际从事投资业务。 　　HiVi International Limited(HiVi International Limited)在***新一期年报的营运情况。 　　如下所示: 　　单位:万港元。 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2015年4月1日***2016年3月31日 　　9.30 -10.35 -2.46 　　/2016年3月31日 　　2016年4月1日***2016年12月31日 　　1.67 -11.22 -0.87 　　/2016年12月31日 　　注:以上数据未经审计，公司会计年度为当年4月1日***次年3月31日。 　　5.安盛国际发展有限公司(安盛国际发展有限公司) 　　安盛国际发展有限公司(安盛国际发展有限公司) 　　公司名称 　　司) 　　成立日期:2006年5月8日 　　已发行股份数量:1股 　　每股面值1港元。 　　1-1-72 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　柴湾利涌街24号国贸广场25楼E单元， 　　注册地址 　　香港(香港柴湾里中街24号东茂广场25楼E室) 　　商业地产投资的性质 　　陈惠芳占100.00%。 　　股东及持股比例 　　合计占100% 　　昂菲尔德国际发展有限公司(安盛国际发展有限公司)近日在 　　中***阶段的操作如下: 　　单位:万港元。 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2015年4月1日***2016年3月31日 　　3,648.73 -485.96 -112.84 　　/2016年3月31日 　　2016年4月1日***2016年12月31日 　　3,524.33 -573.04 -86.14 　　/2016年12月31日 　　注:以上数据未经审计，公司会计年度为当年4月1日***次年3月31日。 　　6.hivi投资有限公司(HiVi投资有限公司) 　　公司名称:海威投资有限公司(海威投资有限公司) 　　成立日期:2006年5月15日 　　发行的股票数量为10股。 　　每股一美元的面值。 　　托尔托拉岛罗德城957号邮政信箱离岸公司中心， 　　注册地址 　　英属维尔京群岛 　　业务性质并没有实际开展。 　　姚宏波占50.00%。 　　股东及持股比例陈惠芳占50.00%。 　　合计占100% 　　注:根据公司章程和章程，公司可以开展的业务种类没有限制，公司实际不开展业务。 　　hivi投资有限公司(HiVi投资有限公司)的***新年度经营情况如下 　　接下来: 　　单位:万港元。 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2015年4月1日***2016年3月31日 　　- -8.57 -1.93 　　/2016年3月31日 　　2016年4月1日***2016年12月31日 　　- -8.82 -0.25 　　/2016年12月31日 　　注:以上数据未经审计，公司会计年度为当年4月1日***次年3月31日。 　　7.荣誉香港集团有限公司(鸿盛香港集团有限公司) 　　公司名称荣誉香港集团有限公司(鸿盛香港集团有限公司) 　　成立日期:2007年8月17日 　　已发行股份数量:1股 　　每股面值1港元。 　　柴湾利涌街24号国贸广场25楼E单元， 　　注册地址 　　香港(香港柴湾里中街24号东茂广场25楼E室) 　　商业地产投资的性质 　　1-1-73 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　陈惠芳占100.00%。 　　股东及持股比例 　　合计占100% 　　荣誉香港集团有限公司(鸿盛香港集团有限公司)每年出版一次。 　　的操作如下所示: 　　单位:万港元。 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2015年4月1日***2016年3月31日 　　1,595.62 -207.92 -17.84 　　/2016年3月31日 　　2016年4月1日***2016年12月31日 　　1,532.21 -230.55 -21.65 　　/2016年12月31日 　　注:以上数据未经审计，公司会计年度为当年4月1日***次年3月31日。 　　8.海维科技有限公司(海维科技有限公司) 　　公司名称海维科技有限公司(海维科技有限公司) 　　成立日期:2010年4月12日 　　发行股数为10，000股。 　　每股面值1港元。 　　柴湾利涌街24号国贸广场25楼E单元， 　　注册地址 　　香港(香港柴湾里中街24号东茂广场25楼E室) 　　商业投资 　　洪波姚占60.00%。 　　股东及持股比例陈惠芳占40.00%。 　　合计占100% 　　高威科技有限公司(高威科技有限公司)的***新年度经营情况如下: 　　单位:万港元。 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2015年4月1日***2016年3月31日 　　3.57 -4.16 -1.44 　　/2016年3月31日 　　2016年4月1日***2016年12月31日 　　3.07 -4.66 -0.50 　　/2016年12月31日 　　注:以上数据未经审计，公司会计年度为当年4月1日***次年3月31日。 　　9.家辉投资有限公司(家辉投资有限公司) 　　公司名称家辉投资有限公司(家辉投资有限公司) 　　成立日期:2011年7月29日 　　已发行股份数量:1股 　　每股一美元的面值。 　　托尔托拉岛罗德城957号邮政信箱离岸公司中心， 　　注册地址 　　英属维尔京群岛 　　业务性质并没有实际开展。 　　陈惠芳占100.00%。 　　股东及持股比例 　　合计占100% 　　注:根据公司章程和章程，公司可以开展的业务种类没有限制，公司实际不开展业务。 　　家辉投资有限公司(家辉投资有限公司)过去一年的经营情况。 　　如下所示: 　　1-1-74 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　单位:万港元。 　　项目总资产、净资产和净利润 　　2015年4月1日***2016年3月31日 　　- -6.12 -2.18 　　/2016年3月31日 　　2016年4月1日***2016年12月31日 　　- -6.37 -0.25 　　/2016年12月31日 　　注:以上数据未经审计，公司会计年度为当年4月1日***次年3月31日。 　　八。公司股本 　　(一)发行前后公司股本情况。 　　本次公开发行前，公司总股本为6，233.76万股，本次公开发行新股数量不超过。 　　普通股2078万股，公司现有股东不公开招股。 　　若本次发行2078万股，公司本次公开发行前后的股本结构如下: 　　发行前后 　　股东持股比例 　　(万股)(%)(万股)(%) 　　姚宏波5，217.9744 83.70% 5，217.9744 62.78% 　　陈惠芳294.60 4.73% 　　深圳石页投资有限公司 　　77.92 1.25% 77.92 0.94% 　　公司 　　广州姚期商务咨询有限公司 　　77.92 1.25% 77.92 0.94% 　　有限公司 　　广州沿河贸易的发展 　　77.92 1.25% 77.92 0.94% 　　有限公司 　　广州卓茂企业管理咨询 　　60.00 0.96% 60.00 0.72% 　　咨询有限公司 　　广州安鸿鹰企业管理 　　53.40 0.86% 53.40 0.64% 　　咨询有限公司 　　江苏于越科技发展有限公司 　　374.0256 6.00% 374.0256 4.50% 　　有限公司 　　拟议流通股份-2，078.00 25.00% 　　总计6，233.76 100.00% 8，311.76 100.00% 　　(二)公司前十名股东 　　截***本招股说明书签署日，公司前十名股东如下: 　　序号股东持股数量(万股)持股比例(%) 　　1姚洪波5，217.9744 83.70% 　　2江苏于越科技发展有限公司374.0256 6.00% 　　3陈惠芳294.60 4.73% 　　4深圳市远景投资有限公司77.92 1.25% 　　5广州姚期商务咨询有限公司77.92 1.25% 　　6广州研和贸易发展有限公司77.92 1.25% 　　1-1-75 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　序号股东持股数量(万股)持股比例(%) 　　7广州卓茂企业管理咨询有限公司60.00 0.96% 　　8广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司53.40 0.86% 　　(3)公司前十名自然人股东的持仓情况。 　　截***本招股说明书签署日，公司共有法人股东6名，自然人股东2名，其中 　　姚宏波是R&D战略的董事长兼董事，陈惠芳是董事。 　　(四)公司股本的性质 　　本次发行前，公司股本结构中无国有股，无战略投资者持股。根据浩史的说法 　　市人民政府于2015年7月3日颁发的《中华人民共和国外商投资企业批准证书》。 　　(上外穗证字[2015]第0004号)，由姚洪波、持有。 　　公司55，125，744股为外资股。公司外资股占发行前总股本的88.43%。 　　(五)公司新增股东情况。 　　为优化公司股东结构，提升公司公司治理和业务发展能力，公司 　　2015年7月，法人股东江苏于越科技发展有限公司被引进。新增股东的基本情况。 　　参见“VII。(三)本节“公司基本情况”中持股5%以上的主要股东的基本情况。 　　情境中的相关内容。 　　(六)本次发行前股东之间的关系及其持股比例。 　　实际控制人姚宏波和陈惠芳是夫妻关系， 　　姚洪波直接持有公司股份52，179，744股，占本次发行前公司总股本的比例。 　　83.70%，陈惠芳直接持有公司股份294.6万股，占本次发行前公司股份总数的比例。 　　股本的4.73%。姚宏远和，姚宏波和的亲属。 　　辛、姚通过广州安鸿鹰、姚宏远、姚合计持有公司股份53.4万股。 　　他们是控股股东姚宏波的弟弟妹妹；陈焕新是方慧的实际控制人。 　　陈的哥哥。此外，其他股东之间不存在关联关系。 　　(七)本次发行前股东所持股份的限售安排及自愿锁定股份的承诺。 　　公司股东已自愿承诺锁定本次发行前持有的股份。详见招股说明书。 　　"1.与本次发行相关的重要承诺和说明” 　　“(六)本次发行前股东所持股份的流通限制，以及自愿锁定股份的承诺和约束措施。 　　1-1-76 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　石”。 　　(八)公司的工会持股、员工持股、信托持股和委托持股。 　　自公司成立***本招股说明书签署日，公司不存在委托持股情况，也未发行。 　　内部职工股，不存在工会持股、员工持股会持股、委托持股或者股东人数超过两人的情况。 　　100人左右。 　　九、公司员工及其社保和工资。 　　(一)公司员工的数量和构成 　　于各报告期末，本公司及其附属公司的雇员总数如下: 　　单位:人 　　2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　号码846 837 　　截***2016年12月31日，公司员工构成如下: 　　分类方法具体分类标准员工人数(人)比例 　　生产人员531人62.77% 　　销售人员79 9.34% 　　专业结构经理129 15.25% 　　R&D人员107 12.65% 　　总计846 100.00% 　　本科或以上学历58 6.86% 　　大专141 16.67% 　　中专和高中教育水平为184.21.75% 　　其他463 54.73% 　　总计846 100.00% 　　30岁以下268人31.68% 　　30-39岁236 27.90% 　　年龄分布40-49岁268人31.68% 　　74 8.75%年龄在50岁及以上 　　总计846 100.00% 　　(二)公司社会保障制度、住房公积金缴纳和医疗制度的执行情况。 　　本公司遵守《中华人民共和国劳动法》和《中华人民共和国劳动合同法》。 　　等法律法规，推行劳动合同制度，建立了健全的内部劳动管理规范。 　　员工的工资由公司根据《中华人民共和国劳动法》、《劳动合同》和《公示》的规定支付 　　公司的盈利能力。本公司根据全国及广州、中山、珠海、深圳。 　　根据相关规定，为员工提供养老、医疗、失业、工伤、生育等社会保险，并定期支付。 　　办理各种保险。 　　1-1-77 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　1.公司的社会保险支付 　　(1)电声社保缴纳在hivi中的比例。 　　2014年，电声社保缴纳在hivi中的占比如下: 　　hivi项目电声支付比例 　　养老保险12.00% 　　医疗保险8.00% 　　失业保险0.90% 　　1月***6月为1.10% 　　工伤保险 　　7月***12月0.70% 　　生育保险0.85% 　　重大疾病医疗0.26% 　　2015年电声社保缴纳在hivi中的占比如下: 　　hivi项目电声支付比例 　　养老保险14.00% 　　医疗保险8.00% 　　失业保险0.90% 　　1月***6月为0.70% 　　工伤保险 　　7月***12月0.85% 　　生育保险0.85% 　　重大疾病医疗0.26% 　　2016年电声社保缴纳在hivi的比例如下: 　　hivi项目电声支付比例 　　养老保险14.00% 　　1-9月份为8.00% 　　医疗保险 　　10月***12月7.00% 　　失业保险0.48% 　　1-6月份0.68% 　　工伤保险 　　7月***12月0.35% 　　生育保险0.85% 　　重大疾病医疗0.26% 　　(2)珠海hivi社保缴纳比例。 　　2014年，珠海hivi的社保缴纳比例如下: 　　珠海和海威对项目的出资比例 　　养老保险10.00% 　　医疗保险6.00% 　　失业保险1.50% 　　工伤保险0.80% 　　生育保险0.70% 　　1-1-78 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　重疾医疗7月-12月2.00% 　　2015年珠海hivi社保缴纳比例如下: 　　珠海和海威对项目的出资比例 　　1月***3月11.00% 　　养老保险 　　4月***12月13.00% 　　医疗保险6.00% 　　1月***5月为1.50% 　　失业保险 　　6月***12月0.80% 　　1-9月为0.80% 　　工伤保险 　　10月***12月0.50% 　　1-9月份0.70% 　　生育保险 　　10月***12月0.50% 　　重疾医疗2.00% 　　2016年珠海hivi社保缴纳比例如下: 　　珠海和海威对项目的出资比例 　　养老保险13.00% 　　医疗保险6.00% 　　失业保险0.80% 　　1月***7月为0.50% 　　工伤保险 　　8月***12月0.20% 　　生育保险0.50% 　　重疾医疗2.00% 　　(3)中山hivi社保缴纳比例。 　　2014年中山hivi社保缴纳比例如下: 　　中山和海威在项目中的出资比例 　　养老保险10.00% 　　医疗保险2.00% 　　失业保险1.00% 　　工伤保险1.00% 　　2015年中山hivi社保缴纳比例如下: 　　中山和海威在项目中的出资比例 　　养老保险13.00% 　　医疗保险2.00% 　　失业保险1.00% 　　12月份生育保险0.80% 　　1月***10月1.00% 　　工伤保险 　　11月***12月0.80% 　　注:根据《中山市人民政府关于印发中山市职工生育保险办法的通知》(中府 　　[2015]40号)，生育保险自2015年12月起在中山全面实施。 　　1-1-79 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2016年中山hivi社保缴纳比例如下: 　　中山和海威在项目中的出资比例 　　养老保险13.00% 　　医疗保险2.00% 　　1月***2月1.00% 　　失业保险 　　3月***12月0.80% 　　1月***6月为0.80% 　　工伤保险 　　7月***12月0.50% 　　生育保险0.80% 　　(4)广州盛骏社保缴费比例。 　　2014年，广州盛骏的社保缴纳比例如下: 　　项目广州盛骏支付比例 　　养老保险12.00% 　　医疗保险8.00% 　　工伤保险0.70% 　　重大疾病医疗0.26% 　　2015年广州盛骏社保缴纳比例如下: 　　项目广州盛骏支付比例 　　养老保险14.00% 　　医疗保险8.00% 　　12月失业保险0.90% 　　12月份生育保险0.85% 　　工伤保险0.70% 　　重大疾病医疗0.26% 　　2016年广州盛骏社保缴纳比例如下: 　　项目广州盛骏支付比例 　　养老保险14.00% 　　1-9月份为8.00% 　　医疗保险 　　10月***12月7.00% 　　1月***6月为0.90% 　　失业保险 　　7月***12月0.48% 　　生育保险0.85% 　　1月***6月为0.70% 　　工伤保险 　　7月***12月0.35% 　　重大疾病医疗0.26% 　　(5)广州分行社保缴纳比例 　　广州分行2014年社保缴纳比例如下: 　　项目广州分公司支付比例 　　1-1-80 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　养老保险12.00% 　　医疗保险8.00% 　　失业保险1.20% 　　工伤保险0.50% 　　生育保险0.85% 　　重大疾病医疗0.26% 　　广州分行2015年社保缴纳比例如下: 　　项目广州分公司支付比例 　　一月12.00% 　　养老保险 　　2月***12月14.00% 　　医疗保险8.00% 　　失业保险1.20% 　　工伤保险0.50% 　　生育保险0.85% 　　重大疾病医疗0.26% 　　2016年广州分行社保缴纳比例如下: 　　项目广州分公司支付比例 　　养老保险14.00% 　　医疗保险8.00% 　　失业保险1.20% 　　工伤保险0.40% 　　生育保险0.85% 　　重大疾病医疗0.26% 　　(6)珠海分行社保缴纳比例 　　珠海分行2014年社保缴纳比例如下: 　　项目珠海分公司支付比例 　　养老保险10.00% 　　医疗保险6.00% 　　失业保险1.50% 　　1月***4月为0.40% 　　5-6月工伤保险0.85% 　　7月***12月0.40% 　　1月***4月为0.70% 　　生育保险5-6月0.85% 　　7月***12月0.70% 　　珠海分行2015年社保缴纳比例如下: 　　项目珠海分公司支付比例 　　1月***3月10.00% 　　养老保险 　　4月***12月13.00% 　　医疗保险6.00% 　　1-1-81 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　1月***5月为1.50% 　　失业保险 　　6月***12月0.80% 　　1月***9月为0.40% 　　工伤保险 　　10月***12月0.20% 　　1-9月份0.70% 　　生育保险 　　10月***12月0.50% 　　2016年珠海分行社保缴纳比例如下: 　　项目珠海分公司支付比例 　　养老保险13.00% 　　医疗保险6.00% 　　失业保险0.80% 　　1月***7月为0.20% 　　工伤保险 　　8月***12月0.15% 　　生育保险0.50% 　　(7)深圳分行社保缴纳比例 　　深圳分行2014年社保缴纳比例如下: 　　项目深圳分公司支付比例 　　养老保险13.00% 　　一月份6.00% 　　医疗保险 　　2月***12月6.20% 　　失业保险2.00% 　　工伤保险0.40% 　　生育保险0.50% 　　2015年深圳分行社保缴纳比例如下: 　　项目深圳分公司支付比例 　　养老保险13.00% 　　医疗保险6.20% 　　一月***二月2.00% 　　3月***11月失业保险1.60% 　　12月份0.80% 　　1月***2月0.40% 　　3月***11月工伤保险0.20% 　　12月份0.10% 　　1月***2月0.50% 　　3月***9月生育保险1.00% 　　10月***12月0.50% 　　2016年深圳分行社保缴纳比例如下: 　　项目深圳分公司支付比例 　　养老保险13.00% 　　医疗保险6.20% 　　1-1-82 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　项目深圳分公司支付比例 　　1-11月为0.80% 　　失业保险 　　12月份0.50% 　　1月***6月为0.10% 　　工伤保险 　　7月***12月0.28% 　　生育保险0.50% 　　(8)报告期内公司缴纳社保的金额和次数。 　　报告期内，本公司及子公司缴纳社保的金额和次数如下: 　　单位:万元 　　年度养老保险、医疗保险、失业保险、工伤保险、生育保险和重大疾病医疗。 　　2014 201.46 151.38 22.28 15.69 16.21 4.94 　　2015 281.09 146.07 17.47 13.15 15.64 14.07 　　2016 309.84 142.95 12.42 9.07 13.79 19.22 　　截***2016年12月31日，公司及子公司员工总数为846人，缴纳社保人数为 　　777人，未付人数为69人。不交社保的主要原因有:(1)缓刑34人。 　　劳动者未办理社保缴纳手续的；(2)27名员工已达到法定退休年龄，不再需要。 　　缴纳社保；(3)6名员工兼职，在别处缴纳社保；(4)两名员工是外国人。 　　本科，在国内没交社保。 　　公司及子公司、分公司社保部门在报告期内出具了劳动和社保报告。 　　会保证没有违反法律法规。 　　2.公司住房公积金的缴纳 　　公司按照有关规定实行住房公积金制度，为符合条件的员工缴纳住房公积金。 　　金姆。 　　报告期内，本公司及子公司缴纳住房公积金情况如下: 　　单位:万元 　　年度公司缴费比例缴费金额(万元) 　　5% 2014年9.84 　　5% 2015年60.36 　　5% 2016年81.72 　　截***2016年12月31日，公司及子公司职工总数为846人，住房公积金缴存人。 　　号码是798，未付费号码是48。不缴纳住房公积金的主要原因有: (一)32 　　试用期员工未办理住房公积金缴存手续的；(2)27名员工已达到法定退休年龄。 　　年龄，其中8人选择不交住房公积金；(3)6名员工为兼职员工，他们居住在其他地方。 　　住房公积金；(4)2名员工为外国人，未在中国缴纳住房公积金。 　　1-1-83 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　住房公积金主管部门对本公司及其子公司、分支机构发放住房公积金缴存证。 　　证明报告期内公司及子公司、分支机构未受到主管部门行政处罚。 　　处罚。 　　3.实际控制人对报告期内缴纳社保和住房公积金的承诺。 　　假设公司需要补缴各项社会保险和住房公积金，预计2014年、2015年和 　　2016年需偿还的金额及其对公司净利润的影响如下: 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　应支付的社会保障金额62.77 71.84 83.90 　　住房公积金待还金额9.07 27.57 67.19 　　对净利润的影响比例分别为1.94%、2.98%、4.43%。 　　根据上述情况，本公司实际控制人姚洪波和已出具 　　关于广州海维电声科技有限公司员工缴纳社会保险和住房公积金的问题 　　承诺函:若要求发行人及其境内子公司为其员工偿还未支付或不足的款项， 　　缴纳的社会保险和住房公积金金额，或者因社会保险和住房公积金缴纳问题 　　逾期付款的部分或处罚造成的一切直接后果，我将全部承担。 　　和间接损失，以确保发行人及其国内子公司不遭受任何损失。 　　(三)公司的薪酬制度和水平 　　本公司及子公司员工工资水平及当地平均工资水平如下: 　　1.广州hivi 　　2016年，hivi各层级、各岗位员工收入水平如下: 　　单位:元 　　岗位平均月薪水平 　　生产人员3133.78董人员20411.76 　　销售人员4，590.58中层管理人员5，680.44 　　R&D人员5，636.45基层人员3，378.19 　　经理5，406.58 　　全体人员4，143.40 　　广州市统计局数据显示，2015年，广州市其他非私营城镇单位(制造业)为 　　员工平均月工资为5660.42元，接近公司R&D人员和管理人员的平均月工资。 　　水平，生产人员和销售人员的平均月薪低于这个水平，这是由于公司的生产人员。 　　销售人员文化程度低。根据广州市人力资源和社会保障局的数据 　　1-1-84 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2016年***低工资标准为1895元/月，公司各岗位、各层级员工均高于***低标准。 　　工资标准。 　　广州Hivi位于广州南沙郊区，远离经济发达的市中心，其经济规划原本属于。 　　县级市，经济发展水平无法与广州市区相比。 　　据广东省广州市南沙区东涌镇人民政府统计办公室介绍，统计联网直报平台 　　查询，2015年东涌镇规模以上企业职工平均工资为49343元/年，其中学生出生。 　　生产运输设备操作工及相关人员平均工资为35567元/年。根据上述数据 　　以月平均工资计算，东涌镇规模以上企业平均工资为4111.92元/月，其中学生 　　生产运输设备操作工及相关人员平均工资为2963.92元/月。 　　hivi的销售人员、R&D人员、管理人员工资比东涌镇规模以上企业高。 　　职工平均工资。生产人员工资低于规模以上企业平均工资，但高于生产运输。 　　设备操作员和相关人员的平均工资。生产人员工资虽然处于较低水平，但是是对的。 　　相对于细分岗位的平均工资水平，hivi的生产人员工资是合理的。 　　综上，广州hivi生产人员、销售人员、R&D人员、管理人员平均月薪为 　　在合理的水平上。 　　2.珠海hivi 　　2016年，珠海海维各层级、各岗位员工收入水平如下: 　　单位:元 　　岗位平均月薪水平 　　生产人员4195.31董人员18065.75 　　销售人员6，109.41中层管理人员9，015.98 　　R&D人员6，545.31基层人员4，590.97 　　经理5，204.11 　　全体人员4 810.23 　　珠海市统计局数据显示，2015年，珠海市其他非私营城镇单位(制造业)为 　　员工平均月薪4923元，珠海hivi销售人员、R&D人员、管理人员月薪一般。 　　平均工资高于这个水平，但生产人员因为公司生产，平均月薪略低于这个水平。 　　由于人员学历低。 　　根据珠海市人力资源和社会保障局的数据，2016年珠海市***低工资标准如下 　　1650元/月，珠海hivi各岗位、各层级员工均高于***低工资标准。 　　珠海hivi的生产人员月平均工资低于珠海其他非私营单位(制造业)。 　　员工平均月薪是因为珠海hivi的员工大部分是生产人员，而公司的大部分是学生 　　1-1-85 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　制作人员文化程度低，从事音响设备组装，工资按计件工资计算。 　　薪资方面，受公司生产规模和季节因素限制，其平均薪资相对较低；珠海Hivi 　　生产人员如下: 　　按类别分列的雇员比例(人) 　　具有中专或高中学历的生产人员占244人的64.21%。 　　生产人员总数为380，100.00% 　　从上表可以看出，珠海hivi的生产人员为380人，其中文化程度为。 　　他的人数(中专或高中以下学历)为244人，占珠海海维生产员工总数的%。 　　64.21%，占比较高。 　　根据珠海市人力资源和社会保障局公布的《2016年珠海劳动力市场工资》 　　指导价格”，劳动分工(岗位)工资指导价格和学历企业工资价格水平，如 　　接下来: 　　单位:元 　　高位数中值 　　指数 　　年薪，月薪，年薪，月薪 　　初中及以下工资43，922 3，660 35，206 2，933。 　　电气部件和设备装配工的工资 　　生产人员平均月薪4195.31。 　　从上表可以看出，珠海hivi生产工人的平均月薪高于电气元件和设备装配工。 　　月薪中位数和初中及以下的高薪，所以公司生产人员的平均月薪 　　工资处于合理水平。 　　综上所述，珠海高威的生产人员、销售人员、R&D人员、管理人员的平均月薪为 　　在合理的水平上。 　　3.中山hivi 　　2016年，中山海威各层级、各岗位员工收入水平如下: 　　单位:元 　　岗位平均月薪水平 　　管理人员3979.56基层人员3979.56 　　全体人员3979.56 　　按照中山市2015年职工月平均工资620元和中山惠。 　　卫人员平均月薪高于这个水平。 　　根据中山市人力资源和社会保障局公布的2016年中山市***低工资标准，为 　　1510.00元/月，中山hivi职工月平均工资高于此标准。 　　1-1-86 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　4.广州盛骏 　　2016年，广州盛骏各层级、各岗位员工的收入水平如下: 　　单位:元 　　岗位平均月薪水平 　　经理5，792.31中层经理5，792.31 　　全体人员5，792.31 　　广州市统计局数据显示，2015年，广州市其他非私营城镇单位(制造业)为 　　职工月平均工资为5660.42元，广州盛骏人员月平均工资高于此水平。 　　根据广州市人力资源和社会保障局的数据，2016年广州的***低工资标准如下 　　1895元/月，广州盛骏职工月平均工资高于此标准。 　　公司建立了完善的薪酬考核体系，并根据薪酬和绩效管理体系来设置员工。 　　期考核，绩效考核结果将对员工奖金分配、岗位工资调整和岗位调整产生重要影响。 　　基础。今后，公司将在“以人为本”的理念下，根据当地工资相关法律法规。 　　度，相应调整薪酬体系，预计未来员工薪酬水平将进一步提高。 　　十、公司持有5%以上股份的主要股东和董事、监事为股东。 　　***管理人员做出的重要承诺及其绩效 　　(一)信息披露不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 　　详见本招股说明书“重要提示”的“一”和“二”。信息披露没有虚假。 　　相关承诺记载、误导性陈述或者重大遗漏”。 　　(2)持有公司5%以上股份的主要股东在公开发行上市后的持股和减持意向。 　　向 　　详见本招股说明书“重大事项附注”中的“一”、“三”，主要是关于公司持股5%以上的情况。 　　公开发行上市后股东的持股和减持意向。 　　(3)本次发行前股东所持股份的流通限制及自愿锁定股份的承诺。 　　详见本招股说明书“重要提示”中“一)和(六)本次发行前股东持有情况。 　　股份流通限制及自愿锁定股份的承诺”。 　　(四)稳定公司股价的预案和约束措施 　　有关详细信息，请参考“1。(1)本招股说明书“重要提示”中的“公司及其控股股东”。 　　公司董事、***管理人员稳定公司股票价格的计划和约束措施。 　　1-1-87 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(五)承诺填补回报的措施能够有效实施。 　　详见本招股说明书“重要提示”的“一”和“七”填写摊薄即期回报。 　　措施和承诺”。 　　(六)避免同业竞争的承诺 　　公司实际控制人姚宏波和回避与发行人(包 　　包括发行人控制的企业，就同业竞争和利益冲突做出如下不可撤销的承诺: 　　1.在签署本承诺书之日，我和我的直系亲属/我和我的直系亲属 　　其他受控制的经济实体未生产或开发任何与hivi电声及其子公司生产的产品。 　　构成竞争或潜在竞争的产品；未直接或间接与hivi电声及其下属子公司从事任何业务。 　　我们现有的业务构成竞争或潜在竞争的业务；他也没有在任何与hivi电声相关的公司投资或工作过 　　子公司现有业务和产品构成竞争或潜在竞争的其他企业。 　　2.自本承诺书签署之日起，本人及直系亲属/本人及直系亲属。 　　其他受控经济实体不会生产或开发任何由hivi电声及其子公司生产的产品。 　　构成竞争或潜在竞争的产品；不直接或间接与hivi电声及其子公司从事任何业务。 　　公司业务构成竞争或潜在竞争业务；也不投资或供职于任何有hivi的电声公司。 　　其子公司的产品或业务构成竞争或潜在竞争的其他企业。 　　3.自本承诺函签署之日起，如果未来hivi电声及其子公司进一步扩大生产。 　　产品和经营范围，以及扩展后的产品和经营范围和本人及直系亲属/本人及本 　　一个人的直系亲属控制的其他经济实体在产品或业务上有竞争，那么我和我自己 　　直系亲属/本人及由直系亲属控制的其他经济实体将积极采取以下措施。 　　避免同业竞争的一个或多个项目: 　　(1)停止生产有竞争或潜在竞争的产品； 　　(2)停止经营竞争性或潜在竞争性业务； 　　(3)将竞争性或潜在竞争性业务纳入hivi电声学的管理体系； 　　(4)将竞争或潜在竞争业务转移给无关联的独立第三方。 　　4.本承诺书自签署之日起生效。作为hivi电声的控股股东，我其实 　　控制人的期限应保持有效，不得更改或撤销。如果我和我的直系亲属/我和这个 　　人直系亲属控制的其他经济实体违反上述承诺，致使hivi电声等利益受损。 　　如股东权益受到损害，本人同意承担相应的损害赔偿责任。 　　1-1-88 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　持股5%以上的股东江苏于越避免与发行人(包括发行人控制的企业)进行同业交易。 　　就竞争和利益冲突做出以下不可撤销的承诺: 　　1、在签署本承诺函之日，本企业及本企业控制的其他经济实体未发生生产、 　　开发任何与hivi电声及其子公司生产的产品具有竞争力或潜在竞争力的产品； 　　未直接或间接与hivi电声及其子公司的现有业务进行任何竞争或潜在竞争。 　　生意。 　　2.自本承诺函签署之日起，本企业及本企业控制的其他经济实体不生。 　　生产和开发任何与hivi电声及其子公司生产的产品具有竞争力或潜在竞争力的产品。 　　产品；不直接或间接从事任何与hivi电声及其子公司的业务存在竞争或潜在竞争的业务。 　　竞争性业务。 　　3.自本承诺函签署之日起，如果未来hivi电声及其子公司进一步扩大生产。 　　产品和经营范围，以及该企业控制的扩大的产品和经营范围及其他经济。 　　如果在产品或业务上存在竞争，企业与企业控制的其他经济实体就会发生累加。 　　采取以下一项或多项措施避免同业竞争: 　　(1)停止生产有竞争或潜在竞争的产品； 　　(2)停止经营竞争性或潜在竞争性业务； 　　(3)将竞争性或潜在竞争性业务纳入hivi电声学的管理体系； 　　(4)将竞争或潜在竞争业务转移给无关联的独立第三方。 　　4.本承诺函自签署之日起生效，公司作为发行人持股5%以上。 　　法人股东的期限有效，不得变更或撤销。由于本企业及其控制的其他经济活动 　　该经济实体违反上述承诺，导致hivi电声及其他股东权益、本企业利益受损 　　同意承担相应的损害赔偿责任。 　　(7)关于规范和减少关联交易的承诺。 　　公司控股股东、实际控制人姚洪波、陈惠芳规范减持 　　对与发行人关联度较低的交易做出如下承诺: 　　1.我和我的直系亲属/我和我的直系亲属控制的其他经济实体将 　　尽量避免和减少与hivi电声的关联交易； 　　2.对于无法避免或有合理理由的关联交易，本人及直系亲属 　　本人及直系亲属控股的其他经济实体将遵循平等、自愿、等价、有偿的原则。 　　1-1-89 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　经营原则，严格按照《广州海威电声科技有限公司章程(草案)》， 　　执行《关联交易管理办法》等法律法规和规范性文件中关于关联交易的相关规定。 　　行，通过与hivi电声签订正式的关联交易协议，确保关联交易价格公允，以便交易所。 　　很容易在公平、合理、正常的商业交易条件下进行。我和我的直系亲属/我和本 　　人民直系亲属控制的其他经济实体在交易过程中不会索要或接受海维的电声解禁。 　　提供比独立第三方更优惠的交易条件，切实维护海维电声及其他股东的合法权利。 　　受益。 　　3.本人承诺不利用在hivi电声学的职务之便，通过关联交易损害汇微电。 　　健全的利益和其他股东的合法权益。 　　4.如本人及直系亲属/本人及直系亲属控制的其他经济实体。 　　违反上述承诺导致hivi电声的利益或其他股东的合法权益受到损害，本人将按照 　　法承担相应的赔偿责任。在我担任hivi电声控股股东和实际控制人期间，我去了上海。 　　承诺仍然有效。 　　(8)缴纳社保和住房公积金的承诺。 　　公司实际控制人姚洪波、在报告期内为公司员工支付 　　社会保险和住房公积金已经承诺。详见本招股说明书“第五条”。 　　“九、(二)公司实行社会保障制度，住房公积金缴纳、 　　医疗系统的情况”。 　　(9)对临时建筑的承诺 　　实际控制人姚宏波和分别承诺，如果不拿， 　　产权纠纷、规划拆迁、行政处罚或其他对发行人或持有产权证书的物业的影响。 　　由于盛骏的正常经营，发行人或盛骏不能继续正常使用这些财产。 　　姚宏波和将承担发行人或造成的损失。 　　包括但不限于因诉讼或仲裁、停产停业或处罚造成的所有直接和间接损失。 　　间接损失。珠海高威临时建筑发生权属争议、规划拆迁、行政处罚或其他影响时， 　　由于珠海hivi的正常运营，珠海hivi无法继续正常使用这些临时建筑。 　　姚宏波和将承担由此造成的损失，包括但不限于。 　　限于所有因诉讼或仲裁、停产停业或处罚造成的直接和间接损失。 　　失落。 　　1-1-90 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(10)相关承诺的约束措施 　　有关详细信息，请参考“1。(8)发行人及其在本招股说明书“重要提示”中的相关责任。 　　主体对相关承诺的约束性措施”。 　　(十一)承诺的履行情况 　　自上述股东、董事、监事、***管理人员作出承诺以来，不存在违反承诺的情况。 　　承诺的事情。 　　1-1-91 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　第六节商业和技术 　　一、发行人主营业务、主要产品及成立以来的变化。 　　(一)主营业务 　　公司自成立以来，一直从事各种音响设备和音箱的研发、生产和销售。 　　从扬声器单元、音箱到各种电声产品，有一个完整的产业链。经过近20年的发展。 　　展，将电声技术与精密制造技术相结合，成为全球先进的音响制造公司。 　　公司成立之初，就希望将视听领域作为企业发展的长期战略目标。 　　取英文Hi-Fidelity /Visual的前两个字母，就成了HiVi。 　　研究表明，该公司将成为一个高科技主导的现代视听集合。 　　这就变成了Hi-Vi研究。hivi在中文里读作HiVi。Hivi也是。 　　一个意思是把***好的产品献给广大音乐和音响爱好者(惠)，在世界音响界。 　　它在行业发展史上占有一席之地，并以中国人为荣。 　　公司拥有核心品牌“hivi”和“HiVi”，产品定位高端，产品线丰富。 　　丰富，全部配备公司生产的高品质扬声器单元，音质表现优异，产品线覆盖多媒体音响。 　　扬声器、家庭影院、专业音响、汽车音响、公共广播系统和扬声器单元。 　　公司自成立以来，主营业务一直没有变化。 　　(2)主要产品 　　公司产品分为六大系列，即多媒体系列、家庭影院系列和专业音响系统。 　　火车、汽车音响系列、公共广播系列和扬声器系列，主要产品形式如下: 　　1.多媒体系列 　　该系列产品是一个有源音响系统，内置功率放大器和精密制造的扬声器单元。 　　系统。主要以台式电脑、笔记本电脑、电视、各类智能手机、平板电脑为主。 　　主要规格有2.0声道、2.1声道、5.1声道和集成产品，适用于家庭、办公和多媒体。 　　在媒体教学等广泛领域，hivi多媒体产品拥有优美的音质和众多时尚的设计。 　　计划，主要针对中高端市场。 　　系列产品实例主要介绍 　　1-1-92 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　系列产品实例主要介绍 　　时尚多媒体音响，外观小巧，适合科技潮流用户。 　　一系列 　　造，适合笔记本用户。 　　将专业有源电子分频设计理念引入多媒体领域，配合 　　d系列 　　具有性价比高的特点。 　　采用乌木皮和钢琴烤漆设计，声音分辨率， 　　h系列声音还原度高，可以组合成高质量的HiFi2.1和5.1电影。 　　医院系统。 　　m系列公司名品系列音质出众，广受发烧友喜爱。 　　分为2.0和2.1两个系统。2.0系统外形小巧，外观小巧。 　　s系列还是适合笔记本用户的；2.1系统入门级，性价比高。 　　高个子。 　　t系列发烧级监听音箱时尚，设计精致。 　　专业有源监听音箱，全频设计，适合网络音乐制作。 　　x系列人士，个人音频工作室，音视频编辑，音乐发烧友制作。 　　借助，它可以在各种环境中还原准确、自然的声音。 　　1-1-93 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2、家庭影院系列 　　家庭影院是一种可以在家庭环境中创造影院效果的音响系统，分为立体声系统。 　　和多声道环绕声系统。Hivi的家庭影院主要面向中高端市场，以“真实声音动态re-” 　　“自然空间中的声场”是产品设计理念，有多种风格和外观来搭配不同的家居戒指。 　　条件。 　　系列产品实例主要介绍 　　低失真、高线性输出的大型家庭影院音响系统。 　　音源是设计原理，用于大动态音质播放和外观。 　　天鹅系列 　　身材高挑，外观豪华时尚，音响***。 　　质量。 　　它有着欧式***古典的外观，修长的车身，占据地面。 　　f系列小巧，适合家居环境，主要用来欣赏高保真电影。 　　电影和音乐。 　　主要用来欣赏电影，哑铃型设计，声音。 　　RM系列 　　性能全面。 　　主要用于音乐欣赏和电影娱乐，设计统一。 　　天后系列 　　木皮弧形设计，美妙的声音播放，美轮美奂。 　　采用钢琴烤漆和振动面积小的铝板，外观时尚。 　　t系列 　　适合听高保真音乐和家庭影院。 　　1-1-94 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　系列产品实例主要介绍 　　采用统一的外观设计，盒子采用坚固昂贵的核桃材质。 　　m系列原木经过多道手工工序制作而成，箱体 　　***典雅，声音均衡。 　　专为时尚家庭设计的高品质声音组合，*** 　　d系列 　　先进的电声设计，简约时尚的外观。 　　丰富的尺寸规格，为消费者提供了更多的选择。 　　有源低音炮室，可自行搭配选择，主要用于低音炮回归。 　　放大器具有输出声压高、失真度低、低频动态巨大等优点。 　　隐藏在墙壁里，不占房间空间，声音大，动感十足。 　　墙入式家庭 　　压力输出设计，主要用于建造大型豪华私人电影。 　　影院系统 　　医院。 　　3、专业音响系列 　　该系列产品广泛应用于篮球馆、大会堂、礼堂、剧院、演艺厅、会议厅及 　　娱乐场所等。 　　系列产品实例主要介绍 　　主要用于大会堂、礼堂、演艺厅和多功能会议。 　　大厅、娱乐场所等。，采用精密数控加工箱体，相互配合。 　　专业演讲者 　　专业扬声器单元，可满足各种安装要求，适用于各种 　　班级表演和会议场地。 　　卡拉ok主要用于娱乐场所和多功能会议厅，外观简洁。 　　该扬声器具有良好的音频动态，是会议扩声系统的较好选择。 　　主要用于推广各种专业音箱的功放，外观新颖，效率高。 　　专业功率放大器 　　艺术精湛，稳定性好，失真度低，功率输出巨大。 　　主要用于各种演艺厅、KTV包房等专业娱乐场所， 　　外围设备功能强大，体积小巧，集人声效果和音频分割于一体。 　　频率、参数平衡、电压限制等功能于一体。 　　1-1-95 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　4.汽车音响系列 　　本产品是车载多媒体系统的组成部分，也是车载娱乐系统的重要组成部分。 　　部分。Hivi汽车音响系列目前主要用于汽车后市场，是行业内的主力品牌。 　　一个。 　　系列产品实例主要介绍 　　由各种高品质扬声器组件和分频器制成，旨在 　　汽车扬声器的扬声器单元和汽车环境得到优化，音质高。 　　公共的。 　　专为汽车设计的长冲程低音炮，配合度高。 　　汽车低音炮有低强度共鸣箱，有各种尺寸和有源/无源版本。 　　输出声压高，低频强。 　　用于驱动汽车扬声器的车载功率放大器，使扬声器 　　播放理想的音效。它的特点是双推拉设计，并配备了 　　高效变压器，高效转换线将其发热量降低到同类产品。 　　汽车功率放大器 　　产品水平低；管子并联技术保证了每个通道的功率传输。 　　达到了理想状态，足够的功率裕度保证了功放的可行性。 　　可靠性和使用寿命。 　　5.公共广播系列 　　该系列产品市场需求广泛，用于各种公共场所。 　　系列产品实例主要介绍 　　远程通信传输系统基于网络平台，通过网络平台 　　电台将音频信号发送到指定的目标，以提供智能广播。 　　强大的软件支持。通过软件和硬件的结合，IP网络 　　广播的传播方式不受地域、时间、空间的影响。 　　宽IP号码 　　限位，更加灵活，安全可靠，不仅可以实现声音 　　广播设备 　　音乐节目和广播信号互联互通，可以实现跨地域。 　　域内远距离同时广播的目的解决了传统广播系统的问题 　　系统不能实现的功能，实现广播、闭路、计算机网络。 　　网络的多网融合。 　　具有HiFi音质的工作模式，稳定性高，质量高。 　　智能广播 　　可靠性、HiFi级高品质音质、电量充足等优势， 　　功率放大器设备 　　它是公共广播的重要组成部分。 　　保证智能广播系统正常运行的必要设备，由专业 　　智能广播硬件和智能控制专用软件结合在一起， 　　一种全智能公共广播系统，其外围设备可实现全智能控制 　　智能广播系统的核心部件。 　　1-1-96 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　系列产品实例主要介绍 　　采用全新专业设计的吸顶扬声器，覆盖整个频率范围， 　　公营广播 　　经过特殊的声学阻尼处理，频响平坦、宽广、昂扬 　　恒压扬声器 　　低灵敏度，低失真，HiFi音质，适合各种室内公共场合 　　设备系列 　　公共场所用作语音增强或背景音乐播放。 　　商务背景适用于各类商务场所、休闲会所、***背景音响。 　　音乐音乐，隐藏电影系统和其他地方，它的天花板，壁挂式杨。 　　扬声器音响系统可以快速方便地安装在天花板上，还 　　立柱可以根据室内装修的要求重新粉刷，便于隐藏。 　　提供高质量、宽范围， 　　先进的商用增强型高品质声音输出确保了相同的音质。 　　提高音乐放大时的输出声压，广泛应用于体育馆、礼堂等诸多场所。 　　系统功能:会议室、酒店、机场、车站、学校、工厂等。 　　室内扩声和商业电影酒吧。 　　采用高灵敏度和高声压级设计，频响宽。 　　声柱产品 　　覆盖范围，HiFi音质表现，声音清晰纯净，轻 　　系列 　　宽松满足各种室内外背景音乐和语音增强需求。 　　6、音箱系列 　　该系列产品主要用于电子发烧友DIY，以及其他音响公司购买使用。 　　产品系列产品示例主要介绍 　　广泛应用于多媒体音响、汽车音响、专业音响和智能。 　　扬声器单元 　　广播系统等领域。 　　(3)主营业务的变化。 　　公司自1997年成立以来，一直从事各种音响设备和音箱的研发、生产和销售。 　　销售和主营业务没有变化。 　　二、发行人所处行业的基本情况 　　(一)发行人所属行业的基本情况。 　　根据《国民经济行业分类》(GB/T 4754-2011)，公司主营业务属于视听。 　　装备制造业(395)和广播电视设备制造业(393)。根据《上市公司行业分类指引》 　　1-1-97 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(2012年修订)，公司主营业务属于计算机、通信及其他电子设备制造业。 　　(C39).从产品类型来看，公司属于电子音响行业。 　　1.电子音频产业的国际地位 　　世界电子音响行业企业通过不断兼并等形式，在欧美形成了几家大型企业。 　　企业集团，这些企业集团规模较大，形成了良好的品牌效应。目前，大多数中国品牌。 　　中国在技术水平、创新能力、资本实力等方面与国际巨头存在一定差距。 　　距离。 　　2.国内电子音响行业现状 　　中国电子音响产业起步于1979年。经过30多年的快速发展，中国已经 　　它已经成为世界上音频设备的主要生产商和出口商。20世纪90年代以来，信息产业发展迅速。 　　随着发展，多媒体技术和音源设备也在不断创新，音频的应用领域也在不断扩大。 　　特别是随着人们生活和消费水平的提高，电脑和互联网的不断普及，音响市场空间越来越大。 　　因此，需求保持在较高水平。 　　目前国内电子音响设备制造业由于市场品牌集中度低，竞争依然激烈。 　　形势更加严峻，用户对所选产品的品牌和技术有了更加明确和严格的要求。 　　行业优胜劣汰的过程越来越明显。国内电子音响设备制造业的发展趋势已经明朗。 　　郎，即企业以技术为纲，品牌建设，不断积累和创新才能获得比较优势。 　　状态。 　　根据中国电子音响行业协会的定义，电子音响行业的主要产品包括扬声器(包括 　　有源扬声器、专业音频等。)、组合音响(包括家庭影院等。)、车载多媒体音响(包括指南 　　航空设备)、功放、耳机(耳塞)、CD机(包括CD机、VCD机、DVD机、蓝 　　光机等。)、麦克风、电子乐器、收音机、录音机(包括MP3、MP4、随身听等。) 　　各种整机产品及关键配件(机芯、光学头、磁头、微电机、音频集成电路) 　　道路等。).一个 　　其中，音频产品的形式和概述如下: 　　产品形式概述 　　1中国电子音响行业协会，《2014年中国电子音响行业发展》。 　　1-1-98 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　产品形式概述 　　一种多媒体音箱，由功率放大器、扬声器音响系统和箱体组成。 　　多媒体扬声器(可以直接与计算机连接的立体声组合， 　　源音箱)CD/VCD/DVD播放器、MP3/MP4、手机等音源设备。 　　匹配形成一个完整的多媒体系统。 　　组合音响是指各种音响设备或各种音频的集成。 　　由音频信号源、音频放大器组成的立体声播放系统 　　组合音响 　　放大器和扬声器等。，具有接收、录音、播放、演唱功能。组 　　(家庭影院) 　　有台式音响、独立式音响和落地式音响。 　　声音有三种形式。 　　汽车音响是为了减轻司机和乘客在旅行中的无聊而设计的。 　　汽车调幅收音机被用作***台收音机。 　　汽车音响 　　后来是AM-FM收音机，磁带放音机，CD机。 　　音频播放器和兼容的DCC和DAT数字音频。 　　专业音响一般用于歌舞厅、卡拉ok厅、戏剧演出。 　　专业音响屋、会议室和体育场馆等专业娱乐场所，按场所不 　　(包括公共广播)，所需声音不同，场地大小等因素，配置。 　　不同地方的音响系统解决方案。 　　(2)行业管理体系 　　公司的行业主管部门是***发改委和工业和信息化部，主要负责 　　研究产业发展规划和制定产业政策；指导工业结构调整、工业体制改革、技术 　　技术进步和技术改造，以及制定行业发展战略、方针政策和总体规划，制定行业技术 　　外科标准。 　　公司的行业自律组织是中国电子音响行业协会，其宗旨是依托行业。 　　力，促进我国电子音响行业的发展，维护行业和会员单位的合法权益，为 　　所有成员单位服务。主要职能包括:组织调查研究、规划、信息传递、定价。 　　协调、咨询服务、学术讨论、经验交流和参与行业标准的制定。 　　(3)行业法律、法规和政策 　　1.主要产业政策 　　年度保单签发机构内容摘要 　　产业转型升级，加快研发满足三网融合业务要求 　　规划2011年12月(国务院2011-word家庭智能终端及新型消费电子产品，支持 　　2015)高清投影仪和高保真音响的研发。 　　1-1-99 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　年度保单签发机构内容摘要 　　用，大力推进数字家庭多业务应用示范、 　　加强音视频编解码、地面数字电视传输等。 　　技术标准的推广和应用。 　　“十二五”重点发展数字音视频编解码技术，蓝光高。 　　2011年11月，工信部规定了光盘清理技术...家庭网关技术，家庭电子产品。 　　设备互联技术。 　　提出“数字电影产品和设备，高密度数字化” 　　激光唱机及其关键部件、数字录像机。 　　***发展和改革 　　和数码相机，与数字电视内容相关的数字。 　　目前的科学和技术优先发展委员会 　　版权管理、内容分发和安全等关键技术。 　　商务部高新技术产业司 　　2011年6月，技术装备、信息设备资源共享相关应用技术 　　关键领域指南部门、*** 　　技术和产品、高端数字音响系统等家庭信息。 　　(2011)知识产权 　　终端，4C(计算机、通信、消费电子、内部 　　局 　　容量)融合产品等新型消费电子产品。 　　产品。"。 　　中华人民共和国 　　电子信息产业要提高研发水平，夯实基础。 　　中国国民经济和社会 　　2011年3月，全国人民代表大会(NPC)自主开发了其电子能力，并引导其走向产业链的高端。 　　将开发第十二个 　　伸展 　　五年计划纲要 　　鼓励文化设备供应商开发新的电影院，数量 　　电影娱乐设备，便携式音频系统，移动 　　文化产业振兴 　　国务院演出系统及多功能集成音响产品2009年7月。加强 　　规划” 　　数字技术、数字内容、网络技术等核心技术。 　　技术研发，加快关键技术和装备的改造和更新。 　　完善产业体系，保持出口稳定，拓展城乡。 　　电子信息产业 　　市场，提高利用外资水平，发挥产业集聚作用。 　　2009年4月，国务院调整振兴。 　　优势，实现计算机、电子元器件、音像制作。 　　行" 　　产品等重点行业稳步发展。 　　信息产业科技 　　提出“重点发展数字音视频编解码设备、 　　“十一五”发展原创信息产品 　　2006年8月数字电视、宽带数据广播设备、数字音频 　　2020年规划与工业部 　　广播设备、数字光盘等。". 　　长期规划纲要 　　2.主要法律法规 　　公司产品涉及的主要国内法律法规包括:《中华人民共和国产品质量法》； 　　与产品强制性CCC认证相关的***标准(包括GB/T 9397-2013《直接辐射式电梯》 　　声学设备通用规范，GB8898-2001音频、视频和类似电子设备的安全要求，GB 　　13837-2012《声音和电视广播接收机及相关设备的无线电干扰特性、限值和测量方法》 　　法》、GB17625.1-2012《电磁兼容限值谐波电流发射限值》(设备每相输入电流 　　≤16A))；电子信息产品污染控制管理办法》等。 　　公司产品除了满足国内相关法律法规的要求外，还必须满足出口目的地。 　　法律、法规和指令的要求，如产品安全认证和环境保护指令。目前，主要的国际 　　1-1-100 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　产品认证包括欧盟CE认证和美国UL认证。主要的环境指令包括欧盟的RoHS。 　　指令、WEEE指令、欧盟指令和法规等。 　　(四)公司行业发展概况 　　1、电子音响产业的发展 　　声音是指除人类语言和音乐之外的其他声音，包括自然环境的声音和运动。 　　东西的声音，机器工具的声音，人的动作发出的各种声音等等。声音系统包括工作。 　　放大器、外围设备(包括限压器、效果器、均衡器、VCD、DVD等。)，扬声器(声音) 　　音箱、扬声器)混音器、麦克风、显示设备等。 　　音频技术的发展历史可以分为电子管、晶体管、集成电路和场效应管四个部分。 　　舞台。 　　1906年，美国人deforest发明了真空三极管，开创了人类电声技术的先河。 　　河流。1927年，贝尔实验室发明了负反馈技术，使音频技术的发展进入了一个全新的阶段。 　　那个时代，比较有代表性的，如威廉姆森放大器，成功地用负反馈技术制作了放大器 　　放大器的失真大大降低。20世纪50年代，电子管放大器的发展达到了很高的水平。 　　潮汐时期，各种电子管放大器层出不穷。因为电子管功放的声音甜美圆润，到 　　时***今日仍受到发烧友的青睐。 　　60年代晶体管的出现，让广大音响爱好者进入了更广阔的。 　　声音世界。晶体管放大器音色细腻动人，失真度低，频响宽，振动大。 　　状态范围和其他特征。 　　20世纪60年代初，美国***推出集成电路，这是音频技术的新成员。 　　20世纪70年代初，集成电路因其质量高、价格低、体积小、功能多而逐渐被音频行业所采用。 　　知道。到目前为止，厚膜音频集成电路和运算放大器集成电路已经广泛应用于音频电子领域。 　　路。 　　20世纪70年代中期，日本生产了***只场效应功率管。由于场效应功率 　　同时，该管具有电子管纯正的厚度和甜美的音色，以及90dB的动态范围和总谐波失真。 　　THD < 0.01%(100 kHz时)在音频行业迅速流行起来。今天，许多放大器被使用。 　　FET用作***终输出。 　　随着电脑、手机等数码产品的不断普及，音响行业也随之发展起来。 　　与电脑、手机配套的新品精致小巧，便于携带，可通过蓝牙、无线通讯使用。 　　1-1-101 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　电线连接等。总的来说，音响行业的发展趋势是数字化、集成化和小型化。眼睛 　　此前，市面上的一些产品除了传统的影音功能外，还增加了收音机功能。 　　能源、高清多媒体接口(HDMI)等。随着网络技术的飞速发展，USB接口、 　　蓝牙、WiFi等无线连接方式也成为了很多产品的必备功能之一。 　　2.电子音频行业市场概述 　　(1)全球电子音频产业市场概述 　　据中国电子音响行业协会统计，全球电子音响市场产值从2010年的。 　　2016年整体规模呈增长趋势，2011年和2014年实现了较高的增长率，但各年的增长率。 　　两者都是个位数，2016年负增长。2016年全球电子音响行业产值约为4728亿。 　　袁。 　　来源:中国电子音响行业协会。 　　全球电子音响品牌主要集中在欧美发达***和地区。全球电子音频生产企业 　　业主应集中在中国、越南和巴西等发展中***，以及欧美和台湾省等发达***和地区。 　　也有一些生产能力。 　　从向国际市场出口的角度来看，发展中***的音频生产企业对国际市场的依赖程度 　　较高，约占行业销售收入的70%，出口市场主要集中在美国、日本等***。 　　和地区，约占出口总额的50%。虽然产业发展程度和出口集中程度都是 　　没有明显的联系，经济发达、市场成熟的***出口稳定性明显高于发展中的中国。 　　家，但出口市场过于集中，降低了行业的抗风险能力。美国次贷危机引发的*** 　　国际金融危机爆发后，欧美等***和地区的个人消费支出随即收缩，从而影响了电音。 　　1-1-102 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　对戒指行业的出口有很大的影响。同时，欧美是贸易摩擦高发区，出口市场集中。 　　所以企业出口风险比较大。 　　(2)中国电子音响行业市场概述。 　　经过30年的快速发展，中国的音响行业取得了长足的进步。目前，中国已经 　　它已经发展成为世界上音频设备的主要生产商和出口商。据中国电子音响行业协会统计， 　　从1999年开始，我国电子音响产值以年均30%以上的速度增长，到2006年。 　　年，产值达到2069亿元。然而，由于劳动力成本增加，原材料价格上涨，以及人们的 　　受货币汇率波动等因素影响，2006年以来全国主要电子音响产品产值增速陆续发布。 　　从2010年开始放缓，除了2011年和2014年的高速增长，行业整体处于低速调整。 　　期间，呈波动上升趋势。2014年，由于国际市场回暖，中国居民收入增长相对较高。 　　快手和线上零售额持续增长，国内外市场取得良好发展。2016年中国电子 　　音响产品产值约2741亿元。 　　来源:中国电子音响行业协会。 　　电子音响行业的全球市场形势直接影响着中国电子音响行业的出口。整个世界 　　受电子音响行业低增长的影响，2007-2009年中国电子音响出口量有所增长。 　　目前的负增长局面。之后，随着国际电子音响市场企稳回升，中国电子音响出口。 　　该数额只是恢复了增长。2015年，中国电子音响行业保持稳定增长态势，总产值约为 　　2808亿元，同比增长1.23%；出口总额***突破300亿美元大关，达到301.1亿美元。 　　元，同比增长0.90%。 　　1-1-103 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　来源:中国电子音响行业协会。 　　近年来，随着产品的更新换代，多媒体音响、汽车音响等产品都变成了电子音响。 　　行业发展的焦点和热点。 　　3.电子音频行业细分市场发展概况。 　　(1)电子音响行业细分市场的需求特征。 　　电子音响行业的主要产品包括多媒体音响、家庭影院、汽车音响和专业音响。 　　戒指等等。因为每个子行业的产品形态和用户群体都有很大的差异，每个子行业 　　行业的需求特点不同。 　　①多媒体音频行业 　　多媒体音响是由功放、音箱音响系统和箱体组成的音响组。 　　组合起来可以直接搭配电脑、CD/VCD/DVD播放器、MP3/MP4、手机等音响设备。 　　形成一个完整的多媒体系统。与普通音箱相比，多媒体音箱配有功放。 　　装置，用***简洁有效的电子电路设计，***合理的功率放大电路和扬声器搭配，配 　　音质好，噪音低，性价比高，节省空间，操作简单。 　　多媒体音频用作计算机、CD/VCD/DVD播放器、MP3/MP4、移动电话等的音频源设备。 　　套周边设备，其用户群体主要是个人消费者，主要用于家庭使用。居民的财富 　　随着消费水平的增长和提高，个人消费者对多媒体音频产品的需求特征逐渐得到考虑。 　　价格因素变成了对音质的追求，品牌知名度和市场美誉度对他们的购买行为影响很大。 　　消费者和媒体的口碑和评论对其购买行为有引导作用，对产品的需求越来越大。 　　逐渐从低端向高端转移。 　　1-1-104 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　②家庭影院行业 　　家庭影院的客户群体类似于多媒体音响，主要面向个人消费者，家庭使用。 　　主要是区别在于，由于产品的平均单价高于多媒体产品，消费者的消费能力更多的是媒体。 　　体积高。这类消费者对产品的需求主要是音质和外观设计，偏好高端产品。 　　产品。 　　③汽车音响行业 　　汽车音响的客户群体分为前装市场的整车厂商和后装市场的有车个人消费者。 　　汽车厂的需求特征主要是供应规模、产品质量的稳定性和个人消费。 　　研究人员更注重音质、大小和改装的方便性。 　　④专业音频(包括公共广播)行业 　　专业音响的客户群体主要是企业客户，包括拥有或使用大型建筑的企业。 　　机关、港口、机场等公共设施、娱乐场所或演出场所、建筑承包商等。下面的 　　旅游消费者注重产品质量稳定、性价比高、功能齐全合理、安装操作方便，并 　　售后服务。 　　⑤扬声器行业 　　音箱的客户群体主要是音响厂商和少数个人消费者，比如音响DIY。 　　爱好者。由于扬声器是音响产品的核心声音部件，音响厂商对产品的音质并不满意， 　　对工艺和质量稳定性有较高的要求。 　　(2)电子音响行业的市场现状和发展趋势。 　　电子音响子行业不同的需求特点导致了各个子行业的市场地位和发展。 　　趋势不一样。 　　①多媒体音频市场的现状和发展趋势 　　A.多媒体音频市场现状 　　20世纪90年代以来，信息产业飞速发展，多媒体技术和音源设备不断发展。 　　随着创新，多媒体扬声器的应用领域不断扩大，特别是VCD/DVD/CD， 　　MP3/MP4、手机和笔记本电脑等音频消费电子产品的不断推出和发展，以及 　　随着计算机和互联网的日益普及，多媒体音箱的应用领域日益广泛，市场容量不断扩大。 　　大型多媒体扬声器行业发展迅速。 　　1-1-105 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　近年来，随着移动互联网的迅速崛起，移动智能主要基于智能手机和平板电脑。 　　有能力的终端逐渐占据主导地位。据IDC统计，2016年全球智能手机出货量。 　　数量为14.71亿，比2015年增长2.32%；据美国市场研究机构Gartner称。 　　据统计，2016年PC出货量为2.7亿台，同比下降6.24%。根据市场研究机构 　　TrendForce发布的数据。2016年上半年，全球笔记本电脑销量为7400万台，比去年同期有所下降。 　　下滑4%。因为传统的多媒体音频主要用于PC搭配，PC出货量的下降使得传统更加 　　对媒体音频的需求也相应下降。虽然传统多媒体音箱的需求下降了，但是新的已经消失了。 　　电子产品的快速发展相应地为新型多媒体音箱、多媒体音响提供了市场空间。 　　对应的音源不仅仅是电脑，还有各种数码设备。不同产品之间的集成 　　促进了行业的融合，带动了配套多媒体音响的增长，使多媒体音响的销售出现了逆转。 　　而且已经上升了。2016年，我国多媒体音响产值约为259.63亿元。 　　来源:中国电子音响行业协会。 　　b、多媒体音频的发展趋势 　　A.渗透到三、四、五级市场 　　目前，对于城市居民来说，电脑已经成为不可或缺的家用电器，而农村家庭 　　电脑拥有率还很低。随着中国人均可支配收入的快速增长和城市化进程， 　　随着快速发展，三四级和五级市场将成为未来推动多媒体音箱需求的新力量。 　　b、产品类型更加丰富。 　　目前国内多媒体音频制作主要基于电脑周边设备，对消费者影响很大。 　　性需求考虑较少，设计单调。随着多媒体扬声器应用范围的不断扩大 　　1-1-106 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　以及消费群体的差异化发展，多媒体音箱产品的类型将趋于多样化。通常 　　同时，每一类产品都要有自己的个性，适应不同的播放设备。 　　不同年龄段的消费群体和消费者的具体使用需求。 　　c、数字技术的广泛应用 　　随着数字技术的发展，越来越多的新技术将应用于音频、无线音频和数字。 　　音频、数字功率放大器和数字音频中心等新技术将推动多媒体音频市场的发展。多媒体 　　立体声将从单一的播放设备变为集收音机、音乐等多种功能于一体的设备。 　　闹钟、读卡器等。，甚***可以连上网络，直接从网上获取音乐文件或者听网电。 　　台湾。 　　d、多媒体音频尺度预测 　　随着产品向三、四、五级市场的加速渗透，多媒体音频的应用范围也在不断扩大。 　　消费群体的需求发生了分化，多媒体音频向多功能的数字化发展。 　　音频设备，中国的多媒体音频市场将继续增长，预计到2018年，中国的多媒体音频。 　　产值将达到293.71亿元。 　　来源:中国电子音响行业协会。 　　②家庭影院市场的现状和发展趋势 　　A.家庭影院市场现状 　　家庭影院系统由环绕声放大器(或环绕声解码器和多声道音频功率放大器)组成 　　放大器组合)、多个(4个以上)扬声器系统、大屏幕电视(或投影电视)和高品质 　　一种具有环绕声影院视听效果的家庭视听系统，由大量A/V节目源组成。 　　1-1-107 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　近年来，随着中国经济的快速增长，人均可支配收入也呈现快速增长。 　　势头，中***电市场的扩大，居民消费能力的增强，带动了家庭影院市场的保护。 　　随着趋势的增长，家庭影院音响系统逐渐独立，发展成为音响行业的支柱之一。 　　2016年，中***庭影院音响产值达到126.53亿元。 　　来源:中国电子音响行业协会。 　　b、家庭影院的发展趋势 　　2010年，中国相继颁布实施了《家庭影院环绕声放大器通用规范》 　　《家庭影院组合扬声器系统通用规范》两项标准终结了中***庭影院产品。 　　没有行业标准的局面，推动了中***庭影院行业的发展步入正轨。数字技术的快速发展 　　数字电视的推广和逐步普及，刺激了人们对新一代家庭影院产品的需求，成为 　　中***庭影院市场发展的强大推动力。2014年底，中国高净值人群规模突破。 　　100万人，高消费能力人群的增加会促进家庭影院的销售增长。因此， 　　随着我国经济规模的不断增长，数字电视的不断普及，居民消费能力的不断提升。 　　中国的家庭影院市场将继续保持稳定增长的趋势。 　　2《2015中国私人财富报告》；贝恩咨询公司&中国招商银行http://finance.ifeng.com/a/20150526/13732986_0.shtml分行 　　1-1-108 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　来源:中国电子音响行业协会。 　　③汽车音响市场现状及发展趋势。 　　A.汽车音响市场现状 　　汽车音响是汽车信息娱乐系统的重要组成部分，广义的汽车音响包括汽车。 　　主机、天线、功放、高音和低音等。1923年，美国安装了世界上***台。 　　汽车收音机拉开了汽车音响发展的序幕。20世纪90年代，集成电路的发展 　　从而提高和改善输出和输入功率以及音效控制。21世纪后，中国的 　　汽车音响开始突飞猛进的发展，不到10年就过渡到全功能。 　　基于的集成车载多媒体娱乐导航系统。三 　　汽车音响作为车载娱乐系统和衡量舒适性的重要指标，已经变得不可或缺。 　　辅助设备的缺乏甚***影响了购车者对车型的选择。4高端自行车需要16大成就。 　　高保真扬声器，8-10个用于中档型号，3个用于低端型号。5根据IHS的统计， 　　2013年全球汽车音响市场规模约为34亿美元，其中前置和后置市场占比约为。 　　百分之四十和百分之六十。在欧美，消费者因为改装意识强，更注重个性。 　　所以后期改装也是这些区域市场的主要盈利模式；在内地国内市场， 　　前装市场占优，后装市场仍需持续培育。六 　　3 .“汽车音响的现状与发展趋势”——“第九届河南汽车工程技术研讨会” 　　4 .《汽车音响的现状与发展趋势》——“第九届河南汽车工程技术研讨会” 　　5安信证券——《歌尔声学-002241-新歌新平台》20150427 　　6招商证券研究报告:《漫步者(002351):稀缺互联网语音入口，平台价值面临重估》 　　1-1-109 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　从国内来看，中国的汽车需求不断增加，带动了汽车音响行业的快速发展。 　　此外，随着全球汽车音响产业的转移，中国正式成为全球汽车音响的主要生产国。 　　几乎所有的国际知名汽车音响品牌都建立在中国，中国是基地和产业转移的主要承接地。 　　生产企业或代表处。2016年，中国汽车音响产值达13.55亿元，再创纪录。 　　新高。 　　来源:中国电子音响行业协会。 　　b、汽车音响发展趋势 　　A.汽车前装市场保持稳定增长。 　　汽车音响行业随着汽车工业的发展而发展，中国汽车产销量连续五年世界***。 　　***，2015年我国汽车产销量分别达到2450.33万辆和2459.76万辆，同比增长3.25%。 　　4.68%。随着经济、道路、能源条件的不断改善，未来中国仍会有汽车生产。 　　增长空间很大，汽车保有量也会有很大的提升空间。据IHS预测，中国的蒸汽 　　2020年汽车销量(不包括公交车和卡车)将增***3068万辆。前置立体声 　　档次与车型的市场定位有关。市场价8-15万的A级车，一般配置是4。 　　通道或6通道的，音响设备价值500-1000元，档次越高的车载音响。 　　等级越高。在日益增长的消费需求和加剧的市场竞争的推动下，新的模式不断涌现。 　　此次推出将大大提高汽车音响的配备率。七 　　b、汽车后市场发展空间巨大。 　　在汽车后市场，由于音响改装能给消费者带来更好的体验，所以对音响效果的要求更高。 　　7招商证券——《漫步者(002351):稀缺互联网语音入口，平台价值面临重估》 　　1-1-110 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　有些车主愿意付出一定的成本。普通车型，改装费用在1000-2000元左右。如果配置好了， 　　低音炮近3000元，售后的渠道主要是4S店和改装店。都在2015年底 　　全国汽车保有量达到17228万辆，民用汽车保有量达到9508万辆，其中包括私家车。 　　汽车8793万辆。中国民用汽车的日益增多，为汽车音响后市场的发展提供了借鉴。 　　提供了广阔的增量空间。 　　c、汽车音响市场规模预测 　　随着中国居民收入的提高和消费观念的改变，国内汽车消费需求增加，人们 　　随着人们对高品质音响效果的追求，中国的汽车音响市场将不断扩大，国产品牌将迎来一个。 　　快速发展的时期。 　　来源:中国电子音响行业协会。 　　④专业音频(包括公共广播)的市场现状和发展趋势 　　A.专业音频(包括公共广播)的市场现状 　　专业音响一般指能满足公共场所或商务用途需求的音响设备，应用广泛。 　　用于体育场、剧院、音乐厅、多功能厅、演艺厅、KTV包厢和购物。 　　心、广播电视台、游览等特殊公共场所和活动。 　　国内专业音响行业的主要下游应用领域是体育赛事、文化娱乐、会议部。 　　由于近年来***宏观经济的增长，系统、公共广播和其他行业发展迅速。 　　速度，对专业音响的需求越来越大。从2008年到2012年，中国专业音响的产值增长了 　　8招商证券——《漫步者(002351):稀缺互联网语音入口，平台价值面临重估》 　　1-1-111 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　49.68亿元增***80.57亿元，年复合增长率为12.85%。2013年陆续上映。 　　台湾取消三公消费、限制政府建房、倡导节俭聚会等政策成就了灯光音响行业 　　在娱乐、公建、演出等项目受到一定影响，市场竞争加剧，部分企业受益。 　　润索，2013年中国专业音响产值79.6亿元，同比下降1.20%。2016年的中国 　　专业音响产值达81.25亿元。 　　来源:中国电子音响行业协会。 　　b、专业音频(包括公共广播)发展趋势 　　随着下游应用对专业音频设备和系统需求的增加，中国专业音频 　　行业将保持稳定增长，并在细分、产品本地化和市场导向方面表现出专业化优势。 　　品牌企业集中的发展趋势。此外，随着产品更新换代的加快，用户的需求 　　专业音响行业越来越重视新产品的特性。主要驱动专业音频行业。 　　开发的下游应用领域如下。 　　a、经济增长和文化娱乐方式的增加推动了行业的发展。 　　随着中央和地方财政收入的快速增长和公众文化消费水平的提高， 　　能够满足公共娱乐、文艺演出和报道需要的场地和广场，以及政府和商业车辆。 　　车站、KTV、商场等场所大量兴建，专业音响和公共广播业的发展也 　　受益匪浅。 　　b、政府、企事业单位刺激对公共广播产品的需求。 　　在建设节约型社会的主流理念指导下，政府、企业、教育行业的信任度都有所提高。 　　工业公共广播系统是其中一个重要的群体，它能带来方便的交流和节约成本。 　　1-1-112 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　分成几部分。作为会议系统的三大需求方，政府机关、企事业单位、教育机构在加拿大。 　　在快速信息化改造和固定资产投资建设过程中，通信方便，成本相对较低 　　而且顺应信息办的大趋势，公共广播产品的采购会增加。 　　c、专业音响市场规模增长预测 　　随着社会经济的发展和文化产业振兴规划，我们鼓励和支持下游产业的发展。 　　在政策的推动下，人民的文化娱乐活动日益增多，***的信息化建设和公共工程 　　随着投入的不断增加，专业音响市场仍有很大的发展空间。专业音频行业将在未来出现。 　　指出了细分行业专业化、产品更加本地化、市场向优势品牌企业集中的发展趋势。九 　　来源:中国电子音响行业协会。 　　⑤扬声器单元市场现状及发展趋势 　　A.扬声器单元的市场状况 　　作为音频设备的关键部件，扬声器和扬声器系统对其质量有着直接的影响。 　　下游音频行业的发展将通过充分发挥整个音频系统的音质效果来促进扬声器单元行业的发展。 　　的发展。我国电声器件产业起步较晚，经过多年发展，电声器件产业制造业。 　　通过自主开发，公司掌握了电声器件从零部件到成品的全部生产技术，形成电 　　音响设备行业拥有完整的生产体系和完善的产业链。目前，中国是世界上***大的电声器件生产国。 　　生产商和出口商也是世界电声器件的加工中心。十 　　9中国专业音响市场总结及数据简报-音响网- 　　http://www.audio160.com/news/2012/2/2012_1_16184_2.htm 　　10 .国光电器-非公开发行募集资金投资项目可行性分析报告 　　1-1-113 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　来源:中国电子音响行业协会。 　　b、扬声器单元发展趋势 　　中国电声行业的微电声器件、MEMS麦克风、蓝牙电声产品、汽车音箱。 　　国际市场上出现了器件、大功率扬声器和专业电声器件。多媒体音频，家庭 　　终端应用产品如影院音响、汽车音响、专业音响(包括公共广播)用于扬声器。 　　需求将继续增加，中国扬声器行业将保持稳定增长。与此同时，行业将呈现 　　细分中的专业化、产品更加本土化、市场向优势品牌企业集中的趋势。 　　来源:中国电子音响行业协会。 　　(五)行业竞争 　　音频行业属于传统制造业，全球音频市场竞争格局已经形成并趋于成熟。 　　品牌运营商往往控制产品设计和销售，同时外包产品制造，从而占领高端市场。 　　1-1-114 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　领域优势。虽然中国是一个音频生产大国，有大量的音频生产企业，但整体技术水 　　水平仍然不高，大多数企业没有形成品牌竞争力和规模化生产能力，产品同质化严重。 　　说真的，它只在价格更低的产品的性价比上有优势。另一方面，经过多年的经验， 　　累，沉淀下来，国内音频生产企业的竞争水平也有了很大的提升，部分企业综合实力更好 　　实力强、规模相对较大的国内一线音响企业，不仅能在国内市场占据一席之地。 　　，积极开拓国际市场。 　　从国内市场来看，随着行业集中度的逐步提高，一些国际国内知名品牌企业 　　工业以其强大的技术和品牌实力，以及在高端市场的有利地位，逐渐主导整个行业。 　　行业的发展方向；一些中小型音响生产技术落后，无品牌或品牌优势明显。 　　企业逐渐退出市场。 　　(六)行业利润水平及其变化趋势 　　中国电子音响行业产品以消费类产品为主，其利润水平不仅与产品本身有关。 　　技术水平和制造工艺是相关的，也受***经济发展水平的影响。 　　音频行业企业盈利水平及其设计研发实力、销售渠道资源、品牌影响力。 　　力、成本控制水平和生产管理能力直接相关。总的来说，它有很强的自制力。 　　主营研发能力强，销售渠道覆盖广，品牌知名度高，生产规模大，生产管理能力强。 　　强势企业占领高端市场，利润率高，利润水平相对较好。 　　近年来，随着就业和居民收入的快速增长，以及网络零售的蓬勃发展，公共文化娱乐 　　随着音乐消费需求和政府财政投入的增加，中国已经成为世界上***大的电子音响产品。 　　消费国之一。电视、手机等设备越来越薄，提高音质越来越难，促使 　　电子音响产品持续热销。同时，由于产品科技含量、外观设计和工艺水平的提高 　　都有了很大的提高，产品平均单价略有提高，行业利润水平有所提高。 　　目前电子音响市场正处于由分散向品牌集中转变的过程中，优者劣。 　　淘汰行业内反映快、产品研发创新能力好、管理精细化的企业。 　　行业将获得更好的发展空间和利润增长。 　　(七)进入行业的主要障碍 　　1、技术壁垒 　　音响行业涉及造型设计、电子学、电磁学、电声学、机械加工、安全和 　　1-1-115 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　电磁兼容等技术领域。虽然有基础理论可以参考，但更需要企业借鉴。 　　并在实践中不断完善和沉淀技术。低端音频产品的技术渗透 　　轻则高，利润率下降，单纯依靠生产低端产品难以在市场上生存。 　　中高端市场的竞争要求企业具备强大的技术研发能力、工业设计能力、 　　产品创新能力和精密模具加工能力的保证。所以，入行，占一 　　设定主导地位，需要强大的技术实力。 　　2.品牌壁垒 　　品牌是R&D和设计能力，产品质量，技术，市场覆盖面和销售的音频企业。 　　后期服务等方面的综合体现，是消费者选择商品的重要考量因素之一。声音坚定 　　行业竞争已经涉及到品牌影响力竞争的阶段，品牌知名度已经成为消费者衡量产品质量的标准。 　　数量、信誉、售后服务是重要因素。品牌建设需要长期的投资、建设、管理和积累。 　　累，需要持续的品牌内涵和品牌形象输出，行业新进入者通常很难在短时间内完成。 　　在内部建立品牌优势。 　　3、营销网络障碍 　　音响产品的个性化设计、规模化生产和专业安装服务的需求决定了庞。 　　庞大高效的营销服务体系是企业发展和行业品牌建设的核心。建立全面完整的 　　良好的销售网络和渠道管理机制需要较大的资金投入，在长期的经营过程中， 　　完善和积累渠道管理经验，新进入者很难在短时间内形成有效的营销网络服务。 　　系统。 　　4、资本和规模壁垒 　　在国内原材料价格上涨和环保成本上升的多重压力下，企业 　　在不断提高产品质量和技术水平，增强产品质量竞争力的同时，也要通过规模。 　　化工生产降低了产品的生产成本。而要形成大规模的生产，就需要大量的资金投入来给予新的 　　进入者带来更高的投资风险。 　　5、产品质量控制壁垒 　　音响产品主要用于娱乐和视听，产品的好坏直接影响消费者的愉悦感。 　　产品质量不稳定，返修率高，会对企业的品牌声誉造成影响，进而影响产品。 　　市场需求。因此，具有完整有效的质量管理体系和较高的产品质量管理能力。 　　企业可以在竞争中不断巩固原有的优势地位，扩大市场份额。 　　1-1-116 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　6、产品认证壁垒 　　随着环保、安全、质量意识的不断提高，世界各国都对电子产品制定了严格的法规。 　　环保、安全和质量认证标准。企业生产的音响产品应进入国内和国际市场。 　　领域，需要获得各国相应产品的环保、安全、质量认证。 　　(八)影响本行业发展的有利和不利因素。 　　1.有利因素 　　(1)***政策支持 　　近年来，我国政府颁布了许多支持音频产业发展的产业政策，如“信息生产” 　　工业科技发展“十一五”规划和2020年中长期规划纲要，以及当前发展的高度优先性 　　《技术产业化重点领域指南(2011)》、《电子信息产业调整和振兴条例》 　　计划》、《工业转型升级规划(2011-2015年)》等***政策，创造了良好 　　行业发展环境为行业的可持续发展提供了保障。 　　(2)国民经济高速发展，国民收入水平不断提高。 　　音响作为一种消费品，其需求与人们的生活水平和消费观念密切相关。近些年 　　近年来，中国的国民经济一直在高速发展。随着经济的发展，中国城市家庭人均可支配收入增加。 　　收入也逐年增加，消费能力大幅提升。人均可支配收入的增加将增强居民的经济。 　　自由，提高娱乐消费能力，从而扩大对音响的需求。 　　(3)国际产业转移 　　由于音频制造业的劳动密集型产业特征，中国的劳动力成本相对较低，出于 　　考虑到比较优势，全球音频制作中心逐渐从欧美日韩转移到中国。 　　***转移。目前，中国已经成为世界上***大的音响产品生产国，有些在世界上很有名。 　　音响企业在中国设立制造厂或指定国内企业代工生产，成就了中国的音响产业 　　创新能力、技术档次和工艺水平大幅提升。国际产业转移中的本土企业走向 　　，提高自己的学习能力，培养相关人才，扩大生产规模，增强国际竞争力。 　　竞争正在逐步缩小与国际知名企业的差距。 　　(4)音频消费水平不断提升。 　　根据英国大型半导体制造商CSR(剑桥硅无线电)的研究结果。 　　调查显示，77%的受访者希望在家享受更好的音频产品。 　　1-1-117 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　音质。十一 　　据国内权威电子数字平台中关村研究中心监测数据显示，2014年，中国演说家 　　市场从用户关注度来看，800元及以上高端产品份额***高；产品价格得分 　　以布料为例，800元及以上价格的产品占比上升***第二位。十二 　　消费者对高音质的追求和对高端音频产品日益增长的需求将使音频厂商 　　利润空间更大。 　　(5)行业下游产业发展迅速。 　　随着电子信息技术的发展，音源设备不断扩大和丰富，从CD/DVD播放机、电 　　摄像机和台式电脑已经扩展到笔记本电脑、平板电脑、MP3/MP4数码产品、手机和汽车。 　　车载多媒体等设备。随着音源设备的快速发展和市场的不断培育和扩大，它是一种音频产品。 　　它提供了更广泛的适用设备，增加了对音频产品的需求，有效地扩大了市场容量。 　　很大。 　　(6)销售渠道不断丰富。 　　除了家电卖场、百货商场、IT卖场等传统音响产品线下的销售渠道， 　　随着电子商务的蓬勃发展，已经形成了对线下渠道的有效补充，甚***成为主要的销售渠道。 　　路，极大地丰富了下游客户的覆盖面，扩大了产品的销售半径和范围，增强了 　　方便消费者购买音响产品。 　　2.不利因素 　　(1)核心技术缺乏，人才培养不足。 　　音频行业是一个快速发展的行业，新的技术和产品不断涌现，对企业的技术影响很大。 　　技术和产品研发能力提出了更高的要求，而国内的音响企业大多以代工起家，自主研发。 　　开发能力不强，产品设计和性能与国际知名音响品牌企业相比有差距。 　　缺乏竞争优势。同时，R&D机构少，缺乏技术人员和核心技术，缺乏自主知识生产。 　　权利积累不足，高端音响专业技术人才培养不足，成为中国音响企业的掣肘。 　　做大做强的重要因素。 　　(2)劳动力成本上升的压力 　　11资料来源:http://blog.csr.com/2014/12/state-of-play-report/. 　　12资料来源:中关村zol研究中心《中国音箱市场研究年度报告2014-2015》。 　　1-1-118 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　随着中国经济的增长和人民生活水平的不断提高，劳动力成本也在不断上升。 　　国内绝大多数音响制造企业缺乏大规模自动化生产能力，人力成本上升。 　　使国内企业面临一定的成本压力和竞争压力。 　　(九)行业的技术水平和发展趋势 　　声音涉及造型设计、电子学、电磁学、机械加工、电声学、安全和电磁学。 　　兼容性等技术领域。经过30多年的发展，中国音响行业的生产技术越来越成熟，但是 　　与欧美等发达***和地区相比，自主研发能力不强，整体技术水平尚可。 　　低，大部分企业还处于OEM或ODM阶段，只有少数企业能从事更高层次。 　　全面的自主设计和开发核心音质控制技术的能力。 　　因为电声行业***重要的是控制音质的技术，而技术本身达到一定瓶颈后， 　　很难有质的突破，所以音频行业会相对成熟很长一段时间。从特定产品开发 　　看，随着消费水平的提高，家庭影院、商业广播、车载音响等新音频领域的发展。 　　展会上，音响行业的技术发展将呈现新的变化。 　　1.扬声器技术的发展趋势 　　扬声器是决定音质的核心音频部件。随着笔记本电脑和手机的普及，声音 　　大声音的设计越来越注重外观的紧凑性和便携性，扬声器会小型化、低损耗。 　　真，灵敏度高，动态范围大，频带宽，瞬态响应发展好。超薄扬声器 　　笔记本电脑和手机已经成为趋势，电视和汽车的薄型扬声器也已投入研究。 　　发，这些都为微型音箱的快速发展提供了无限动力，只不过体积更小，功率更大 　　更大的扬声器，更宽的频响，更能满足市场需求。 　　2.音箱技术的发展趋势 　　音箱用于消除扬声器单元的声学短路，抑制其声学共振，拓宽其频率响应范数。 　　环绕，减少失真。中国音响行业在盒子设计技术上普遍成熟，盒子设计。 　　符合声学原理，工业设计原理，整体考虑，细节完善程度高。将来的 　　盒子设计技术会更加注重整体的造型设计和质感设计。 　　3.装配技术的发展趋势 　　音响行业的组装技术，考验的是组装细节，比如拼接、焊接等。中国音响公司 　　行业拥有***的组装技术和***的基础技术，在世界音响行业的组装技术中占有比较重的地位。 　　期望的位置。未来，音响组装技术将向机械化、精细化方向发展。 　　1-1-119 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　4、音频技术的发展趋势。 　　随着市场需求和消费热点的变化，整个音频技术将向以下方向发展: 　　(1)小型化和便携性 　　随着笔记本电脑、iPad/iPhone/iPod、平板电脑、平板电视、智能手机等新技术的发展。 　　随着消费电子产品的快速发展，传统音响趋于小型化。小的 　　成型的关键技术是扬声器单元的突破，扬声器单元需要在小尺寸扬声器的情况下大尺寸化 　　单元扬声器的低频效应和低频响应。 　　(2)无线连接 　　蓝牙技术从1998年开始应用于实用产品，近年来逐渐应用于无线音频。 　　在现场，新的2.4G无线技术采用自动跳频技术，抗干扰性更强，功耗更低，传输更方便。 　　传输距离更长。近年来，音频的连接方式已经从早期的有线连接扩展到蓝牙、WiFi、 　　NFC等方式。十三 　　(3)数字技术广泛应用。 　　随着数字技术的发展，越来越多的新技术将应用于音频产品，无线音频， 　　数字音频、数字功率放大器和数字音频中心等新技术将推动扬声器市场的发展。演讲者将 　　从以前单一的播放设备，变成了集多种功能于一体的设备，甚***可以连接网络，直接 　　从互联网上获取音乐文件或收听互联网电台。音响产品的变化，音响一直都是合适的。 　　应该是根据新的音源来改变，比如从传统的3.5MM接口，RCA接口，USB接口来支持。 　　IPod/iPhone/iPad对接接口。 　　(十)行业独特的商业模式。 　　电子音响行业属于制造业，其业务环节主要包括R&D、设计、生产和营销。 　　销售和服务，根据公司在行业中涉及的不同环节，主要有五种商业模式，即设计 　　设计提供商、制造商、设计制造商、独立品牌制造商和品牌运营商。 　　商业模式，R&D，设计，生产，销售和服务品牌。 　　设计方案提供商● 　　制造商(OEM) ● 　　设计制造商(ODM) ● 　　13 http://www . caianet . org . cn/news/industry dynamics/2015/0407/630 . html 　　1-1-120 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　自主品牌厂商●●●●●●● 　　品牌运营商●●●●● 　　设计方案提供商主要为厂商提供设计方案，包括外观设计和结构设计。 　　设计、电子设计和软件设计服务。 　　制造商主要依据品牌运营商或设计提供商提供的解决方案、原材料。 　　加工组装，技术含量不高，属于劳动密集型产业，利润水平低。 　　设计厂商一般都有一定的核心技术和丰富的生产管理经验，并且主要是 　　依托自主研发能力，为品牌运营商提供产品开发、设计和制造服务。通过品牌运输 　　长期的业务合作，一些领先的设计厂商已经逐渐积累了一定的品牌运营经验，并扎根其中 　　根据企业自身发展战略，以自有品牌在目标区域市场销售，占据更大的区域市场。 　　市场份额，逐步实现向自主品牌厂商的转型。 　　品牌经营者拥有品牌的所有权，负责品牌及其产品的广告营销和销售渠道。 　　发展。有些品牌运营商甚***只进行品牌营销和运营，其余都是外包。 　　在销售模式上，电子音响行业一般采用直销与分销、线上销售与线下销售相结合的方式。 　　组合销售的模式。其中，由于配送模式不需要配送货物，不需要占用资金，因此可以快速搭建。 　　建立销售渠道是主要的销售模式。网上销售主要针对家用音响产品，属于一种 　　消费电子产品安装使用方便，可以通过网络直接销售给终端消费者； 　　商业音频产品，如专业音频、公共广播等。，需要专业人士根据使用环境和客户。 　　用户需要设计完善的系统方案，进行工程安装，一般为线下销售。 　　(十一)行业的周期性、季节性和区域性特征 　　1.周期性 　　音响的消费需求主要是终端消费者的电声消费需求，以及演出大厅和车身 　　文化娱乐和健身房、购物中心等公共场所的生产和销售将受到国民经济的影响 　　经济发展水平、人均可支配收入变化、文化娱乐产业繁荣程度、政府投资力度 　　以及消费习惯的改变。一般来说，音频行业的周期性与***经济一体化有关。 　　身体发育周期是一致的。 　　2.季节性 　　音响产品作为消费品，具有节日效应，在重大节假日或节日期间需要下游。 　　需求旺盛，产品销量增加，所以音响产品的销售有一定的季节性。由于国内和国际节日 　　1-1-121 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　节假日和商家促销相对集中在第四季度，所以下半年行业内公司的销售收入是一个 　　一般大于前半部分。 　　对专业音频和公共广播的需求主要受新的下游场馆投资和现有场馆升级的影响。 　　由于下游需求稳定，专业音频和公共广播的季节性较弱。 　　3.区域性 　　音响作为一种消费品，其地域性与人们的生活水平、收入水平、消费观念密切相关。 　　切线相关性人均收入较高的一线城市需求强于二三线城市和东部沿海 　　经济发达地区对音频产品的需求也强于中西部经济欠发达地区。 　　(十二)行业与上下游的相关性。 　　1.主要上下游产业 　　公司电子音响行业的上游行业为变压器、音箱软硬件、电线塑料。 　　原材料、中密度板、纸箱、防震材料、集成块等生产企业，下游行业为代理。 　　商家、零售商、家电连锁店和网上商城等销售渠道。上下游产业的发展和管理 　　这种情况与该行业密切相关。 　　上游行业公司所属行业的下游行业。 　　扬声器软件和硬件 　　电子元件系统 　　变形金刚多媒体音响 　　制造商代理经销商 　　制造商 　　电容等 　　家庭影院系统 　　家电连锁尚超 　　枣上 　　木制品加工电气 　　情况 　　尚子 　　专业音响系统 　　网络销售 　　香灶上 　　线条 　　漆包线 　　工作 　　硬件制造商汽车音响系统 　　海外客户 　　枣上 　　五金零件 　　…… 　　…… 　　…… …… 　　2.公司所在行业与上下游行业的关系。 　　(1)上游行业对本行业的影响 　　音频产品的主要原材料和部件包括变压器、扬声器硬件和软件、电线和塑料。 　　1-1-122 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　原材料、密度板、纸箱、防震材料、集成块等。，这些原材料和零部件供应商。 　　成为电子音响行业的上游产业。 　　中国基础产业比较齐全，上游原材料和零部件形成了完整的供给。 　　链式系统。同时，经过30多年的发展，中国的电子音响产业已经形成了以珠三角为中心的格局。 　　工业区，对单一原料的依赖程度低，所以电子音响行业可以更稳定。 　　原材料供应。 　　上游行业随着原材料采购价格和人工成本的变化影响着音响行业的生产。 　　这个，它的变化对音响行业的利润水平有负面影响，就是原材料价格上涨，音响行业有 　　利润下降，反之亦然。上游行业制造工艺精度的提高也会促进音频的生产。 　　产业的技术升级。 　　(2)下游行业对本行业的影响 　　音频行业的下游行业主要集中在终端消费，如电脑、手机、MP3或MP4广播等。 　　与放大器配合使用的多媒体音频、与家庭影院配合使用的家庭影院音频以及汽车音频。 　　汽车音响、卡拉ok厅的专业音响、商场和物业的公共广播等。声音 　　行业与下游终端应用领域之间存在很强的联动关系，这是由下游应用领域的景气度决定的 　　我们产品所属行业的发展前景。随着中国人均可支配收入的不断提高，到 　　以及中国文化建设的整体推进，音响行业的下游产业将稳步增长，从而 　　有力地推动了音响行业。 　　第三，发行人在行业中的竞争地位 　　(1)行业地位 　　公司始终坚持“专注音质”的企业理念，致力于集成国际领先的电声。 　　技术和精密制造技术，追求***的声音再现。作为音响行业的领导品牌之一，龚 　　我司在品牌知名度、R&D设计、营销网络、综合服务等方面竞争优势明显，市场 　　强大的影响力。公司为高新技术企业，产品被评为广东省***产品，并在美国多次获奖。 　　中国国际消费电子展(CES)荣誉，所有子产品也都获奖。 　　得到了很高的市场评价。 　　该公司的一些奖项如下: 　　颁奖机构颁发的获奖车型年份 　　国际奖项 　　1-1-123 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　颁奖机构颁发的获奖车型年份 　　2000年美国电视秀 　　美国T.H.E .表演天后2000 　　特殊价值奖 　　2002年美国消费电子展HETV奖 　　***(***工程设计美国CES-2002) 　　奖项) 　　2002年美国电视节目***佳 　　价值奖(2002年美国T.H.E.SHOW***高价值) 　　奖项) 　　2003年美国电视节目 　　***具创新性的扬声器设计美国T.H.E.SHOW T600HT 2003 　　奖项(扬声器创新设计奖) 　　2003年美国时装秀 　　***的设计和 　　美国天鹅秀2003年2月2日 　　工程奖(***设计) 　　和工程奖) 　　2003年美国消费电子展***佳技术电视奖 　　CES2003高端音频 　　美国CES Swans 2.2 2003 　　决赛选手(高保真***组) 　　奖项) 　　2004年美国电视节目***佳 　　设计创新(创新工程技术展览会M20000 2004) 　　设计奖) 　　2005美国消费电子展***佳消费电子展 　　***音频入围奖(2005年***佳美国消费电子展S600HT 　　CES***音频***团体奖) 　　2006年美国CES技术是一个 　　女孩***好的朋友奖(CES US CES S200A 2006 　　***受女性欢迎产品奖) 　　2009年美国消费电子展创新 　　设计和工程 　　美国消费电子展M200 MKIIII 2009 　　展示奖(CES) 　　新工程设计奖) 　　2009年美国消费电子展创新 　　设计和工程天鹅 　　美国消费电子展 　　展示奖(CES创造2.3AHT。 　　新工程设计奖) 　　2010年美国消费电子展创新 　　设计和工程 　　美国2010年CES Swans 2.6HT 　　展示奖(CES) 　　新工程设计奖) 　　2011年美国消费电子展创新 　　设计和工程 　　美国消费电子展X4 2011 　　展示奖(CES) 　　新工程设计奖) 　　1-1-124 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　颁奖机构颁发的获奖车型年份 　　2013年美国CES创新 　　设计和工程天鹅 　　美国消费电子展 　　展示奖(CES创造2.8AHT。 　　新工程设计奖) 　　2013年美国CES创新 　　设计和工程 　　美国消费电子展T200C 2013 　　展示奖(CES) 　　新工程设计奖) 　　欧洲汽车多媒体竞赛联盟 　　2014年***佳艾玛 　　(艾玛，欧洲移动媒体- 2014 　　年度奖 　　关联) 　　2014美国CES创新 　　设计和工程 　　美国2014年消费电子展F10HT 　　展示奖(CES) 　　新工程设计奖) 　　2016年消费电子展创新奖 　　获奖人(美国CES 2016打造美国CES X8 2016。 　　新奖) 　　2017年消费电子展创新奖 　　获奖人(美国CES 2017创造了美国CES MS-10 2017。 　　新奖) 　　CES创新奖 　　2017荣誉(美国消费电子展CES MC100+ 2017) 　　2017创新奖) 　　国内奖项 　　2012中关村在线年度***产品 　　中关村在线X6 2012 　　奖赏 　　2012年太平洋电脑网***佳音效 　　太平洋计算机网络M100MKII 2012 　　检查奖 　　汽车杂志2012年度推荐产品 　　汽车杂志V6 2012 　　奖赏 　　2012-2013家庭影院技术高保真 　　家庭影院技术杂志M808 2012 　　演讲者推荐产品奖 　　2012-2013家庭影院技术时尚电影 　　家庭影院技术杂志X6 2012 　　视听娱乐系统推荐产品奖 　　2013-2014家庭影院技术高保真 　　家庭影院技术杂志M808A 2013 　　演讲者推荐产品奖 　　在多媒体音频领域，根据ZDC互联网消费者研究中心提供的音箱品牌份额 　　情况(每周关注比例数据，更新***2017年2月23日)“hivi”品牌占比19.61% 　　占比排名第二，占据音箱市场主流地位。根据***受欢迎的演讲者名单 　　在排名前十的产品中，公司产品多达三款，其中公司产品M200MKIII***。 　　两个。 　　1-1-125 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　音箱品牌周关注度 　　来源:ZDC互联网消费研究中心，更新***2017年2月23日。 　　1-1-126 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　***演讲者列表 　　来源:ZDC互联网消费研究中心，更新***2017年2月23日。 　　在扬声器单元方面，该公司以其出色的音质吸引了越来越多的国际音响。 　　该品牌在产品中使用了hivi音箱产品。 　　(二)公司的竞争优势 　　1.品牌优势 　　公司自成立以来，始终坚持“专注音质”的企业理念。经过多年的积累， 　　“hivi”已经成为中国高端音响品牌的一员，确立了其品牌优势。多媒体在中国 　　在立体声音箱和家庭影院市场，“hivi”品牌的关注度一直名列前茅，在大众音箱排。 　　1-1-127 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　在榜单中，有大量的公司产品上榜，公司品牌在消费者心中形成了很高的认知度。 　　名气和良好的口碑形成了明显的品牌优势。 　　公司产品多次荣获国际消费电子展(CES)和欧洲汽车多媒体竞赛联盟。 　　(艾玛)等奖项，公司的“HiVi hivi”品牌产品荣获“广东省***产品”， 　　公司各细分领域的产品也有较高的市场评价，并在多个细分领域获奖。有很多公司 　　2008年以来建立的品牌优势为公司的可持续发展奠定了坚实的基础。 　　2、技术和R&D优势 　　公司较早意识到创新的重要性，一贯坚持产品的自主研发设计。公众的 　　司始终秉承“用真实声音动态再现自然空间声场”的现代设计理念，专注音质。 　　技术研发与实践，致力于声学解析还原的现实呈现，并不断开发符合市场的产品。 　　对新产品的需求。公司的扬声器设计和制造技术在国际电声界也有一定的影响力。 　　许多国际音响公司在产品中采用了公司的核心电声技术和扬声器产品。 　　公司R&D部拥有专业的丹麦B&K电声测量系统和各种声学分析软件，其中 　　这些R&D工厂为公司的R&D奠定了基础..该公司有107名R&D人员，包括专业的电声器件。 　　设计师、音箱设计师、外观设计师、结构设计师、电子电路设计师等。 　　多年的行业经验使这些工程师对现代电声有着深刻的理解，并在产品设计方面有着丰富的知识。 　　准备独特的个性，创意和设计风格。 　　经过多年的发展，公司已经从科研项目、申请科技经费、R&D绩效考核、 　　科技成果转化建立了完善的研发管理体系，为公司新产品研发提供了良好的基础。 　　环境好。公司依靠自主研发，坚持原创设计。截***2016年12月31日，累计 　　获得外观设计专利75项，实用新型专利57项。 　　3.产品线的优势 　　公司依托自有品牌和研发优势，在多个音频领域拥有优质产品，形成一揽子。 　　包括多媒体音响、家庭影院音响、汽车音响、专业音响、公共广播系统等各种。 　　扬声器单元的完整产品线具有广泛的市场覆盖面。该公司丰富的产品线满足不同的细分市场。 　　市场和不同客户的需求偏好避免了单一产品的市场风险。 　　4.营销渠道的优势 　　公司采用“分销为主，分销与直销相结合”的销售模式，在营销渠道方面， 　　精耕细作，经过多年发展，已建成覆盖全国的营销网络，建立了功能齐。 　　1-1-128 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　整个市场部和销售团队人员结构合理。截***2016年12月31日，公司为 　　全国有线下经销商305家，线上经销商2家，完善的营销渠道保证了公司的产品。 　　顺利销售。 　　5.团队优势 　　公司拥有一支敬业务实的管理团队，核心管理团队在音响行业关系密切。 　　20多年的工作经验，让我对音频行业有着深刻的洞察和理解，这是行业发展的保障。 　　注意了。同时，公司拥有一支销售、技术研发、产品设计等专业人才队伍。 　　市场销售要了解客户的消费习惯和喜好，并制定更有针对性的生产。 　　产品。管理层和专业团队构建的团队优势，保证了公司产品***市场潮流，占领市场。 　　竞争优势。 　　(三)公司的竞争劣势 　　1.单一融资渠道 　　近年来，公司的品牌知名度不断提高，生产经营规模不断扩大。 　　为了提高公司的市场地位和市场份额，公司需要扩大产能、升级技术和创新产品。 　　继续投入大量资金。与同行业上市公司相比，公司融资渠道单一，只能用。 　　通过内部利润积累和外部银行贷款融资筹集资金，难以满足公司的资金实力。 　　跨越式发展的需要。 　　2.生产规模小。 　　经过近20年的发展，公司在高端音响领域形成了强大的品牌影响力。 　　产品在国内外市场多次获奖，但受限于资金实力和融资渠道，公司发展。 　　只能靠自己的积累，生产规模比较小，制约了公司的发展。 　　3.营销网络需要进一步优化。 　　虽然公司已经建立了较为完善的营销网络，但随着“hivi”品牌的市场认可度， 　　随着可达性的提高和消费者对音质体验的需求，公司现有的经销商渠道网络规则 　　模具和结构已经难以满足市场需求。随着公司在专业音频和公共广播领域市场的开放 　　拓公司还需要进一步优化和扩大营销网络的布局。 　　1-1-129 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(4)主要竞争对手 　　1.主要国际竞争对手 　　国际知名音响品牌企业，包括哈曼、博士等公司，在音响行业拥有强大的话语权。 　　竞争优势是我们产品的主要竞争对手。每家公司的简要信息如下: 　　(1)哈曼国际工业公司 　　哈曼国际工业公司是全球领先的***音频和信息娱乐解决方案提供商。 　　业务方面，客户包括娱乐、汽车和场馆设计领域的***制造商。旗下品牌包括哈曼。 　　卡顿、JBL、马克·列文森、AKG和英菲尼迪系统，品牌系列有 　　60多年尖端创新和一流质量的传统。该公司已在纽约证券交易所上市，代码为。 　　HAR。n . 　　(2) BOSE公司 　　博士公司成立于1964年，是世界上***早的扬声器制造商之一，在业界也是如此。 　　“原声再现技术”的创新者公司总部位于美国马萨诸塞州。经过40多年的研究和创新， 　　新，开发了400多种创新产品，获得了100多项科技发明专利。博士公司的产品涵 　　覆盖高端家用音响、***车载音响、大型场馆扩声系统、商业音乐系统、噪音消除。 　　耳机、通用扩声/现场演出系统，甚***涉及到航空航天、生物医药等领域。 　　2.国内主要竞争对手 　　公司国内主要竞争对手包括漫步者、奋达科技、国光电气等公司。 　　该公司的简要信息如下: 　　(1)深圳市漫步者科技有限公司 　　漫步者公司于1996年成立于北京，专注于音频技术的研发和产品应用。 　　目前，它已经发展成为以专业多媒体音响和家庭音响为核心的产品，拥有精湛的电声技术。 　　技术、知名品牌、精细化管理、***的制造工艺和产品质量是业内知名的高科技。 　　科技企业和行业领导品牌。公司已从产品创意到工业设计、产品研发，形成规模。 　　专业的生产和独立营销团队，产品涵盖多媒体和家庭音响、耳机、汽车音响、 　　专业音响等四大类上百款。该公司已在深圳证券交易所上市，股票代码。 　　002351.深圳. 　　(2)深圳市奋达科技有限公司 　　1-1-130 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　奋达科技成立于1993年，以扬声器的研发制造起家。经过20多年的发展。 　　并形成了电声、无线、软件、精密制造四大核心实力。这是一种领先的新模式。 　　智能硬件和集成解决方案提供商和服务提供商是少数几家能够提供软件、硬件和云服务的提供商。 　　集成服务的智能硬件企业。公司主要产品包括电声产品、健康电器、智能穿戴。 　　目前正在积极布局可穿戴产品、无线模块、移动智能终端金属外观件等五大系列。 　　动物医疗产品。公司已在深圳证券交易所上市，股票代码为002681.SZ。 　　(3)国光电气有限公司 　　国光电器前身是广州国光电声总厂，历史可追溯到1951年，享誉全球。 　　某***电声厂商，自成立以来一直从事电声、电子产品的设计、生产和销售。 　　目前，产品涵盖电声配件、扬声器单元、音频系统、数字功率放大器和锂聚合物。 　　等等。公司已在深圳证券交易所上市，股票代码为002045.SZ。 　　四。发行人的主营业务 　　(1)主要产品用途 　　公司主要产品及产品用途详见本招股说明书本部分“一”、“二”。 　　产品”描述。 　　(二)主要产品生产过程 　　公司以技术为核心，重视产品质量控制，在生产过程中设立多个质量控制点。 　　公司建立了完善的质量管理体系，应用于公司生产的全过程控制，并做到了精细化 　　精细化生产管理。公司音响产品制造过程的工艺流程图如下: 　　1、空容器生产流程 　　1-1-131 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2、喇叭生产流程 　　3、功率放大器装配流程 　　4、扬声器成品组装流程 　　(三)主要商业模式 　　1.采购模式 　　公司制定了采购计划发放流程、采购控制程序和供应商管理规定。 　　固定”等内部控制制度来控制采购。制造中心安排生产计划，采购部根据生产计划进行计算。 　　计划所需原材料和原材料库存，制定材料采购计划并采购。该公司的主要采矿 　　购买流程如下: 　　1-1-132 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　报告期内，海维电声与珠海海维独立签订采购订单。中山hivi 　　2013年后，生产和销售职能转移到珠海hivi，停止当地生产和采购。 　　目前仅用于存储。 　　公司主要原材料有变压器、扬声器软硬件、电线、密度板、纸箱、防震材料。 　　材料，这种原材料市场供应充足。 　　2.生产模式 　　公司的生产方式分为自主生产和外包加工，具体如下: 　　(1)独立生产 　　根据销售情况和销售预测，公司制定生产计划的生产方式，营销中心已***少年。 　　制造中心根据月均销量和上一季度月均销量进行销售预测，并据此安排学生。 　　1-1-133 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　生产计划。 　　公司的多媒体产品有hivi电声、家庭影院系列、专业音响系列、汽车 　　汽车音响系列、音箱系列、公共广播系列等产品均在珠海hivi生产。珠海惠 　　威生产线是混合的，所以其生产计划周期与hivi电声生产计划周期相同。 　　循环是不同的，如下: 　　系列产品生产企业的生产预测循环生产模式 　　1、公司国内产品主要采用销售预测。 　　(1)公司的制造中心是基于上一年和上一季度的月平均销售量 　　月平均销量和仓库现有库存提前2个月。 　　制定当月的生产计划； 　　(2)生产物料充足后，生产部根据生产计划组织生产。 　　hivi电声多媒体系列每月预测产量。 　　2.公司出口产品主要采用以销定产的生产模式。 　　(1)客户订单经生产计划部审核批准后 　　生产计划部制定生产计划； 　　(2)生产物料充足后，生产部根据生产计划组织生产。 　　生产。 　　1、公司国内产品主要采用销售预测。 　　专业音频系列 　　(1)公司的制造中心以上半年和上一年的月均销量为基础。 　　季度平均销量和仓库现有库存都比计划提前了一个季度。 　　家庭影院系列 　　制定当季的生产计划； 　　(2)生产物料充足后，生产部根据生产计划组织生产。 　　汽车音响系列 　　珠海hivi的季度产量预测。 　　2.公司出口产品主要采用以销定产的生产模式。 　　Horn系列(1)客户订单经生产计划部审查批准后，由 　　生产计划部制定生产计划； 　　公播系列(二)有了充足的制作素材后，制作部将根据制作计划组织制作。 　　生产。 　　(2)外包 　　(1)外包的具体情况。 　　公司产品的生产部分包括PCB板。虽然公司目前有PCB板。 　　集成电路设计能力，但因为这种产品的初始产量较少，所以公司通过外包。 　　PCB贴装的工作方式，有助于降低公司的成本。随着公司对补丁的需求 　　瑞星公司为了提高生产能力和优化生产质量，于2016年购买了一个补丁。 　　机器取代了外包生产。报告期内，本公司外包加工明细如下: 　　订单采购金额和数量核算委托加工的业务单元成本。 　　年度供应商名称 　　数(万元)(个)占本(元)容量的比例。 　　2016广州有叶电子科技有 　　1 3.54 12，137 0.02% 2.92贴片 　　有限公司 　　1-1-134 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　订单采购金额和数量核算委托加工的业务单元成本。 　　年度供应商名称 　　数(万元)(个)占本(元)容量的比例。 　　广州宏明电子有限公司 　　2 5.13 17，486 0.03% 3.36贴片 　　公司 　　珠海新润达电子油 　　3 0.66 1，600 0.00% 4.12贴片 　　有限公司 　　中山宝源电子有限计时播放器 　　4 3.81 68 0.03% 560.19 　　公司集会 　　中山圣怡宝声光草坪扬声器集团 　　5 9.42 1,147 0.06% 82.10 　　科技有限公司 　　小计22.56 　　广州有叶电子科技有限公司 　　1 7.66 43，553 0.05% 1.76贴片 　　有限公司 　　广州宏明电子有限公司 　　2 13.58 63，812 0.09% 2.43贴片 　　公司 　　珠海新润达电子油 　　2015年3 2.79 7，179 0.02% 3.88 SMT补丁 　　有限公司 　　年 　　中山宝源电子有限计时播放器 　　4 1.79 32 0.01% 560.19 　　公司集会 　　中山圣怡宝声光草坪扬声器集团 　　5 14.47 1,625 0.10% 89.04 　　科技有限公司 　　小计40.29 116 201 0.27% 　　广州有叶电子科技有SMT贴片plus 　　1 8.51 49,976 0.06% 1.76 　　有限公司工人 　　广州宏明电子有限公司SMT贴片加 　　2014 2 11.03 58,084 0.08% 2.14 　　公司员工 　　年 　　中山圣怡宝声光草坪音箱Plus 　　3 11.77 1,200 0.08% 98.08 　　科技有限公司 　　小计31.31 109 260 0.22% 　　公司董事、监事、***管理人员和核心技术人员，公司主要关联方或持有人 　　持有公司5%以上股份的股东与上述供应商无利害关系。 　　②外包供应商的基本信息 　　A.广州有叶电子科技有限公司 　　广州有叶电子科技有限公司 　　统一社会信用代码914401066813317369 　　公司类型有限责任公司(自然人投资或控股) 　　地址:中国广州市天河区高科路32、34号103室。 　　法定代表人李清辉 　　注册资本50万元。 　　成立日期:2008年11月11日 　　经营范围电子元器件及组件制造；通信系统设备制造；光电设备和其他电子设备 　　1-1-135 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　制造业；电子、通信和自动控制技术的研究与开发； 　　里奇金 　　股东 　　李清辉 　　有关联关系吗？没有关联关系。 　　B.广州宏明电子有限公司。 　　广州宏明电子有限公司。 　　统一社会信用代码91440101661838652C 　　公司类型有限责任公司(自然人独资) 　　地址:广州市番禺区石集镇茶东村茶东路38号 　　法定代表人夏军 　　注册资本50万元。 　　成立日期:2007年6月7日 　　电子元器件及组件制造；音响设备制造；计算机应用电子设备制造；显像记录 　　经营范围设备制造；计算机零件制造；计算机外围设备制造；计算机信息安全 　　装备制造；计算机机器制造；电子白板制造；电子产品批发； 　　股东夏军 　　有关联关系吗？没有关联关系。 　　C.珠海新润达电子有限公司。 　　名称珠海新润达电子有限公司 　　统一社会信用代码914404007665742780 　　公司类型有限责任公司(自然人投资或控股) 　　地址:珠海吉大景园路2号东4楼 　　法定代表人张原华 　　注册资本500万元。 　　成立日期2004年9月6日 　　电子计算机及配件、打印机、收款机的生产和销售；五金交电、电子 　　经营范围 　　产品和摄影器材的批发和零售。 　　张清水 　　股东 　　张原华 　　执行董事张原华 　　监事张清水 　　张原华经理 　　有关联关系吗？没有关联关系。 　　D.中山市宝源电子有限公司。 　　名称中山市宝源电子有限公司 　　统一社会信用代码91442000553676991X 　　公司类型有限责任公司(自然人独资) 　　地址:中山市阜沙镇聚福街10号万通豪庭11栋46号铺 　　法定代表人陈华满 　　1-1-136 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　注册资本10万元。 　　成立日期:2010年4月15日 　　经营范围R&D，生产销售:电子电器产品。 　　股东陈华满 　　执行董事陈华满 　　主管刘淑萍 　　陈华满经理 　　有关联关系吗？没有关联关系。 　　E.中山圣怡宝声光科技有限公司。 　　名称:中山圣怡宝声光科技有限公司 　　统一社会信用代码91442000617774786 　　公司类型有限责任公司(自然人投资或控股) 　　地址:中山市东风镇朱光路东风路10号万力中心 　　法定代表人梁元明 　　注册资本60万元。 　　成立日期:1997年9月25日 　　生产销售:灯光、音箱、公共广播系统设备、CD机、功放、扬。 　　声学，变压器；销售:电子、电器、仪器仪表产品；办公室、机电、 　　经营范围通信设备(不含移动通信终端设备)；银行使用的排队系统；办公室， 　　智能建筑自动化系统；电子、监控和背景音乐系统集成；电子计算机 　　网络和软件开发。 　　黄全兴 　　股东 　　梁元明 　　执行董事梁远明 　　黄全兴监事 　　经理梁远明 　　有关联关系吗？没有关联关系。 　　③外购和自产成本的比较 　　A.SMT贴片 　　2016年下半年起，公司自行采购贴片机，取消委托加工。它的成本和公司的不一样。 　　自制SMT贴片的成本对比如下: 　　2016年单位成本自补单位成本 　　供应商名称 　　(元)(元) 　　广州有叶电子科技有限公司2.92 　　广州宏明电子有限公司3.36 5.48 　　珠海新润达电子有限公司4.12 　　公司各供应商的贴片单位成本不一致是因为委托加工的产品和工艺要求不同。 　　1-1-137 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　造成的。公司自己贴片的成本明显高于委托加工的单位成本，因为公司是***次购买。 　　贴片机，机器的生产调试效率低且公司的贴片机没有满负荷运转，导致公司 　　自修补后，其单位成本增加了。 　　B.草坪扬声器组件 　　该公司委托组装其草坪扬声器，因为该产品主要用于户外，以使该产品 　　为了与环境融为一体，应对室外环境的变化，使用的盒子由石膏制成，而不是传统的。 　　木箱。因为公司不具备生产石膏箱的能力，所以委托石膏箱生产厂家。 　　制造商生产和组装其草坪扬声器，这有助于公司减少产品品种的调整。 　　生产线对其生产效率的影响，自有生产成本和委托加工成本对比如下: 　　2016年单位成本自行处理。 　　形式 　　(元)(元) 　　草坪音箱72.25- 　　加工费9.85 9.03 　　从上表可以看出，虽然公司自己加工的单位成本低，但是由于常年草坪音箱， 　　产量少，不利于公司生产计划的统筹安排。 　　C.定时播放器组件 　　公司公共广播系列产品的一种定时器播放器需要由外包厂商生产和控制。 　　芯片，由于该类型定时器播放器年产量较低，公司正在努力减少更多产品的情况。 　　调整生产线对其生产效率的影响，安装过程委托给芯片制造商进行组 　　自产成本和委托加工成本对比如下: 　　2016年单位成本自行处理。 　　形式 　　(元)(元) 　　控制芯片524.24- 　　加工费35.75 30.10 　　报告期内，公司各期委外加工金额占营业成本的比例均低于1.00%，公司无 　　存在通过外包进行利益输送的情况。 　　3.销售模式 　　(1)基本信息描述 　　公司自主研发的音响产品销售模式取决于产品类型。多媒体音频 　　音箱、家庭影院、车载音响、音箱都是线上线下结合的形式。 　　1-1-138 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　自营网店和网上经销商，如天猫商城自营店、Suning.cn和JD.COM自营店。 　　商场，亚马逊等。，线下通过经销商和自营店销售；专业音响和公共广播系统需求 　　专业施工安装，主要通过经销商。同时，报告期内公司仍有少量。 　　OEM/ODM业务。 　　公司获取客户的主要方式: 　　①经销商自荐:经销商主动联系公司，公司根据系统流程进行筛选，运营商 　　有资格成为公司经销商。 　　②公司积极寻找和挖掘优质经销商。公司在线下区域进行实地调查和筛选 　　出优质线下经销商，寻求合作机会。 　　③在展会上接触和开发客户。 　　(4)了解和认可hivi品牌的同行业或上下游企业的企业或熟人介绍。 　　公司的销售渠道和模式如下: 　　销售渠道销售模式销售产品的开始时间 　　线下经销商分销 　　自成立以来 　　线下自营店销售多媒体、家庭影院、汽车音响、公共广播、*** 　　出口产品直销工业音响、音箱 　　在2000年 　　海外经销商分销 　　2008年5月OEM/ODM直销空盒和音箱 　　2010年9月，在线经销商分销多媒体和家庭影院。 　　2010年，多媒体、家庭影院、汽车音响、公共广播、特殊 　　网上自营店直销 　　叶月音响，扬声器 　　从产品定价来看，公司所有系列产品均采用参考市场价格加成本的定价模式。 　　类型。根据产品性能、工艺、产品成本、早期R&D投资和竞争对手的同类产品产量。 　　产品价格等因素，在保证一定毛利率水平的基础上，确定产品销售价格。 　　同样的产品，线上和线下销售，由于公司的产品销售，产品的零售价格相差不大。 　　卖给线上线下经销商的出厂价是一样的，公司官网制定了产品的零售指导。 　　价格方面，网上经销商因为没有区域销售限制，为了提高产品销量和消费者关注度， 　　活动期间适当降价促销，所以价格比公司官网略低，线下经销商想挽留 　　客户定价往往略低于网上经销商的价格。对于非在线经销商销售的产品，在线 　　下一个经销商的零售价格基本遵循公司官网指导价，除了公司网上授权的少数。 　　销售，其他线下经销商都是按照区域经销政策，在授权区域内***经销。 　　1-1-139 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　别针 　　从销售模式来看，自营店采用直销方式，经销商和公司采用买断方式。 　　销售。经销商的***终销售是面对广大的个人消费者和企业客户，包括多媒体、家庭 　　影院和车载音响的***终销售对象主要是个人消费者，专业音响和公共广播是基础。 　　项目的配套产品，***终销售对象主要是企业客户，扬声器产品的***终销售对象。 　　既有企业客户，也有DIY的个人消费者。公司销售过程中没有会员制。 　　没有消费者会员和积分营销。 　　从销售渠道来看，线上销售平台和线下门店既竞争又互补。 　　部门。线上自营旗舰店销售本公司所有款式的产品，并制定零售指导价，线下。 　　经销商按照区域总经销模式销售公司所有款式的产品，一般由单一经销商经销。 　　一两个系列的产品。在线分销商主要分销公司的多媒体和家庭影院产品 　　中文多媒体是可以发行的全系列产品，家庭影院主要局限于D系列和T系列。 　　从产品类型来看，公司主要多媒体产品的型号介于线上和线下分销商之间。 　　是一样的，存在竞争关系，但是公司多媒体产品型号众多，网上经销商有选择性。 　　主流热销产品销售，其他款式还是靠线下经销商销售，家庭影院系列线下。 　　市面上只有D系列和T系列被经销商选为热销产品，其他款式依靠线下销售。 　　买卖，所以双方是互补关系。其他四个系列产品主要是线下和线上销售。 　　自营店的销量都不大。 　　公司产品类型按地区分为经销商。详情如下: 　　开业时对产品类别的实际控制 　　客户名称、商店名称和地址 　　间歇性区域控制 　　北京JD.COM 　　2010多媒体北京北京经济技术 　　世纪信息 　　年，家，中国北方市开发区科创十四街99号 　　有限的技术 　　汀电影院2号楼B178室。 　　公司 　　北京JD.COM 2007多媒体北京北京经济技术 　　刘强东 　　中国北方WWW.JD.COM开发区科创十四街99号世纪贸易年 　　有限公司2号影院2号楼B168室 　　宫光， 　　上海大坤2008 　　家庭电影徐少峰上海大坤贸易上海市秋江路526号。 　　华东有限贸易年 　　学院及有限公司三楼60室 　　公司 　　工业产品 　　武汉市柏华市江汉区前进5号 　　2008年李爱平 　　中国柏华数码路97号前进电脑城多媒体音响设备 　　年 　　有限公司否1-40 　　1-1-140 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　开业时对产品类别的实际控制 　　客户名称、商店名称和地址 　　间歇性区域控制 　　武汉百正 　　2013武汉市江汉区民主*** 　　白航商务多媒体华中张海江hivi音响专卖店 　　171号年节 　　有限公司 　　广州浩盛 　　2013家庭电影广州市花都区新华街广州好声音电器 　　音响电器包括华南邓如川。 　　华城北路130号年源有限公司 　　有限公司 　　无锡拼音 　　无锡品银堂商贸无锡南长区人民西路。 　　多媒体华东闫淑香 　　有限责任公司路25-811号 　　部门 　　无锡萧墅青奥会 　　无锡萧墅电子产品无锡南长区人民西 　　六月电子产品多媒体华东区闫淑香 　　销限路45号36栋D35 　　有限公司第四届 　　合肥顺驰 　　2005多媒体合肥黄山路金色广场 　　华东电子科技李顺驰电子 　　念之声No.6 1901 　　有限公司 　　合肥市瑶海区合肥印床临泉 　　2013多媒体合肥印床电子部 　　中国东部李艳华路香格里拉国际中心 　　年音响科技有限公司 　　心有限公司2216室 　　杭州市拱墅区杭州艺声拱广和平水街 　　2013杭州艺声电器有限公司 　　电器有限公司专业生产杭州新武林门华东京兴华333号。 　　有限公司 　　公司产品电器市场1155号 　　广州丹顿 　　2012年，广州丹顿电子在广州白云区有江高。 　　华南黄祥熙电子有限公司 　　年仙公司镇神山国雅路88号 　　公司 　　湖南新天 　　长沙雨花区马*** 　　恒业智能2014多媒体湖南新田恒业智能 　　中国***小明堆南路258号现代 　　年声能科技有限公司 　　商贸城4号楼1408室 　　公司 　　长沙华海电脑城3 　　长沙亚润 　　2010多媒体大楼006-1 　　电子科技华中绛县凯亚润电子 　　念音响长沙国储电脑城2 　　有限公司 　　35号楼 　　湖南省长沙市芙蓉镇 　　湖南省北美区荷花园街万家 　　2011湖南北美音响部 　　广州市章荣里中路一段26号音响科技 　　年吉有限公司 　　股份有限公司那公寓大楼2605 　　房间 　　https://qryp.tmall.com/ 　　shop/view_shop.htm？s 　　上海前旗pm=a220m.1000862.1 　　数码科技2005多媒体已关闭实体店000730.2 . pwk ve 3 & us； 　　华东周书豪 　　有限几年的发展，音响开了个天猫网店er_number_id=240227。 　　公司039&rn=b6ef6a5e2b7 　　57e92f0bf26693a8870 　　f7 　　1-1-141 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　开业时对产品类别的实际控制 　　客户名称、商店名称和地址 　　间歇性区域控制 　　广州荔湾区黄沙 　　东一区金盛宝贸易大道155号 　　广州金盛公共广 　　2013年第19号 　　宝贸易包括华南的广播和汽车工业，。 　　广州荔湾区黄沙，2000年 　　汽车音响有限公司 　　东一区金盛宝贸易大道155号 　　07号 　　鹤山知止 　　2006年鹤山市兴隆镇知音演讲者 　　艺术音箱有音箱华南刘玉华 　　有限公司工业区 　　有限公司 　　报告期内，公司各销售模式的销售收入及其占营业收入的比例如下: 　　单位:万元 　　2014、2015和2016年 　　销售渠道 　　销售比率销售比率销售比率销售比率 　　收入(%)收入(%)收入(%) 　　线下经销商14，718.91 64.32 14，441.43 58.96 14，612.93 60.02 　　线下自营店436.56 1.91 384.04 1.57 328.52 1.35 　　出口产品449.62 1.96 572.27 2.34 360.07 1.48 　　海外经销商177.9 0.78 150.83 0.62 219.17 0.90 　　OEM/ODM 192.66 0.84 228.43 0.93 444.80 1.83 　　网络经销商5，594.15 24.45 6，925.83 28.27 6，717.74 27.59 　　网上自营店1，312.76 5.74 1，792.46 7.32 1，665.27 6.84 　　(2)商业模式的具体描述 　　公司产品的销售渠道分为线下经销商、线下自营店、出口产品和海外分销。 　　商家、OEM/ODM、网上经销商、网上自营店等渠道都有不同的销售模式。 　　①线下经销商销售模式 　　A.销售流程 　　公司与经销商签订的代理合同规定了年度采购量和季度或月度采购量。 　　嗯，如果经销商不能完成约定的采购量，公司有权终止经销商的代理资格。 　　B.销售结算方法 　　公司与经销商采用“货款到发货”的结算方式，经销商向公司发出采购订单。 　　1-1-142 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　单，公司销售部门审核订单金额和数量后，由经销商转到公司指定的银行账户。 　　账户，并将银行转账凭证传真或扫描发送***公司，公司财务部确认付款。 　　帐后交货。 　　c、分销模式 　　一、退货 　　非人为因素造成的质量问题，公司将在7天内退还产品包装。 　　经销商退出时，其库存商品自行销售，公司不接受因退出经销而产生的退货。 　　b、商品选择和地域选择 　　公司经销商授权以“区域+产品类型”为主，经销商与公司签约。 　　代理合同确定经销商的销售区域和产品类型，没有约定公司不会提供。 　　的产品线。 　　公司在与经销商签订代理协议时，会根据经销商的实际情况和意愿约定奖励。 　　公司产品和授权区域的经营权。经销商无权经营合同以外的产品系列，公司 　　我公司不会向经销商销售协议以外的产品，也不会允许经销商从其他经销商处获得非协议。 　　设置授权产品进行操作。 　　经销商需要缴纳保证金:公司旨在规范和维护市场，避免跨区域跨境商品和非法网络。 　　网络销售扰乱市场行为，规定各经销商根据其销售范围的行政级别签订合同。 　　不一样，押金支付有区别。对于多媒体经销商，支付的保证金是5000到10000。 　　袁，如经销商违反相关规定，公司有权扣除保证金，合作到期不计利息。 　　退款。2007年以前，按照以前的标准，老客户的押金金额是3万元，一直在用。 　　目前为止。对于家庭影院、汽车音响和公共广播经销商，根据城市的不同行政级别， 　　签约后收取5000***10000元保证金，合作终止时返还给经销商。对于专业音频经典 　　签约后卖家收取10000元定金，合作终止时返还给经销商。为了号角的升起 　　音响产品经销商在合同签订后收取10000元保证金，在合作终止时返还给经销商；正确 　　在喇叭套件经销商，签约后收取30万元保证金，合作终止时返还给经销商。 　　生意。如果经销商销售几种类型的产品，则必须根据每种产品类型的规定支付保证金。 　　黄金，公司授权少量经销商在网上销售产品，需要额外缴纳1万元保证金。 　　如果公司***时间发现经销商有擅自经销产品的行为，公司有权对经销商进行处罚。 　　处以涉案产品零售价3***5倍的罚款。如果再发现这种行为，公司有 　　1-1-143 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　取消经销商代理资格，终止代理合同的权利。 　　C.排他性 　　公司未与经销商约定经销产品的排他性条款，经销商可以同时经营同一行业。 　　其他品牌的产品，一方面帮助经销商提升产品的品牌和档次，另一方面， 　　这也有助于消费者比较和选择产品。 　　d、经销商管理方法 　　公司制定了《代理商选择标准》、《货物走私管理办法》等一系列管理制度。 　　每年对经销商进行考核。 　　E.线下经销商的地理分布 　　经销商数量(家) 　　地区 　　2014、2015和2016年 　　中国东北28 26 　　华北41 41 　　华东地区 　　华南87 83 　　华中地区42 41 　　西北29 22 　　西南26 28 　　总计370 351 　　F.线下经销商的变化及原因 　　报告期内，公司线下经销商数量及销售金额变化情况如下: 　　单位:家，万元 　　2014年、2015年和2016年项目 　　该年度新经销商的数量52 36 　　新经销商本年销售金额1，132.57，349.37，184.97。 　　新增经销商当年销售金额占营业收入的比例分别为4.95%、1.43%、0.76%。 　　非新经销商年销售金额13，586.34 14，092.06 14，427.96。 　　非新经销商当年销售金额占营业收入的比例分别为59.37%、57.53%、59.26%。 　　减少该年度的经销商数量18 55 　　退出经销商去年销售金额406.05 549.54 575.64。 　　退役经销商上一年度销售额占营业收入的比例分别为1.81%、2.40%和2.35%。 　　期末经销商数量370 351 　　其中长期合作稳定的经销商数量为305289家。 　　长期合作稳定经销商销售收入14，135.07 14，033.87 14，316.79 　　线下经销商销售收入14，718.91 14，441.43 14，612.93。 　　长期合作稳定经销商销售收入占比96.03%、97.18%、97.97%。 　　注:长期合作稳定经销商销售收入占比=长期合作稳定经销商销售收入/线下经销商销售额。 　　收入 　　1-1-144 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　报告期内，公司线下经销商数量呈逐年下降趋势，主要原因是电子商务销售额增加。 　　随着销售额的上升，电商平台具有购买方便、价格相对低廉的优势，对线下实体店销售造成负面影响。 　　受到重创，一些规模较小的经销商达不到公司的销售业绩考核标准，并逐渐被公之于众。 　　组织被消灭了。同时，公司逐步整合优化线下发行体系，扶持有规模、有运营实力的。 　　经销商，增加自己销售的产品种类，而不是很多小经销商分别销售不同的产品。 　　情况下，为了增强公司和经销商的盈利能力。报告期内，公司线下经销商平均数量为 　　家居销量逐年增长，公司优化整合了经销商考核机制和策略。 　　逐步完善和加强经销商销售网络。 　　报告期内，公司线下经销商数量逐年减少，但减少的经销商销售规模均较小。 　　小，导致销售金额减少对线下销售模式的销售金额影响不大。与此同时，原 　　经销商的销售规模保持了稳定增长，使得线下分销模式的销售金额基本稳定。因为 　　这样，公司的线下分销体系经过多年的优胜劣汰和优化整合，已经相对成熟稳定。 　　为满足公司目前的生产经营状况，线下经销商数量逐年减少，对公司生产经营造成负面影响。 　　非常安静。 　　②线下自营店销售模式 　　A.销售流程 　　公司线下自营店由公司直接经营，其销售模式比较单一，具体如下: 　　③出口产品的销售模式 　　公司经常参加国际展览，并通过国际展览不时收到海外客户的订单。 　　车身销售模式如下: 　　A.销售流程 　　海外客户通过展会现场直接向公司下单，约定的结算方式一般为FOB。 　　方式(即“FOB”)，公司将在合同规定的装运港和规定的期限内交货。 　　在买方指定的船舶上装船，将货物交付给承运人，并取得海关签发的报关单进行出口申报。 　　确认产品销售收入。 　　1-1-145 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　B.销售结算方法 　　海外客户购买自己的产品，因为世界各国国内用电都有标准。 　　不同，公司在中国生产的产品不一定适合海外客户的国内用电。因此，该公司 　　与海外客户的结算方式为“先付款后交货”和“先存款后交货+尾款”。 　　如果国内产品的国内用电标准适用于海外客户，则公司接收海外客户的订单。 　　核对账单后，通知境外客户付款，境外客户将款项转入公司指定的银行账户，银行将 　　转账凭证通过传真或扫描发送到公司，公司财务部确认付款后发货。 　　如果国内产品的国内用电标准不适用于海外经销商，公司收到海外客户的通知。 　　审核订单后，通知海外客户支付定金，公司财务部确认付款后组织订单。 　　进行生产。生产完成后，通知海外客户支付尾款，海外客户会指定一个银行账户给公司。 　　账户转账，并将银行转账凭证传真或扫描发送***公司，公司财务部确认付款。 　　物品到账后会发货。 　　④海外经销商的销售模式 　　A.销售流程 　　该公司的美国子公司根据与客户签订的合同，通过美国的经销商和美国hivi进行销售。 　　采购订单，产品发出后由客户确认，取得收款权利时确认销售收入。 　　B.销售结算方法 　　公司与经销商采用“货款到发货”的结算方式，经销商向公司发出采购订单。 　　单，公司销售部门审核订单金额和数量后，由经销商转到公司指定的银行账户。 　　账户，并将银行转账凭证传真或扫描发送***公司，公司财务部确认付款。 　　帐后交货。 　　c、分销模式 　　因为海外经销商的订单比较分散，销量不高，所以公司没有进行海外分销。 　　经销商提出严格的经销商要求，只通过买断合同销售公司产品。 　　⑤OEM/ODM销售模式 　　1-1-146 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　A.销售流程 　　报告期内，公司仅向少量客户提供OEM/ODM产品，主要通过以下三种形式。 　　销售: 　　a、客户向公司下单，公司确认回复后，客户全额支付货款。 　　生产完成后交付； 　　b、客户向公司下单，公司确认回复后，生产完成后公司发货，客户 　　每月结算，30天内付款； 　　C.客户向公司下单，公司确认回复后，客户预付30%的货款，余款在 　　公司发货前付款。 　　⑥网上经销商销售模式 　　A.销售流程 　　2014年公司和JD.COM之间以及2015年和2016年公司和亚马逊之间的销售流程是:每年和 　　网上经销商签订年度销售框架协议，网上经销商根据销售情况向公司下单。 　　单，根据付款到发货单或银行承兑汇票，公司将发货。 　　2015年***2016年，公司与JD.COM的销售流程是:与线上经销商签订年度销售盒。 　　框架协议，网上经销商根据销售情况向公司下单，公司根据订单发货，赊账 　　在期限到期时收到客户的付款。 　　B.销售结算方法 　　自2013年***2014年，本公司与JD.COM的结算方式为约定的30天银行承兑汇票或 　　通过银行转账结算。于2015年，本公司与JD.COM之间的结算方式为一个约定的21天信用期。 　　2016年，公司与JD.COM结算方式约定了30天的信用期，信用期到期后通过银行转账。 　　结算类型。报告期内，公司与亚马逊以银行承兑汇票或银行转账方式结算。 　　C.在线分销商的权利和义务 　　一、退货 　　1-1-147 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　如果公司产品存在非人为质量问题，网络经销商有权对购买的产品进行退货。 　　b、商品选择和地域选择 　　目前公司的合同还没有规定商品期权和地域期权。 　　C.排他性 　　公司没有与在线分销商就分销产品的***条款达成一致，在线分销商也可以 　　同行业其他品牌的产品。 　　⑦网上自营店销售模式 　　A.销售流程 　　公司线上自营店销售模式主要分为天猫商城和官方商城，其具体销售流程。 　　如下所示: 　　a、淘宝天猫店 　　线上客户通过淘宝的天猫商城下单，付款到支付宝，天猫商城。 　　台湾通知公司发货。发货后，公司需要在天猫商城后台提交物流号，客户在天猫。 　　在同城系统收货后，公司收到货款。 　　b、官方商城 　　线上客户在公司官网商城下单，通过第三方支付平台支付货款。 　　公司收到货款后安排发货。 　　(3)公司与经销商约定的年度采购金额及返利等相关激励措施。 　　公司还根据经销商的区域消费水平和往年的销售情况，结合市场情况 　　制定该区域当年的销售任务。 　　对于多媒体产品，公司与经销商每年签订一份年度经销合同，合同中规定了当年。 　　上半年和下半年完成季度销售任务的，返点为季度发货额的2%，半年完成。 　　任务，在季度返利的基础上，再返利1%，(特价产品且供应价格在300元以内。 　　不返利)。如果经销商未能在一个季度内完成80%的销售任务，则剩余的季度将 　　1-1-148 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　没有回扣。 　　对于家庭影院产品，公司与经销商的合同约定，如果100%完成年度销售任务， 　　返点按实际采购金额的3%计算，没有完成合同约定任务的不返点。 　　对于专业音响产品，公司与经销商的合同约定，如果100%完成年度销售任务， 　　回扣按实际购买金额的2%计算。超额完成年度销售任务的，超额部分按3%计算。 　　算返利，合同约定的任务没有完成就没有返利。 　　对于汽车音响产品，公司与经销商的合同规定，如果100%完成年度销售任务， 　　返点按实际采购金额的5%计算，没有完成合同约定任务的不返点。 　　对于horn产品，月返利方式是阶梯式的:如果经销商月进货量达到3-5万， 　　3%返利；月购50-20万返利9%，月购20万以上返利12%，未完成。 　　完成合同约定任务的人没有回扣。 　　对于公共广播产品，公司与经销商的合同约定，如果100%完成年度销售任务， 　　返点按实际采购金额的3%计算，没有完成合同约定任务的不返点。 　　公司制定了返利内控制度，并得到有效执行。 　　(4)经销商的换货政策，换货金额和比例及后续处理。 　　(1)退换货政策:对于产品质量问题，如果产品在拆封和使用后15天内出现故障，将由 　　卖家负责为用户更换新机，公司负责为经销商更换新机或办理退货运输。 　　费用由公司承担。对于网络自营店的7天无理由退货，公司会按照消费者的要求进行处理。 　　退货。 　　前十大客户合同中与主要客户约定的退换货索赔相关条款 　　特定内容 　　退换货相关条款的具体内容。 　　用户姓名 　　2016, 2015, 2014 　　每月应清理一次残次品，并对库存剩余或滞销、质 　　北京JD.COM世纪贸易有限公司有权退回有缺陷的产品和冷却期(七天无理由)。 　　商品；没有交换协议。 　　上海大坤贸易有限公司没有协议，没有协议，没有协议。 　　武汉百正白航贸易有限公司没有协议，没有协议，没有协议。 　　广州好声音电器有限公司没有协议，没有协议，没有协议。 　　无锡品印堂商贸有限公司/无锡图书 　　不同意，不同意，不同意 　　萧电子产品有限公司 　　合肥顺驰电子科技有限公司/合肥印床 　　不同意，不同意，不同意 　　电子科技有限公司。 　　杭州艺声电器有限公司没有协议，没有协议，没有协议。 　　广州丹顿电子有限公司没有协议，没有协议，没有协议 　　1-1-149 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　湖南新天恒业智能科技有限公司/长沙 　　不同意，不同意，不同意 　　亚润电子科技有限公司 　　湖南贝美音响科技有限公司无协议，无协议，无协议。 　　上海千奇数码科技发展有限公司无协议，无协议，无协议。 　　广州金盛宝贸易有限公司无协议，无协议，无协议 　　鹤山智艺音箱有限公司无协议，无协议，无协议。 　　(续) 　　关于索赔相关条款的具体内容 　　用户姓名 　　2016, 2015, 2014 　　如果由于发卡行的原因导致客户声誉受损 　　损失，发行人需支付***10元。 　　如果消费者的声誉由于发行者而受损， 　　一万违约金；发行人延迟交货， 　　发行人应支付不少于20万元***。 　　每延误***，支付万分之一的款项。 　　违约赔偿金；发行人延迟交货，每次延迟 　　5.违约金，延迟交货超过5。 　　***天交付货款的0.5 ‰作为违约金， 　　天，客户有权取消协议，如果 　　如果交货延迟超过5天，客户有权取消。 　　支付货款，并向其支付订单款项。 　　协议，同时支付取消相应订单的费用。 　　违约金金额的20%；提供虚假、 　　单笔金额的20%作为违约金；发行人的违规行为 　　无效文件或文件提供不及时。 　　知识产权、所有权和质量保证协会 　　有权向发行人要求赔偿；如果产品 　　讨论、客户信息保护义务、耐用品清单 　　涉及水货，假货，二手货，侵权 　　北京JD.COM世纪贸易证书责任和其他服务条款，支付50万元***或 　　侵犯第三方合法权益的，支付机构应当 　　即有限公司相关产品供货总额10倍的罚款。 　　20倍违约金，涉案产品10万元。 　　高额违约金，发行方提供假货，就要赔付 　　哪个更高；如果产品涉及虚假宣传或 　　支付100万元或相关产品供货总额的10。 　　如果箱子被打开或空了，就要支付罚金。 　　哪个处罚更重？发行人保证 　　10万元；发行人保证其购买价格。 　　采购价格是***优价格，否则付款处将付款。 　　为***好的价格，否则涉及付款。 　　涉案产品货款的10倍， 　　违约金额为产品购买价格的10倍 　　如果发行人已经直接从客户处建立了合同， 　　黄金，如果发行人直接从双方客户。 　　相互关联的产品，支持或改变方向来虚增销量。 　　已建立合作关系的产品，支持 　　销量和绩效考核需要为所涉及的产品买单。 　　或者改成虚增销售额和业绩考核。 　　货物金额的2倍作为违约金。 　　需要支付涉案产品采购金额的2%。 　　双倍违约金。 　　上海大坤贸易有限公司 　　不同意，不同意，不同意 　　公司 　　武汉百正白航商贸 　　不同意，不同意，不同意 　　有限公司 　　广州好声音电器有 　　不同意，不同意，不同意 　　有限公司 　　无锡品银堂商贸有限公司 　　有限责任公司/无锡图书 　　不同意，不同意，不同意 　　萧电子产品有限公司 　　部门 　　合肥顺驰电子科技 　　有限公司/合富印床无协议，无协议，无协议 　　电子科技有限公司。 　　杭州艺声电器有限公司 　　不同意，不同意，不同意 　　公司 　　广州丹顿电子有限公司无协议，无协议，无协议 　　1-1-150 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　关于索赔相关条款的具体内容 　　用户姓名 　　2016, 2015, 2014 　　公司 　　湖南田昕恒业智能 　　技术有限公司/长沙 　　不同意，不同意，不同意 　　亚润电子科技有限公司 　　公司 　　湖南贝美音响科技 　　不同意，不同意，不同意 　　有限公司 　　上海沈倩数码科技有限公司 　　不同意，不同意，不同意 　　发展有限公司 　　广州金盛宝贸易有 　　不同意，不同意，不同意 　　有限公司 　　鹤山知音主讲人是 　　不同意，不同意，不同意 　　有限公司 　　报告期内的退货和换货汇总如下: 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　退货/退货153.75 117.95 89.71 　　兑换71.91 30.32 25.14 　　总计225.66 148.27 114.85 　　根据退货情况，退货包括网上直营店的7天无理由退货和其他经销商的出场。 　　质量问题退货，例如: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　项目 　　金额比例，金额比例，金额比例 　　网上直营店 　　118.93 0.49% 93.84 0.38% 55.22 0.24% 　　没有理由退货。 　　质量问题退货34.82 0.15% 24.11 0.09% 34.49 0.15% 　　总计153.75 0.63% 117.95 0.48% 89.71 0.39% 　　当期收入24，348.50 100% 24，495.29 100% 22，882.57 100% 　　经销商退货的金额占当期收入的比例很小，退货的质量一般是购买后才发现的。 　　问题会及时退回，7天内无理由退货，要求时效性。过期后没有质量问题。 　　发行不能回笼时，发行人在收到回笼时冲减收入和应收账款，同时出具红字。 　　发票。 　　②索赔情况 　　报告期内，发行人无任何客户索赔。 　　1-1-151 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　③预计负债的描述 　　按照返还的性质，对当期收益的影响主要集中在每年1月份的返还，而 　　其他月份的收益对发行人当期收益基本没有影响。一月份的回报如下: 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　一月份返回8.00 11.75 12.38 　　由于金额较小，未计提预计负债。 　　从换货的性质来看，换货主要是因为包装不合规或者一些质量问题。 　　商品，发卡行的换货流程是:当客户发现商品包装不达标或有质量问题时，会 　　退回给发卡行，发卡行仓库收货后入库维修，同时换货一批相同的。 　　货物出库，财务账簿上没有进行任何账务处理，只有仓库有出库记录，是正确的。 　　期间收入没有影响，因此不确认估计负债。 　　④退回产品的后续处理: 　　发卡行收到客户退回的产品后，由质量部检验入库。 　　入库程序:a .合格产品存放在成品仓库，与正常产品一起销售；b .不合格尺寸 　　维修、检验后，存放在成品仓库，与正常产品一起销售；③制造不可修复的产品。 　　废料处理。 　　⑤同行业上市公司确认的预计负债和售后服务费用如下: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　项目售后服务费售后服务售后服务 　　预计负债预计负债预计负债 　　费用开支 　　漫步者122.07/87.35-81.45- 　　奋达科技-26.38-14.62-50.44 　　发行人-43.56-41.15-25.56 　　注:漫步者未单独披露售后服务费金额。 　　综上所述，同行业上市公司奋达科技和发行人售后服务成本较低。 　　当期利润影响不大，不计提预计负债。所以政策使用得当，符合发行人。 　　的实际操作。 　　1-1-152 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(4)发行人主要产品的产能、产量和销量。 　　1.主要产品的生产和销售 　　(1)报告期内公司主要产品的产能和产量。 　　单位:套 　　2014, 2015 　　生产线 　　产能产能利用率产能产能利用率 　　多媒体系列217575197732 90.88% 　　家庭影院系列5654 5426 95.97% 5616 5352 95.30% 　　专业音响系列18，777 17，033 90.71% 28，907 23，841 82.47% 　　汽车音响系列45254 44471 98.27% 51172 50577 98.84% 　　喇叭系列135，372，135，521 100.11% 145，310，145，038 99.81% 　　公共广播系列349，325，341，465 97.75% 　　合计771，957，741，648 96.07% 806，648，765，897 95.18%。 　　单位:套 　　2015, 2016 　　生产线 　　产能产能利用率产能产能利用率 　　多媒体系列183582174100 94.84% 　　家庭影院系列5616 5352 95.30% 5096 4828 94.73% 　　专业音响系列28，907 23，841 82.47% 30，928 28，766 93.01% 　　汽车音响系列51172 50577 98.84% 40710 39844 97.87% 　　喇叭系列145，310，145，038 99.81% 196，271，194，720 99.21% 　　公共广播系列390，061，366，989 94.09% 　　合计806，648，765，897 95.18% 806，935，779，554 96.61%。 　　因为公司的生产线主要是人工组装，所以公司的产能计算是基于生产线的***大配置。 　　数、年标准生产小时数和产品生产的标准效率为依据。 　　2014-2016年，公司根据市场情况和销售预期及时调整生产人员，充分受益。 　　有了闲置产能，整体产能利用率稳定，产能得到有效利用。 　　多媒体系列2015年的产能利用率较2014年有所提高，原因是销售进一步盈利。 　　随着附加值更高的产品转移，公司预期销量下降，生产结构调整，整体产能利用率实现。 　　该比率保持在较高水平。 　　2015年专业音响系列产能利用率较2014年下降，原因是公司研发和投放。 　　各种新的专业音频产品得到了消费者的认可，公司也增加了生产人员。 　　由于音响产品的实际销量不如预期，公司调整了生产计划，导致产量减少。 　　敬。 　　2016年专业音响系列产能利用率较2015年上升10.54个百分点，主要原因是 　　随着市场对专业音响产品需求的增加，公司相应增加了专业音响产品的数量。 　　1-1-153 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　分娩引起的。2016年专业音响系列营业收入较2015年增加551.64万元。 　　28.02%。 　　报告期内，除多媒体系列和专业音响系列外，其他产品系列产能利用率均较高。 　　为了稳定，由于公司采用混合生产，公司可以根据生产计划随时调整生产。 　　线上产品，所以其他产品系列的产能和产能利用率相对稳定。 　　(2)报告期内各产品系列产销率。 　　单位:套 　　2014, 2015 　　生产线 　　产量、销售额、产销率 　　多媒体系列 　　家庭影院系列5426 5197 95.78% 5352 5679 106.11% 　　专业音响系列17，033 17，464 102.53% 23，841 22，118 92.77% 　　汽车音响系列44471 42484 95.53% 50577 46779 92.49% 　　喇叭系列135，521，132，545 97.80% 　　公共广播系列341 465 290 264 85.01% 　　合计741，648，689，289 92.94% 765，897，756，844 98.82%。 　　注:上表中销售额已扣除采购产品的销售额。 　　单位:套 　　2015, 2016 　　生产线 　　产量、销售额、产销率 　　多媒体系列 　　家庭影院系列5352 5679 106.11% 4828 5367 111.15% 　　专业音频系列23，841 22，118 92.77% 28，766 27，506 95.62% 　　汽车音响系列50，577 46，779 92.49% 39，844 42，203 105.92% 　　喇叭系列145，038，142，063 97.95% 　　公共广播系列366，989，362，317 98.73% 　　合计765，897，756，844 98.82% 779，554，799，971，102.62%。 　　注:上表中销售额已扣除采购产品的销售额。 　　报告期内，公司产销率分别为102.62%、98.82%、92.94%。公司的制造 　　中心根据公司产品的市场销售情况调整产品生产计划，会引起公司的生产和销售。 　　汇率波动。公司产品在各个时期的产量和销量之间存在匹配关系。 　　公司产销率逐年上升的主要原因有:1。公司积极开发新产品并销售。 　　情况良好，销量增长迅速。2、公司加强了生产销售环节的精细化管理，减少了学生人数。 　　产销周期较长，销量较少的产品。 　　报告期内，多媒体系列产销率基本保持稳定，主要得益于该类产品的生产和销售。 　　跳，市场形势比预期好，生产计划更容易调整。报告期内，多媒体系列产销率均为 　　超过100.00%，主要系公司近年来加强精细化库存管理，积极消化历史库存所致。 　　1-1-154 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　敬。 　　2014年家庭影院系列产销率较低，主要是公司2013年以来家庭影院。 　　系列产品结构逐渐转向高端，但高端产品单价高，使得公司需求市场。 　　更难预测，导致整体产销率更低。2015年，公司加强库存精细化管理。 　　管理上，对库存中周转率慢的产品加强了销售，所以产销率大幅提高。2016年 　　家庭影院系列产品产销率进一步提升，主要是公司对家庭影院产品的预期。 　　销量会减少，产量也会相应减少，但实际销量高于预期。 　　专业音响系列2015年产销率较2014年下降的原因是2014年公司专业化。 　　音频系列产品产销率处于较高水平，获得了公司开发推出的一批新产品。 　　消费者认可，销量大幅增长，公司调整了生产计划，但2015年，专业音响 　　系列市场的增长不如公司预期。2016年专业音响系列产销率上升。 　　主要是市场需求明显回升。 　　2015年汽车音响系列产销率较2014年下降，是因为当年公司加强了。 　　汽车音响系列的推广有望提升汽车音响系列的销量，但实际销量低于预期。 　　2016年汽车音响系列产销率上升，主要是公司上年实际销售情况所致。 　　预计销量会下降，产量也会相应减少，但销量好于预期。 　　报告期内，霍恩系列产品产销率基本保持稳定，2016年略有上升，主要原因是 　　OEM/ODM业务量增加，导致销售额超出预期。 　　2015年公共广播系列产销率的大幅增长得益于产品销量的快速增长。 　　当时公司加强了产品的生产和库存管理，优先生产和销售更景气的产品。 　　2016年，公共广播系列产销率进一步提高，主要是公司预计该类产品销量增加。 　　速度会慢下来，产量也会相应减少，但实际销量比预期高。 　　(3)报告期内公司产品的销量和销售收入。 　　单位:套，万元 　　2014, 2015 　　生产线 　　销售额，销售收入，销售收入 　　多媒体系列20133512500.25 177888 12189.23 　　家庭影院系列5，197 3，268.66 5，679 3，564.38 　　专业音响系列17464 1485.69 22118 1968.68 　　汽车音响42484 1569.42 46779 1751.33 　　喇叭系列132，545 1，065.91 142，063 999.53 　　公共广播系列 　　单位:套，万元 　　1-1-155 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2015, 2016 　　生产线 　　销售额，销售收入，销售收入 　　多媒体系列 　　家庭影院系列5，679 3，564.38 5，367 2，995.04 　　专业音响系列22，118 1，968.68 27，506 2，520.32 　　汽车音响46，779 1，751.33 42，203 1，478.92 　　喇叭系列142063999.53 195008 1127.06 　　公共广播系列 　　报告期内，公司产品销售与销售收入之间存在合理的匹配关系。 　　2.产品的国内销售和出口 　　单位:万元 　　2016、2015和2014年 　　项目 　　金额比例，金额比例，金额比例 　　国内销售23，647.32 97.61% 23，697.09 97.04% 22，219.73 97.25% 　　出口579.24 2.39% 723.10 2.96% 627.52 2.75% 　　公司产品主要在国内销售，出口比例很低，主要是因为经过多年的发展，公司已 　　在中国建立全面稳定的营销网络。 　　3.主要客户的销售 　　报告期内，公司对前五名客户的销售情况如下: 　　单位:万元 　　年度序列号客户名称销售额占营业收入的百分比 　　1北京JD.COM世纪贸易有限公司5，325.37 21.87% 　　2上海大坤贸易有限公司963.90 3.96% 　　3武汉百正白航贸易有限公司783.70 3.22% 　　4广州好声音电器有限公司630.82 2.59% 　　2016年 　　无锡品银堂商贸有限公司322.71 1.33% 　　5无锡萧墅电子产品有限公司221.50 0.91% 　　小计544.21 2.24% 　　总计8，248.01 33.87% 　　1北京JD.COM世纪贸易有限公司5，632.15 22.99% 　　2上海大坤贸易有限公司1，006.78 4.11% 　　3武汉百正白航贸易有限公司629.84 2.57% 　　无锡品银堂商贸有限公司368.30 1.50% 　　2015年 　　4无锡萧墅电子产品有限公司242.29 0.99% 　　小计610.59 2.49% 　　5广州好声音电器有限公司504.18 2.06% 　　总计8，383.55 34.23% 　　北京JD.COM世纪贸易有限公司4，547.01 19.87% 　　1北京JD.COM世纪信息技术有限公司0.99 0.00% 　　小计4，548.00 19.88% 　　2014年 　　2上海大坤贸易有限公司882.24 3.86% 　　3上海千奇数码科技发展有限公司763.27 3.34% 　　4无锡品银堂贸易有限公司424.69 1.86% 　　1-1-156 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　年度序列号客户名称销售额占营业收入的百分比 　　无锡萧墅电子产品有限公司141.91 0.62% 　　小计566.60 2.48% 　　武汉柏华音响设备有限公司344.71 1.51% 　　5武汉百正白航贸易有限公司100.26 0.44% 　　小计444.97 1.95% 　　总计7，205.08 31.51% 　　注:北京JD.COM世纪信息技术有限公司是北京JD.COM世纪贸易有限公司的子公司 　　口径列表。 　　与2014年相比，2015年前五名客户增加了广州浩盛电器有限公司，减少了。 　　北京世纪信息技术有限公司、上海千奇数码科技发展有限公司、武汉白。 　　华音响设备有限公司2016年前五大客户较2015年无变化。上述 　　主要客户变更详情如下: 　　2015年，前五大客户中新增广州好生电器有限公司，销售收入504.18万元。 　　元，2014年销售收入408.15万元，同比增长23.53%，主要是2015年广州。 　　好声音电器经销的多媒体产品品种增多，销量大幅增长。 　　北京JD.COM世纪信息技术有限公司是北京JD.COM世纪贸易有限公司的子公司， 　　为了满足京东的需求。COM的战略调整，2014年，北京JD.COM世纪信息技术将与该公司合作。 　　技术有限公司变更为北京JD.COM世纪商贸有限公司，导致2015年前五大客户减少。 　　JD。COM世纪信息技术有限公司。 　　2014年，公司向上海千奇数码科技发展有限公司销售了763.27万件多媒体产品。 　　元，2015年减少到132.67万元，2016年减少到69.01万元，同比下降是由于 　　在2015年之前，亚马逊曾经经历过，因为该公司的销售信用政策是现金。 　　通过上海千奇数码科技发展有限公司购买我公司的多媒体产品..自2015年3月以来， 　　经公司同意，双方以账单结算，亚马逊直接与公司合作，逐渐减少上海的通行人数。 　　由于沈倩数码科技发展有限公司的采购金额..上海沈倩数码科技发展有限公司 　　逐渐转向销售手机保护套产品。 　　武汉柏华音响设备有限公司和武汉百正白航贸易有限公司属于同一控制。 　　关联方武汉柏华音响设备有限公司股东张守东、李爱平均为武汉人。 　　百正白航商贸有限公司股东张海江、曹爱红的父母实际受张海控制。 　　姜。为了统一管理，张海江使用了武汉百正白航商贸有限公司和我公司。 　　2016年，武汉柏华音响设备有限公司注销。 　　报告期内，公司主要客户销售变化正常，各期末无突击确认。 　　1-1-157 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　入的情况下，产品的交易价格是公平的。 　　公司前五名客户不属于同一实际控制下，公司与上述客户不存在。 　　公司不存在董事、监事、***管理人员、核心技术人员及重大关系。 　　关联方或持有公司5%以上股份的股东在上述其他客户中持有股份。 　　(1)客户集中度提升和业务依赖的描述。 　　报告期内，公司客户集中度逐年提高，这主要得益于公司对JD.COM的销售规模。 　　每年增加造成的。2014年、2015年和2016年，公司前五大客户的销售份额分别为 　　31.51%、34.23%和33.87%，其中***大客户JD.COM分别占销售额的19.88%。 　　22.99%和21.87%，增速更为显著；其他四家客户分别占销售额的11.63%。 　　11.24%和12.00%，变化不大。 　　近年来，随着中国经济的持续稳定发展，网络消费的主体迅速增长，并且电子化 　　商业市场迅速崛起，B2C零售模式呈现持续快速增长的状态，以网上销售为基础。 　　方便快捷，性价比高，不受地域限制，可以提供多种产品和送货上门服务。 　　服务，网上销售逐渐成为新的主流消费模式。 　　基于自身的战略规划，公司认为线上线下联动是未来必然的发展趋势。因此， 　　为了发掘广大的线上消费客户群，公司选择与国内知名电商平台合作，包括北京。 　　东方、亚马逊、天猫、国美、苏宁。其中，JD.COM和亚马逊是该公司的在线分销商。 　　天猫、国美、苏宁是公司借助其平台开设的自营店。公司选择JD.COM作为主线。 　　在销售渠道上，因其知名度高、信誉好、自有物流发货快，入驻。 　　凭借低成本、良好的推广服务和及时的售后服务，公司积极推动与JD.COM的合作。 　　逐步增加销往JD.COM的产品种类，同时给予一定的信贷政策，对京东起到了促进作用。COM的收入。 　　快速增长。 　　从行业销售模式来看，电子音响行业一般采用直销与分销、网上销售相结合的方式。 　　销售和线下销售相结合的模式。其中，由于配送模式不需要配送商品和占用资金，所以可以 　　主要销售模式是快速建立销售渠道。线上销售主要针对家用音响产品。 　　产品，属于个人电子消费产品，安装使用方便，可通过网络直接用于终端消费。 　　用户销售；商业音频产品，如专业音频、公共广播等。，需要专业人士来制作 　　根据环境和客户需求设计音响系统方案，并进行工程安装，一般为线下销售。 　　出售。 　　从同行业各大上市公司的情况来看，漫步者主要采用线上线下联动销售。 　　1-1-158 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　在销售方式上，奋达科技以ODM/OEM为主，线上电商销售占比相对较小。 　　漫步者的主要客户也是JD.COM。2014年和2015年，京东。COM的销售收入占当期营业收入的比重。 　　占比分别为16.33%和24.19%，保持快速增长。 　　因此，公司主要客户的销售集中度有所提高，符合行业发展规律。 　　对大客户没有业务依赖。 　　(2)主要客户的基本情况 　　以及发行者是否 　　实际控制权与发行人的交易定价存在相关性。 　　客户名称:成立时间:主营业务 　　个人背景政策和其他利益 　　排 　　JD。2010年之前的COM。 　　北京JD.COM 2010 　　以及公司的经销商成本。 　　世纪资讯9月1日 　　电子商务刘与合作，之后又补充了哪一条？ 　　科技限定日 　　主动联系法国公司 　　公司 　　建立直接供应 　　是2014年之前的北京。 　　JD。COM世纪信息技术 　　2007年 　　北京JD.COM公造价外科有限公司。 　　四月二十日，刘。 　　世纪贸易和电商事业部合作，然后加还是不加？ 　　太阳 　　北京JD.COM世纪贸易法律有限公司 　　易有限公司和龚 　　分工合作 　　2008年 　　上海大坤造价 　　1月18日，音频和许光邵峰公司主动寻找它。 　　贸易的有限增加，不 　　日播销售挖掘优质经销商 　　公司法 　　武汉柏华成本 　　2008年3月音频设备李爱平 　　音频设备经销商自荐奖金号 　　6月18日的销售。 　　有限公司法 　　武汉百正造价 　　2013年9月音频设备 　　白航商务张海江经销商自荐加否 　　6月12日的销售。 　　有限公司法 　　广州浩盛造价 　　1、2013年音频设备 　　音响电器有邓如川经销商自荐奖金吗？ 　　9月9日销售 　　有限公司法 　　无锡拼音 　　2010年IT产品成本 　　唐商务游 　　12月9日零售商和闫淑香的经销商自荐了吗？ 　　有限责任 　　日常批发法 　　部门 　　无锡萧墅IT产品成本 　　2014年6月 　　电子产品零售和颜书香经销商自荐奖金？ 　　4月4日 　　有限公司批发法 　　合肥顺驰软硬件成本 　　2005年，公司主动找。 　　李是否为电子技术零件和网络增值？ 　　6月25日挖掘优质经销商。 　　有限公司产品销售法 　　1-1-159 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　以及发行者是否 　　实际控制权与发行人的交易定价有关。 　　客户名称:成立时间:主营业务 　　个人背景政策和其他利益 　　排 　　合肥印床销售网络成本 　　2013年5月，公司主动找来。 　　电子技术产品，硬不硬李艳华奖金？ 　　8月8日挖掘优质经销商。 　　有限公司产品等。 　　杭州艺声销售音响费用 　　2013年，公司主动去找。 　　嘉景兴华嘉城电器有限公司。 　　5月5日挖掘优质经销商。 　　公司电器法 　　广州丹顿销售电子成本 　　2012年7月 　　电子有限公司产品，翔经销商自荐加分号 　　6月6日 　　公司戒指法 　　湖南新天 　　费用 　　恒业智能2014 3电子产品 　　***小明经销商自荐奖金号 　　科技有限公司第19个月零售 　　法律 　　公司 　　长沙亚润造价 　　2010年，3家电子产品公司主动找到， 　　电子技术蒋先凯增值吗？ 　　4月24日，零售挖掘质量经销商。 　　有限公司法 　　2011年湖南北煤的成本 　　销售公众公司主动寻找、 　　音频技术11月28日张程号 　　播采优质经销商 　　有限公司日本法律 　　上海千奇销售音响 　　费用 　　数码科技2005年，3频和数码公司主动找， 　　周书豪有增值吗？ 　　开发限量月16码和手机，挖掘优质经销商。 　　法律 　　公司零件 　　广州金盛造价 　　2013年5月 　　宝贸易有销售代言人张玉凤，经销商推荐奖金吗？ 　　7月7日 　　有限公司法 　　鹤山智销售音响成本 　　2006年8月 　　艺术音箱有盒子和音箱。刘玉华的经销商自荐奖金吗？ 　　5月25日 　　有限公司法 　　(五)发行人的主要原材料和能源供应情况。 　　1.主要原材料的供应 　　公司生产所需的主要原材料有盒子、变压器、电子产品、电线、中纤板和纸张。 　　盒子、防震材料等。报告期内，上述原材料供应保持稳定。 　　2、主要能源供应情况 　　公司生产所需的主要能源包括水和电。在报告所述期间，上述能源的供应得以维持。 　　稳定。 　　3、主要原材料和能源平均购进价格变动情况。 　　(1)主要原材料的组成 　　1-1-160 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　公司生产所需的主要原材料为箱体、电子元器件、辅助材料和工具。盒子 　　类型包括空箱、密度板、原木等材料；电子元件包括磁铁、振动板和罐子。 　　框架、T铁、电容、电阻、变压器、面板、功放、散热器等材料；辅助材料和工具包 　　包括电源线、音频线、油漆、泡沫盒、纸箱、焊锡丝、漆包线等材料。报告期 　　公司主营业务成本中直接材料的构成如下: 　　单位:万元 　　2016、2015和2014年 　　材料名称 　　金额比例，金额比例，金额比例 　　空集装箱1954.64 17.53% 2195.78 19.75% 2214.37 21.24% 　　箱装中密度纤维板188.43 1.69% 243.38 2.19% 212.34 2.04% 　　对数164.90 1.48% 156.77 1.41% 140.59 1.35% 　　喇叭电子设备 　　2,071.05 18.57% 2,026.85 18.23% 1,905.46 18.27% 　　成分 　　电子电子学 　　1,030.16 9.24% 1,126.28 10.13% 1,051.74 10.09% 　　成分 　　电子元件 　　变压器800.31 7.18% 812.11 7.30% 742.46 7.12% 　　成分 　　面板415.35 3.72% 435.46 3.92% 398.53 3.82% 　　功率放大器676.46 6.07% 437.35 3.93% 399.53 3.83% 　　散热器140.33 1.26% 126.04 1.13% 109.21 1.05% 　　电线180.26 1.62% 195.75 1.76% 172.28 1.65% 　　包装材料532.27 4.77% 537.13 4.83% 502.21 4.82% 　　颜料135.89 1.22% 136.85 1.23% 115.08 1.10% 　　辅助材料和 　　工具 　　锡铜线184.12 1.65% 174.84 1.57% 156.15 1.50% 　　其他材料2，677.24 24.00% 2，515.06 22.62% 2，306.78 22.12% 　　总计11，151.41 100% 11，119.65 100% 10，426.73 100% 　　注:喇叭电子元件包括磁铁、振动板、盆架、T铁；电子电子元件包括电容器和电阻器；电线包 　　包括电源线和音频线；包装材料包括泡沫盒和纸箱；锡铜线包括焊锡丝和漆包线。 　　(2)主要原材料采购单价 　　材料名称公司2016、2015和2014 　　空容器/41.55 41.49 39.60 　　中密度纤维板/板材72.25 68.17 66.75 　　对数元/立方米3441.00 4536.66 4394.89 　　1-1-161 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　材料名称公司2016、2015和2014 　　喇叭电子元件/1.74 1.73 1.70 　　电子元件/单元0.32 0.33 0.34 　　变压器元件/单元23.07 22.56 22.77 　　面板元素/5.07 5.04 4.86 　　功率放大器/700.02 695.11 690.03 　　散热器元件/6.18 6.02 5.95 　　线元件/棒1.97 1.75 2.05 　　每包1.85 1.74 1.62 　　漆元/公斤18.82 18.69 19.25 　　锡铜线元/千克43.86 42.76 43.05 　　注:上表价格不含税。报告期内，上表所列主要原材料采购金额占原材料采购总额的比例。 　　75%以上。 　　报告期内，公司主要原材料一般通过向多家供应商报价或询价采购。 　　型，比价确定采购价格，与市场价格没有大的差异，采购价格是公平合理的。 　　报告期内，公司主要原材料单价基本稳定。2016年原木采购单价下降。 　　更多的，主要是采购结构的变化，公司根据产品销售预期，停止了采购部门。 　　单价较高的原木。 　　(3)主要能源采购单价 　　2016年、2015年和2014年项目 　　水(元/吨)2.53 2.62 2.89 　　电费(元/千瓦时)0.84 0.90 0.92 　　注:以上价格不含税。 　　报告期内，公司主要能源采购单价基本稳定。2016年，水的采购单价略低。 　　下降主要是由于子公司珠海高威于2016年7月开始对外购水征收3%的税率。 　　增值税专用发票，扣除增值税后，购买单价下降。2016年购电单价略低。 　　健康，主要是由于子公司珠海海维于2016年7月购买了厂区内员工宿舍用电。 　　开具17%的增值税专用发票，扣除增值税后采购单价下降。 　　4、产品的主要原材料成本比例 　　原材料能源 　　该项目核算主营业务成本和主营业务成本。 　　金额(万元)金额(万元) 　　比重(%)比重(%) 　　2014年10，426.73 74.63% 262.03 1.88% 　　11，119.65 74.88% 256.37 1.73% 2015年 　　1-1-162 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2016年11，151.41 74.37% 261.79 1.75% 　　注:以上价格不含税。 　　报告期内，原材料和能源占公司成本的比重相对稳定。 　　5.前五名供应商采购总额 　　报告期内，本公司向前五名供应商采购的明细如下: 　　单位:万元 　　年度序号、供应商名称、采购金额和采购内容。 　　1惠州市永昌盛电子有限公司5.38%空箱598.43 　　佛山市南海区松岗华达扬声器厂2 580.83 5.22%空箱 　　3广州晶鑫电力制造有限公司2.88%变压器320.16 　　2016年 　　佛山市禅城区东源五金塑料厂4 274.58 2.47%面板和散热器 　　5鹤山志毅扬声器有限公司250.33 2.25%空箱 　　小计2，024.32 18.20% 　　佛山市南海区松岗华达扬声器厂1 544.86 4.89%空箱 　　2惠州市永昌盛电子有限公司486.21 4.36%空箱 　　3广州晶鑫电力制造有限公司3.32%变压器370.69 　　2015年 　　4佛山市禅城区东源五金塑料厂269.40 2.42%面板和散热器 　　5鹤山志毅扬声器有限公司211.53 1.90%空箱 　　小计1，882.70 16.89% 　　1惠州市永昌盛电子有限公司640.83 5.91%空箱 　　佛山市南海区松岗华达扬声器厂2 413.39 3.81%空箱 　　2014年3月广州晶鑫电力制造有限公司387.30 3.57%变压器 　　4东莞盈聚电子有限公司2.60%变压器282.05 　　佛山市禅城区东源五金塑料厂5 234.20 2.16%面板和散热器 　　小计1，957.77 18.06% 　　公司对单一供应商的采购比例不超过总采购额的50%或严重依赖较少的供应商。 　　供应商数量。公司董事、监事、***管理人员和核心技术人员，主要涉及 　　甲方或持有公司5%以上股份的股东与上述供应商无利害关系。 　　6.前五名供应商的基本情况 　　报告期内，公司前五名供应商基本情况如下: 　　1-1-163 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(转到下一页) 　　1-1-164 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(上接前页) 　　公司的采购占其销售额的比例和大众相等吗？ 　　主要经营业务规模、注册资本、实际控制、合作日期 　　2016年成立名称，结算模式事业部关闭。 　　我公司2015年和2014年准备的业务(万元) 　　程度关系 　　惠州永昌电力公司将于每月30日进行结算。 　　扬声器产量1099.46 2010年6月50万谢永红54.43% 58.05% 61.82% 2010年9月无。 　　次级有限公司天数 　　佛山市南海区宋岳街30号 　　产音箱614.56 2001年5月22日23万何大豪94.51% 92.10% 98.51% 2002年1月无。 　　港华达扬声器厂田 　　高低频产品 　　广州晶鑫电力有限公司制造变压器和磁铁，每月结余80万港币。 　　2005年3月唐15.37% 18.22% 24.92% 2005年5月无。 　　环、电感、电币天制造有限公司 　　源适配器 　　佛山市禅城区东月结30 　　五金生产加工393.12 2005年8月10万李耀忠69.85% 76.45% 59.13% 2011年11月无。 　　元五金塑料厂田 　　鹤山知音音箱生产音箱，吉月结30。 　　1，341.59 2006年8月25日50万刘源裕华18.66% 19.71% 15.71% 2007年12月无。 　　何，小提琴日有限公司 　　变压器、整流器 　　东莞兴发电子月结30日 　　装置及电源适配5，041.89 2004年8月16日500万邓晓珍4.17% 2.99% 0.00% 2015年3月无。 　　有限公司日 　　器件和电感 　　东莞盈聚电子开关电源及变压器月结30 　　72，055.95 2002年11月12日6411万邓晓珍/0.07% 0.13%无2013年5月。 　　有限公司记者日 　　注:上表中供应商的经营规模和销售信息根据供应商提供的增值税纳税申报表填写。东莞兴发电子有限公司和东莞盈聚电子有限公司是同一控制下的公司，2015年开业。 　　公司当初对东莞市盈聚电子有限公司的采购逐渐转向东莞市兴发电子有限公司，2016年公司没有向东莞市盈聚电子有限公司采购。 　　(转到下一页) 　　1-1-165 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(6)环境保护和安全生产 　　公司定位于音响设备制造行业，不属于高风险、重污染行业。 　　在正常的生产经营过程中，只有喷漆、切割、组装会产生少量的污染物。公司在上面。 　　上述过程的排放物按相关规范要求处理后才排放，因此产生的废弃物。 　　减少水和废气。同时，海威电声和珠海卫慧都获得了广东省污染物排放许可证。 　　证明了”。 　　1.公司“三废”的处理 　　公司产生污染物的工艺均位于珠海海维，其生产过程中的主要污染物均有排放。 　　废水、废气和固体废物。 　　***，废水处理。珠海Hivi建设了自己的污水处理站，处理能力为65吨/天。 　　电力、废水经处理后达标排放。珠海高新区预处理后的废水符合广东省地方标准《水污染》 　　染料排放限值(DB44/26-2001)标准，经处理后排入市政排水管网。 　　自2014年***2016年9月，珠海卫慧经处理后的废水排放量为1146.00吨。 　　1159.50吨，858.86吨。珠海hivi废水量由珠海金湾区环保局核定并支付。 　　Na，2016年10-12月未批，所以不公开其排放量。 　　第二，废气处理的情况。珠海高威的废气为工艺废气和粉尘废气，公司有 　　中央脉冲除尘器收集并处理各工序产生的废气。目前，海威废气处理设施在珠海。 　　处理能力为190，000标准立方米/小时。通过以上处理，排放珠海hivi的废气污染物。 　　满足广东省地方标准《大气污染物排放限值》(DB44/27-2001)和广东省地方标准。 　　家具制造业挥发性有机化合物标准排放标准(DB44/814-2010)。 　　2014年***2016年9月，珠海海威经处理的废气排放量为10.17万标立方米。 　　10.17万标立方米和7.63万标立方米。珠海hivi的废气量是由珠海市金湾区的环境决定的。 　　保护局批准了支付，但在2016年10-12月没有批准，所以没有公开其排放量。 　　第三，垃圾处理。公司产生的废物主要是染料、油漆废料和废有机溶剂。 　　和其他废物，公司应按规定交由广东省特许经营机构的回收部门进行危险废物处理和处置。 　　原因。 　　报告期内，公司严格按照规定要求将公司废弃物交由有资质的单位进行处置。 　　原因。 　　公司严格控制废水排放，将生产过程中产生的废料集中存放妥善处理； 　　1-1-166 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　对噪声污染源采取严格的隔音、隔离措施。公司生产过程中排放的废气和废水。 　　且厂界噪声符合当地排放标准，未受到环保部门处罚。 　　2.环境保护投资 　　公司非常重视环境保护，通过投资环保设施，减少生产过程中的环境污染。 　　报告期内，本公司及子公司的环保投资如下: 　　环境保护投资 　　当年环保设施设备投资的主要内容 　　环保设施投入的日常环保费用总额 　　因为公司的环保设施符合目前的排放要求 　　2016-4.92 4.92 　　问，当时没有新的环保设施。 　　2015年4月20日69年3月52.89车间除尘、环保、打磨、抛光、吸尘装置 　　2014年5月10日3月41日58.51喷雾降尘及废气排放处理装置 　　3.环境合规性 　　报告期内，公司委托第三方检测机构对废水、废气排放及其产量进行了检测 　　测试报告的详细内容如下: 　　检验机构出具报告的日期。 　　ZYHCWT20150519-0209 2015.6.2 　　广州增源检测服务有限公司(增源)环检(2016)1号 　　2016.9.5 　　Hivi电声学(08034) 　　广东惠诚安全健康环境咨询有限公司 　　GDHCJC20161687 2016.11.7 　　公司 　　广东省广东省环境保护职业技术学校分析字(2014)第 　　2014.11.4 　　珠海高威分析测试中心141014-01号 　　广州增源检测服务有限公司zyhcwt 2015 12 21-0673 2015年12月29日 　　根据上述报告，海威电声和珠海海威的污染物排放均未超过检测标准限值。 　　价值。 　　动词 （verb的缩写）固定资产和无形资产 　　(1)固定资产 　　1、固定资产的基本情况 　　截***2016年12月31日，公司固定资产如下表所示: 　　单位:万元 　　项目原值和净值的新比率 　　房屋和建筑物8997.42 5261.34 58.48% 　　机器设备1，864.80 1，080.16 57.92% 　　办公设备及其他1，825.79 558.55 30.59% 　　运输设备1，053.77 157.29 14.93% 　　1-1-167 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　总计13，741.78 7，057.33 51.36% 　　公司固定资产状况良好，不存在闲置、报废等减值情况。 　　2.主要生产设备 　　截***2016年12月31日，公司主要生产设备主要包括机器设备、装配线、 　　测试仪器、设备等。，如下所示: 　　单位:万元，台 　　设备名称、数量、原值、净值、成新率 　　双工作台加工中心机床1 96.45 59.75 61.95% 　　数控木材加工中心(数控两轴木工铣削 　　1 47.86 32.88 68.70% 　　床) 　　数控木材加工中心1 42.81 24.04 56.16% 　　双梁横V机1 33.94 20.02 58.99% 　　静电喷雾机1 31.11 19.29 62.01% 　　自动电脑板锯1 25.81 11.47 44.44% 　　扬声器组装线1 24.07 12.92 53.68% 　　柴油发电机组1 22.30 10.47 46.95% 　　重型打磨机1 20.36 12.01 58.99% 　　音响装配线1 14.85 8.87 59.73% 　　10t液压机1 11.65 6.34 54.42% 　　双面刨床1 11.03 6.83 61.92% 　　复印机1 10.47 6.49 61.99% 　　离线高速自动立式插件机1 41.03 38.57 94.00% 　　高速连体自动卧式插件机1 41.03 38.10 92.86% 　　全热风回流焊接机1 10.85 10.07 92.81% 　　自动贴片机1 71.45 70.32 98.42% 　　总计557.07 388.44 69.73% 　　3.土地和建筑物 　　(1)公司自有土地 　　截***本招股说明书签署日，公司自有土地如下: 　　拿 　　接触面积 　　土地使用权证号。所有者的使用条款 　　(㎡)方 　　风格 　　珠海金 　　湾区联合港口 　　广东省房地产权证斋藤优子***工业区大学2007- Out 　　珠海hivi 80，598.20工业 　　0200015334号林区东2057.2.12让 　　成鲁南1号 　　数字 　　中富郭勇(2011)中山海威8，000.00中山南2047.3.1实业。 　　1-1-168 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　拿 　　接触面积 　　土地使用权证号。所有者的使用条款 　　(㎡)方 　　风格 　　0200721头镇香河让 　　鲁二号 　　(2)公司自有房产。 　　截***本招股说明书签署日，公司自有房地产如下: 　　建筑面积获取 　　许可证号码所有者的居住期限的使用 　　(㎡)模式 　　切口 　　东涌镇三鼎、 　　广东省房产证穗字第1994号- 　　Hivi电盛3，061.02沙公路10号合同厂房 　　0450042388第2044.12.29号 　　没有决定， 　　进行仲裁 　　三沙公路 　　广东省房地产证穗帝子 　　广州盛骏1924.89 13号(自1993年4月8日***2043年自建厂房) 　　编号0450043006 　　组成1栋建筑) 　　三沙公路 　　广东省房地产证穗帝子 　　广州盛骏3，838.07 13号(自1993年4月8日***2043年自建车间) 　　编号0450043014 　　组成2栋建筑) 　　三沙公路 　　广东省房地产证穗帝子 　　广州盛骏3，844.19 13号(自1993年4月8日***2043年自建车间) 　　编号0450042986 　　组成3栋建筑) 　　三沙公路 　　广东省房地产证穗帝子 　　广州盛骏1，144.55 13号(自1993年4月8日***2043年自建厂房) 　　编号0450043016 　　组成4栋楼) 　　三沙公路 　　广东省房地产证穗帝子 　　广州盛骏465.30 13号(自2003年3月1日起自建试听楼) 　　编号0450040887 　　组成5栋楼) 　　三沙公路 　　广东省房产证穗字第2000号- 　　广州盛骏13号1812.68(自建办公室) 　　0450040888第2050.3.27号 　　组成6栋楼) 　　三沙公路 　　广东省房产证穗字第2000号- 　　广州盛骏3，863.50 13号(自行车间) 　　0450040889第2050.3.27号 　　组成7栋楼) 　　广东省房地产权证斋藤优子大厦D2宿舍2007- 　　珠海hivi 9，357.96-工业 　　建筑0200015335 2057年2月12日 　　广东省房产证斋藤优子***经销水泵2007- 　　珠海hivi 370.37-工业 　　0200015336室2057年2月12日 　　粤产证斋藤优子第2007号- 　　珠海hivi 35.76门楼A-行业 　　编号0200015337 2057年2月12日 　　粤产证斋藤优子第2007号- 　　珠海hivi 10，863.78 B1厂房-工业 　　编号0200015338 2057年2月12日 　　粤产证斋藤优子第2007号- 　　珠海hivi 10，863.78 A1厂房-工业 　　编号0200015339 2057年2月12日 　　广东房产证第1号珠海香香购买职业装 　　珠海Hivi，229.15，2041.11.29 　　C4453128周豪宁Xi路吴极叶 　　1-1-169 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　建筑面积获取 　　许可证号码所有者的居住期限的使用 　　(㎡)模式 　　263号2号 　　珠海香香 　　广东房地产郑周宁路买职业装 　　珠海hivi 397.06 2041 . 11 . 29 　　C4453127第263号***收购业务 　　地面 　　南头镇湘府子居广东产权证。 　　Hivi，中山6，822.64 2047年3月1日换行业。 　　111012740号和河路2号 　　(三)自建房产和临时建筑 　　①广州盛骏 　　广州盛骏位于广州市南沙区东涌镇三沙公路13号的自建房产尚未取得产权证。 　　书主要用于仓库，车棚，吸烟室。自建房产占地面积5，739.00平方米，占公司。 　　占总建筑面积的比例为7.16%；截***2016年12月31日，自建房产的账面价值 　　为5.8万元，占公司总资产的0.02%。自建物业不属于公司主营。 　　营业场所，可替代性高，即使不能继续使用，公司也可以及时使用其他营业场所。 　　所做的替换。 　　根据广州市南沙区东涌镇人民政府出具的证明，上述自建房地产项目 　　土地和建筑物不属于新的违法用地和违法厂房，未纳入拆迁范围。根据南沙区 　　根据东涌镇城管综合执法中队对确认函的回复，广州盛骏在报告期内没有任何原因。 　　建筑物/违章建筑受到单位行政处罚时。根据广州南沙区的土地资源和资源情况 　　广州市规划局出具的国土资源和规划管理法律法规执行情况证明。 　　报告期内无因违反国土资源和规划管理法律法规受到行政处罚的记录。根据 　　广州市盛骏南沙区建设和交通运输局出具的证明，施工人员在报告期内遵守。 　　未违反相关建设法律、法规和规范性文件对工程管理的规定 　　规范性文件的规定受到局机关行政处罚的。 　　②珠海hivi 　　珠海hivi部分自建产品生产车间由珠海市住房和城乡规划建设。 　　该局批准建设临时建筑，主要用于生产和储存。基本情况如下: 　　建设规模 　　临时建筑许可证号的有效期 　　(㎡) 　　金珠地(金湾)2012临002金湾区涟钢宫 　　15,573.77 2012.4.27-2014.4.27 　　叶昊区大林山东 　　1-1-170 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　形成上述临时建筑的原因如下: 　　珠海海维以转让方式收购了珠海金湾区连刚工业区大林区东城南路1号。 　　该地块的土地使用权。珠海市国土资源局向珠海高新区颁发了《建设用地批准书》。 　　书》，批准该地块建设期限为2007年2月***2009年2月。根据珠海的土地资源 　　该局金湾分局出具的《闲置土地认定批复》取得了该地块在珠海海威的建设。 　　土地使用批准证书后，该地块因政府原因一直闲置，未按期开工建设。 　　设置。为了解决珠海hivi生产用房不足的问题，珠海住房和城乡规划建设局 　　经临时建(构)筑物许可证批准，珠海hivi于2012年在该地块上建成。 　　15，573.77平方米临时建筑用于生产和仓储，有效期自2012年4月27日***2014年。 　　4月27日。截***2016年12月31日，珠海hivi临时建筑账面原值为12，603，200元。 　　账面净值600.45万元，占公司总资产的2.01%；建筑面积为15573.77平方米 　　米，占公司总建筑面积的19.42%。 　　珠海市住房和城乡规划建设局金湾规划分局、珠海市金湾区红旗镇民政局 　　政府于2017年4月7日出具证明，同意使用这些临时建筑***2019年12月30日。 　　结合上述情况，公司采用寿命平均法，对临时建筑物按7年折旧***2019年。 　　完成年度折旧。 　　目前，珠海hivi已取得相应的建设用地批准证书和建设工程规划许可证。 　　证》、《施工许可证》、上述地块上的自建厂房、自建厂房竣工验收。 　　验收合格后，珠海海威将生产线和仓库迁***自建车间，并拆除临时建筑。 　　根据珠海市金湾区红旗镇人民政府出具的《证明》，本项目土地及建筑物 　　东西不属于新增违法用地和违法厂房，不纳入国土卫片执法监管，必须查处整改。 　　的范围；项目用地属于工业用地；本项目符合珠海市红旗镇控制性详细规划。 　　划。" 　　根据珠海市住房和城乡规划建设局出具的证明函，在珠海hivi报告期内， 　　没有违法违规和行政处罚的相关记录。 　　根据珠海市国土资源局金湾分局出具的《证明》，在珠海市海威报告期内， 　　分局辖区内无违法用地，无违反***和地方土地管理的行为。 　　法律、法规和规范性文件受到行政处罚的，由该分支机构执行。 　　1-1-171 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　根据珠海市金湾区住房和城乡建设局出具的《关于珠海海威科技有限公司的函》 　　验证证书”，确认珠海高威在报告期内符合***和地方建设法律法规。 　　依法进行建设的规章制度，有无违反***有关建设的法律、法规和规章。 　　被局里处罚了。 　　实际控制人姚宏波和分别承诺，如果不拿， 　　产权纠纷、规划拆迁、行政处罚或其他对发行人或持有产权证书的物业的影响。 　　由于盛骏的正常经营，发行人或盛骏不能继续正常使用这些财产。 　　姚宏波和将承担发行人或造成的损失。 　　包括但不限于因诉讼或仲裁、停产停业或处罚造成的所有直接和间接损失。 　　间接损失。珠海高威临时建筑发生权属争议、规划拆迁、行政处罚或其他影响时， 　　由于珠海hivi的正常运营，珠海hivi无法继续正常使用这些临时建筑。 　　姚宏波和将承担由此造成的损失，包括但不限于。 　　限于所有因诉讼或仲裁、停产停业或处罚造成的直接和间接损失。 　　失落。 　　③自建房屋和临时建筑搬迁对公司财务和经营的影响。 　　a、自建房屋搬迁对发行人财务和经营的影响 　　搬迁对公司经营的影响如下:a .由于搬迁在发行人现有厂区内进行，搬迁 　　搬迁不会导致相关员工的工作地点和工作内容发生变化，因此不会造成员工流动。 　　不涉及招聘和培训新员工等事宜；b、发行人自建房屋内的吸烟室、车棚不属于学生。 　　生产用房可以直接拆，不需要找置换房搬家；发行人自建房屋中的仓库可以 　　搬迁***发行人已取得产权证的现有厂区内的空置厂房，因此搬迁不会影响本次发行。 　　人力管理有重大影响。 　　搬迁对公司财务的影响如下:a .由于搬迁在发行人现有厂区内进行，搬迁 　　搬迁不会导致相关员工的工作地点和工作内容发生变化，因此不会出现因辞退而解除劳动关系的情况。 　　合同要求对员工进行劳动补偿等。；b、因为搬迁只涉及发行方仓库的一部分，搬家 　　在搬迁期间，发行人仍可正常生产，因此搬迁不会影响公司的营业收入和净利润。 　　影响力；c、由于搬迁是在同一工厂进行的，搬迁费用主要是支付员工的工资补贴和他们的 　　他的杂费是5000元左右。截***2016年12月31日，自建房已计提折旧，自建房已计提折旧。 　　1-1-172 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　这栋楼的账面价值是58000元。如果拆除，将造成5.8万元的处置损失。 　　B.临时建筑搬迁对珠海高威财务和运营的影响。 　　搬迁对珠海海威经营的影响如下:a .由于搬迁在珠海海威现有厂区内， 　　行，搬迁不会导致相关员工的工作地点和工作内容发生变化，因此不会造成员工 　　损失，不涉及新员工的招聘和培训；为了减少珠海hivi生产经营的搬迁。 　　影响，珠海hivi计划分批搬迁。临时建筑中仓库的搬迁时间预计为5天，家庭 　　影院和专业音响的流水线搬迁时间预计在5-7天，木工和喷涂车间搬迁是因为涉及到。 　　设备安装调试，搬迁时间预计15-20天，公司预计在使用期限内有序。 　　搬迁，搬迁不会对珠海高威的生产经营产生重大不利影响。 　　搬迁对珠海高威的财务影响如下:a .由于搬迁位于珠海高威现有厂区内， 　　行，搬迁不会导致相关员工的工作地点和工作内容发生变化，所以不会有问题。 　　除劳动合同外，员工需要获得劳动报酬等事项；b、因为搬迁是在同一个工厂，需要 　　支付给员工的工资补贴等杂费约3万元。临时建筑预计在2019年12月。 　　30，停止使用，截***该日，临时建筑的净残值为63.02万元，如2019年底拆除将 　　处置损失63.02万元。 　　(4)公司租赁的土地和房地产 　　截***本招股说明书签署日，本公司租赁财产如下: 　　命令 　　关于承租人租赁期限所在地的备注 　　数字 　　广州海房产证号。:方悦 　　广州市越秀区大沙头 　　印刷广场商家2015年8月10日-DZNo。C3359664 　　1没有。广州市支路21号A041 　　业有限公司2018年9月30号 　　安排 　　部门 　　房产证号。深圳市福田区华强北:深圳 　　深圳宛宛 　　2016年10月1日-3018路万商电气3000061007号。 　　2尚电器城深圳店 　　2017年9月30日后区三楼3F45-46 　　有限公司 　　1号泊位 　　房产证号。北京西城区太平桥:X京 　　2016.12.12- 　　中国上海国际会展中心电声街98号院4号楼黄小平3号。 　　2021.12.11 　　一楼7号门101 024409号 　　广州分行与广州海印广场商业有限公司的租赁合同位于广州市越秀区。 　　房屋租赁管理处已备案。 　　深圳分公司与深圳万商电器城有限公司的租赁合同在深圳市福田区。 　　租赁管理局已经备案了。 　　1-1-173 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　hivi典盛与黄小平的租赁合同已在西城区房管局备案。 　　(2)无形资产 　　1、发行人的商标 　　(1)国内商标 　　截***本招股说明书签署日，公司使用的商标如下: 　　序号注册号商标图像获取时间注册日期批准类别权利人获取方法 　　1 653490 1993年8月14日1993年8月14日9 hivi电声受让方。 　　2 655454 1993年8月28日hivi电声采集。 　　3 755461 1995年7月14日1995年7月14日9 hivi电声采集。 　　4 846773 1996年6月14日14年6月9日hivi电声受让。 　　5 1485767 2000 . 12 . 07 2000 . 12 . 07 9 hivi电声转换。 　　6 1772851 2002年5月21日2002年5月21日9 hivi电声受让方。 　　7 3002363 2003 . 4 . 07 2003 . 4 . 07 35 hivi电声转换。 　　8 3140932 2003年4月21日2003年4月21日hivi电声原创收购。 　　9 3140933 2003年4月21日2003年4月21日hivi电声原创收购。 　　10 3140934 2003年4月21日2003年4月21日33 hivi电声原厂收购。 　　11 3147092 2003年4月21日2003年4月21日hivi电声原创收购。 　　12 3166850 2003 . 05 . 07 2003 . 05 . 07 33 hivi电声原创收购。 　　13 3166851 2003 . 05 . 07 2003 . 05 . 07 33 hivi电声原创收购。 　　14 3258526 2003 . 8 . 07 2003 . 8 . 07 33 hivi电声原收购。 　　15 3303165 2003年10月21日2003年10月21日9 hivi电声原收购。 　　16 3183312 2003 . 11 . 07 2003 . 11 . 07 32 hivi电声原创收购。 　　17 3235357 2004 . 1 . 07 2004 . 1 . 07 32 hivi电声原收购。 　　18 4462644 2007年11月21日11月21日9 hivi电声转。 　　19 5337372 2009年5月14日9 hivi电声受让方。 　　20 5243208 2009年6月14日hivi电声受让方。 　　21 5243209 2009 . 09 . 14 . 2009 . 09 . 14 . 35 hivi电声转换。 　　1-1-174 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　序号注册号商标图像获取时间注册日期批准类别权利人获取方法 　　22 7770240 2011 . 03 . 21 2011 . 03 . 21 9 hivi电声受让方。 　　23 7770346 2011.05.07 9 hivi电声采集。 　　24 8433180 2011年7月21日hivi电声原收购2011年7月21日。 　　25 7770395 2011年8月21日hivi电声受让方。 　　26 8433179 2011年10月21日hivi电声原创收购。 　　27 7770298 2012年4月14日9 hivi电声原创收购。 　　28 10666650 2013.08.07 9 hivi电声原创收购。 　　29 754115 1995年7月7日1995年7月7日珠海hivi被转让收购。 　　30 845379 1996年6月7日1996年6月7日，珠海hivi被受让方收购。 　　31 848750 1996年6月21日1996年6月21日珠海hivi被转让收购。 　　32 3140935 2003 . 04 . 21 2003 . 04 . 21 33珠海海维被受让方收购。 　　33 4130486 2006 . 09 . 28 . 2006 . 09 . 28 . 7珠海海维被转让收购。 　　34 4130485 2007年2月7日***初在珠海hivi收购。 　　35 4130484 2007年4月14日***初在珠海hivi收购。 　　36 4462633 2007年8月14日***初在珠海hivi收购。 　　37 4462634 2007年8月14日***初在珠海hivi收购。 　　38 4462638 2007年8月14日***初在珠海hivi收购。 　　39 4130483 2007年8月21日***初在珠海hivi收购。 　　40 4462639 2007年11月21日***初在珠海hivi收购。 　　41 4462643 2008年2月7日***初在珠海hivi收购。 　　42 4462635 2008年3月28日***初在珠海hivi收购。 　　1-1-175 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　序号注册号商标图像获取时间注册日期批准类别权利人获取方法 　　43 4462636 2008年3月28日***初在珠海hivi收购。 　　44 4462637 2008年3月28日***初在珠海hivi收购。 　　45 4462640 2008年3月28日***初在珠海hivi收购。 　　46 4462645 2008年3月28日***初在珠海hivi收购。 　　47 4462642 2008年6月21日***初在珠海hivi收购。 　　48 4462641 2008年10月14日***初收购于珠海hivi。 　　49 5243210 2009 . 09 . 21 2009 . 09 . 21 43***初在珠海hivi收购 　　50 14215039 2015年4月28日***初在珠海hivi收购。 　　51 709405 1994年10月7日1994年10月7日原始收购盛骏地产 　　52 1030375 1997年6月14日1997年6月14日9盛骏的财产***初是收购的。 　　53 1030376 1997年6月14日1997年6月14日9盛骏的财产***初是收购的。 　　541918143 2002年11月21日9盛骏的财产***初是收购。 　　(2)海外商标 　　注册 　　订单审批登记 　　注册号、商标图像获取时间到期、权利人的获取方式。 　　编号类别 　　日期 　　2018. 　　1 200208781 2011.11.26 9 hivi电声转香港。 　　01.15 　　2018. 　　2 200216239 2011.11.26.9 hivi电声转香港。 　　十点二十二分 　　2018. 　　3 200302377 2011.11.26.9 hivi电声公司收购香港。 　　05.09 　　2017. 　　4 5028789 2012.01.30 9 hivi电声转日本。 　　03.02 　　2024. 　　5 30465501 2012.04.10.9 hivi电声受让方获得德语。 　　十一点三十分 　　2024. 　　6 30465599 2012.02.10.9 hivi电声受让方获得德语。 　　十一点三十分 　　印度 　　2024. 　　7 IDM 000073839 2012年7月23日9 hivi电声受让方获得西山丽。 　　09.23 　　下等/次级 　　1-1-176 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　注册 　　订单审批登记 　　注册号、商标图像获取时间到期、权利人的获取方式。 　　编号类别 　　日期 　　2016. 　　8 1460449 2010.03.22 9 hivi电声受让方收购印度。 　　06.02 　　2016. 　　9 1460450 2010.03.20 9 hivi电声受让方收购印度。 　　06.02 　　2026. 　　10 063431056 2012.01.21.9和20，hivi电声被转移到法国。 　　05.29 　　2016.西坂 　　11m2716330 2012.06.04.9 hivi电声受让方。 　　06.08齿 　　卡纳 　　12 TMA719341 2012.05.17 9被hivi电声受让方收购。 　　07.24日 　　马德 　　13 914482 2006.10.11.9***初在珠海hivi收购。 　　10.11李 　　2023. 　　14 830615067 2013.04.09珠海hivi原收购巴西。 　　04.09 　　马德 　　15 1252643 2014.10.20 9 hivi电声原创收购。 　　10.20里 　　2022. 　　16 4095042 2012.02.07.9珠海hivi原收购美国。 　　02.07 　　注:马德里商标国际注册，即根据《商标国际注册马德里协定》或《商标国际注册马德里协定》相关会议。 　　书的规定，在马德里联盟成员国之间进行商标注册。商标1460449和1460450的续展申请于2016年6月提出。 　　1月1日受理，截***本招股说明书发行日仍在办理中。 　　(3)商标和商号的使用 　　①授权四川魏攸使用hivi商标的背景和原因，签署协议的主要内容和效力。 　　实施状况 　　一、四川魏攸的背景和原因 　　四川魏攸是一家从事投影仪生产、研发和销售的企业。 　　为了获得高质量的音效，我们选择了“hivi”品牌的扬声器来配备在Kuletv的投影仪产品中。但是 　　为了更好地宣传使用“hivi”品牌扬声器所获得的音响效果，发行方授权四川魏攸大使。 　　用商标做宣传。使用寿命为一年。 　　B.四川魏攸基本情况 　　公司名称四川魏攸科技有限公司 　　成立日期:2007年1月17日 　　经营场所:成都市武侯区武清南路33号(武侯新城管委会内) 　　法定代表人罗 　　企业类型有限责任公司(自然人投资或控股) 　　经营范围电子产品、光电产品、机电产品的研究、开发、生产和销售；机电仪器I 　　1-1-177 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　系统工程承包；销售:电机及配件；货物和技术的进出口。(据 　　依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动)。 　　经营期限自2007年1月17日***3999年1月1日。 　　股东名称注册资本(万元)持股比例(%) 　　黄志刚 　　覃刚20.00 2.00 　　范荣鼎20.00 2.00 　　张进15.00 1.50 　　股权结构 　　文学大军11.00 1.10 　　姚俊11.00 　　严复8.00 0.80 　　甘薇4.00 0.40 　　总计1，000.00 100.00 　　C.有效实施 　　截***本招股说明书签署日，上述珠海海维科技股份有限公司商标授权协会 　　讨论“正常履行，双方均未违反本协议的相关规定，也未因本协议的履行而引发任何纠纷。 　　争议或潜在争议。 　　(2)授权部分经销商使用“hivi”作为其商号的背景和理由，主要签订协议。 　　内容和有效实施 　　鉴于发行人拥有的“hivi”商标尚未被认定为驰名商标，发行人无法对其进行限制。 　　其他企业在发行人及其子公司注册地以外的其他地区或行业使用“hivi”作为业务。 　　号码。为了***大限度地保护发行人的商号和商誉，发行人采取了以下措施:***， 　　首先，对于“hivi”商号已在企业名称或店铺招牌或虚拟店铺名称中使用的授权， 　　经销商和发行人与他们签订了使用“hivi”商号的协议，限制了他们使用“hivi”商号的范围。 　　并使用；其次，对于计划引入的授权经销商，如果此类客户使用“hivi”商品名，请发送 　　行人不会介绍它是授权经销商。如果他们将来使用“hivi”商品名称，发行人将终止与的关系。 　　其合作；***后，发行人将继续提升“hivi”的品牌价值和知名度，并尽快申请认定。 　　驰名商标。 　　A.因企业名称或店铺招牌或虚拟店铺名称的存在，被授权使用“hivi”商号。 　　经销商的基本情况如下: 　　特许经销商的股东/设备 　　经营范围 　　否。操作员注意事项 　　北京忠旺兄弟陈星海科技发展有限公司；销售计算机软硬件及外围设备、通讯器。 　　1有限科技发展李厚春材料，日用品。(依法须经批准的项目，须经有关部门批准。 　　经责任公司龚书春批准后方可开展经营活动) 　　1-1-178 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　特许经销商的股东/设备 　　经营范围 　　否。操作员注意事项 　　计算机系统集成；照片冲洗；五金交电(不含电动自控) 　　行车)、日用品、办公用品、仪器、通讯设备。 　　福州陈友网 　　批发罗及配件、电脑及配件；开发计算机软件和 　　科技有限公司 　　应用服务；音响工程。(以上经营范围涉及许可经营。 　　取得相关部门许可后，方可开展项目) 　　个人 　　广州天河区 　　3石牌成镇电子江振亚电脑零配件零售；家用视听设备零售；工人 　　业务经理 　　家庭 　　哈尔滨泰蒙银曲梁经销:照明、音响设备、电子产品、广播设备。(与 　　四环设备有限公司 　　张永红需要***专项审批的项目除外) 　　部门 　　电子计算机及配件，其他电子产品，编号。 　　杭州笛福电脑 　　5 .元易云码产品、办公用品(以上经营范围应在“市场名称”中列出 　　有限公司 　　在证书有效经营期限内经营)。 　　电子产品，通讯产品，家用电器，电脑周边设备和消耗品，办公室 　　李艳华的公共品、摄影器材、建筑材料、五金交电、日用品、保险 　　合肥顺驰电子保健品、视频设备、监控设备、机械设备零售及批发。 　　六 　　科技有限公司发行；微电子学、专业集成电路和集成电路系统工程研究 　　李；弱电工程；系统集成；综合布线；软件产品设计 　　规划、开发、销售、技术开发、技术咨询和技术服务。 　　李艳华计算机软硬件及相关产品的技术研发和技术服务；计算 　　合肥印床电子机器及辅助设备和耗材；办公用品，日用品，相机 　　七 　　李科技有限公司物资、五金交电、监控设备、机械设备、音响设备、电 　　设备和通信产品的销售；网页设计，艺术设计。 　　昆明南城商贸有限公司钟美萍国内贸易、物资供销(依法须经批准的项目，经相关 　　八 　　股份有限公司曹喜良部批准后方可开展经营活动) 　　江西泰润贸易邱国内贸易(依法须经批准的项目，经有关部门批准后 　　九 　　易有限公司程鹏可以开展经营活动) 　　厦门幸福里商人戴华如 　　批发和零售音响、电脑及配件。 　　高泽宏贸易有限公司 　　个人 　　批发零售:电脑配件、辅助设备、音响设备。(取决于身体 　　鲤城区龙泉店 　　11.金坤法审批的项目，需经相关部门批准后方可经营。 　　大脑零件商店 　　活动)商 　　家庭 　　李曼玲销售:电子产品、灯光音响、乐器、电脑及电脑周边设备。 　　产品、通讯产品、安全产品、办公用品、体育用品、 　　韶关汽创贸 　　12.服装、五金交电产品、建筑材料、劳保用品、特种材料。 　　易有限公司的彭产及矿产品(稀有贵重矿产品除外)；提供电子产品 　　产品安装和维护服务。 　　如何管理电脑软硬件及辅助设备、办公用品、电子产品、家居 　　沈阳南路荣电 　　电器及配件的批发和零售。(依法须经批准的项目， 　　子公司高洪波经相关部门批准后方可开展经营活动。) 　　天津嘉瑞云升软件开发、计算机软硬件及辅助设备、通讯设备、办公。 　　14李学庆 　　公共设备科技发展有限公司、装订机械、电子产品、五金交电、金属材料。 　　1-1-179 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　特许经销商的股东/设备 　　经营范围 　　否。操作员注意事项 　　公司材料、仪器、汽车配件、橡胶制品、化工产品、保险 　　保健品、化妆品、文体用品、日用品的批发零售， 　　***电脑平面设计，办公用品，通讯设备维修，商函。 　　信息咨询。(依法须经批准的项目，须经有关部门批准。 　　可以开展经营活动) 　　志计算机、软件及辅助设备、电子产品、电线电缆、办公 　　无锡品唐寅商 　　用于公共机械、家用电器、音响设备、数码产品和文具。 　　15贸易有限责任公司 　　颜书香产品销售。(依法须经批准的项目，须经有关部门批准。 　　部门 　　可以开展经营活动) 　　电子产品、计算机、软件及辅助设备、电线电缆、办公室 　　无锡萧墅电子设备、文具、家用电器、音响设备、数码产品。 　　十六 　　阎书香产品有限公司销售部。(依法须经批准的项目，须经有关部门批准。 　　可以开展经营活动) 　　一般经营项目:计算机软硬件、配件及耗材、电子产品。 　　***广亮 　　产品，音频设备，数码产品，办公自动化设备和消耗品， 　　日用品、五金交电、机电产品、电线电缆、建筑配件。 　　Xi安友泽商贸 　　装饰材料、消防器材、高低压配电柜、水暖器材、花卉。 　　有限公司 　　***青英苗木的销售；建筑综合布线工程的设计与施工；企业 　　营销策划；电脑平面设计。(未经特别许可的项目) 　　除外) 　　杨电子及信息技术产品的研发、咨询及服务；音频和视频设备 　　张福江及设备销售和安装；计算机和外围设备，网络设备， 　　西藏悦翔电子 　　18 .仪器仪表、五金交电、办公用品及耗材、照相器材、 　　科技有限公司 　　杨海鸥纸品批发零售。【依法须经批准的项目，由相关部门批准。 　　批准后方可开展经营活动] 　　蒋先凯的电子产品研发；家用电子产品(不包括电子出版物) 　　长沙亚润电子 　　销售电器、日用品、数码产品、五金交电、建筑材料。(涉及 　　***小明和科技有限公司行政许可凭许可证经营) 　　智能灯光与声控工程、网络工程、楼宇自动化工程、 　　湖南新天恒业***小明安防监控工程的设计与安装:计算机系统集成；计算 　　20 .智能科技有限公司软硬件及耗材、电子产品、机械设备、办公用品。 　　公司将出售。(涉及许可审批的经营项目，须经许可或审批。 　　单据可以操作) 　　田海燕电子产品的技术开发、技术咨询和技术转让；批发兼营 　　河南郭凯电子零售:电子产品、家用电器、通讯产品、计算机软硬件。 　　二十一岁 　　***玉峰科技有限公司配件及耗材、音响设备、办公用品；有线电视安装和 　　维修、综合布线、通信工程、弱电工程施工。 　　徐少峰销售五金交电、家用电器、通讯设备(卫星地面连接除外) 　　上海大坤贸易集散地)、电脑及配件、办公用品、文具。商业 　　二十二岁 　　许咨询有限公司(经纪除外)。[依法须经批准的项目，经相关 　　部门批准后方可开展经营活动] 　　电子产品及耗材、计算机软硬件、办公用品、数码产品。 　　杨浩 　　昆山超人电脑产品、网络工程材料、监控设备、电脑及配件销售； 　　二十三个 　　有限公司的货物和技术进出口业务。(依法须经批准的项目， 　　魏祥林 　　经相关部门批准后方可开展经营活动) 　　石家庄林若拉电子产品、五金交电、日用品、家用电器、服装、 　　24号舒鸣 　　贸易有限公司鞋帽销售 　　1-1-180 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　特许经销商的股东/设备 　　经营范围 　　否。操作员注意事项 　　计算机及外围设备、消耗品、办公设备、硬件及日用品、建筑 　　材料、装饰材料、化工产品(不含危险化学品和易 　　易制毒化学品)、科研设备、实验室设备、消防设备、 　　锅炉、劳保用品、床上用品、办公家具批发零售；家 　　电器、仪器仪表、电子设备、电力设备、机电设备 　　长春金脉莱克 　　25时嘉镇设备、监控设备、农业机械设备、计算机硬件、电子音乐 　　贸易有限公司 　　仪器、扬声器、数码音响设备和乐器的批发、零售和维修； 　　网络工程；工业自动化控制项目实施及设备安装；安全的 　　反工程设计和建造；防雷工程专业设计和施工(依法 　　需要审批的项目，经相关部门批准后方可开展。 　　动起来。) 　　南宁新龙叶巍夏龙 　　销售电脑、办公设备和耗材的科贸有限责任公司。 　　龙游驿 　　公司 　　电子产品的研发和销售；电脑及配件、软件、办公设备 　　邱桂华设备、音响设备、耗材、五金、电力、家用电器、化工原料 　　(不含危险化学品)、金属材料、建筑材料(不含危险品) 　　莆田指针式电气 　　危险化学品)、汽车配件、日用品、服装、鞋帽、安全 　　27亚科技有限公司 　　监控器材、工艺品、农副产品的批发零售；计算机 　　部门 　　李胜天软件技术开发与维护；综合布线，计算机调试与维护， 　　网络产品和计算机安全产品的开发。(依法须经批准。 　　项目，经有关部门批准开展经营活动) 　　销售:电子产品、计算机设备及耗材、通讯设备、通信。 　　新疆传奇电子 　　李冬梅信产品、机电产品、办公自动化、五金交电、化工产品。 　　有限公司 　　产品、日用品、农畜产品；计算机网络综合布线。 　　个人 　　安庆广材体育场 　　Hivi音响吴金宝批发零售家用电器、音响及日用品。工人 　　专卖店经销商 　　家庭 　　东莞汇威印 　　音响、舞台、灯光工程的设计、施工、安装、调试 　　30环灯光工程有车师傅。 　　服务；销售:音响设备。 　　有限公司 　　个人 　　许可经营项目:无一般经营项目:音响设备、监听设备。 　　东胜区回味饮 　　31***小平销售及安装(依法须经批准的项目，须经相关部门批准。 　　湘电 　　才可以开展经营活动。)商 　　家庭 　　个人 　　广州荔湾区 　　32 hivi Audio经营彭惠敏家用视听设备零售；工人 　　部委商数 　　家庭 　　1-1-181 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　特许经销商的股东/设备 　　经营范围 　　否。操作员注意事项 　　许可经营项目:无。一般经营项目:计算机软件销售， 　　五金、电子数码产品、化工产品(不含危险品)、通讯 　　淮北市hivi的商务通讯设备、消防设备、专业音响、照明设备及办公用。 　　33严嘉 　　贸易有限公司产品、五金、电料、建材、运动器材、日用品、电 　　家电、工艺品、室内外装饰、安防工程施工。(涉及台词。 　　政府允许的除外) 　　个人 　　淮北市相山山体 　　34 hivi音响专卖杨远一般经营项目:销售音响设备、投影仪及电子产品。 　　店主 　　家庭 　　个人 　　库尔勒市向异许可项目:(无)。一般业务项目:(***法律和机构) 　　35 hivi汽车音响董淑芳法律法规有专项审批的项目除外)零售:汽车配件，五工。 　　销售中心修理五金、玩具、其他日用品和家用电器。商业 　　家庭 　　灯光、音响、通讯设备的系统集成；计算机网络系统集 　　木昊 　　程；安全系统集成；弱电系统集成；数码产品，家用 　　连云港市hivi电器、办公用品及自动化办公设备的批发、零售及保安 　　36视听科技有限公司安装、维修及租赁服务；建筑工程、土方工程、园林 　　公司曹文军绿化工程，行政建筑工程，民用建筑工程，水暖设备。 　　安装工程施工。(依法须经批准的项目，须经有关部门批准。 　　经批准后方可开展经营活动) 　　个人 　　南京市江宁区 　　许可经营范围:一般经营范围:汽车用品、汽车影音设备。 　　37 hivi汽车影音张维功 　　销售。 　　设备工作室业务 　　家庭 　　个人 　　深圳市宝安区体育中心 　　38西乡hivi汽车庄志存汽车音响器材批发零售工人 　　音响经销商 　　家庭 　　音频、音频设备技术及产品、电子信息、计算机软件 　　文宇技术和产品的开发、咨询、服务和转让；计算机软件 　　以及辅助设备、音响设备、通讯设备、办公设备、装订。 　　天津海维天鹅机械、电子产品、五金交电、金属材料、仪器仪表、 　　39科技发展有限公司汽车配件、橡胶制品、化工(剧药、危险化学品、易 　　公司制造的药品除外)、日用品、纺织品、家用电器、厨房设备 　　徐宗勇 　　准备批发零售；办公设备、通讯设备维修、音响设备 　　安装；商务信息咨询(***对特许经营有特殊规定的，专营) 　　)的规定 　　个人 　　威海高新生产体 　　40工业开发区hivi Li家庭影院、Hi-Fi多媒体、工程和汽车音响工人 　　音响专卖店 　　家庭 　　1-1-182 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　特许经销商的股东/设备 　　经营范围 　　否。操作员注意事项 　　个人 　　西咸新区风动梯 　　41信诚hivi汽车元恪汽车用品(***规定的专项控制和前置许可项目除外) 　　供应分配器 　　家庭 　　B.有效实施 　　截***本招股说明书签署之日，上述关于使用“hivi”贸易事务所的协议正常。 　　履行，双方均未违反本协议的相关规定，且无因履行本协议而产生的争议、纠纷或潜在纠纷。 　　有争议。 　　③授权使用hivi商标和商号的控制措施。 　　a、公司制定了商标和商号管理制度； 　　b、公司有法律专员岗位，定期关注其他企业对公司商标、商号的使用情况。 　　情况，对损害公司权益的行为主张权利； 　　c、公司建立了经销商维护制度，公司业务人员定期与经销商进行电话沟通。 　　通过，每年安排重点地区经销商实地考察； 　　d、公司承诺在限制现有经销商使用“hivi”商号的前提下，不再授予任何新的授予。 　　授权经销商使用“hivi”商品名称； 　　E.公司承诺不断提升“hivi”的品牌价值和知名度，并尽快申请认定为驰。 　　***商标。 　　(四)商号、商标授权使用纠纷。 　　报告期内，公司不存在因授权第三方使用商号和商标而产生的纠纷。 　　争议或潜在争议未对公司造成不利影响。 　　⑤公司使用商标的合法性。 　　报告期内，公司在中国境内取得和使用“hivi”和“HIVI”商标不存在侵犯同行业利益的情况。 　　构成不正当竞争。不存在与“hivi”和“HIVI”商标相关的国内诉讼、纠纷或争议。 　　潜在纠纷，公司不存在与“hivi”和“HIVI”商标相关的海外诉讼、纠纷或潜在纠纷。 　　1-1-183 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　有争议。 　　2、发行人的专利和软件著作权。 　　(1)专利 　　截***招股说明书签署日，公司已获得以下专利: 　　顺序专利收购 　　专利号专利名称类型申请日 　　否。模式所有者 　　实用自主艾滋病毒 　　1 ZL201120176803.4带调音功能的卫星音箱2011年5月27日。 　　新研发电声 　　实用自主艾滋病毒 　　2 ZL201120176761.4高品质监听音箱2011年5月27日 　　新研发电声 　　实用自主艾滋病毒 　　3 ZL201120176703.1一个声波波导监听盒2011年5月27日 　　新研发电声 　　实用自主艾滋病毒 　　4 ZL201120176672。2011年5月27日，一个微型功率放大器。 　　新研发电声 　　实用自主艾滋病毒 　　5 ZL201120176584。x线性声场立体声扬声器2011年5月27日。 　　新研发电声 　　一种具有音频信号分析功能的音频实用自主hivi 　　6 ZL201120179098.3 2011.05.30 　　盒式电声的新研究和发展 　　实用自主艾滋病毒 　　7 ZL201120179105。x一个带音源的同轴立体声音箱2011年5月30日。 　　新研发电声 　　实用自主艾滋病毒 　　8 ZL201120179123.8有源低音炮立体声扬声器2011年5月30日 　　新研发电声 　　实用自主艾滋病毒 　　9 ZL201220349174.5一种多用途衣架2012.07.18 　　新研发电声 　　实用自主艾滋病毒 　　10 ZL201420344136。x一体成型技术扬声器机身2014年6月24日 　　新研发电声 　　实用自主艾滋病毒 　　11 ZL201420531006.7单端输入到差分输出的电路2014.09.16 　　新研发电声 　　实用自主艾滋病毒 　　12 ZL201420530974.6一种用于开关扬声器的防震电路2014.09.16 　　新研发电声 　　实用自主艾滋病毒 　　13 ZL201420530973.1 A组合逆变管2014年9月16日 　　新研发电声 　　实用自主艾滋病毒 　　14 ZL201420530728.0 A大电流可调稳压电路2014.09.16 　　新研发电声 　　外观自主hivi 　　15 ZL201030135135.1扬声器(x4)2010年4月1日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　16 ZL201130035113.2演讲者(H4)2011年3月5日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　17 ZL201130038412.1扬声器(D50C)2011年3月9日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　18 ZL201130038437.1扬声器(D50F) 2011.03.09 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　19 ZL201130038406.6扬声器(D50R)2011年3月9日 　　设计和开发电声 　　20 ZL201130248093.7音箱(HiVi M3)外观2011.07.29独立HiVi 　　1-1-184 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　顺序专利收购 　　专利号专利名称类型申请日 　　否。模式所有者 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　21 ZL201130248090.3扬声器(hi vim 3+)2011年7月29日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　22 ZL201130248089.0演讲者(F10 Hivi)2011年7月29日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　2011年9月***2月 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　24 ZL201130306700.0扬声器(HiVi M6005F) 2011.09.02 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　25 ZL201130450002.8扬声器(M808)2011年11月30日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　26 ZL201130452540.0扬声器(Swans 2.8)2011年12月 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　27 ZL201130452541.5扬声器(R1a)2011年12月 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　28 ZL201130452515.2扬声器(D60F)2011年12月 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　29 ZL201230107017.9扬声器(Hivi d 1080-IV)2012年4月12日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　30 ZL201230107018.3扬声器(hivi H5)2012年4月12日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　31 ZL201230107016.4扬声器(Hivi M100)2012年4月12日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　32 ZL201230106998.5扬声器(Hivi M200 mkiii ii)2012年4月12日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　33 ZL201230106969.9扬声器(hi vit 200b)2012年4月12日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　34 ZL201230107841.4发言人(希维F10-I)2012年4月13日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　35 ZL201230107539.9扬声器(hivif 2.2 a)2012年4月13日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　36 ZL201230107791。x演讲者(HIV im 1)2012年4月13日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　37 ZL201230107840。x扬声器(hivim 806 b)2012年4月13日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　38 ZL201230107506.4扬声器(hivi sub 10d)2012年4月13日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　39 ZL201230107345.9扬声器(Hivi Sub 15)2012年4月13日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　40 ZL201230107795.8扬声器(Hivi Sub 15b)2012年4月13日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　41 ZL201230107507.9扬声器(Hivi Sub 6)2012年4月13日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　42 ZL201230107839.7扬声器(Hiviswans 2.3b)2012年4月13日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　43 ZL201230107803.9演讲者(Hivi Swans 2.6)2012年4月13日 　　设计和开发电声 　　44 ZL201230107788.8音箱(HiVi Diva6.3F)外观2012.04.13独立HiVi 　　1-1-185 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　顺序专利收购 　　专利号专利名称类型申请日 　　否。模式所有者 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　45 ZL201230107789.2音箱(Hividiva 8.3)2012年4月13日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　46 ZL201230353717.6扬声器(M70)2012年7月31日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　47 ZL201230641433.7基地(Hivi Diva TN28-II)2012年12月20日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　48 ZL201330627833.7扬声器(X8-橡胶底座)2013年12月17日 　　设计和开发电声 　　外观自主hivi 　　49 ZL201330642870.5扬声器(X6Sub)2013年12月24日 　　设计和开发电声 　　实用自主的中山 　　50 ZL201120282230.3一种径向磁路扬声器2011.08.04 　　新R&D艾滋病毒 　　实用自主的中山 　　51 ZL201120284690。x一个大功率带式高音扬声器2011.08.05 　　新R&D艾滋病毒 　　外观自治中山 　　52 ZL 200830048597.2 Horn(RT 1.3 MKII)2008年5月13日 　　设计和开发 　　务实自治的珠海 　　53 ZL201020526205.0同轴带带式中高频扬声器2010.09.10 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　54 ZL201120282226.7新型带式高音喇叭2011.08.04 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　55 ZL201120282222.9 A汽车低音炮2011.08.04 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　56 ZL201120282239.4一种防震散热扬声器2011.08.04 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　57 ZL201120282211.0 A双通道同轴扬声器2011.08.04 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　58 ZL201120284710.3封闭式平衡气流扬声器2011.08.05 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　59 ZL201120284650.5带逃逸磁场的A波段高音扬声器2011.08.05 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　60 ZL201220747639.2大口径音箱2012年12月31日 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　61 ZL201220746980.6多功能便携式音响系统2012年12月31日 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　62 ZL201220745913.2双辐射多功能音箱外壳2012年12月31日 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　63 ZL201220746953.9双扩散逆变管2012年12月31日 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　64 ZL201220746862.5集成冷却箱2012年12月31日 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　65 ZL201220746952.4 A家用电器的电线结构2012年12月31日 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　66 ZL201220747024。x一个演讲者，2012年12月31日。 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　67 ZL201220745960.7扬声器外壳2012年12月31日 　　新R&D艾滋病毒 　　68 ZL201320463110.2一体式组合带音响实用2013.07.31独立珠海 　　1-1-186 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　顺序专利收购 　　专利号专利名称类型申请日 　　否。模式所有者 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　69 ZL201320463133.3声学矩阵声音2013年7月31日 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　70 ZL201320463181.2组合家庭影院2013年7月31日 　　新R&D艾滋病毒 　　功率放大器的电平和幅度是自动的、实用的和自主的。 　　71 ZL201320463178.0 2013.07.31 　　hivi中约束装置的新研发 　　务实自治的珠海 　　72 ZL201320463204。某多媒体主控设备2013年7月31日。 　　新R&D艾滋病毒 　　一种实用的自动衰减高音过载音量保护珠海 　　73 ZL201320463111.7 2013.07.31 　　hivi的新研发 　　务实自治的珠海 　　74 ZL201320463202.0 A火灾预警广播功率放大器2013年7月31日 　　新R&D艾滋病毒 　　一种实用的自主珠海恒覆盖角增强型声耦合器 　　75 ZL201320463113.6 2013.07.31 　　合肥装备新R&D 　　实用自主珠海与前装喇叭喇叭和低频增强 　　76 ZL201320463189.9 2013.07.31 　　集成结构设备，新研发，hivi 　　智能风扇辅助双对流管式高效实用自主珠海 　　77 ZL201320463207.3 2013.07.31 　　hivi冷却系统的新研发 　　务实自治的珠海 　　78 ZL201420509650.4 A扬声器振膜2014.09.04 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　79 ZL201420509672.0一台电视音响2014.09.04 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　80 ZL201420509629.4有源汽车低音炮2014.09.04 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　81 ZL201420509567.7 A高保真汽车功率放大器2014.09.04 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　82 ZL201520459035.1 A消防强制切播分割器2015.06.29 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　83 ZL201520459422.5一种超薄扬声器2015.06.29 　　新R&D艾滋病毒 　　珠海外观自治 　　84 ZL201330633753.2音箱(hivi 2.8 a)2013年12月19日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　85 ZL201330633974。x演讲者(HIV F8)2013年12月19日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　86 ZL201330634137.9扬声器(hivim 806 a)2013年12月19日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　87 ZL201430021976.8扬声器(RM 600 a-R)2014年1月27日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　88 ZL201430021977.2扬声器(X6-W)2014年1月27日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　89 ZL201430021978.7扬声器(BP6-5N)2014年1月27日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　90 ZL201430021979.1扬声器(X4-W)2014年1月27日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　91 ZL201430021980.4扬声器(X5-W)2014年1月27日 　　设计和开发 　　92 ZL201430021981.9音箱(H6-5D)外观2014.01.27独立珠海 　　1-1-187 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　顺序专利收购 　　专利号专利名称类型申请日 　　否。模式所有者 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　93 ZL201430021982.3扬声器(H6-***)2014年1月27日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　94 ZL201430021984.2扬声器(L6-4r)2014年1月27日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　95 ZL201430021985.7扬声器(M808A-R)2014年1月27日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　96 ZL201430021986.1扬声器(DX6W)2014年1月27日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　97 ZL201430021987.6扬声器(V8)2014年1月27日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　98 ZL201430021988.0扬声器(10m以下)2014年1月27日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　99 ZL201430021989.5扬声器(CS 1202)2014年1月27日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　100 ZL201430021990.8扬声器(F10r)2014年1月27日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　101 ZL201430027670.3扬声器(N10)2014年2月14日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　102 ZL201430067465。x演讲者(sub 10t)2014年3月27日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　103 ZL201430178199.8音箱(Hivi V9a)2014年6月12日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　104 ZL201430178303.3音箱(Hivi V3b)2014年6月12日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　105 ZL201430178300。x发言人(公元前610年)2014年6月12日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　106 ZL201430389804.6扬声器(Hivi BC 620)2014年10月15日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　107 ZL201430389861.4音箱(Hivi BCS3W)2014年10月15日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　108 ZL201430390401.3扬声器(Hivi Swans MS-1)2014年10月16日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　109 ZL201430390396.6扬声器(Hivir MKII)2014年10月16日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　110 ZL201430390367。x音箱(Hivijam & lab 6)2014年10月16日。 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　111 ZL201430390365.0扬声器(Swanseachilles)2014年10月16日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　112 ZL201430390352.3扬声器(Hivijam & lab 8)2014年10月16日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　113 ZL201530093454.3扬声器(Hivikl 210)2015年4月10日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　114 ZL201530154351.3音箱(kx 100)2015年5月21日 　　设计和开发 　　实用自主艾滋病毒 　　115 ZL201520882486.6一种用于通断开关的静音电路2015.11.05 　　新研发电声 　　116 ZL201520881216.3一种实用的压缩限幅器电路2015.11.05自主hivi。 　　1-1-188 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　顺序专利收购 　　专利号专利名称类型申请日 　　否。模式所有者 　　新研发电声 　　务实自治的珠海 　　117 ZL201520459061.4一种低音炮自动待机节能电路2015.06.29 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　118 ZL201520459044.0具有点声源结构的扬声器2015.06.29 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　119 ZL201520458930.1一种扬声器分频器2015.06.29 　　新R&D艾滋病毒 　　珠海外观自治 　　120 ZL201530208759.4扬声器(hi VIX 10 Sub)2015年6月23日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　121 ZL201630033027.0放大器(HiVi KA系列)2016年1月29日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　122 ZL201630029319.7音箱(HiViH1系列)2016年1月27日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　123 ZL201630029318.2音箱(HiViKF系列)2016年1月27日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　124 ZL201530453904.5音箱(hi vid 3.2FM Kii)2015年11月13日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　125 ZL201530453613.6音箱(hivirm 600 a)2015年11月13日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　126 ZL201630079165.2音箱(hivim 200 c)2016年3月18日 　　设计和开发 　　珠海外观自治 　　127 ZL201630079167.1功率放大器(Hivi Q380)2016年3月18日 　　设计和开发 　　务实自治的珠海 　　128 ZL201620745824.6 A线性声源阵列声2016.07.13 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　129 ZL201620745856.6 A功率放大器音量渐强电路2016.07.13 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　130 ZL201620745936.1 A双振膜全频扬声器2016.07.13 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　131 ZL201620745937.6一种全向扬声器2016.07.13 　　新R&D艾滋病毒 　　务实自治的珠海 　　132 ZL201620745938.0 A平膜片2016年7月13日 　　新R&D艾滋病毒 　　(二)软件著作权 　　截***本招股说明书签署日，公司获得的软件著作权如下: 　　***出版日期获取者 　　序列号软件版权名称类别版权号版权所有者 　　期间类型 　　多媒体有源扬声器T200C控制软件原创作品 　　1 2014 Sr 076425年1 2月10日hivi电声 　　系统1.0版权限 　　蓝牙多功能音箱GT1000控制软件作品原创 　　2 2014SR076936 2013.12.10 hivi电声 　　系统1.0版权限 　　软件作品的原始检索 　　3 EQ蓝牙音箱控制系统V1.0 2014SR077762 2013.12.10 hivi电声 　　权得 　　T100交互式扬声器控制部原创软件作品 　　4 2014 Sr 151113年12月16日hivi电声 　　统一的1.0版权限 　　1-1-189 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　M200-4多媒体播放器软件作品原创。 　　5 2014 Sr 151121年12月16日hivi电声 　　控制系统1.0版权限 　　S500有源扬声器控制系统原创软件作品 　　6 2014 Sr 151266年12月16日hivi电声 　　1.0版权利 　　X10音乐播放器音箱控制系统软件作品原创。 　　7 2014 Sr 151488年12月16日hivi电声 　　统一的1.0版权限 　　X6内存多功能扬声器控制软件作品原图访问 　　8 2014Sr 152299年12月16日hivi电声 　　系统1.0版权限 　　Q10音乐盒音箱控制系统的软件作品本来是拍的。 　　9 2014 Sr 152301年12月16日hivi电声 　　1.0版权利 　　Q12音频转换盒控制软件原创作品 　　10 2015Sr 212144年1月14日hivi电声 　　1.0版权利 　　M200 MKIII(8082)多媒体软件作品原创集 　　11 2015SR215010 2015.1.15 hivi电声 　　有源音箱控制软件1.0版拥有权利。 　　H10多媒体有源扬声器控制软件作品原创。 　　12 2015Sr 209452年2月10日hivi电声 　　1.0版的权利 　　X6 SUB有源低音炮控制软件作品原创拍摄。 　　13 2015Sr 212663年2月17日hivi电声 　　制作软件1.0版的权利 　　a-8600/IP-9800 hivi公共软件作品的原始访问权限 　　14 2016 Sr 116697 2015年3月27日珠海hivi 　　广播系统控制软件1.1版的权利 　　3.发行者拥有的域名 　　截***本招股说明书签署日，公司拥有的域名如下: 　　证书类型名称所有者自始***终有效。 　　国际***域名证书hivi.com珠海hivi 2001年2月14日2020年2月14日 　　六、特许经营情况 　　截***本招股说明书签署日，公司不拥有任何特许经营权。 　　七、发行人的技术和研发情况 　　(一)主要产品的核心技术 　　公司自成立以来，一直从事各种音响设备和音箱的研发、生产和销售。 　　从音箱单元、音箱到各类电声产品有完整的产业链，一直专注于电子音响行业。 　　探索和开发不同市场领域的产品。目前，公司拥有完善的产品开发和设计技能。 　　技术、音箱制造技术、产品测试技术等核心技术。 　　1、产品开发和设计技术 　　目前，公司拥有完整的产品开发和设计核心团队，包括市场前瞻性分析和生产。 　　产品工业设计、电路设计、扬声器设计、结构设计、电声整体分析设计、模具设计 　　1-1-190 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　设计、软件开发等方面的***人才。通过对当前市场和未来市场的准确分析 　　前瞻预测，熟练使用各种开发软件，公司产品开发团队能高效快速打开。 　　开发满足各种不同行业的电声产品。 　　2.扬声器制造技术 　　扬声器是音频设备的重要组成部分，公司的扬声器以高性能为主要目标进行设计。 　　设计全面，细节***。经过多年的积累，它掌握了***新的声学技术。 　　也适用于工业量产的扬声器生产核心技术。为了展现出色的音质，它 　　他的声学元件必须和音箱紧密匹配，公司除了音箱技术还有很多核心技术。 　　此外，在外围电声元件和箱体结构上也有很深的积累。截***本招股说明书签署之日 　　日本公司取得了多种电声元件外围专利技术，高性能扬声器配有多种外接。 　　周边电声元件为公司开发高品质音质产品奠定了坚实的基础。 　　3、产品测试技术 　　为了测试产品的可靠性，该公司引进了一些设备，如扬声器单元和扬声器系统。 　　电源测试老化箱、盐雾测试、振动测试、跌落测试、恒温恒湿测试等。以保证生产。 　　产品质量。同时，公司制定并严格执行《质量检验管理规定》制度，确保 　　产品生产质量。 　　(2)主要产品的核心技术 　　1.目前公司主要产品采用的核心技术主要是非专利技术，其收购时间和 　　采集方法如下: 　　序列号非专利技术名称获取时间的获取方法 　　1 2011年8月自主研发的等磁场带式扬声器单元技术。 　　2 2010年3月自主研发的音频智能响度压缩控制技术。 　　3专业有源电子滤波器技术2010年3月自主研发。 　　4 2014年9月自主研发的DSP智能分频技术。 　　5 SRP(智能房间响应)智能频率检测反馈技术于2010年1月自主研发。 　　6负阻功放电路技术2011年10月自主研发。 　　7 2012年4月自主研发的多辐射器超低频扩展技术。 　　1-1-191 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　序列号非专利技术名称获取时间的获取方法 　　8 2011年8月自主研发的封闭平衡气流低音技术。 　　2011年8月自主研发的9同轴扬声器技术。 　　2005年8月自主研发10频段三路同轴扬声器技术 　　2014年1月自主研发的11箱型矩阵增强结构技术。 　　2015年10月自主研发的12超薄低音扬声器技术。 　　2、核心技术的应用。 　　序列号和技术名称的简要说明 　　本公司的等磁场带式扬声器结构先进独特，振动 　　动膜采用超薄Kapton材料，音圈与振膜结合。 　　整体来看，音圈的导电线占振膜面的90%。 　　其实空气可以同步均匀驱动，响应速度极快。 　　减少失真和频率响应不均匀性。和传统圆顶。 　　与高音相比，等磁场带式扬声器的振动系统振动 　　质量几乎可以忽略不计，只有普通高音单元的震动。 　　膜质量的十分之几，这意味着对于输入 　　1.等磁场带式扬声器单元技术的瞬时信号几乎可以做出瞬时响应，具有瞬态特性。 　　非常好。膜片***地安装在两层钕铁硼条形磁铁上。 　　形成推挽式磁场驱动，面板表面可以使用。 　　控制指向性设计，可以控制频率响应和声辐射。 　　辐射方向性，形成均匀而宽广的方向特性，以及相等的磁场。 　　波段扬声器在工作频段没有谐振，阻抗是弯曲的。 　　这条线是理想的直线。等磁场带式扬声器声音 　　声音准确干净，世界各地的扬声器系统都在使用。 　　被广泛采用。 　　通过独特的电路设计，采集功放端的信号 　　检测、实时反馈控制放大器增益、可变协调 　　增益功放电路实现对各种声源的高低功率供应。 　　平板输入的兼容性保证了声音和输出声音的低失真。 　　质量，避免功率放大器和扬声器系统的损坏。 　　通过优化算法使用性价比高的独特电路。 　　音频智能响度压缩控制技术的参数计算取代了昂贵复杂的硬件电路和核心。 　　芯片及其复杂的硬件调试工作，控制算法 　　参数也可以灵活调整。与市场上的同类技术相比 　　与音频智能响度压缩控制技术相比，成本易于控制。 　　并且效率更高。根据系统的实时分析， 　　在使用中，在很短的时间内连续进行适当的调整 　　用户在不知不觉中做到了，保证了原声的动感。 　　采用多种高速运算放大器芯片，通过深入研究 　　多阶滤波算法用于处理音频信号并改变它。 　　改变了以往音频信号在功放末级分流的问题。 　　3专业有源电子滤波器技术 　　源滤波模式取决于低功率信号下前一级的操作。 　　运算放大器电路构成有源电子滤波器对频率增益。 　　线路滤波处理，输入前准确分离频率。 　　1-1-192 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　序列号和技术名称的简要说明 　　独立的功率放大器通道放大音频信号，并直接驱动放大器。 　　声学单元。在驾驶效率方面，由于避免了no 　　源滤波器的功耗更强且更经济。 　　关于能源。在独特的算法下，有源电子滤波器比 　　无源电子滤波扬声器的动态更宽、更低。 　　失真和更高的可靠性，音质表现更是不言而喻。 　　然而。 　　采用全新的DSP分频和数字放大技术，好处多多 　　用自有软件和算法处理DSP数字音频处理器 　　线预编程，完成更高效准确的主动数字化。 　　4 DSP智能分频技术 　　分频处理流程。用户也可以使用配备的DSP。 　　辅助软件对声音进行更多的调整，以适应不同的情况。 　　环境和用户的听觉。 　　SRP技术组件由高性能有源扬声器/高精度组成。 　　测量麦克风、检测电路和支持软件。将 　　SRP(Smart Room Response)智能频Mic连接高性能有源音箱，可以自动检测是否 　　五 　　速率检测反馈技术与房间的频率响应特性相同，并通过配套软件 　　扬声器进行负反馈并立即调整音箱的频率响应。 　　房间声学特性的***修正应该由曲线来完成。 　　当扬声器处于高负载低频工作状态时，根据 　　其快速变化的阻抗特性，检测电路通过的电流。 　　采样，这种变化被取出并反馈到功率放大器，因此 　　放大器以电流的形式控制扬声器。存在 　　6负阻功放电路技术使喇叭加功放动态放大时内阻接近。 　　值为0时，无论喇叭向哪个方向移动，都会受到影响。 　　强阻尼，声音一完就禁止扬声器。 　　振动改善了低频的瞬态响应，盒子变成了一个机构。 　　想到刚体，从而完成高质量的低频播放效果。 　　使用有源超低频扬声器和一个或多个扬声器。 　　只使用被动辐射盆，气压大幅升降。 　　较低的频率限制和声压输出，以避免普通逆变管中的声音。 　　染色还可以防止共鸣声、风噪、开箱。 　　多辐射器超低频扩展技术 　　反射的内部高频声音。多个辐射器的超低频扩展 　　展技***大的特点就是音质和逆变箱联系非常紧密。 　　差不多，但体积只有逆变箱的一半甚***更小。 　　可以放在很小的空间里也不会损失音质。 　　采用封闭平衡气流，超薄结构建立低音炮。 　　模型，具有4声道双扬声器辐射模式，使声音 　　电波辐射面更大，低频感更足。封闭平衡 　　8封闭式平衡气流低音技术 　　气流技术使低音炮的快速散热失真更小，整体 　　车身厚度只有70 mm，符合现代市场的无损改装。 　　的概念。 　　专业分频技术，低音单元和高音单元列表 　　元件同轴工作，声源点在同一轴上，失真。 　　9同轴扬声器技术更小。每个单元总是工作在合理的频率范围内， 　　避免高音单元和低音单元、高音组之间的交互失真 　　器件还具有PTC自动保护设置。 　　本公司的带三路同轴扬声器技术是一种非。 　　10波段三路同轴扬声器技术 　　往往先进的全频带三向同轴共点发声技术 　　1-1-193 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　序列号和技术名称的简要说明 　　手术。使得恒磁场乐队高音紧凑高效。 　　高速率、宽带、高功率和低失真的优点被集成到现在 　　在一代扬声器中，独立扬声器的全频性能可以 　　扩展到极限。这意味着一个发言者可以做到这一点。 　　玩原来的两个甚***三个单元可以一起做。 　　工作，而且没有相位问题。应用的 　　采用hivi belt三向同轴扬声器技术设计的扬声器 　　采用超低振动质量的环形一体化Kapton振动。 　　膜，因为环形的音膜，它发出的声音。 　　源自同一平面，其环形声能辐射是理想的。 　　同步均匀声场，完全消除传统的圆顶高音 　　振膜前后发出的声音不能同时到达听音。 　　点引起的相位失真。双R环中音的设计 　　作为低频模块和高音模块之间的连接。双r环 　　中音的振膜是聚酯布，是hivi特有的。 　　阻尼涂层，更好的弹性和热稳定性，不变形 　　更低；中频驱动部分采用高强度钕铁硼， 　　并且优化磁路中的可用体积，从而可以获得低频响应。 　　***大扩展，以配合低频单元的频率响应。大的 　　口径音圈和大口径振膜的低音是hivi波段。 　　三路同轴扬声器技术在低频的保证，全 　　新优化的钕铁硼强力驱动系统与CONEX合作。 　　定心支撑，低频稳定，声音动态更多 　　稳定发挥。使用hivi波段三路同轴扬声器 　　以前技术设计的扬声器有非常广泛的应用。 　　场景，无论是传统的家庭音响系统，还是现在流行的。 　　汽车扬声器系统，或天花板安装的墙壁音响系统。 　　可以使用。 　　箱体的强度决定了音频产品的低频质量，强度越大， 　　高低频比较好。Hivi的盒状基体强化技术是有益的。 　　基于计算机有限元模拟原理，在三维软件中构建 　　建立箱体模型，在大动态、大压力下对箱体进行仿真。 　　在工作状态下，确定箱体在高负荷条件下可以 　　11框矩阵增强结构技术可以出现轻微的共振/变形位置，然后在真正的框 　　在本体上增加增强结构件，实现多基体增强， 　　并进行实际测试。经过多次模拟和真实的箱子 　　优化，逐渐使盒子成为一个完整的刚体， 　　有效杜绝音箱大动态共振，保证音箱承受大压力。 　　工作中还是有稳定的表现，改善低频质感。 　　传统的超重低音扬声器需要足够大的冲程 　　安装深度比较大，应用领域有限。Hivi 　　超薄低音扬声器技术大大优化了传统低音扬声器。 　　发声器的振动系统拉直低音扬声器的振动板。 　　它连接并镶嵌在音圈架上，其振动板为平底。 　　12超薄低音扬声器技术 　　外形，胎体采用高强度聚丙烯盆，折叠圈采用波浪。 　　Lang设计并应用了具有优异弹性的聚合物。 　　Santoprene材料可以更好地抑制振动。 　　的逆共振。定心支撑件通过专用框架与膜片固定。 　　固定，能承受频繁振动和大振幅，保证对中。 　　1-1-194 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　序列号和技术名称的简要说明 　　支架良好的操纵能力使得单位和的冲程 　　瞬态得到有效改善。Hivi超薄低音扬声器技术 　　该操作还增加了支架连接器和音圈骨架上的矩阵渗透。 　　气孔，保证气流和声波流动的一致性，降低机组 　　内部运动的空气干扰，工作时气流也能带走。 　　音圈产生的大量热能进一步增强了该单元的负性。 　　加载。Hivi超薄低音扬声器技术贯穿整体结构。 　　整体优化会让低音单元的厚度比传统的更低。 　　声音减少了30%或更多，确保它在一个更短的 　　在安装深度上，机组也能获得足够的行程空间。 　　有时，在线性冲程范围内，它比传统的低音炮更好 　　袁。使用这种技术的低音扬声器会占用空间。 　　更少，安装更灵活简单，性能优异，承载能力强 　　大功率等。，可广泛应用于壁挂式视听系统。 　　系统、车载有源低音炮、公共广播音响等。 　　域。 　　(三)产品研发项目进展情况。 　　本公司从事的R&D项目如下表所示: 　　命令 　　项目名称、进度、要实现的目标。 　　数字 　　基于WiFi无线传输和互联网云音乐的大型 　　1原型验证全球销售 　　定型高端音响系统 　　2基于智能平板电脑的高保真集成视听媒体播放器样机验证全球销售。 　　3集成桌面高保真多媒体无线扬声器系统在研发阶段全球销售。 　　4 hi-fi多媒体多接口无线扬声器系统在研发阶段全球销售。 　　主修等磁场线声源和哑铃声学结构 　　5原型验证全球销售 　　扬声器 　　采用铸铝盒和DSP数字房间自适应系统 　　6原型验证全球销售 　　监听有源监听扬声器 　　7隐藏式***建筑扬声器系统的大规模生产证实了全球销售 　　8高保真商用背景音乐系统量产确认全球销量。 　　9小批量试制超薄低音炮扬声器单元并全球销售。 　　汽车用超薄有源低音炮系统的小批量试制和全球销售 　　处于研发阶段的喇叭型等磁场带式扬声器单元的全球销售 　　带声源的台式广播功放样机的试制与验证:全球销售。 　　工业CAN协议转换器样机的试制和验证以及全球销售 　　14款超低阻抗数字汽车低音功率放大器的小批量试产和全球销售 　　15个IP网络音箱的小批量试产及全球销售 　　具有火灾报警功能的恒压广播功率放大器的试生产和全球销售 　　17商用HiFi恒压广播功放量产确认全球销量 　　18中功率纯后级恒压广播放大器量产确认全球销量。 　　(四)R&D资金占营业收入的比例 　　公司每年投入研发费用，开发新产品和新技术。以下是公司报告。 　　研发支出及其占当期的比例: 　　1-1-195 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　销售收入24348.50 24495.29 22882.57 　　R&D费用1，338.38 1，304.43 1，025.76 　　研发支出占比分别为5.50%、5.33%和4.48%。 　　(5) R&D机构和人员 　　1.R&D机构的建立和管理 　　公司已涵盖造型设计、电子、电磁、机械加工、电声学、安全、电气。 　　磁兼容等技术领域的人才建立了完善的符合公司发展需要的研发体系。 　　组织结构设置如下: 　　技术研发中心管理委员会 　　委员会秘书长 　　R&D中心、测试中心、信息技术管理中心 　　理智的柔软 　　上升 　　家专功能件 　　多重声音技术 　　家庭和商业网络/ 　　矢量化珠受益技术 　　声音又宽又硬。 　　体力、声望和海洋资源 　　庭院音响广播片 　　沿河点灰料 　　闫妍项燕社 　　发展研究和良好的声誉。 　　R&D流量计 　　布法新 　　一部分一部分地。 　　部门 　　布心 　　标记 　　家转转启功 　　高精度标准 　　家族企业和汽车共享。 　　节能标准 　　电-电-擦声和宽声。 　　振英KTV 　　亚音学校响起广播。 　　听医院的 　　听着听着听着听着听着。 　　听这声音 　　音调音调音调音调音调。 　　房间音响室 　　客房车 　　房间 　　2.R&D过程 　　公司奉行市场化战略，研发阶段的每一个环节都需要公司批准。 　　控制，以确保R&D项目的可行性。公司主要产品的研发工作流程如下: 　　1-1-196 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(五)技术创新机制 　　一，R&D创新团队建设 　　公司成立近二十年来，始终视R&D和创新为企业持续发展的动力。 　　力，加大R&D的投入，专注于R&D队的训练，形成一个***的R&D平台。公司研究 　　1-1-197 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　开发团队包括市场前瞻分析、产品ID设计、电路设计、扬声器设计、结构设计。 　　设计、电声整体分析与设计、平面设计、软件开发、样品试制、工艺流程标准、设计 　　会计、文案等方面的***人才。，保证从前期到***终上市的产品研发。 　　有效运营，缩短产品开发周期，迎合日益快节奏的互联网产品思维。 　　2.注重技术交流。 　　公司非常重视产品设计的技术交流，连续多年参加美国国际消费电子展。 　　(CES)上，该产品获得了许多奖项，其中在2003年，它获得了美国CES TECHTV的***佳。 　　CES2003高端音频决赛入围奖(Hi-Fi***奖)于2005年授予美国。 　　CES***佳CES***音频入围奖， 　　2009年，他7次获得CES创新设计与工程奖。 　　SHOWCASE奖(创新与工程设计奖)，三次获得CES创新。 　　奖项荣誉(创新奖)通过参加国际展览，一方面了解公司***新 　　另一方面，市场和技术发展趋势也有助于公司的R&D人员提高他们的技术和创新能力。 　　八、发行人主要产品质量控制。 　　质量控制标准 　　公司主营业务为各种音响设备和音箱的研发、生产和销售。 　　到个人消费市场，所以赢得客户的口碑要靠可靠的产品质量和高质量的客户。 　　家用体验。公司一直视质量为企业的根本，多年来遵循***产品质量标准。 　　组织生产，并根据自身生产工艺和特点编制一系列质量管理文件，以提高质量。 　　数量控制系统。 　　(2)质量控制措施 　　公司遵循“以市场为导向，不断进取，不断创新，做音响行业的***”的质量方针。 　　针，严格按照ISO 9001: 2008质量管理体系的标准要求，结合公司的工作情况 　　根据自身特点，建立了一套质量管理机制，制定了生产运行控制程序和设计。 　　执行质量管理文件，如设备管理控制程序和纠正和预防措施控制程序，以确保 　　确保质量管理体系的有效运行和持续改进。 　　1-1-198 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　1.供应商管理的质量控制 　　公司严格选择供应商管理，并制定了供应商管理条例和采购控制程序。 　　订单"对采购过程进行控制，以确保采购的产品满足规定的要求。通过技术研发 　　心、工程部、品质部、制造部等相关部门共同评审确认合格供应商和合格收入。 　　供应商名单保证了主要原辅材料的质量稳定、价格合理。公司每年由采购部组织。 　　质量部定期对合格供应商进行综合评价，采购部提交《供应商登记表》,新 　　供应商发展评审表、合格供应商等级评定表等备案材料。 　　2.进货检验的质量控制 　　公司对外加工的原料、辅料、半成品进行检验或试验，并制定。 　　检验程序和操作，如检验控制程序、不合格品控制程序和检验标准。 　　文件控制检查过程。质量部根据检验标准，结合技术图纸、样品、***标准。 　　国内标准、行业标准及其他相关要求对外包材料的质量控制，如果原 　　如果外协加工的材料、辅料、半成品质量不符合标准，公司将拒绝签收。 　　放入仓库，要求供应商退货并更换。 　　3.生产过程的质量控制 　　公司制定并严格执行《生产和计划控制程序》和《产品保护控制程序》。 　　产品标识和可追溯性控制程序，设备控制程序，作业指导书， 　　“工艺流程图”等制度，确保生产过程中的质量控制。在生产过程中，每个工人 　　在转入下一道工序之前，设置质量检验流程，对不合格品和合格品进行检验。 　　分类、识别和登记管理。 　　4.交付前的质量控制 　　公司成品下线前，质检员应根据工艺文件、技术图纸和检验标准的要求。 　　要求的准成品已经组装好，以备检验。成品装箱启封前，质量部QA会压装。 　　根据成品检验标准进行抽样检验并做好相应记录，检验合格后入库。对于库存 　　交付前，品质部将对已过六个月的成品进行复检，以确保公司交付的产品质量。 　　数量。 　　5.售后服务过程的质量控制 　　公司建立了一套成熟有效的售后服务体系，开通了400售后服务热线。 　　1-1-199 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　在全国各地区都设立了售后服务网点，制定了售后服务管理和客户满意度的规定。 　　意向管理规定》等内控制度和文件记录程序，严格执行***三包政策，为用户。 　　及时报告反馈的问题，并跟踪效果以满足客户的要求。 　　(3)质量纠纷 　　报告期内，公司未因产品违反质量技术标准受到政府批评。 　　门刑的情况。 　　九。海外业务 　　截***本招股说明书签署日，公司在海外拥有全资子公司HiVi声学。 　　Inc. (hivi，USA)，美国hivi，成立于2011年9月20日，发行400，100股。 　　营地范围是所有的音频扬声器和电子产品。目前主要从事公司的美国地区。 　　domain产品的销售，公司参加美国国际消费电子展(CES)以及协助音频产品的设计。 　　等待工作。 　　X.“科学技术”命名的依据 　　公司为省级高新技术企业，产品多次被评为广东省***产品，多次在美国获奖。 　　国际消费电子展创新设计与工程展示 　　奖项(创新及工程设计奖)。该公司在技术创新和产品开发方面取得了许多成就。 　　结果，目前拥有75项外观设计专利和57项实用新型专利，因此公司名称包含 　　“技术”这个词。 　　1-1-200 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　第七节同业竞争和关联交易 　　一、公司在资产、人员、财务、组织和业务方面的独立性。 　　公司自成立以来，严格遵循《公司法》、《证券法》等相关法律、法规和 　　章程的要求规范运作，在资产、人员、财务、机构、业务等方面都与现在不同。 　　存在股东、实际控制人姚宏波、及其控制的其他企业。 　　行业完全分离，拥有独立完整的资产和业务以及面向市场、独立运营的能力。 　　(1)资产完整 　　公司整体由hivi Limited变更而来，继承了hivi的全部有限资产。公司的法律支持 　　有与生产经营相关的生产系统、辅助生产系统和配套设施，并有 　　土地、厂房、机器设备、商标、专利的所有权或使用权是独立的。 　　原材料采购和产品销售体系，公司资产完整。公司不是为股东和其他个人而存在的。 　　担保情况下，不存在股东、实际控制人及其控制的其他企业占用公司资金的情况。 　　关于资产和其他资源的信息。 　　(2)人员独立性 　　公司董事、监事和***管理人员的任命应符合《公司法》和其他法律的规定。 　　执行法律、规范性文件和《公司章程》规定的程序，不存在相关法律法规禁止的情形。 　　查看职位和兼职。董事、监事(监事为公司职工代表的除外)由股东组成。 　　会选举产生，总经理由董事会任命，副总经理、财务总监和其他***管理人员由总。 　　由经理提名，董事会任命；董事会秘书由董事长提名，董事会任命。我们公司没有 　　存在股东超越董事会和股东大会权限做出人事任免决定的情况。 　　公司建立了独立的人事档案、人员聘用、任免制度和考核、奖惩制度。 　　与公司员工签订劳动合同，建立独立的工资管理、福利和社会保障体系。 　　(3)财务独立 　　公司设立了独立的财务会计部门，建立了独立的会计制度和财务管理。 　　制度，独立财务决策，具有规范的财务会计制度和财务管理制度；公司支持 　　有独立的银行账户，不与其他单位共用银行账户；公司进行独立的纳税申报，并 　　履行付款义务，独立签订合同。截***本招股说明书签署日，公司货币资产 　　1-1-201 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　黄金等资产不以任何形式由股东、实际控制人及其控制的其他企业经营。 　　性职业；公司未向股东、实际控制人及其控制的其他企业提供担保或出借。 　　信用额度。 　　机构独立性 　　公司设有股东大会、董事会及其下属专门委员会、监事会和管理层。 　　政策、监督和管理机构。以上机构严格按照《公司法》和《公司章程》执行。 　　各司其职，建立有效的公司治理结构。公司建立了一整套适应。 　　公司发展所需的组织，并独立行使其管理权限，与其他企业无组织关系。 　　混乱的情况。 　　(5)业务独立 　　公司及其前身hivi Limited自成立以来，一直从事音响设备的研发、生产和销售。 　　销售业务。 　　公司及控股股东、实际控制人姚洪波、及其控制。 　　其他企业不存在同业竞争，不存在明显不公平的关联交易，以及公司产品。 　　公司销售不依赖控股股东和实际控制人。 　　经核查，保荐机构认为发行人的独立性披露真实、准确、完整。发行人正在营业。 　　事务、资产、人事、机构、财务全部独立于控股股东、实际控制人洪波。 　　姚、. 　　第二，同业竞争 　　公司的主要业务是设计、生产和销售各种音响设备和扬声器。截***招股说明书 　　招股说明书签署日，公司不存在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业。 　　相同或相似的业务。 　　(1)同行业竞争 　　本公司控股股东姚宏波及其控制的企业目前与本公司不存在相同或类似的活动。 　　业务相似，与公司不存在同业竞争。 　　实际控制人姚宏波、及其控制的企业尚未 　　从事与本公司相同或相似的业务，与本公司不存在同业竞争。 　　1-1-202 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(2)避免同业竞争的承诺和约束措施 　　为避免未来同业竞争，维护公司利益，保证公司长期稳定发展， 　　从而更好地维护中小股东、公司实际控制人姚洪波和方慧的利益。 　　陈、持股5%以上的股东江苏分别出具了《关于避免同业竞争的承诺》 　　信”。具体承诺详见本招股说明书“第五节公司基本情况”的“十、(六)”。 　　承诺避免同业竞争”。 　　三。关联方和相关关系 　　根据《公司法》、《企业会计准则》、《上市公司信息披露管理办法》和 　　截***本招股说明书签署之日，深圳证券交易所颁布的相关业务规则中的相关规定。 　　截***，本公司的关联方及关系如下: 　　(1)控股股东和实际控制人 　　公司的控股股东为姚洪波，持有公司83.70%的股份。公司的现实 　　控制人为姚洪波夫妇和，合计持有公司股份。 　　占总股本的88.43%。 　　(二)持有公司5%以上股份的其他股东。 　　江苏于越持有公司6.00%的股份。 　　(3)控股股东或实际控制人控制的公司以外的企业。 　　命令 　　名称与控股股东和实际控制人的关系 　　数字 　　***时光企业有限公司洪博尧和方慧，2014年1月***2014年1月。 　　一个 　　(君实企业股份有限公司)本公司由陈控制 　　姚宏波、惠芳自2014年1月*** 　　双音涡轮有限公司 　　今天陈控制的公司 　　姚宏波、惠芳自2014年1月*** 　　3***商品有限公司 　　今天陈控制的公司 　　hivi国际有限公司(2014年1月***2014年1月，HiVi洪波、姚慧芳) 　　四 　　国际有限公司)现由陈控制的公司 　　昂菲尔德国际公司 　　2014年1月*** 　　5发展有限公司(由安盛国际陈惠芳公司控制的公司) 　　今天 　　发展有限公司) 　　hivi投资有限公司(2014年1月***2014年1月，HiVi洪波、姚慧芳) 　　六 　　投资有限公司)该公司现由陈控制 　　荣誉香港集团 　　2014年1月*** 　　7 .有限公司(由陈惠芳控制的公司，香港宏盛集团有限公司) 　　今天 　　司) 　　1-1-203 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　命令 　　名称与控股股东和实际控制人的关系 　　数字 　　海维科技有限公司(海维科技从2014年1月***2014年1月拥有姚洪波和惠芳) 　　八 　　限公司)即今天陈所控制的公司 　　家辉投资有限公司(由2014年1月***2014年1月) 　　9陈惠芳控股公司 　　嘉投资有限公司)今日 　　截***本招股说明书签署日，上述公司的基本情况详见招股说明书第五节。 　　“公司基本情况”七。发起人、持有公司5%以上股份的主要股东及实际控制人。 　　人的基本情况”(4)实际控制人控制的其他企业的基本情况”。 　　(4)本公司的子公司 　　序号称为关联关系关联期。 　　1自2014年1月起为珠海海威科技有限公司的全资子公司。 　　2自2014年1月起为中山市海威电器有限公司的全资子公司。 　　3自2014年1月起成为广州盛骏物业管理有限公司的全资子公司。 　　4自2014年1月起成为Hivia Acoustics，Inc .的全资子公司。 　　上述公司的基本情况详见招股说明书第五节公司基本情况。 　　我们的控股子公司和分支机构的基本情况”。 　　(5)本公司的合营企业和联营企业。 　　截***本招股说明书签署日，公司无合营企业或联营企业。 　　(六)公司董事、监事、***管理人员和核心技术人员及其密切关系。 　　家庭成员 　　公司董事、监事、***管理人员和核心技术人员及其近亲属。 　　成员是公司的关联方。 　　公司董事、监事、***管理人员及核心技术人员的详细情况，请参见第八章董。 　　事、监事、***管理人员和核心技术人员”。 　　报告期内与公司存在关联交易或持有公司股份的董事、监事、***管理人员。 　　与核心技术人员关系密切的家庭成员如下: 　　名义关系持有发行人股份的比例。 　　姚的姐姐姚洪波通过广州安鸿鹰间接持有发行人0.215%的股份。 　　1-1-204 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(七)公司董事、监事、***管理人员和核心技术人员施加重大影响或者承担。 　　担任董事和***管理人员的其他企业。 　　1.广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司 　　公司董事、***管理人员姚宏远持有广州安鸿鹰37.50%的股权，担任公司董事。 　　头儿。本公司高管陈焕新持有广州安鸿鹰37.50%的股权，担任公司副董事。 　　很长。截***本招股说明书签署日，广州安虹影的基本情况如下: 　　公司名称广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司 　　成立日期:2012年5月7日 　　法定代表人姚宏远 　　注册资本246万元。 　　地址:广州市南沙区东涌镇东兴二路36号202室 　　经营范围企业管理咨询服务；投资咨询服务；商品信息咨询服务 　　股东名称股权比例 　　姚宏远37.50% 　　股权结构 　　陈焕新37.50% 　　姚25.00% 　　2.广州卓茂企业管理咨询有限公司 　　公司董事、***管理人员杜小寒持有广州卓茂55.56%的股权，并担任公司董事。 　　很长。本公司高管何持有广州卓茂33.33%的股权，并担任本公司副董事长。 　　公司核心技术人员梁，持有广州卓茂11.11%的股权，担任公司总经理。 　　原因。截***本招股说明书签署日，广州卓茂的基本情况如下: 　　公司名称广州卓茂企业管理咨询有限公司 　　成立日期:2012年5月7日 　　法定代表人杜小寒 　　注册资本279万元。 　　地址:广州市南沙区东涌镇东兴二路36号205室 　　经营范围企业管理咨询服务；投资咨询服务；商品信息咨询服务 　　股东名称股权比例 　　杜小寒55.56% 　　股权结构 　　何洪钧33.33% 　　梁11.11% 　　3.互通股权投资基金管理(天津)有限公司 　　公司独立董事***振国担任沪通股权投资基金管理(天津)有限公司副总裁 　　经理，不持有公司股权。截***本招募说明书签署日，沪通股权投资基金管理 　　(天津)有限公司的基本情况如下: 　　1-1-205 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　公司名称沪通股权投资基金管理(天津)有限公司 　　成立日期:2011年5月23日 　　法定代表人关 　　注册资本130万港元。 　　地址:天津经济技术开发区新城西路52号滨海金融街6号楼3层V304室 　　受委托管理股权投资企业并从事投融资管理及相关咨询服务。(上述商业模式 　　经营范围涉及行业许可的，凭许可证在有效期内经营，***有特殊特许经营规定的。 　　根据规定) 　　4.广东艾可科技有限公司 　　本公司独立董事吴展驰担任广东艾可科技股份有限公司独立董事，未任职。 　　公司的股份。截***本招股说明书签署日，广东艾可科技股份有限公司的基本情况 　　情况如下: 　　广东艾可科技有限公司 　　成立日期1997年6月2日 　　法定代表人***松 　　注册资本2675万元。 　　地址:佛山市南海区桂城东东平路桂城科技电子城C座三楼 　　R&D，设计，R&D，生产和销售:建筑能源管理系统，供暖计费系统，中国。 　　中央空调计费系统、计算机信息系统集成、通用电子产品、通用机电产品； 　　计算机软件开发；经销:电子元器件、电子产品、普通机电产品；自动控制 　　范围工程服务(法律、行政法规禁止和限制的除外)；安全技术预防措施 　　规划建设(凭有效资质经营)；从事节能技术领域的技术推广、咨询和转让。 　　特许权和服务；货物和技术进出口(法律、行政法规禁止的项目除外， 　　法律、行政法规限制的项目，必须取得许可后方可经营) 　　5.风格科技有限公司。 　　公司独立董事吴展驰担任七维科技股份有限公司独立董事，不持有公司。 　　公司股票。截***本招股说明书签署日，七维科技股份有限公司的基本情况如下: 　　公司名称风格科技有限公司 　　成立日期:2006年11月7日 　　法定代表人梁大中 　　注册资本7300万元。 　　地址:深圳市龙岗区平湖街道福成澳社区平龙西路250号***厂房301-2室。 　　R&D，集成电路测试封装、设计及销售(不含蚀刻等工业废水产生的) 　　经营范围技术及其他限制类项目)、货物及技术进出口(法律、行政法规禁止的 　　项目除外；法律、行政法规限制的项目，必须取得许可后方可经营) 　　6.横店电影有限公司 　　本公司独立董事朱担任横店影视股份有限公司独立董事，不持有本公司股份。 　　公司股票。截***本招股说明书签署日，横店影视股份有限公司基本情况如下: 　　1-1-206 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　公司名称横店影视有限公司 　　成立日期:2008年9月4日 　　法定代表人徐天福 　　注册资本4亿元。 　　地址:浙江省东阳市横店镇横店影视产业实验区商务楼 　　全国电影发行；设计、制作、代理、发布:各类室内外广告及影视广告， 　　场地租赁、展览和会议服务；影院投资建设；企业管理咨询；电影放映设备 　　技术服务；眼镜销售(不含隐形眼镜)；日用品、玩具、工艺品、 　　经营范围 　　电子产品销售。下列经营范围的分支机构准予经营:电影放映； 　　餐饮服务；预包装食品和散装食品零售；电子游戏服务；电影虚拟现实 　　检验服务。 　　(八)其他关联方。 　　截***2016年12月31日，江苏于越为持有公司5%以上股份的股东，公司除外。 　　外商投资情况如下: 　　1.华润万东医疗器械有限公司 　　公司名称华润万东医疗设备有限公司 　　成立日期:1997年5月12日 　　法定代表人吴光明 　　注册资本38629.7285万元。 　　地址:北京市朝阳区酒仙桥东路9号院3号楼 　　医疗器械制造；普通货运(道路运输经营许可证有效期***2018年11月。 　　01);货物进出口；技术进出口；代理进出口业务；机器设备的安装和维护 　　修复；技术咨询和服务；劳务服务；汽车销售(不包括9座以下的乘客) 　　经营范围汽车)；物业管理；商业用房租金；租用办公空间。(企业依法自主选择。 　　管理项目，开展业务活动；一般货运和依法须经批准的项目，经相关 　　部门批准后，按批准的内容开展经营活动；不得从事本市产业政策禁止和 　　限制类项目的经营活动。) 　　江苏于越 　　46.68% 　　持股/出资比例 　　江苏于越医疗设备有限公司 　　江苏于越医疗设备有限公司 　　成立日期:1998年10月22日 　　法定代表人吴光明 　　注册资本66，831.7953万元。 　　地址:江苏省丹阳市云阳工业园区(镇新路以南) 　　医疗器械(在许可证核定的范围内经营)；保健产品的制造和销售；金属材料 　　材料销售；管理本企业自产产品和本企业所需机器设备的出口业务， 　　经营范围:进口零部件、原辅材料(***限制或公司禁止进出口的货物) 　　和技术)。(依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展。 　　营地活动) 　　江苏于越 　　26.53% 　　持股/出资比例 　　1-1-207 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　3.江苏阿莱克斯投资有限公司。 　　江苏阿莱克斯投资有限公司。 　　成立日期:2006年1月19日 　　法定代表人吴光明 　　注册资本2.6亿元。 　　地址:南京市玄武区玄武大道699-1号 　　风险投资，风险资本；投资管理咨询(经营范围中法律法规规定的专项审批) 　　经营范围办理审批手续后方可经营)。(依法须经批准的项目，须经有关部门批准。 　　经批准后方可开展经营活动) 　　江苏于越 　　90.00% 　　持股/出资比例 　　4.苏州医云健康管理有限公司。 　　苏州医云健康管理有限公司。 　　成立日期:2015年2月4日 　　法定代表人吴群 　　注册资本5000万元。 　　地址:苏州高新区金凤路8号江苏医疗器械科技产业园2号楼510-1室 　　健康管理咨询服务(不含医疗)；发展卫生科技项目；健康的 　　康档案管理；计算机软硬件、电子产品的技术开发、技术转让和技术服务。 　　服务；企业管理咨询、投资、策划及商务信息咨询；会议服务；广告设计 　　经营范围策划、制作、代理、发布；电子产品、通讯设备及器材、医疗保健器材、日用 　　产品、运动器材、食品、医疗器械销售；自营和代理各种商品和技术。 　　出口业务(***限制出口的商品和技术除外)。(依法须经批准。 　　项目，经有关部门批准开展经营活动) 　　江苏于越 　　30.00% 　　持股/出资比例 　　5.北京华泰同心投资基金管理有限公司 　　北京华泰同心投资基金管理有限公司 　　成立日期:2014年12月29日 　　法定代表人张 　　注册资本300万元。 　　地址:北京市东城区常青园7号1号楼3507-721号 　　非证券业务的投资管理和咨询；股权投资管理。(不得从事下列业务: 　　1.发放贷款；2.公开交易的证券投资或金融衍生品交易；3.对公众 　　式筹集资金；4.为被投资企业以外的企业提供担保。);投资和投资 　　经营范围的管理；财务咨询(不允许审计、验资、审计、评估、会计咨询、代理。 　　会计等需要专项审批的业务，不得出具相应的审计报告、验资报告和检查。 　　帐报告、评估报告等书面材料)。(依法须经批准的项目，须经有关部门批准。 　　经批准后按批准的内容开展经营活动。) 　　江苏于越 　　10.00% 　　持股/出资比例 　　6.江苏人才创新创业投资二期基金(有限合伙) 　　公司名称江苏人才创新产业投资二期基金(有限合伙) 　　1-1-208 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　成立日期:2015年5月19日 　　应鲁文，执行合伙人 　　主要经营场所为南京市建邺区江东中路359号郭蕊大厦2号楼4层B504室。 　　风险投资业务；代理其他风险投资企业和风险投资行业的其他机构或个人。 　　服务；为创业型企业提供创业管理服务；参与风险投资企业的设立和创建 　　经营范围 　　投资管理咨询机构。(依法须经批准的项目，须经有关部门批准。 　　可以开展经营活动) 　　江苏于越 　　6.67%(有限合伙人) 　　持股/出资比例 　　7.北京华泰瑞和医疗产业投资中心(有限合伙) 　　公司名称北京华泰瑞和医疗产业投资中心(有限合伙) 　　成立日期:2015年6月1日 　　执行合伙人北京华泰瑞和投资基金管理合伙企业(有限合伙) 　　主要经营场所为北京市东城区天坛东路72号5号楼2层212室。 　　股权投资管理(不得从事下列业务；1.发放贷款；2.公开交易的证券 　　投资或金融衍生品交易；3.以公开的方式筹集资金；4、除被投资企业外 　　行业外企业提供的担保)；投资管理；投资咨询。(1)不公开。 　　经营范围筹集资金；2.证券产品和金融衍生产品不得公开交易；3、不得发放 　　贷款；4.不得向被投资企业以外的任何企业提供担保；5、不投。 　　投资人承诺投资本金不亏或承诺***低收益。依法须经批准的项目 　　，经有关部门批准后按照批准的内容开展经营活动。) 　　江苏于越 　　20.00%(有限合伙人) 　　持股/出资比例 　　8.上海救援信息技术有限公司。 　　公司名称:上海救援信息技术有限公司 　　成立日期:2010年4月20日 　　法定代表人陆乐 　　注册资本66.67万元。 　　地址:青浦区赵翔镇沪青平公路3398号1号楼1层A区114室 　　信息技术、机电设备技术和网络技术领域的技术开发、技术转让和技术 　　经营范围技术咨询、技术服务；户外用品和运动器材的销售。(依法须经批准的项目) 　　，经有关部门批准开展经营活动) 　　江苏于越 　　10.00% 　　持股/出资比例 　　9.香港文华东方投资有限公司(香港华月投资有限公司) 　　公司) 　　香港文华东方投资有限公司(香港华月投资拥有 　　公司名称 　　有限公司) 　　成立日期:2015年12月8日 　　发行股票数量为1000万股。 　　每股一美元的面值。 　　地址:香港金钟红棉路8号东昌大厦4楼402室 　　商业风险资本和对外贸易的性质 　　1-1-209 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　江苏于越 　　100.00% 　　持股/出资比例 　　10.上海富宇科技有限公司 　　公司名称上海富宇科技有限公司 　　成立日期:2016年2月4日 　　法定代表人***金秋 　　注册资本300万元。 　　地址:浦东新区南汇新城环湖西二路888号1号楼1区28107室 　　电子技术、医疗器械技术领域的技术开发、技术服务、技术咨询和技术。 　　转让、电子商务(金融业务除外)、一般劳动保护用品、办公用品、机电设备及 　　经营范围 　　配件和一流医疗器械的销售，货物和技术的进出口。(以法律为准。 　　经批准的项目，经相关部门批准后方可开展) 　　江苏于越 　　55.00% 　　持股/出资比例 　　(九)关联方的转让或注销。 　　报告期内，关联方转让或注销情况如下: 　　命令 　　名称与控股股东和实际控制人的关系 　　数字 　　姚宏波、惠芳自2014年1月*** 　　1海威有限公司 　　陈曾于2015年5月控制的公司 　　1、海威有限公司 　　公司名称HiVi有限公司 　　成立日期:1998年8月12日 　　发行股数为10，000股。 　　每股面值1港元。 　　柴湾利涌街24号国贸广场25楼E单元， 　　住处 　　香港 　　商业的本质是未申报的。 　　文辉豪占50.00%。 　　股东及持股比例陈叶芬占50.00%。 　　合计占100% 　　HiVi有限公司成立于1998年8月12日，公司名称为Hongo Holdings。 　　有限公司(高恒集团有限公司)，股权结构为姚洪波和陈惠芳。 　　各占50%。本乡控股有限公司(高恒集团有限公司)于2006年3月11日变更。 　　更名为HiVi有限公司。2015年5月28日，姚宏博与万辉浩签约。 　　股权转让协议，陈惠芳和陈叶芬签署了股权转让协议，他们将 　　转让Hivi有限公司持有的50%股份。文辉豪和陈叶芬是香港青年。 　　长期居民，其中文辉浩是陈惠芳的妹夫，陈叶芬是方慧。 　　1-1-210 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　陈的姐姐本公司于2015年11月20日注销。 　　四。关联方交易 　　(1)常规关联交易 　　1.相关采购和销售 　　报告期内，本公司及其前身hivi Limited与关联方不存在定期关联交易。 　　2.向关联方支付报酬 　　公司向董事、监事、***管理人员和其他关键人员支付报酬。具体情况参考 　　参见本招股说明书“第八节董事、监事、***管理人员和核心技术人员”。 　　“四。董事、监事、***管理人员和核心技术人员的薪酬和兼职情况” 　　荣。 　　(2)附带关联交易 　　报告期内，本公司及其前身hivi Limited与关联方发生了以下附带关联交易: 　　1.关联方资金占用 　　(1)关联方资金占用 　　报告期内，公司与关联方之间的资金占用情况如下: 　　单位:万元 　　项目关联方2016年12月31日2015年12月31日2014年12月31日 　　期初余额-182.16 　　本期借款-593.97 　　姚宏波 　　本期收益-411.81 　　期末余额- 　　期初余额-375.82 　　本期回报Hivi国际-378.66。 　　有限公司(hivi国际有限公司 　　其他变更公司)-2.84 　　期末余额- 　　注:其他变动为子公司珠海高威对高威国际有限公司(高威国际有限公司)的循环贷款为美元。 　　期末按现行汇率进行调整。 　　由于公司生产经营和关联方资金周转的需要，报告期内公司与关联方存在。 　　本公司及其子公司与姚宏波、本公司及其子公司之间的短期拆借资金 　　1-1-211 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　hivi国际有限公司(HiVi国际有限公司)的短期资金借贷 　　没有支付利息。截***2014年12月31日，公司与关联方之间的资金占用已经清理完毕。 　　原因。由于利息金额较小，报告期内公司与关联方之间的短期资金占用对公司造成了影响 　　营业利润的影响很小。 　　上述关联方资金占用情况如下: 　　①姚洪波 　　2013年末，姚洪波占用公司资金182.16万元。2014年，洪波 　　姚向该公司借款411.81万元，***2014年归还该公司593.97万元。 　　***后，公司及子公司与姚宏波之间不再存在任何资金占用。上述每个相关基金 　　第二次占用和返还的金额和时间如下: 　　单位:万元 　　日期占用金额返回金额备注 　　2014/1/7 200.00-姚宏波贷款 　　2014/1/10-1.25姚洪波还款 　　2014/3/11 200.00-姚宏波贷款 　　2014/3/21-0.98洪博尧还款 　　2014/3/24-0.31洪博尧还款 　　2014/5/19/10.65-洪博尧贷款 　　2014/6/11 0.54-洪波姚贷款 　　2014/6/14 0.47-洪波姚贷款 　　2014/6/20 0.15-洪波姚贷款 　　2014/8/11-400.00姚洪波还款 　　2014/8/12-192.05姚洪波还款 　　总计411.81 593.97 　　如上表所示，2014年公司被关联方姚宏波占用。 　　累计占用593.97万元，已于2014年8月全部收回，上述资金占用不收取利息。 　　但利息金额很少，对公司营业利润影响不大。 　　②HiVi国际有限公司(HiVi国际有限公司) 　　2013年末，子公司珠海高威占用关联方高威国际有限公司资金375.82元。 　　于2014年7月，珠海高威向高威国际有限公司偿还贷款***3，786，600元。 　　元，其中28400元为汇兑损益。截***2014年底，本公司及其子公司和海威国际 　　有限之间不再有任何资本占用。上述相关资金每次占用和返还的金额和时间。 　　1-1-212 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　情况如下: 　　单位:万元 　　日期占用金额返回金额备注 　　2014/7/31 375.82 378.66偿还HiVi国际有限公司的贷款。 　　总计375.82 378.66 　　如上表所示，2014年子公司珠海hivi占用关联方HiVi国际。 　　在资金有限的情况下，累计占用375.82万元，已于2014年7月全部归还。上述基金 　　占用未付利息，但利息金额很小，对公司营业利润影响不大。 　　(2)关联方资金占用的原因 　　①姚洪波 　　公司与姚宏波的资金往来是因为姚宏波存在国内个人。 　　消费者需求，向公司短期借款。由于周洪波向姚借钱。 　　期限短，单笔金额不高，不方便公司计算利息，所以公司没有 　　贷款要收利息。 　　② HiVi国际有限公司(HiVi国际有限公司) 　　HiVi国际有限公司(HiVi International Limited)及公司资金占用均为借款。 　　贷款和借款产生的汇兑损益来自公司对HiVi国际补充流动资金的需求。 　　有限公司(hivi国际有限公司)借入。按照2014年一年期贷款利率。 　　算下来，这笔贷款产生的利息金额是95400元，比较少，所以HiVi国际 　　Limited (hivi国际有限公司)没有向公司收取贷款利息。 　　(3)避免关联方占用资本公司的措施 　　针对关联方资金占用问题，公司制定了《关联交易管理办法》，包括关于 　　设置: 　　“公司董事、监事、***管理人员有义务关注公司是否被关联方挪用。 　　资金侵占公司利益的问题。公司独立董事、监事应当***少每季度向公司咨询一次。 　　与关联方的资金往来，了解公司是否被控股股东及其关联方占用。 　　使用和转移公司的资金、资产和其他资源，并及时向公司报告任何异常情况。 　　董事会采取相应的措施。 　　因关联方占用或转移公司的资金、资产或其他资源而使公司遭受损失。 　　发生损失或可能损失时，公司董事会应及时采取诉讼、财产保全等保护措施。 　　1-1-213 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　避免或减少损失。" 　　为防止关联方占用资金，公司制定了完善的内控措施，公司正在申报中 　　期间已经规范了关联方占用资金的情况。 　　2.应收及应付关联方账款余额 　　单位:万元 　　项目关联方2016年12月31日2015年12月31日2014年12月31日 　　其他应付款洪博尧-3.82 　　2014年底，该公司欠时任公司董事长的姚洪波一笔钱。 　　并负责产品开发费用的报销。 　　(三)关联交易对公司财务状况和经营成果的影响 　　本公司的关联交易按公允市场价格确定，交易金额占公司资产。 　　总额、净资产、营业收入和净利润的比例较小，对公司财务状况和经营成果产生负面影响。 　　不构成重大影响。 　　动词 （verb的缩写）公司关联交易的决策权限和程序 　　(1)关联交易决策权限的规定 　　《公司章程》(草案)***百一十条规定，公司为关联方提供担保的，不得 　　在金额大小上，应在董事会审议通过后提交股东大会审议；公司和公司董事 　　监事、***管理人员及其配偶之间发生关联交易的，应当提交公司股东大会审理。 　　讨论；本公司与关联方之间的交易(除现金资产和本公司提供的担保外)金额为 　　超过3000万元且占公司***近一期经审计净资产***值5%以上的关联交易，应当 　　聘请具有证券期货相关业务资格的中介机构对交易标的进行评估或者 　　审核，并将本次交易提交股东大会审议。 　　公司《关联交易管理办法》第二十四条***第二十六条规定: 　　(一)总经理的审批权限 　　除应由股东大会和董事会审议的关联交易外的其他关联交易应由股东大会和董事会决定 　　由总经理批准。 　　(二)董事会的审批权限 　　1.公司与关联自然人之间交易金额在30万元***以上的关联交易； 　　1-1-214 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2.公司与关联法人的交易金额在300万元以上，与公司***接近。 　　***阶段经审计净资产***值超过0.5%的关联交易。 　　(三)股东大会的审批权限 　　1.公司为关联方提供担保的，无论金额大小，均应经董事会审议批准。 　　提交股东大会审议； 　　2、公司和本公司的董事、监事和***管理人员及其配偶，均应提及。 　　提交公司股东大会审议； 　　3.公司与关联方之间的交易金额(除现金资产和公司提供的担保外)在 　　***3000万元及以上的关联交易，占公司***近一期经审计净资产***值的5%以上。 　　容易； 　　4.协议中未约定具体交易金额的，应当提交股东大会审议。 　　(二)关联交易回避制度 　　《公司章程》***百一十九条规定:与董事会决议有关的事项 　　企业存在关联关系的，不得行使对该决议的表决权，也不得代表其他董事行使该形式。 　　决定权。董事会会议应有半数以上无关联关系的董事出席方可举行。 　　决议必须由半数以上的无关联董事通过。出席董事会的无关联董事人数少于3人。 　　该事项应提交股东大会审议。 　　《关联交易管理办法》第二十条规定，公司董事会审议关联交易时， 　　关联董事应当回避表决，不得代表其他董事行使表决权。董事会议通过了。 　　非关联董事过半数可以出席会议，董事会会议作出决议必须由非关联董事过半数通过。 　　是的。出席董事会的非关联董事少于三人的，公司应当将该交易提交股东。 　　大会审议。 　　《关联交易管理办法》第二十二条规定，公司股东大会正在审议关联交易。 　　项，关联股东不得参与表决，其所代表的有表决权的股份数不得计入表决。 　　有效投票总数。 　　不及物动词公司关联交易制度执行情况及独立董事意见 　　(1)关联交易制度的执行情况 　　公司关联交易的决策程序遵循《公司章程》规定的决策权限，关联交易 　　1-1-215 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　合同的签署和董事会、股东大会对关联交易的表决，遵循了关联董事或关联股份。 　　东方的回避制度。公司关联交易符合公司关联交易决策权限和程序的相关规定。 　　(二)独立董事对关联交易的意见 　　公司独立董事认为:“公司于2014年1月1日***2016年12月31日期间的关联， 　　本次交易符合相关法律、法规和《公司章程》的规定，符合公司生产经营的实际需要。 　　可以，价格公允，不违反公开、公平、公正的原则，不损害公司和中小盘股票。 　　东方利益的行为。" 　　七。公司为规范和减少关联交易而采取的措施 　　(一)完善制度并严格执行。 　　公司章程、股东大会议事规则、董事会议事规则和监事会议事规则 　　议事规则、独立董事工作规则、关联交易管理办法均已完成。 　　了解关联交易的决策权限和程序。对于有利于公司发展的正常关联交易，公众 　　我公司将遵循公开、公平、公正的市场原则，严格按照制度规范操作，确保交易的公平性。 　　允许并充分及时地披露关联交易。 　　(2)关联方注销 　　报告期内，取消了HiVi有限公司的关联方。 　　(3)实际控制人及控股股东已出具减少和规范关联交易的承诺。 　　除上述措施外，公司控股股东、实际控制人姚洪波和。 　　陈分别出具了《关于规范和减少关联交易的承诺函》。详情请参考这封信。 　　招股说明书第五节基本情况中的“十、(六)避免同业竞争的承诺”。 　　部分。 　　1-1-216 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　第八节董事、监事、***管理人员和核心技术人员 　　一、董事、监事、***管理人员和核心技术人员简介 　　公司董事会由7名董事组成，其中独立董事3名；公司监事会由3名监事组成。 　　程，其中职工代表1名；公司有6名***管理人员；4名核心技术人员。截***IPO 　　于招股说明书签署日，董事、监事、***管理人员及核心技术人员如下: 　　(一)董事会成员 　　1.姚洪波:董事长，男，加拿大国籍，1964年在香港***居留。 　　出生，大专学历。广州西毒电器有限公司成立于1997年；1997年***2013年4月任会 　　魏有限公司董事长；2013年4月起任公司董事长，负责公司研发及战略工作；两千零十五 　　2006年4月***今任本公司R&D战略总监；他亦为珠海高威的执行董事及中山高威的主席。 　　海维国际有限公司(以下简称海维国际)执行董事、总经理周 　　事，hivi投资有限公司(HiVi投资有限公司)董事，HiVi Tech Limited。 　　(hivi科技有限公司)董事。姚宏博设计的产品多次获得CES大奖。 　　他曾任陕西航空职业技术学校管理学教授和吉林大学珠海学院兼职教授。 　　2.陈惠芳:董事，女，加拿大国籍，1964年在港***居留。 　　出身，EMBA。2001年加入hivi Limited，担任hivi有限董事；2013年4月起任公职。 　　本公司董事，兼任中山海威、***时代企业有限公司(君实企业有限公司)董事 　　司)董氏，声效有限公司董氏，***有限公司董氏，HiVi 　　昂菲尔德国际有限公司(卫慧国际有限公司)董事 　　HiVi投资有限公司发展有限公司(AXA国际发展有限公司)董事 　　(hivi投资有限公司)董事，荣誉香港集团有限公司(宏盛香港集团 　　董轼，家辉海威科技有限公司(海威科技有限公司)董事。 　　投资有限公司(家辉投资有限公司)董事。 　　3.杜小寒:董事兼总经理，男，中国国籍，无境外***居留权，1962年出生。 　　学生，中专学历。1980年***1993年任深圳南方航空电子工业有限公司经理；从1994年到 　　1998年任深圳市伟力通电子有限公司总经理；1999年***2005年任深圳德航电子。 　　限于公司副总经理；2006年加入hivi有限公司，担任公司多媒体事业部总经理；2013年 　　2006年4月***今任本公司董事、总经理，并兼任子公司珠海hivi、广州卓茂企业管理总经理。 　　1-1-217 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　理查德咨询有限公司董事长 　　4.姚宏远:董事、副总经理，男，中国国籍，无境外***居留权，1971年出生。 　　出生，本科学历。2006年加入hivi有限公司，担任公司家庭电影事业部总经理；2013年4月 　　6月起任公司董事、副总经理，兼任广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司董事。 　　很长。 　　5.***振国:独立董事，男，中国国籍，无境外***居留权，1976年出生。 　　博士学位。1997年8月***2001年3月任中国电子科技集团第十四研究项目。 　　项目经理；2001年***2009年，获得河海大学硕士学位和上海交通大学博士学位。 　　教育背景；2005年8月***2012年3月，任上海艾维乐邦网络科技有限公司执行董事； 　　2012年3月***今，任沪通股权投资基金管理(天津)有限公司副总经理；2015年9月 　　迄今为止，他一直是公司的独立董事。 　　6.吴展驰:独立董事，男，中国国籍，无境外***居留权，1975年出生。 　　博士学历，副教授，注册会计师。1997年***1999年在湖南中兴任会计。 　　办公室审计员；1999年***2000年，任湖南英特尔会计师事务所审计师；自2006年以来， 　　暨南大学管理学院会计系从事教学科研工作，历任讲师、副教授、硕士生。 　　导师；2012-2013年任暨南大学MPAcc教育中心执行主任；2012-2013 　　担任深圳市雅仕科技股份有限公司独立董事；2013年10月***2014年6月担任恒力实业。 　　发展有限公司独立董事；2015年9月起任公司独立董事；兼职风格科技股 　　股份有限公司独立董事、广东艾可科技股份有限公司独立董事 　　7.朱:独立董事，男，中国国籍，无境外***居留权，1981年出生。 　　博士学历，副教授。2008年2月***2010年2月在浙江大学经济学院任博士。 　　之后；2010年2月***2013年12月任浙江大学经济学院讲师；2011年7月***2013年7月 　　义乌市人民政府金融工作办公室副主任；2010年2月起任浙江大学金质奖章。 　　荣研究院研究员；2014年1月起任浙江大学经济学院副教授。2017年5月***今 　　担任公司独立董事；他还是横店影视股份有限公司的独立董事.. 　　(二)监事会成员 　　1.高伟:监事长，男，中国国籍，无境外***居留权，1983年出生。 　　中专教育。2003年加入hivi有限公司，任公司电声工程师、技术总监；2013年4月 　　6月起任本公司监事会主席，同时兼任子公司珠海高威R&D部经理、广州盛骏监事。 　　1-1-218 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2.张浩帆:监事，男，中国国籍，无境外***居留权，1981年出生，大专。 　　教育。2006年加入hivi有限公司。曾任公司营销总监，现为公司监事兼兼职。 　　珠海hivi公司市场总监。 　　3.李伟:监事，男，中国国籍，无境外***居留权，1980年出生，中专学历。 　　Calendar于2000年加入hivi有限公司，现任员工代表监事、公司生产计划部经理。 　　(三)***管理人员 　　1.杜小寒:详见本节“一、董事、监事、***管理人员和核心技术人员”。 　　“(一)董事会成员”。 　　2.姚宏源:详见本节“一、董事、监事、***管理人员和核心技术人员”。 　　“(一)董事会成员”。 　　3.何:副总经理，男，中国国籍，无境外***居留权，1963年出生。 　　中专教育。1980年***1988年任深圳南方航空电子工业有限公司工程师；从1988年到 　　1992年任深圳华宇电子有限公司生产总监；1992年***2002年担任深圳阳光支。 　　能股份发展部部长；2002年对艾滋病毒感染的限制；2013年4月***今任公司副总经理。 　　兼任珠海hivi副总经理、中山hivi董事、广州卓茂企业管理咨询有限公司副董事。 　　头儿。 　　4.陈焕新:副总经理，男，中国国籍，无境外***居留权，1963年出生。 　　本科学历，工程师。1983年***1986年任福建121地质队工程师；1986-1997 　　2000年任福建省龙岩市矿产资源管理办公室工程师；1997年对艾滋病毒感染的限制；2013年4月 　　6月起，任本公司副总经理，兼任珠海高威副总经理、中山高威及广州安经理。 　　企业管理咨询有限公司副董事长。 　　5.张小康:副总经理兼董事会秘书，男，中国国籍，无境外***居留权。 　　1970年出生，硕士，中级会计师。1999年7月***2004年7月任广州邮政。 　　电信设备股份有限公司证券部经理；2004年7月***2010年9月任广东省旅游集团。 　　限于公司销售部经理；2010年10月***2011年11月担任广州余音科技有限公司证书 　　证券专员；2011年12月加入海威股份，现任公司副总经理、董事会秘书。 　　6.杜毅夫:***财务官，男，中国国籍，无境外***居留权，1979年出生。 　　本科学历，注册会计师。2001年***2003年任山东新华制药集团会计；2004年*** 　　2005年，担任石天馨子(深)会计师事务所审计师；2006年***2009年在深圳担任君泽。 　　1-1-219 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　电子股份有限公司财务总监；2009年***2015年3月，任启东市甘硕电子有限公司财务经理。 　　原因；自2015年8月起担任公司财务总监。 　　(4)核心技术人员 　　1.姚洪波:详见本节“董事、监事、***管理人员和核心技术人员”。 　　成员简介”(1)董事会成员。 　　2.高伟:详见本节“董事、监事、***管理人员及核心技术人员简介”。 　　(二)监事会成员。 　　3.梁:男，中国国籍，1983年出生，大学学历。 　　2003年***2008年任中讯公共广播器材工业有限公司R&D部部长；2009年加入惠惠 　　魏，现任子公司珠海高威公共广播部总监，并兼任广州卓茂企业管理顾问。 　　咨询有限公司董事、总经理。 　　4.李平:男，中国国籍，无境外***居留权，1983年出生，大学本科学历。 　　2006年7月***2009年11月任仙歌国际音像有限公司设计工程师；2009年12月*** 　　2011年5月任惠州超声波音响有限公司设计工程师；2011年6月加入hivi有限，现在 　　在珠海hivi的子公司担任电声工程师。 　　(五)董事、监事的提名和董事、监事、***管理人员的选任。 　　工作提名和雇用 　　事务 　　姓名，具体职位 　　集体学期提名人会议的名称 　　不 　　2016年第二次 　　宏博宏博股东大会；顺序 　　主席2016年4月***2019年4月 　　尧尧是第二届董事会的***人。 　　会议 　　慧芳慧芳2016年第二次来访 　　董事2016年4月-2019年4月 　　陈辰正在召开股东大会。 　　主管 　　洪波2016年第二次来访 　　导演杜诗小寒2016年4月***2019年4月 　　石爻股东大会 　　能 　　洪波2016年第二次来访 　　导演成姚宏远2016年4月-2019年4月 　　石爻股东大会 　　成员 　　洪波2016年第二次来访 　　独立董事***振国2016年4月-2019年4月 　　石爻股东大会 　　洪波2016年第二次来访 　　独立董事吴展驰2016年4月-2019年4月 　　石爻股东大会 　　洪波2017年首访 　　朱独立董事2017年5月-2019年4月 　　石爻股东大会 　　1-1-220 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　工作提名和雇用 　　事务 　　姓名，具体职位 　　集体学期提名人会议的名称 　　不 　　2016年第二次 　　鸿博股东大会；顺序 　　监事长高高伟2016年4月-2019年4月 　　姚在第二届监事会中***。 　　物质 　　会议 　　能 　　2016年12月30日-2019年洪波2016年第四次来访 　　程张浩凡，监事 　　姚2008年4月股东大会。 　　成员 　　职工代表主管 　　李伟2016年4月-2019年4月-职工代表大会 　　物质 　　宏博第二届董事会 　　总经理杜小寒2016年4月-2019年4月 　　姚的一次会见 　　第二届董事会 　　副总经理姚宏远2016年4月-2019年4月杜小寒 　　一次会议 　　董事会第二届会议 　　副总经理何2016年4月-2019年4月 　　一级会议 　　掌管第二届董事会 　　副总经理陈焕新2016年4月-2019年4月杜小寒 　　开会 　　宏博第二届董事会 　　董事会秘书2016年4月-2019年4月 　　姚委员会议 　　张小康 　　第二届董事会 　　副总经理2016年4月-2019年4月杜小寒 　　一次会议 　　第二届董事会 　　杜毅夫***财务官2016年4月-2019年4月杜小寒 　　一次会议 　　二、董事、监事、***管理人员、核心技术人员及其近亲属持有公 　　公司股份信息 　　单位:万股 　　公司持股 　　名称:2016年12月31日2015年12月31日2014年12月31日 　　员额数，员额比例，员额比例，员额比例 　　主管 　　长， 　　洪波 　　R&D 5217.9744 83.70% 5217.9744 83.70% 5592.00 89.70% 　　姚 　　战略愿景 　　监察长 　　方慧 　　董事294.60 4.73% 　　陈 　　主管 　　事情， 　　杜小寒33.336 0.53% 　　景宗 　　理由 　　主管 　　姚宏远，20.025 0.32% 20.025 0.32% 20.025 0.32% 　　副总统 　　1-1-221 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　公司持股 　　名称:2016年12月31日2015年12月31日2014年12月31日 　　员额数，员额比例，员额比例，员额比例 　　经理 　　独立 　　***振国- 　　主管 　　独立 　　吴展驰- 　　主管 　　独立 　　朱- 　　主管 　　监督者 　　高伟勋爵- 　　座位 　　张浩帆监事- 　　工人和职员 　　李伟代表- 　　监督者 　　副总统 　　何19.998 0.32% 19.998 0.32% 19.998 0.32% 　　经理 　　副总统 　　陈焕新20.025 0.32% 　　经理 　　副总统 　　名著 　　原因， 　　张小康- 　　主管 　　秘密会议 　　书 　　财务 　　杜义夫- 　　监察长 　　公众的 　　广播 　　梁6.666 0.11% 6.666 0.11% 6.666 0.11% 　　总理 　　管道/管子 　　电声的 　　黎平项目- 　　教师 　　姚13.35 0.22% 　　注:、何、梁通过广州卓茂间接持有发行人股份，姚宏远、、姚通过广州安鸿间接持有发行人股份。 　　收益间接持有发行人的股票。 　　公司董事长姚洪波与公司董事是夫妻关系。 　　远非是姚宏波的弟弟，是的哥哥，就是姚宏波。 　　瑶姐。除上述人员外，本公司其他董事、监事、***管理人员和核心技术人员 　　没有近亲属持股。 　　截***本招股说明书签署日，公司董事、监事、***管理人员和核心技术人员 　　员工及其近亲属所持股份未发生变化，不存在质押、冻结情况。 　　1-1-222 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　三。董事、监事、***管理人员和核心技术人员的其他对外投资 　　情况 　　其他外国投资 　　公司主要经营注册资本。 　　(全名) 　　专业企业名称/已发行出资比例 　　股份数量 　　声音涡轮有限公司10股60.00% 　　***有限公司10股60.00% 　　hivi国际有限公司(HiVi国际 　　10股50.00% 　　洪波，研究有限公司董事长) 　　hivi投资有限公司，耀发策略总监(HiVi投资) 　　10股50.00% 　　有限) 　　海维科技有限公司(海维科技有限公司 　　1万股，60.00% 　　司) 　　声音涡轮有限公司10股40.00% 　　***有限公司10股40.00% 　　hivi国际有限公司(HiVi国际 　　10股50.00% 　　有限) 　　Onfield国际发展公司 　　1份100.00% 　　有限公司(安盛国际发展有限公司) 　　方慧海维投资有限公司(海维投资 　　董事10股，50.00% 　　陈有限公司) 　　荣誉香港集团有限公司 　　1份100.00% 　　(宏盛香港集团有限公司) 　　海维科技有限公司(海维科技有限公司 　　1万股，40.00% 　　司) 　　家辉投资有限公司(汇佳投) 　　1份100.00% 　　资本有限公司) 　　董事、总经理 　　杜小寒广洲卓茂企业管理咨询有限公司279万元55.56% 　　理由 　　副总经理何广州卓茂企业管理咨询有限公司279万元33.33% 　　***振国，独立董事 　　独立董事吴展驰- 　　朱，独立董事- 　　高伟监事长- 　　张浩帆监事- 　　职工代表主管 　　李伟- 　　物质 　　董事兼副总裁 　　姚宏远广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司246万元37.50% 　　经理 　　陈焕新，广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司副总经理，246万元，37.50%。 　　副总经理， 　　张小康- 　　董事会秘书 　　杜毅夫***财务官- 　　核心技术人员 　　梁广州卓茂企业管理咨询有限公司279万元11.11% 　　成员 　　1-1-223 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　其他外国投资 　　公司主要经营注册资本。 　　(全名) 　　企业名称/已发行出资比例 　　股份数量 　　核心技术人员 　　李平- 　　成员 　　四。董事、监事、***管理人员和核心技术人员的薪酬和兼职情况 　　(1)薪酬情况 　　2016年，本公司董事、监事、***管理人员和核心技术人员的薪酬情况如下 　　接下来: 　　公司名称主要薪酬(万元)备注 　　姚宏波董事长兼战略总监42- 　　方慧 　　董事-公司不支付薪酬 　　陈 　　董事兼总经理杜小寒36- 　　副总经理何18.94- 　　***振国独立董事5- 　　吴展驰独立董事5- 　　独立董事朱——2017年5月19日上任 　　原独立董事5钟明霞于2017年5月19日离任。 　　高伟监事长12.75- 　　张浩帆监事于2016年12月30日就职。 　　原监事唐于2016年12月30日离任。 　　李伟职工代表监事9.35- 　　姚宏远，董事兼副总经理30.06- 　　副总经理陈焕新28.47- 　　张小康董事会秘书兼副总经理24- 　　杜毅夫***财务官24- 　　梁的核心技术人员19.96- 　　李平核心技术人员11.06- 　　(2)兼职工作 　　兼职工作 　　公司主兼职单位及发展 　　命名兼职工作 　　想兼职的行人关系单位名称 　　事务 　　发行人执行董事的全资子公司。 　　珠海hivi 　　石公司 　　主管 　　发行人的全资子公司 　　洪波董事长和燕中山hivi董事长。 　　公司 　　姚发战略 　　执行理事 　　董事发行人的全资子公司。 　　广州盛骏的事与经 　　公司 　　理由 　　1-1-224 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　兼职工作 　　公司主兼职单位及发展 　　命名兼职工作 　　想兼职的行人关系单位名称 　　事务 　　hivi国际有限公司(HiVi国际实际控制人) 　　主管 　　有限公司) 　　海维投资有限公司(海维投资受实际控制人控制。 　　主管 　　有限公司) 　　海维科技有限公司(海维科技有限公司实际控制人) 　　主管 　　司)公司。 　　发行人的全资子公司 　　中山国际展览中心主任 　　公司 　　***时代企业有限公司(石军实际控制人) 　　主管 　　企业有限公司) 　　实际控制，人为控制 　　声音涡轮有限公司董事 　　系统公司 　　实际控制，人为控制 　　***有限公司董事 　　系统公司 　　hivi国际有限公司(HiVi国际实际控制人) 　　主管 　　方慧有限公司) 　　主管 　　晨急便国际发展的实际控制人为人控制。 　　主管 　　有限(安盛国际发展有限公司)公司 　　海维投资有限公司(海维投资受实际控制人控制。 　　主管 　　有限公司) 　　荣誉香港集团有限公司(实际控制人为香港控制) 　　主管 　　香港集团有限公司】 　　海维科技有限公司(海维科技有限公司实际控制人) 　　主管 　　司)公司。 　　家辉投资有限公司(汇佳投实际控制人) 　　主管 　　资本有限公司) 　　广州卓茂企业管理咨询有限公司董事长发行人股东 　　董事们， 　　杜小寒 　　总经理、发行人、全资子公司 　　珠海hivi总经理 　　公司 　　发行人全资子公司副总裁 　　珠海hivi 　　管理公司 　　发行人全资子公司副总裁 　　何，中山海威董事 　　管理公司 　　副主任 　　广州卓茂企业管理咨询有限公司发行人股东 　　长的 　　独立董胡同股权投资基金管理(天津)有限公司 　　*** 　　企业管理 　　暨南大学副教授无 　　独立董事 　　广东艾可科技股份有限公司独立董事无 　　吴展驰事件 　　物质 　　独立董事 　　时尚科技有限公司。 　　物质 　　辅助教育 　　独立董事 　　朱在浙江大学没有教学或研究工作。 　　物质 　　研究者 　　1-1-225 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　兼职工作 　　公司主兼职单位及发展 　　命名兼职工作 　　想兼职的行人关系单位名称 　　事务 　　独立董事 　　横店影视有限公司。 　　物质 　　发行人的全资子公司监事会。 　　高伟广州盛骏监事 　　公司董事长 　　张浩帆监事- 　　员工生成 　　李伟- 　　餐桌主管 　　董事们， 　　姚宏远，副总裁，发行人股东广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司董事长。 　　理由 　　副主任 　　广州安鸿鹰企业管理咨询有限公司发行人股东 　　长的 　　发行人全资子公司副总裁 　　陈焕新钟山艾滋病毒经理 　　管理公司 　　发行人全资子公司副总裁 　　珠海hivi 　　管理公司 　　董事会 　　秘书， 　　张小康- 　　荆副总裁 　　理由 　　***财务官 　　杜义夫- 　　管理 　　核心技术总监， 　　梁发行人广州卓茂企业管理咨询有限公司股东 　　技术员总经理 　　核心技术 　　李平- 　　外科人员 　　动词 （verb的缩写）董事、监事、***管理人员和核心技术人员之间的亲属关系 　　截***本招股说明书签署日，公司董事、监事、***管理人员和核心技术人员 　　除本条“二、董事、监事、***管理人员、核心技术人员及其近亲属。 　　除公司股份情况下披露的内容外，不存在其他亲属关系。 　　不及物动词公司与董事、监事、***管理人员和核心技术人员签署的协议。 　　讨论、做出的承诺及其履行情况。 　　(一)聘用合同和劳动合同 　　公司分别与姚洪波、、姚宏远签订了董事聘任合同。 　　《劳动合同》上，还有、、吴占池和朱签的“董” 　　聘任合同》，与高伟、张浩帆、李伟签订了《监事聘任合同》、《劳动 　　1-1-226 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　合同》，并与何、、、杜义夫分别签订了劳动合同。 　　(二)保密协议 　　公司与全体董事、监事、***管理人员和核心技术人员签订了保密协议。 　　议》，对上述人员在公司任职期间及离职后承担的商业秘密保密义务作出了约定。 　　设置。 　　(三)承诺及其履行情况 　　董事、监事、***管理人员和核心技术人员的承诺详见招股说明书。 　　"1.与本次发行相关的重要承诺及说明”。 　　七。公司、董事、监事和***管理人员的资格 　　公司董事、监事和***管理人员的提名和选任严格履行了相关法律程序。 　　序，符合法律、行政法规和规章规定的资格条件。 　　八。***近三年公司董事、监事和***管理人员的变动情况。 　　(一)董事变更 　　年度***佳导演 　　姚宏波、、、何、、姚宏。 　　2013年4月***2015年9月 　　遥远 　　2015年9月***2016年4月，姚宏博、、、姚宏远、。 　　2016年4月***2017年5月，郭、吴展驰、钟明霞 　　姚宏波，，，姚宏远，。 　　2017年5月***今 　　郭、吴展驰、朱 　　2014年以来，公司新增3名独立董事，减少1名董事，变更1名独立董事。 　　2015年9月增加独立董事的原因是为了充实和加强公司董事会，优化董事会。 　　结构，也是为了符合股份公司和上市公司的有关规定；减少董事的原因是 　　为了使原董事何能够集中精力管理生产经营，更好地履行副总经理的职责，约定是什么？ 　　洪钧辞去董事职务；2017年5月更换独立董事的原因是钟明霞出于个人原因提出的。 　　原独立董事辞职后，于2017年5月19日经公司2017年***次临时股东大会决议通过。 　　钟明霞辞职，聘请朱为独立董事。根据前任董事和董事会的经验 　　经营方面，2014年以来，公司加强董事会人员力量，优化董事会。 　　人员结构改善了公司治理结构。 　　1-1-227 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(二)变更监事 　　年度***佳主管 　　2013年4月***2016年4月，高伟、唐、 　　2016年4月***2016年12月29日，高伟、唐、李伟 　　2016年12月30日***今高伟、张浩凡、李伟 　　报告期内，公司更换了两位监事。员工监事***美因员工问题于2016年4月被更换。 　　在代表大会选举中，李伟担任职工监事。唐监事于2016年12月30日变更的原因是 　　唐因个人原因辞职。2016年12月30日，公司召开2016年第四次临时股东大会。 　　会议决定同意其辞职，张浩凡为监事。 　　(三)***管理人员的变动 　　年度***管理人员 　　2013年4月-2015年9月、姚宏远、何、、。 　　2015年9月2016年4月 　　、姚宏远、何、、、杜一夫 　　2016年4月***今 　　报告期内，公司新增一名***经理。2015年9月，增加了***管理人员 　　为了完善公司治理结构，充实和完善管理团队，以适应公司业务发展的需要。 　　从新任***管理人员的经验和管理层的运作情况来看，报告期内新任***管理人员数量较多 　　一级经理使公司管理层的分工更加明确，效率更高。公司经营稳健，业务发展。 　　很好。 　　1-1-228 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　第九节公司治理 　　一、公司治理体系的建立和完善 　　公司符合《公司法》、《证券法》、《上市公司章程指引》和《上市公司 　　治理指南》等相关法律法规，规范了内部组织结构，修订和完善了《公 　　公司章程、股东大会议事规则、董事会议事规则和监事会议事规则 　　规则》、《独立董事工作规则》、《对外担保管理办法》、《关联交易管理办公室 　　法律、外商投资管理办法、董事会战略委员会议事规则、董事联席会议 　　规划委员会议事规则、董事会提名委员会议事规则、董事会薪酬与考核 　　委员会议事规则、总经理工作规则、董事会秘书工作规则、内部 　　审计工作制度》等治理文件，使股东大会、董事会、监事会和管理层。 　　相互独立、权责明确、相互监督，实现了法人治理结构的合法有效运行，并得到有效保障。 　　阻挠所有股东的利益。 　　公司自成立以来，建立了股东会、董事会、监事会、独立董事和董事会秘书制度。 　　逐步建立和完善，目前，公司已经建立了较为科学规范的法人治理结构。 　　二。公司股东大会、董事会、监事会、独立董事和董事会秘书的运作情况 　　或者履行职责 　　自公司治理结构相关制度建立以来，股东大会、董事会、监事会和独立 　　董事和董事会秘书一直依法规范运作、履行职责，未发生违法违规行为。 　　本公司法人治理结构的功能不断完善。 　　(一)股东大会制度的建立和完善及其运行情况。 　　1.股东大会的职权 　　根据公司章程，股东会是公司的权力机构，依法行使下列职权。 　　职权:(1)决定公司的经营方针和投资计划；(2)选举和更换非员工代表 　　董事、监事，决定董事、监事的报酬事项；(三)审议批准董事会的报告 　　起诉；(四)审议批准监事会的报告；(五)审议批准公司年度财务预算方案和决议。 　　计算方案；(六)审议批准公司的利润分配方案和弥补亏损方案；(七)对公司的增资 　　1-1-229 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　对增加或减少注册资本作出决议；(八)对发行公司债券作出决议。(九)对公司而言 　　对公司合并、分立、解散、清算或者变更公司形式作出决议；(十)修改公司章程； 　　(十一)对公司聘请和解聘会计师事务所作出决议；(十二)审议通过第四十二条。 　　对外担保事项的规定；(13)认为公司在一年内购买和出售的重大资产多于公司。 　　***近一期经审计总资产的30%；(十四)审议批准变更募集资金用途； 　　(十五)审议股权激励计划；(16)审议第110条的规定——(2)应由股东提出。 　　大会核准的交易；(十七)股东会负责审议***百一十条之三的规定。 　　批准的关联方交易；(18)审查法律、行政法规、部门规章或本章程规定应当由 　　股东大会决定的其他事项。 　　2.股东大会的运作 　　2013年4月2日，公司召开创立大会暨***次股东会，选举产生。 　　公司董事会和监事会审议通过了公司章程。公司章程对股东来说意义重大 　　规定了会议、董事会和监事会的职责和运作。自整体变更后，该公司成立了股份公司。 　　截***招股说明书签署日，已召开16次股东大会，历次股东大会均严格按照相关规定召开。 　　法律法规关于订立和修改章程、重大生产、投资和财务决策、发行授权、 　　对募集资金投资、分红及调整董事等事项作出决议。 　　(二)董事会制度的建立和运行情况 　　1.董事会的权力 　　董事会行使下列职权: (一)召集股东会，并向股东会报告工作； 　　(二)执行股东大会的决议。(三)决定公司的经营计划和投资方案；(4)配方 　　公司的年度财务预算方案、决算方案；(5)制定公司的利润分配方案和弥补亏损。 　　亏损方案；(6)拟定公司增加或减少注册资本、发行债券或其他证券及上市方。 　　案例；(七)制定公司重大收购、收购公司股份或者公司合并、分立、解散及变更的方案。 　　分割形式的方案；(八)在股东大会授权范围内，决定公司对外投资、收购和出售资本。 　　财产、资产抵押、对外担保事项、委托理财、关联交易等事项；(九)决定公司 　　部管理机构的设立；(十)聘任或者解聘公司总经理和董事会秘书；根据一般的经典 　　提名、聘任或解聘公司副总经理、财务负责人等***管理人员，并作出决定 　　其报酬和奖惩；(十一)制定公司的基本管理制度；(十二)制定公司章程。 　　的修改方案；(十三)管理公司的信息披露；(14)提请股东大会聘任或者解聘。 　　1-1-230 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　变更公司审计的会计师事务所；(15)听取公司总经理的工作汇报，检查总经理。 　　管理工作；(十六)法律、行政法规、部门规章或本章程授予的其他权力。 　　2.董事会的运作 　　董事会设董事长一名，由全体董事的过半数选举产生。董事由股东大会选举产生。 　　电梯或更换期限为3年。董事任期届满，可以连选连任。董事任期届满前，股东 　　大会不能无缘无故地解雇他。公司制定了董事会议事规则和董事会运作规则 　　范。从股份公司整体变更成立***本招股说明书签署之日，共召开了19次董事会会议。 　　会议上，上届董事会严格遵守了《公司法》、《公司章程》和《董事会议事规则》。 　　的有关规定，对公司的相关事项作出了决策，规范了程序。 　　(三)监事会制度的建立和运行情况 　　1.监事会的权力 　　监事会行使下列职权: (一)审议董事会编制的公司定期报告 　　提出书面审查意见；(2)检查公司财务；(三)执行董事和***管理人员 　　监督公司职务行为，违反法律、行政法规、公司章程或者股东大会。 　　董事、***管理人员提出罢免建议的决议；(四)担任董事或者***管理人员 　　当董事、***管理人员损害公司利益时，要求董事、***管理人员予以纠正；(五)提议召开临时会议 　　董事会不履行《公司法》规定的召集和主持股东会会议职责时，应当召开股东会会议。 　　并主持股东大会；(六)向股东大会提出提案；(七)符合《公司法》的有关规定 　　对董事、***管理人员提起诉讼；(8)如果公司经营出现异常，可以进行。 　　调查；必要时可聘请会计师事务所、律师事务所等专业机构协助工作。 　　费用由公司承担。 　　2.监事会的运作 　　公司制定了监事会议事规则，监事会运作规范。公司监事会由三名监事组成。 　　组成，包括2名股东代表和1名职工代表。从整体变更为设立股份公司到本次招股书 　　自书面声明签署以来，已召开12次监事会会议，历次监事会会议均严格遵守《公司法》。 　　《公司章程》和《监事会议事规则》的有关规定对公司作出了相关决定。 　　决策，程序规范。 　　1-1-231 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(四)独立董事制度的建立和运行情况 　　1.独立董事的职权 　　2015年9月26日，公司聘请、吴展驰、钟明霞为独立董事，其中吴。 　　辗迟是会计专业人士，他制定了独立董事的工作规则。2017年5月19日，公司 　　上，经2017年***次临时股东大会决议，钟明霞辞去第二届董事会独立董事职务。 　　并聘请朱为第二届董事会独立董事。 　　独立董事不仅拥有《公司法》及其他相关法律法规赋予的职权，还拥有以下职权 　　以下特别权力:(1)重大关联交易(指公司与关联方拟达成的总金额高于***) 　　300万元或占公司***近一期经审计净资产值的5%以上)须经独立董事批准。 　　之后提交董事会讨论；独立董事在做出判断时，可以聘请中介机构出具独立的财务账目。 　　要求报告作为其判断的依据；(二)向董事会提议聘任或者解聘会计师事务所； 　　(三)提请董事会召开临时股东大会；(四)提议召开董事会会议；(5)独立就业 　　外部审计机构和咨询机构；(六)在股东大会召开前向股东公开征集投票权。 　　独立董事行使上述职权时，应取得全体独立董事半数以上的同意，其中 　　行使第(5)项权力对公司具体事项进行审计和咨询时，相关费用由公司承担。 　　熊。 　　独立董事除履行上述职责外，还应当向董事会或股东大会公布以下事项。 　　独立意见:(1)提名和任命董事；(二)聘任或者解聘***管理人员；(3)公司 　　决定董事和***管理人员的报酬；(4)公司股东、实际控制人及其关联企业。 　　现有或新增总额超过300万元***或超过公司***近一期经审计净资产值5%的贷款 　　款或其他资金，以及公司是否采取有效措施收回欠款；(五)在公司年度报告中 　　报告中，公司累计和当期对外担保情况，公司关于对外担保的法律法规。 　　的实施；(6)公司董事会未制定金利润的分配方案；(7)公司的关联方 　　债务换资产计划；(八)独立董事认为可能损害中小股东权益的事项；(9)法律法律 　　章程规定的其他事项。 　　2.独立董事的运作 　　自独立董事制度建立以来，公司独立董事尽职尽责，亲自出席相关董事会议。 　　本次会议和股东大会不存在缺席或未能亲自出席会议的情况。笨笨 　　对公司的重大决策提供专业的、建设性的意见，认真监督管理层的工作，对公司负责。 　　1-1-232 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　在按照公司治理结构规范运作方面发挥了积极作用。公司独立董事参与了公司。 　　对本次股票发行方案和本次发行募集资金使用计划进行决策，并运用其专业知识。 　　知识，对股票发行方案和募集资金投资方案提出意见。 　　截***本招股说明书签署日，公司独立董事履行职责情况良好。 　　(五)董事会秘书 　　1.董事会秘书的职责 　　董事会秘书应当履行以下职责:(1)按照法定程序筹备董事会会议和股东大会。 　　召开、准备并提交董事会和股东大会文件供审议；(2)参加董事会会议，制 　　做会议记录并签名；(3)负责保管公司股东名册、董事名册、控股股东及董事名册。 　　公司、监事和***管理人员持有公司股份的情况，以及董事会和股东大会会议情况。 　　文件和会议纪要等。(四)督促董事会依法行使职权；董事会决议违反 　　违反法律、行政法规、部门规章和公司章程的，应当提醒出席会议的董事列席会议。 　　与会监事对此发表了意见；(五)《公司法》要求的其他职责。 　　2.董事会秘书的履职情况 　　本公司董事会秘书为张小康，现任本公司***管理人员，是本公司和深证。 　　交易所之间的指定联系人对董事会和公司负责。公司董事会秘书已经任命。 　　此后，严格按照《公司法》、《公司章程》和董事会秘书的规定。 　　定，认真履行职责。 　　(六)设立董事会专门委员会 　　2015年9月29日，公司***届董事会第十次会议审议通过设立董事会。 　　审计、薪酬与考核、战略、提名委员会提案及董事会审计、薪酬与考核、战略。 　　关于指定专门委员会议事规则的议案。2017年5月19日，公司2017年***次通过。 　　临时股东大会决议钟明霞辞去第二届董事会审计委员会、薪酬与考核委员会职务。 　　会议提名委员，经第二届董事会第六次会议决议选举朱为委员。 　　担任第二届董事会审计委员会、薪酬与考核委员会、提名委员会成员。 　　1.董事会专门委员会的组成和职责 　　审计委员会由三名成员组成，本届董事会审计委员会成员为、吴展驰、朱。 　　简言，导演是吴展驰。审计委员会的主要职责是:(1)监督和评估外部审计。 　　1-1-233 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　规划机构工作，提出聘请或更换外部审计机构的建议；(2)指导内部审计工作并监督公众 　　本公司内部审计制度及其实施情况；(3)审阅公司财务报告并发表意见； 　　(四)评价内部控制的有效性。(5)与管理层、内审部及相关部门的协调。 　　与外部审计机构的沟通；(六)审计重大关联交易；(7)经公司董事会授权 　　其他事项。 　　薪酬与考核委员会由三名成员组成，董事会薪酬与考核委员会成员如下 　　姚宏波、朱、，朱任导演。薪酬和考核委员会 　　主要职责:(1)研究***关于薪酬的法律法规；(2)国内外研究、 　　行业内外的赔偿案件；(三)研究董事和经理的考核标准，进行考核并提出。 　　建议将被考核人员的绩效考核报告提交董事会；(四)研究和审议董事和***管理人员。 　　经理的薪酬政策和计划，制定董事和***管理人员的薪酬计划；(5)研究 　　考察公司的薪酬激励计划，包括但不限于股权激励计划；(6)监督检查薪酬方案 　　实施；(7)说明公司的薪酬方案；(8)公司董事会交办的其他事项。 　　战争战略委员会由三名成员组成，本届董事会战争战略发展委员会成员为洪波。 　　姚、、吴展驰，其中姚宏波为导演。战略委员会的主要职能 　　职责:(1)研究公司长期发展战略规划并提出建议；(2)对于“公司印章” 　　对《章程》规定必须由董事会批准或审议的重大投融资方案进行研究并提出建议； 　　(三)公司章程规定必须由董事会批准或审议的重大资本运营和资产管理事项。 　　目的研究并提出建议；(4)研究提出影响公司发展的其他重大问题。 　　建议；(5)检查上述事项的执行情况；(六)董事会授权的其他事项。 　　提名委员会由三名成员组成，本届董事会提名委员会成员为姚洪波和***。 　　甄和朱，其中是导演。提名委员会的主要职责:(1)根据公司 　　董事会的规模和组成由业务活动、资产规模和股权结构提出。 　　讨论；(二)研究董事、经理的选任标准和程序，向董事会提出建议； 　　(3)广泛寻找合格的董事和经理；(四)董事、经理候选人 　　审查并提出建议；(五)审议其他需要提交董事会聘任的***管理人员人选。 　　并提出建议；(六)董事会授权的其他事项。 　　2.董事会专门委员会议事规则 　　审计委员会议事规则如下:(1)审计委员会会议分为定期会议和临时会议。 　　1-1-234 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　讨论一下。由审计委员会召集人召集并主持。审计委员会召集人不能或拒绝履行职责。 　　负责时，应任命独立董事代为履行职责；(2)审计委员会每年定期召开会议。 　　***少召开四次，临时会议由审计委员会成员根据需要提出。当有两个人以上时 　　经审计委员会委员提议，或者审计委员会召集人认为有必要，可以召开临时会议。 　　会议。审计委员会会议应在会议召开七天前通知所有成员；(3)审计委员会 　　会议只有在三分之二以上的成员出席时才能举行。审核委员会成员应亲自出席会议。 　　讨论，并对审议事项发表明确意见。如果成员因故不能亲自出席会议，他可以向 　　成员签署的授权委托书委托其他成员代为出席并发表意见。委托书应 　　不迟于会议表决前。委托书应当载明授权范围和期限。每个 　　一名会员***多只能接受一名会员的委托。因故不能亲自出席会议的独立董事应 　　委托其他独立董事代为出席；(4)审计委员会成员既不亲自出席会议，也不 　　未委托其他成员代为出席会议的，视为未出席会议。连续两次担任审计委员会成员 　　未出席会议的，视为未能正确履行职责，董事会可以罢免其职务；(5)每个 　　成员有一票表决权；会议作出的决议必须经全体成员的过半数通过。因为 　　审计委员会成员回避未能形成有效审议意见的，相关事项由董事会直接审议； 　　(6)审计委员会会议的表决方式为举手表决或投票表决；临时会议需要沟通。 　　表决方式举行；(7)审计委员会认为必要时，可以邀请外部审计机构的代表、 　　公司董事、监事、内部审计人员、财务人员、法律顾问及其他相关人员列席了会议 　　提供必要的信息；(八)审计委员会会议的召开程序、表决方式和会议通过的议案。 　　必须遵守有关法律法规、公司章程和本规则；(9)审计委员会将 　　会议应当作成会议记录，出席会议的成员和其他人员应当在会议记录上签名并出席会议。 　　会议成员有权要求对其在会议上的发言进行解释性记录；会议记录 　　由公司董事会秘书妥善保管；(十)审计委员会会议通过的议案及表决结果。 　　以书面形式向公司董事会报告；(11)所有出席会议的人员对会议讨论的事项负责。 　　负有保密义务，不得擅自泄露相关信息；(12)如果审计委员会成员与会议讨论、 　　此事有利害关系，必须回避。 　　薪酬与考核委员会议事规则如下:(1)薪酬与考核委员会委员出席会议的， 　　讨论讨论中有利害关系，必须回避；(2)薪酬与考核委员会根据需要召开会议。 　　会议，但每年***少应召开一次。会议通知应于会议召开5日前送达全体成员。 　　会议应当于会议召开三日前通知全体成员，但在特殊紧急情况下可以不作上述通知。 　　1-1-235 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　极限。薪酬与考核委员会会议由主席主持，主席不能出席时可委托他人主持。 　　由另一名独立董事主持；(3)薪酬与考核委员会会议须有三分之二以上的董事出席。 　　只有成员在场时才能举行；每个成员有一票；会议做出的决议必须得到所有人的同意。 　　超过半数的成员通过了。当薪酬与考核委员会会议讨论与委员会成员有关的问题时，有关各方 　　应该避免；(4)薪酬与考核委员会召开会议时，可邀请公司董事长及非委员会成员。 　　务、监事、董事会秘书、相关***管理人员和部门负责人及专业顾问、法 　　法律顾问作为无表决权的代表出席了会议；(5)薪酬与考核委员会召开会议时，有权要求公司董事和***管理人员。 　　层级管理人员应当到会汇报工作或者接受询问，不得拒绝；(6)薪酬与考核委员会 　　举手表决或投票表决；临时会议可以采取通讯表决的方式召开。每个成员 　　成员有一票。薪酬与考核委员会的表决意见分为赞成和反对两种。(7)工资 　　与评估委员会的会议应当作成会议记录，出席会议的成员应当在会议记录上签名。 　　名字。薪酬与考核委员会会议可做会议记录，提交董事会并抄送董事会。 　　送监事会；(8)薪酬与考核委员会的会议记录和会议纪要是公司的保密文件。能 　　会议记录阅后应及时收回。会议记录由公司董事会秘书保存，保存期限不少于五年。 　　年份；(9)所有出席会议的人员对会议讨论的事项负有保密义务，不得擅自泄露相关信件。 　　休息。 　　战略委员会议事规则如下:(1)战略委员会会议由战略委员会委员决定。 　　需要提议见面。会议应当在开会前两天通知全体成员，但特殊紧急情况除外。 　　不受上述通知时限的限制；(2)战略委员会会议由战略委员会主席召集并主持。 　　当任何成员不能或不能履行其职责时，他应指定另一名成员代其行事；主席 　　既不履行自己的职责，也不指定其他成员履行自己的职责，任何成员都不能把有关信息公之于众。 　　向公司董事会报告，公司董事会应指定一名成员履行董事长职责；(3)战争 　　委员会会议须有三分之二以上的委员出席方可举行；每个成员有一票。 　　对；会议作出的决议必须经全体成员的过半数通过；(4)在战略委员会会议上投票 　　举手表决或投票表决；紧急情况下，可以采取通讯表决的方式召开；(5) 　　投资评审工作组组长和副组长可列席战略委员会会议，必要时可邀请公司董事参加。 　　事项，监事和***管理人员列席会议；(6)如有必要，战略委员会可聘请中介机构。 　　机构为其决策提供专业意见，费用由公司支付；(7)战略委员会会议召集流程 　　会议通过的顺序、表决方式和决议必须符合有关法律法规、公司章程和本 　　议事规则的规定；(8)战略委员会会议应有记录，出席会议的成员应 　　1-1-236 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　在会议记录上签名；会议记录由公司董事会秘书保存；(9)在战略委员会会议上通过 　　提案及表决结果应以书面形式向公司董事会报告；(10)战略委员会全体成员 　　他们有义务对会议讨论的事项保密，不得擅自透露相关信息。 　　提名委员会的议事规则如下:(1)提名委员会应根据需要召开会议，但每年召开一次 　　***少应该举行一次。会议通知应于会议召开五日前送达全体成员，临时会议应在会议召开前召开。 　　会议召开3日前通知全体成员，但遇特殊紧急情况，不受上述通知时限限制。提名 　　委员会会议由主席主持。董事长不能出席的，可以委托其他独立董事出席。 　　主持会议的议员；(2)提名委员会会议须有三分之二以上委员出席方可举行；每一个。 　　成员有一票表决权；会议作出的决议必须经全体成员的过半数通过。提名委员会成员 　　讨论与委员有关的问题时，当事人应当回避；(3)提名委员会会议表 　　决议方式为举手表决或投票表决；临时会议可以采取通讯表决的方式召开；(4) 　　必要时，提名委员会可邀请公司董事、监事和其他***管理人员列席会议； 　　(5)必要时，提名委员会可聘请中介机构为其决策提供专业意见，费用由。 　　公司付款；(6)提名委员会会议的召集程序、表决方式和通过的决议必须 　　遵守有关法律、法规、公司章程和本规则；(7)提名委员会会议须 　　记录，出席会议的成员应当在会议记录上签名；会议记录由董事会秘书保存； 　　(8)提名委员会会议通过的提案和表决结果应以书面形式向董事会报告；(9) 　　所有出席会议的人员对会议讨论的事项负有保密义务，不得擅自泄露相关信息。 　　3.董事会专门委员会的运作 　　截***本招股说明书签署日，本公司董事会审计委员会自成立以来已召开6次会议。 　　讨论，主要工作是审核审计部工作计划，审核审计部经理提名，审核内部控制 　　评价措施的制定、年度内部控制自我评价报告的审阅、年度审计委员会绩效的审阅。 　　工作报告，审核并聘请公司年度审计机构，审核年度内部审计报告(包括成本核算和销售) 　　销售管理和库存存储管理等。)，审阅年度审计报告等。 　　公司董事会战略委员会自成立以来已召开会议，对公司的长期可持续发展具有重要意义。 　　战略、主要投资、公司主要经营方向等。，而董事会和管理层认为有必要对抗。 　　对委员会评估决定的项目进行审核，并向董事会决策提出建议。 　　测试。 　　公司董事会薪酬与考核委员会自成立以来，已召开过两次会议，主要为公司制定。 　　1-1-237 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　研究并组织董事和***管理人员的考核标准；此外，它还负责制定和审查。 　　查看公司董事和***管理人员的薪酬政策和计划。 　　公司董事会提名委员会自成立以来已召开三次会议，主要研究董事和***管理人员。 　　经理的选拔标准和程序，审议并提出需要提交董事会聘任的***经理人选。 　　给建议。 　　三。公司近三年的违法违规行为 　　报告期内，本公司子公司广州盛骏物业管理有限公司发生安全生产事故。 　　行政处罚，情况如下: 　　2014年10月24日，广州市南沙区安监局对广州市盛骏作出处理决定。 　　南东)安监处罚[2014]第D105号《行政处罚决定书》，广州盛骏于2014年10月获得认可。 　　9月9日的安全生产执法检查存在两个安全隐患，分别是:1。 　　电焊机切割作业的情况下；2.4号楼一楼两个消防栓的软管被损坏，违反了上述行为。 　　违反安全生产的有关规定。根据《中华人民共和国安全生产法》第二十三条， 　　广州市南沙区安监局决定给予广州市盛骏警告，并处10000元罚款。 　　袁的行政处罚。广州盛骏已于2014年10月24日缴纳全部罚款。 　　根据广州市南沙区安全生产监督管理局出具的《证明》，确认广州市盛骏 　　上述行为不属于重大违法违规行为。广州盛骏为2014年1月1日***2016年12月31日。 　　期间无生产安全事故记录，无其他行政处罚。 　　经核实，主办机构认为:“根据广州市南沙区安全生产监督管理局的事实， 　　认定和处罚依据:盛骏特种作业人员未取得特种作业操作资格证书上岗作业。 　　经营中的违法违规行为情节轻微，罚款数额较小，不属于重大违法违规行为。 　　因此，对发行人本次发行上市不构成实质性法律障碍。" 　　发行人律师认为:“根据广州市南沙区安全生产监督管理局已经确认并 　　根据处罚，盛骏特种作业人员未取得特种作业操作资格证书上岗作业。 　　违法违规情节较轻，罚款数额较小，不属于重大违法违规行为。 　　发行人本次上市的实质性法律障碍。" 　　公司严格遵守***相关法律法规，除上述情形外，不存在违法违规行为。 　　行为，且未受到***行政和行业主管部门的处罚。 　　1-1-238 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　四。公司近三年的资金占用和对外担保情况。 　　于2014年，本公司与关联方姚洪波及HiVi国际有限公司(HiVi International 　　有限公司)占用资金，已清理。详见“第七节同业竞争及关联” 　　第四部分。(2) 3.交易的“关联方占用资金”。 　　此外，***近三年公司不存在由控股股东、实际控制人或其控制的资金。 　　对控股股东、实际控制人及其控制的其他企业没有担保。 　　情况。 　　动词 （verb的缩写）公司的内部控制 　　(一)公司管理层对公司内部控制的自我评价 　　本公司董事会认为，本公司已按照《企业内部控制规范体系》及相关规定的要求， 　　财务报告的有效内部控制在所有主要方面都得到保持。根据公司非财务报告的内部控制 　　内部控制评价报告基准日公司非财务报告未发现重大缺陷的认定。 　　部门控制重大缺陷。自内部控制评价报告基准日***内部控制评价报告出具日。 　　不存在影响内部控制有效性评价结论的因素。 　　(二)注册会计师对公司内部控制的意见 　　广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙)为本公司出具了专字。 　　[2017]G17001670055《内部控制验证报告》，其结论为:“我们认为， 　　广州海维电声科技有限公司按照《企业内部控制基本规范》等进行控制 　　该准则于2016年12月31日在所有重大方面维持了与财务报表编制相关的有效内部准则。 　　部门控制。" 　　1-1-239 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　第十节财务会计信息 　　除特别注明外，本节引用的财务数据均引自广东钟政珠江的会计事务。 　　经本所(特殊普通合伙)审计或根据其计算的财务报表。本节中的财务和会计数据 　　相关分析反映了公司2014年、2015年、2016年经审计的会计报表及附件。 　　附注的主要内容，本公司提醒投资者关注本公司披露的财务报告及报告全文，以获取 　　完整的财务信息。 　　一.财务报表 　　(一)注册会计师意见 　　我们审计了后附的广州海威电声科技有限公司2014年度财务报表。 　　2015年12月31日、2016年12月31日合并及母公司资产负债表， 　　2014年、2015年、2016年合并及母公司利润表、合并及母公司现金流。 　　报表、合并及母公司股东权益变动表、财务报表附注。 　　我们认为，广州海威电声科技有限公司的财务报表在所有重大方面都符合规定。 　　已编制了企业会计准则的规定，公允地反映了海维电声科技股份有限公司2014年度的业绩。 　　截***2015年12月31日、2016年12月31日和2014年12月31日的财务状况 　　度、2016年经营业绩和现金流。 　　(二)发行人***近三年的会计报表。 　　1.综合平衡表 　　单位:元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　流动资产: 　　货币资金96，657，431.16 80，553，057.83 57，475，410.06 　　应收票据-1，266，117.66 8，482，473.32 　　应收账款9432641.936637272.141398403.47 　　预付款项7，811，646.68 1，841，611.78 1，957，447.54 　　应收利息119，716.11- 　　其他应收款774，641.98 1，002，608.58 893，300.99 　　库存55346622.19 56380408.60 72261780.65 　　其他流动资产209686.92 69443.63 60165.58 　　流动资产总额170，352，386.97，147，750，520.22，142，528，981.61。 　　非流动资产: 　　1-1-240 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　固定资产70573324.11 77093935.78 84505990.30 　　在建工程47933233.20 22677676.07 619238.07 　　无形资产6668216.81 6212614.46 5711362.51 　　长期待摊费用293，086.83 84，499.93 198，595.21 　　递延所得税资产1，645，623.84 2，303，827.58 2，282，413.40 　　其他非流动资产842，866.21 912，851.11 293，291.00 　　非流动资产总额127，956，351.00109，285，404.9393，610，890.49。 　　总资产298，308，737.97 257，035，925.15 236，139，872.10。 　　流动负债: 　　短期贷款15，000，000.00 　　应付票据- 　　应付账款32，956，343.22 20，743，171.22 19，568，743.25 　　预收账款3，653，618.87 4，329，980.36 2，910，624.48 　　应付职工薪酬5，210，322.22 4，463，795.45 3，657，913.34。 　　应交税金6，235，860.63 4，654，065.09 5，616，438.64。 　　其他应付款4，253，993.123，975，506.033，924，061.99。 　　一年内到期的非流动负债- 　　流动负债总额为52，310，138.0638，166，518.1550，677，781.70。 　　非流动负债: 　　长期贷款- 　　特殊应付账款- 　　估计负债- 　　递延所得税负债- 　　其他非流动负债- 　　非流动负债总额- 　　负债总额为52，310，138.0638，166，518.1550，677，781.70。 　　股东权益: 　　实收资本(或股本)62，337，600.00 　　资本公积47，366，560.07 　　特别储备- 　　其他综合收益27，217.46 -31，396.48 -32，851.97 　　盈余公积12251157.38 9964629.41 7839228.29。 　　未分配利润124，016，065.0099，232，014.0067，951，554.01。 　　归属于母公司的股东权益245，998，599.91，218，869，407.00，185，462，090.40。 　　少数股东权益- 　　股东权益合计245，998，599.91，218，869，407.00，185，462，090.40。 　　负债和股东权益合计298，308，737.97，257，035，925.15，236，139，872.10。 　　1-1-241 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2.损益汇报表 　　单位:元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　一、营业收入总额243，484，998.58，244，952，903.17，228，825，657.12。 　　其中:营业收入243，484，998.58 244，952，903.17 228，825，657.12。 　　二。营业费用总额为205，333，197.37，208，166，290.54，189，388，130.27。 　　其中:营业成本150，931，251.60，149，007，216.09，139，898，797.09。 　　税费3，063，621.82 2，785，719.48 2，381，127.39 　　销售费用15，957，722.78 15，482，051.03 12，986，393.36 　　管理费用36095805.59 38757962.45 33810958.27 　　财务费用-837，350.32-390，095.52 212，032.19 　　资产减值损失122，145.90 2，523，437.01 98，821.97 　　三。营业利润(亏损以“-”号填列) 　　38,151,801.21 36,786,612.63 39,437,526.85 　　填写该栏) 　　加:营业外收入5，448，458.76 2，106，568.47 1，642，294.62。 　　其中:非流动资产处置利润 　　65,095.15 - 29,352.56 　　得到 　　减:营业外支出48，363.39 370，682.56 179，548.73。 　　其中:非流动资产处置损失 　　13,987.91 264,073.83 40,956.51 　　失去 　　四、利润总额(亏损以“-”号填列 　　43,551,896.58 38,522,498.54 40,900,272.74 　　填写该栏) 　　减:所得税费用6，507，301.61 5，116，637.43 6，807，515.03。 　　动词 （verb的缩写）净利润(亏损以“-”号填列) 　　37,044,594.97 33,405,861.11 34,092,757.71 　　填写该栏) 　　(a)由母公司拥有 　　37,044,594.97 33,405,861.11 34,092,757.71 　　作者的净利润 　　(II)少数股东的损益— 　　六、其他税后综合收益 　　58,613.94 1,455.49 -10,744.14 　　净总值 　　(一)今后不能重新分类。 　　- - - 　　损益的其他综合收益 　　(2)以后将重分类为损失。 　　- - - 　　其他综合利息收入 　　(三)外币报表折算差额58，613.94 1，455.49 -10，744.14 　　七。综合收益总额37，103，208.91 33，407，316.60 34，082，013.57 　　(a)由母公司拥有 　　37,103,208.91 33,407,316.60 34,082,013.57 　　的综合收益总额 　　(2)属于少数股东 　　- - - 　　综合收益总额 　　八。每股收益 　　(1)基本每股收益0.59 0.54 0.56 　　(二)稀释每股收益0.59 0.54 0.56 　　3.合并现金流量表 　　单位:元 　　1-1-242 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2016年、2015年和2014年项目 　　一、经营活动现金流量 　　数量: 　　销售商品和提供劳务。 　　281,211,813.24 288,695,907.90 256,242,098.07 　　现金 　　将收到的税款退还***9，544.94-83，064.39。 　　收到其他与业务活动有关的信息。 　　6,613,533.02 2,893,994.35 1,685,301.52 　　现金 　　经营活动现金流入小计:287，834，891.20 291，589，902.25 258，010，463.98 　　购买商品和接受劳务报酬 　　126,864,036.14 126,840,152.99 128,732,680.33 　　现金 　　向员工支付工资。 　　53,426,044.13 53,443,204.96 45,853,537.67 　　现金 　　缴纳各种税27，941，062.59 31，359，673.17 23，789，491.28。 　　支付与业务活动相关的其他费用。 　　17,377,481.86 18,935,621.52 18,230,526.64 　　现金 　　经营活动现金流出小计225，608，624.72 230，578，652.64 216，606，235.92 　　经营活动产生的现金流量净额 　　62,226,266.48 61,011,249.61 41,404,228.06 　　额 　　第二，投资活动产生的现金流量 　　数量: 　　处置固定资产、无形资产和 　　收回其他长期资产的现金净额97，088.30，261，020.03，1，236，150.00。 　　额 　　出售附属公司及其他业务单位 　　- - - 　　收到的现金净额 　　收到与投资活动有关的其他信息 　　- - 150,000.00 　　现金 　　投资活动现金流入小计97，088.30 261，020.03 1，386，150.00。 　　购建固定资产、无形资产和 　　30,900,662.42 23,073,909.05 8,196,992.22 　　其他长期资产支付的现金 　　获得子公司和其他业务单位 　　- - 20,343,450.78 　　支付的现金净额 　　对其他投资相关活动的支付 　　- - - 　　现金 　　投资活动现金流出小计30，900，662.42 23，073，909.05 28，540，443.00。 　　投资活动产生的净现金流量 　　-30,803,574.12 -22,812,889.02 -27,154,293.00 　　额 　　三。融资活动产生的现金流量 　　数量: 　　吸收投资收到的现金-500万元 　　借款收到的现金-15，000，000.00 　　收到的其他请求与筹资活动有关。 　　- - 5,939,695.83 　　现金 　　筹资活动现金流入小计-25，939，695.83 　　偿还债务支付的现金15，000，000.00 　　分配股利、利润或支付利息9，974，016.00275，000.00709，789.58。 　　1-1-243 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2016年、2015年和2014年项目 　　支付的现金 　　支付其他相关的融资活动。 　　5,540,000.00 - 7,904,714.52 　　现金 　　筹资活动现金流出小计15，514，016.0015，275，000.0023，614，504.10 　　融资活动产生的现金流量净额 　　-15,514,016.00 -15,275,000.00 2,325,191.73 　　额 　　四。汇率变动对现金的影响195，696.97 154，287.18 -80，315.92 　　动词 （verb的缩写）现金及现金等价物净增加额 　　16,104,373.33 23,077,647.77 16,494,810.87 　　提高 　　加:年初的现金和现金等价物 　　79,928,057.83 56,850,410.06 40,355,599.19 　　平衡 　　不及物动词期末现金及现金等价物 　　96,032,431.16 79,928,057.83 56,850,410.06 　　平衡 　　(三)母公司***近三年的会计报表。 　　1.母公司资产负债表 　　单位:元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　流动资产: 　　货币资金60176863.52 51276120.28 26120420.31 　　应收票据1，204，635.00 7，550，581.00 　　应收账款9，459，589.99 6，831，793.58 1，699，214.52 　　预付款项6，874，313.01，860，754.64，896，527.60 　　应收利息57，930.00- 　　其他应收款615，410.91 1，469，029.80 10，223，606.55 　　库存20380647.75 18565338.87 26173075.00 　　其他流动资产72，533.68 69，443.63 26，833.52 　　流动资产总额97，637，288.86 80，277，115.80 72，690，258.50。 　　非流动资产: 　　长期股权投资136，769，463.01 135，443，923.01 135，443，923.01 　　固定资产2717533.45 3328655.30 4288129.92 　　在建工程-253，000.00 　　无形资产312176.10，173127.07，259690.61 　　长期待摊费用74，213.82-88，095.24 　　递延所得税资产287，760.43 362，538.02 589，812.13。 　　其他非流动资产546，392.80-56，000.00 　　非流动资产总额140，707，539.61，139，308，243.40，140，978，650.91。 　　总资产238，344，828.47 219，585，359.20 213，668，909.41。 　　流动负债: 　　短期贷款15，000，000.00 　　应付票据- 　　应付账款16，520，193.92 10，935，745.83 10，702，732.74 　　预收账款633，457.26 1，257，996.42 868，120.32 　　1-1-244 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　应付职工薪酬1，407，650.82 1，423，462.21 1，081，659.80。 　　应交税费1，878，274.05 1，381，582.92 2，459，634.31。 　　其他应付款1，562，337.50 1，134，920.63 1，359，122.22 　　一年内到期的非流动负债- 　　流动负债总额为22，001，913.5516，133，708.0131，471，269.39。 　　非流动负债: 　　长期贷款- 　　特殊应付账款- 　　估计负债- 　　递延所得税负债- 　　其他非流动负债- 　　非流动负债总额- 　　负债总额为22，001，913.5516，133，708.0131，471，269.39。 　　股东权益: 　　股本62337600.00 　　资本公积46，567，757.15 　　特别储备- 　　盈余公积12251157.38 9964629.41 7839228.29。 　　未分配利润95，186，400.39 84，581，664.63 65，453，054.58。 　　股东权益合计216，342，914.92，203，451，651.19，182，197，640.02。 　　负债和股东权益合计238，344，828.47，219，585，359.20，213，668，909.41。 　　2.母公司损益表 　　单位:元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　一、营业收入:119，642，038.41，126，815，068.32，129，321，141.29 　　减:营业成本75，080，475.45 78，245，155.38 80，079，792.46。 　　税费1，032，691.57 1，193，629.11 1，208，201.35 　　销售费用9，058，852.06 8，790，750.29 8，124，341.97。 　　管理费用11993826.37 12739558.43 11270038.00 　　财务费用-426，912.29，159，989.03，83，294.94 　　资产减值损失151，560.66 1，379，399.14 22，863.27 　　加:公允价值变动收益- 　　投资收益-2000万元 　　二。营业利润22，751，544.59 24，306，586.94 48，532，609.30 　　加:营业外收入3，681，680.66，842，651.82，434，879.92。 　　减:营业外支出21，767.78 321，488.63 42，220.49。 　　其中:非流动资产处置损失-261，233.15- 　　三。利润总额26，411，457.47 24，827，750.13 48，925，268.73 　　减:所得税费用3，546，177.743，573，738.964，267，987.86。 　　四。净利润22，865，279.73 21，254，011.17 44，657，280.87 　　动词 （verb的缩写）其他综合收益的税后净收入- 　　不及物动词综合收益总额22，865，279.73 21，254，011.17 44，657，280.87 　　1-1-245 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　3、母公司现金流量表 　　单位:元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　一、经营活动产生的现金 　　流量: 　　销售商品和提供劳务。 　　137,373,656.94 149,388,549.68 159,833,482.02 　　现金 　　收到的税款将退还***9，544.94- 　　接收与业务活动相关的其他信息 　　5,220,643.67 9,569,249.24 942,860.16 　　现金 　　经营活动现金流入小计142，603，845.55，158，957，798.92，160，776，342.18 　　购买商品和接受劳务报酬 　　78,715,271.83 77,515,258.33 83,315,565.56 　　现金 　　向员工支付工资。 　　15,007,638.52 15,380,498.38 14,091,025.78 　　用现金支付 　　缴纳的各种税费11，886，157.94 15，113，254.50 13，126，229.10。 　　支付与业务活动相关的其他费用 　　10,240,045.07 10,396,465.07 9,435,900.55 　　现金 　　经营活动现金流出小计:115，849，113.36，118，405，476.28，119，968，720.99 　　经营活动现金流量 　　26,754,732.19 40,552,322.64 40,807,621.19 　　净总值 　　二。投资活动产生的现金 　　流量: 　　收回投资收到的现金- 　　投资收益收到的现金-20，000，000.00 　　固定资产和无形资产的处置 　　以及其他长期资产收回的现金78，598.98 233，218.50 1，236，150.00。 　　黄金的净数量 　　接收与投资活动相关的其他信息 　　13,000,000.00 - 17,914,695.39 　　现金 　　投资活动现金流入小计13，078，598.98 233，218.50 39，150，845.39。 　　固定资产和无形资产的购建 　　及其他长期资产:1，163，891.33，444，748.93，1，162，059.22。 　　金色的 　　投资支付的现金:1，325，540.00元- 　　获得子公司和其他业务订单 　　- - 20,343,450.78 　　一点支付的现金净额 　　支付与投资活动相关的其他费用 　　13,000,000.00 - 76,000,000.00 　　现金 　　投资活动现金流出小计15，489，431.33 444，748.93 97，505，510.00。 　　投资活动的现金流量 　　-2,410,832.35 -211,530.43 -58,354,664.61 　　净总值 　　三。融资活动产生的现金 　　流量: 　　吸收投资收到的现金-500万元 　　借款收到的现金-15，000，000.00 　　接收与筹款活动有关的其他信息 　　- - 5,939,695.83 　　现金 　　1-1-246 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2016年、2015年和2014年项目 　　筹资活动现金流入小计-25，939，695.83 　　偿还债务支付的现金15，000，000.00 　　分配股息、利润或还款。 　　9,974,016.00 275,000.00 709,789.58 　　利息支付的现金 　　支付与融资活动相关的其他费用。 　　5,540,000.00 - 4,118,115.00 　　现金 　　筹资活动现金流出小计15，514，016.0015，275，000.0019，827，904.58 　　融资活动产生的现金流量 　　-15,514,016.00 -15,275,000.00 6,111,791.25 　　净总值 　　第四，汇率变动对现金的影响 　　70,859.40 89,907.76 -7,851.70 　　大声地 　　动词 （verb的缩写）现金和现金等价物净额 　　8,900,743.24 25,155,699.97 -11,443,103.87 　　数额增加 　　加:开头的现金相当于现金。 　　50,651,120.28 25,495,420.31 36,938,524.18 　　物料平衡 　　期末现金及现金等价物余额 　　59,551,863.52 50,651,120.28 25,495,420.31 　　额 　　二。合并报表的范围和变化 　　(一)确定合并范围的原则 　　合并财务报表的合并范围应当以控制为基础确定，公司应当接受所有子公司。 　　纳入合并财务报表的合并范围。如果公司通过子公司直接或间接拥有被投资方， 　　半数以上的投票权也将被确认为被投资单位的子公司，并纳入合并财务报表。 　　和范围。 　　(二)合并报表的编制方法 　　合并财务报表以本公司及其子公司的财务报表为基础，并根据其他相关资料，按照 　　对子公司的长期股权投资按权益法调整后，由公司编制。 　　本公司统一子公司采用的会计政策和会计期间，并使其采用会计政策。 　　在政策和会计期间与公司保持一致。在编制合并会计报表时，遵循重要性原则和抵销原则 　　母公司与子公司之间、子公司之间的内部往来、内部交易和股权投资。 　　项目。 　　(三)合并报表的范围 　　公司名称包含在合并报表中的年份。 　　珠海海威科技有限公司2014年、2015年、2016年 　　中山海威电器有限公司2014年、2015年、2016年 　　广州盛骏物业管理有限公司2014年、2015年、2016年 　　1-1-247 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　Hivia声学公司，2014年、2015年和2016年 　　三。采用的主要会计政策和会计估计 　　(一)收入和成本的确认原则和计量方法 　　1.销售商品 　　本公司在满足下列条件时确认收入的实现:商品所有权的主要风险和 　　报酬转移给买方；既没有通常与所有权联系在一起的继续管理权，也没有拥有 　　控制销售的商品；与交易相关的经济利益能够流入公司；相关收入和成就 　　这可以可靠地衡量。 　　公司产品销售分为内销和外销，其中内销分为线上、线下直销、线上和线上。 　　分销出口分为直销和海外分销两种模式，确认公司收入的具体方法如下: 　　各种销售收入确认的方法和时间点以及取得的凭证: 　　(1)线下经销商模式 　　①收入确认的具体方法:采用买断法，根据与客户签订的合同和/或购买。 　　根据订单的约定，公司将货物交给寄售点，货运公司代表经销商验收，并取得收款权。 　　收入在利润中确认。 　　②确认收入的时间点:公司将货物交付到指定的交货地点后，取得已签字的送货单。 　　当时。 　　③取得的凭证:托运人签字的货运单。 　　返利的会计处理:每月、季度或年初公司根据合同约定的销售任务。 　　根据完成情况计算上月、季度或年度的返利金额，并与经销商确认返利金额。 　　回扣是在随后的购买中产生的。返利方式是经销商直接从后续的货款中扣除返利。 　　金额，直***抵扣完毕，公司确认扣除返利金额后的销售收入，同时， 　　结转相关费用。 　　(2)网上经销商模式 　　①确认收入的具体方法:JD.COM和亚马逊将货物送到指定的交货地点进行检验。 　　收货后，经销商验收后，收货系统确认收货数据时确认收入； 　　②收入确认时间:公司将货物交付到指定的交货地点，货物验收后由经销商接收。 　　当收据被确认时； 　　1-1-248 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(3)取得的凭证:经销商收货系统确认的收货记录、货运单、发货验收单。 　　返利的会计处理:公司在季度初或年初按合同完成销售任务的情况。 　　计算上一季度或上一年的返利金额，确认后在当月向JD.COM进行现金返利。 　　付款方式为银行转账，返利作为JD.COM宣传推广公司产品的费用，公司获得。 　　开发票后，确认为销售费用。 　　(3)网上自营模式 　　①收入确认的具体方法:公司以快递方式将货物送达指定交货地点后，由***终用户进行确认。 　　确认收款时确认收入； 　　②收入确认时间:公司通过快递将货物送达指定的交货地点后，由***终用户点击确认。 　　当收到货物，货款自动转入公司的支付宝、Suning.cn等账户； 　　(3)取得凭据:公司的支付宝、Suning.cn等账户收款单和快递单。 　　(4)线下直销模式 　　①收入确认的具体方法:采用买断法，根据与客户签订的合同和/或购买。 　　根据订单的约定，公司在产品已经交付，客户已经提货并支付货款时确认收入； 　　②收入确认时间:***终客户向公司提货并支付货款时； 　　③取得的凭证:付款收据和销售收据。 　　(5)出口直销模式 　　①收入确认的具体方法:采用FOB法(即“离岸价”)，本公司在合营企业中。 　　在同一装运港和规定的期限内将货物装上买方指定的船只，并将货物交给承运人。 　　人，公司在办理完出口报关手续并在产品装船离岸后，凭所取得的报关单和出口发票 　　以及其他与出口有关的文件，例如货运单； 　　②收入确认时间:公司完成出口报关手续，产品离岸后取得报关单。 　　与出口有关的文件，如提单和提货单； 　　③取得的凭证:报关单、提单、出口发票、货运单。 　　(6)海外分销模式 　　①收入确认的具体方法:采用买断法，美国子公司hivi与客户签约。 　　采购订单，货物交付到指定的交货地点后，取得收货后的提货单收据。 　　进入； 　　②收入确认时间:子公司将货物交付到指定的交货地点后，取得已签字的交货。 　　在订购时； 　　1-1-249 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　③取得的凭证:签收的送货单。 　　(7)ODM/OEM模式 　　①收入确认的具体方法:根据与客户签订的合同和/或采购订单，公 　　货物交付到指定交货地点后，公司以签收的送货单收据确认收入； 　　②确认收入的时间点:公司将货物交付到指定的交货地点后，取得已签字的送货单。 　　当时； 　　③取得的凭证:签收的送货单。 　　2.转让资产使用权 　　转让资产使用权能够满足相关的经济利益，收入金额很可能是可以接受的。 　　依赖计量时，确认转让资产使用权的收入。利息收入建立在他人使用公司货币资产的基础上。 　　黄金时间和实际利率的计算和确定；收费收入应当按照相关合同或者协议收取。 　　以及计算和确定方法。 　　3.经营成本的主要核算方法和流程 　　根据产品规格型号多的特点，产品成本核算采用品种法和分步法，即根据 　　逐步计算产品成本。成本归集和核算的主要流程如下: 　　(1)各种成本费用的收取 　　生产成本归集项目分为直接材料、直接人工和制造费用。 　　①直接材料 　　根据销售情况和销售预测制定生产计划，营销中心及以上月平均销量为 　　根据上一季度的月均销量做出销售预测，制造中心据此安排生产计划并进行生产。 　　根据生产计划所需的原材料数量，部门向原材料仓库和半成品仓库发放领料单。 　　领料，财务部根据领料车间的品种和数量，采用加权平均法计算各车间的月领料量。 　　所使用的原材料和半成品的成本，应当归集计入生产成本中的直接材料明细科目。 　　②直接人工 　　各生产车间根据生产工人的岗位、工作时间、加班时间，每月计算人工成本。 　　明细表，财务部根据经车间主管审核的人工成本明细表，人力资源部为每辆车计提费用。 　　间接直接人工成本包括在生产成本中的直接人工明细帐户中。 　　③制造成本 　　制造费用主要包括厂房和设备折旧、间接人工成本、车间配件和公用设施消耗。 　　1-1-250 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　等。，财务部根据审核后的车间领料单和车间费用报销单。 　　单，ERP系统计算的各生产车间折旧，人力资源部审核的人工成本等。 　　各项制造费用按生产车间实际发生额归集，计入制造费用科目。 　　(2)生产成本项目在半成品和领用后的产品之间的分配。 　　(1)制造费用的分配 　　财务部将当月发生的制造费用全部按照工时分摊到各产品的生产成本中。 　　本中。 　　(2)自制半成品，产品成本的分配。 　　每月底，财务部根据生产数量将半成品车间的生产成本分摊到所有半成品上。 　　产品。 　　(3)产成品的成本核算 　　月末，财务部根据各种成品的数量，将成品车间的生产成本分摊到各产品上。 　　在产成品中，编制生产成本计算表，计算产成品的总成本和平均单位成本。 　　(4)经营成本的结转 　　“营业成本”用于计算已售出的产成品的生产成本。月底，财务部根据各种生产 　　商品成本和已实现销售数量按加权平均法计算，当月销售成本由库存商品计算 　　该账户结转***销售成本账户。" 　　(5)具体的成本核算流程 　　日常数据收集、记录并输入财务系统。 　　月末数据的统计、汇总和制表 　　在产品库存，电表读数和油耗统计。 　　工资、折旧等的分配。 　　成本收集和分配 　　产品成本统计表 　　1-1-251 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　4.成本结转的具体原则和方法要适时。 　　对于国内销售，根据销售合同和销售订单，将货物交付给买方并取走。 　　在对方确认时确认收入，同时根据各种产成品的成本和已实现的销售数量，按月。 　　***后加权平均法计算当月销售成本，从库存商品账户结转到销售成本部门。 　　眼睛。 　　出口销售，完成出口报关手续后，产品离岸后，以取得的报关单为准 　　提单、提货单等与出口相关的凭证确认收入，同时根据各种产成品的成本和已实现的销售额 　　当月销售成本在月末采用加权平均法计算，从库存商品账户结转***销售额。 　　销售成本账户。 　　(2)同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法 　　1、同一控制下企业合并的会计处理方法 　　参与合并的企业在合并前后***终受同一方或多方控制，且该控制 　　非暂时性，是同一控制下的企业合并。通常情况下，同一控制下的企业合并。 　　指同一企业集团内企业之间的合并，此外，一般不视为同一控制 　　体制下的企业合并。 　　本公司在企业合并中作为合并方取得的资产和负债，应当按照合并日进行***终控制。 　　合并财务报表中账面价值的计量。同一控制下控股合并形成的长期股权 　　对于投资，本公司在合并日取得被合并方的所有者权益，并在***终控制方合并财务报表。 　　以账面价值中所占份额作为形成长期股权投资的初始投资成本。相关会计处理参见。 　　长期股权投资；对于同一控制下通过并购取得的资产和负债，公司应当根据相关信息。 　　被合并方资产和负债的账面原值入账。公司取得净资产的账面价值及支付 　　合并对价账面价值(或已发行股份面值总额)的差额，调整资本公积；大写的龚 　　如果累计金额不足以抵销，应调整留存收益。 　　本公司作为合并方，发生了与企业合并直接相关的各种费用，包括支付 　　审计费、评估费、法律服务费等。在发生时计入当期损益。发送业务组合 　　银行债券或承担其他债务以支付费用、佣金等。，计入已发行债券和其他债务。 　　的初始测量量。企业合并中发行权益性证券所发生的手续费、佣金和其他费用 　　权益类证券溢价收入抵扣时，如果溢价收入不足以冲减，冲减留存收益。 　　同一控制下的控股公司合并形成母子公司关系的，母公司应当编制合并日的合并财务报告。 　　1-1-252 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　报表，包括合并资产负债表、合并利润表和合并现金流量表。合并资产负债表， 　　将被合并方的资产和负债的账面价值纳入合并财务报表，被合并方和被合并方 　　合并日或之前发生的交易为内部交易，与合并财务报表相关。 　　抵消原则；合并利润表和现金流量表，包括合并方和被合并方自合并当期起的报表。 　　期初***合并日实现的净利润和现金流量是指双方在当期发生的交易 　　内部交易产生的现金流量应当按照合并财务报表的相关原则进行抵销。 　　2.不同控制下企业合并的会计处理方法。 　　如果参与合并的各方在合并前后不受同一方或相同各方的***终控制，则不属于同一。 　　1.控制下的企业合并。 　　企业合并成本的确定:企业合并成本包括购买方为企业合并支付的现金。 　　黄金或非现金资产、发行或承担的债务、发行的权益证券等的公允价格。在购买日期。 　　值，企业合并中发生的直接相关费用计入当期损益。通过多次交换交易点 　　合并成本是每一单笔交易成本的总和。 　　非同一控制下的控股合并取得的长期股权投资，本公司在购买日确定。 　　企业合并成本(不包括应向被投资单位收取的现金股利和利润)，作为购买 　　长期股权投资的初始投资成本；非同一控制下吸收合并获得的符合性确认条款 　　本公司的可辨认资产和负债在购买日按公允价值确认为本公司的资产。 　　财产和负债。本公司以非货币性资产作为取得被购买方控制权或各种可辨认信息的对价。 　　对于资产和负债，相关非货币性资产在购买日的公允价值与其账面价值之间的差额，应当作为 　　处置资产的利得和损失计入当期合并期间的利润表。 　　非同一控制下的企业合并中，企业合并的成本大于被购买方的成本。 　　确定净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；在吸收合并的情况下，区别在于 　　在母公司个别财务报表中确认为商誉；在控股合并的情况下，差额在合并财务报告中报告。 　　表中列出的是商誉。 　　企业合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额。 　　金额，公司计入当期合并期间损益(营业外收入)。在吸收和合并的情况下，计算差额 　　合并当期母公司的个人损益表；控股合并的，差额计入当期合并。 　　综合收益表。 　　1-1-253 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(3)合并财务报表的编制方法 　　1.确定合并范围的原则 　　本公司将具有实际控制权的子公司和特殊目的主体纳入合并财务报表范围。 　　2.合并程序和方法 　　本公司的合并财务报表按照《企业会计准则第33号——合并财务报表》及相关规定执行。 　　备的要求，合并范围内的所有重大内部交易和往来均应予以抵销。自贡 　　本公司股东权益中不属于母公司的部分，在合并财务报表中作为少数股东权益。 　　在股东权益下单独列示。 　　子公司与公司采用的会计政策或会计期间不一致的，应当编制合并财务报表。 　　按照公司的会计政策或会计期间，对子公司的财务报表进行必要的调整。 　　非同一控制下企业合并取得的子公司，在编制合并财务报表时，应当购买 　　根据购买日可辨认净资产的公允价值调整其个别财务报表；对于相同的控制 　　企业合并中取得的子公司，在下列情况下，应当认定为参与合并各方开始实施控制的时间。 　　以当前状态存在的，其资产、负债、经营成果和现金流量将从当前合并期间开始时转移。 　　金额计入合并财务报表，以前的比较财务报表按照上述原则进行调整。 　　报告期内处置子公司时，子公司自开始***处置日的资产、负债和经营情况应 　　业绩和现金流包含在合并财务报表中。 　　(4)外币业务及外币财务报表的翻译 　　1.外币业务 　　公司外币业务采用系统合理确定的、接近交易日的即期汇率。 　　相似汇率折算成***作为记账的折算汇率；在资产负债表日，对于外币货币项目 　　目:采用资产负债表日即期汇率进行折算。由于资产负债表日的即期汇率和初始确认 　　或前一资产负债表日即期汇率差异产生的汇兑差额，但购建或生产合格资本除外。 　　合格资产借入外币专项贷款产生的汇兑损益，应当按照资本化原则处理。 　　计入当期损益；对于以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用交易日的即期。 　　汇率转换。 　　2.外币财务报表的翻译 　　外币资产负债表中的资产和负债，采用资产负债表日的即期汇率折算。 　　1-1-254 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　除“未分配利润”外，其他股东权益项目采用发生时的即期汇率折算。 　　数数。利润表中的收入和费用，采用交易日的即期汇率折算。上述转换 　　合并资产负债表中产生的外币报表折算差额在所有者权益项目下为“其他综合”。 　　“收入”项目已列出。由于汇率原因，构成海外业务净投资的外币货币项目 　　编制合并财务报表时，因变动产生的汇兑差额应归入合并资产负债表。 　　权益项目下列示“其他综合收益”项目。处置海外业务时，有 　　外币报表折算差额应按比例转入当期损益。外币的现金流就是现金流。 　　数量发生日的即期汇率。汇率变动对现金的影响在现金流量表中单独列示。 　　(五)金融工具的计量方法 　　1.金融资产和金融负债的分类 　　金融资产在初始确认时分为以下四类:以公允价值计量且其变动酌情入账。 　　有损益的金融资产(包括交易性金融资产和指定为以公允价值计量的金融资产及其变动) 　　计入当期损益的金融资产)、持有***到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融。 　　资产。 　　金融负债在初始确认时分为以下两类:以公允价值计量及其变动入账。 　　损益金融负债(包括交易性金融负债和指定为以公允价值计量的金融负债及其变动) 　　计入当期损益的金融负债)和其他金融负债。 　　2.金融资产和金融负债的确认基础和计量方法 　　当公司成为金融工具合同的一方时，它确认一项金融资产或金融负债。初始确定性 　　确认金融资产或金融负债时，应当以公允价值计量；对于公允价值计量及其变动 　　计入当期损益的金融资产和金融负债，以及相关交易费用直接计入当期损益；关于 　　对于其他类型的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。 　　本公司将对该金融资产进行公允价值计量，不会将该融资从基金的未来处置中扣除。 　　生产时可能发生的交易费用，但下列情况除外:(1)持有***到期投资、贷款和 　　应收款项采用实际利率法以摊余成本计量；(2)在活跃市场中没有报价 　　公允价值不能可靠计量的权益工具投资，以及与必须交付的权益工具挂钩的投资。 　　以该权益工具结算的衍生金融资产应当按照成本计量。 　　本公司采用实际利率法，按照摊余成本对金融负债进行后续计量，但下列情况适用。 　　但:(1)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债应当以公允价值计量。 　　1-1-255 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　计量，且不扣除该金融负债未来结算时可能发生的交易费用；(2)在活跃市场中 　　没有报价，公允价值不能可靠计量，必须交付权益工具。 　　衍生金融负债的结算应当以成本计量；(3)未指定以公允价值计量，且 　　变动计入当期损益或未指定为以公允价值计量的金融负债的金融担保合同。 　　及其变动计入当期损益，将以低于市场利率发放贷款的贷款承诺，按照相关现金履行。 　　该义务所需支出的***佳估计数和初始确认金额从按照实际利率法摊销的累计中扣除。 　　摊销后的余额为后续计量的两个金额中的较高者。 　　3.金融资产转移的确认基础和计量方法 　　本公司已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方，***终 　　只确认金融资产；保留金融资产所有权中几乎所有的风险和回报，并持续下去。 　　确认所转移的金融资产，并将收到的对价确认为金融负债。公司没有改变 　　金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬都没有保留的，应当分别下列情况处理。 　　李:(1)放弃对该金融资产控制的，终止确认该金融资产；(2)不放弃 　　该金融资产受到控制的，按照继续涉入所转移金融资产的程度确认相关金融资产。 　　并据此确认相关负债。 　　金融资产整体转移满足终止确认条件的，下列两项金额的差额计入当期损益。 　　损益:(1)所转移金融资产的账面价值；(2)因转让而收到的对价与原对价相同。 　　计入所有者权益的公允价值累计变动之和。金融资产的部分转移符合终止条件。 　　确认条件，已转移金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和终止确认部分。 　　部分，按各自的相对公允价值，以及以下两者的差额计入。 　　当期损益:(1)终止确认部分的账面价值；(2)终止确认的对价与原对价相同 　　直接计入所有者权益的公允价值变动累计额中相应终止确认部分的总和。 　　公允价值变动产生的不符合套期会计要求的利得或损失，应当直接计入。 　　当期损益。 　　4.主要金融资产和金融负债公允价值的确定方法。 　　对于存在活跃市场的金融资产或金融负债，按照活跃市场中的报价确定其公允价值。 　　价值；对于没有活跃市场的金融资产或金融负债，应采用估值技术(包括参考熟悉度) 　　自愿交易双方近期市场交易中使用的价格，参考实质上相同的价格。 　　其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。)来确定其公平性。 　　1-1-256 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　价值；初始取得或产生的金融资产或承担的金融负债，应当按照市场交易价格确认。 　　确定其公允价值的基础。 　　5.金融资产减值测试和减值准备的方法。 　　资产负债表日，除以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产外。 　　金融资产进行减值测试。对单项金额重大的金融资产单独进行减值测试；对蛋 　　金额不重大的金融资产包含在具有类似信用风险特征的金融资产组合中。 　　进行减值测试/单独进行减值测试；对未发生减值的金融资产进行单独测试(包括单项支付) 　　重大和不重大金融资产)，包含在具有类似信用风险特征的金融资产组合中。 　　在中进行损伤测试。 　　期末有客观证据表明以摊余成本计量的金融资产发生了减值的，根据 　　其账面价值与预计未来现金流量的现值之间的差额计算确认减值损失，为短期应收款项。 　　如果预计未来现金流量与其现值之间的差异很小，则在确定相关减值损失时是不正确的。 　　预计未来现金流会折现。活跃市场中没有报价，其公允价值不可靠。 　　计量的权益工具投资，或与权益工具挂钩并通过交付权益工具进行结算的衍生工具。 　　金融资产发生减值时，应当将权益工具投资或衍生金融资产的账面价值与按照 　　根据类似金融资产当前市场收益率确定的现值与未来现金流量折现后的差额， 　　确认为减值损失。可供出售金融资产的公允价值已大幅下降，并预计将下降。 　　当趋势为非暂时性时，确认减值损失，原直接计入所有者权益的公允价值。 　　价值累计损失转出，计入减值损失。 　　(六)应收账款坏账准备的确认标准和计提方法 　　1.单项金额重大且单项计提坏账准备的应收账款。 　　单笔金额重大的判断依据是公司将对单个法人单位或自然人欠款100万元以上。 　　或金额标准(含100万元)的应收账款归类为单项金额重大的应收账款。 　　对单项金额重大的应收款项单独进行减值测试，且发生在测试后。 　　单项金额重大，单独计提。 　　发生减值的，按照其未来现金流量现值低于其账面价值的差额， 　　坏账准备的计提方法 　　确定减值损失，计提坏账准备。 　　2.按投资组合计提应收账款坏账准备。 　　确定组合的基础 　　账龄组合划分为与账龄相似的信用风险特征。 　　无信用风险的投资组合按照回收时是否无风险来划分投资组合。 　　合并范围内的关联方合并分为合并范围内的应收账款。 　　1-1-257 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　组合计提坏账准备的方法 　　组合名称权责发生制方法 　　组合老化分析方法 　　不排除任何信贷风险组合。 　　不包括合并范围内的关联方组合。 　　在投资组合中，坏账准备按账龄分析法计提: 　　账龄应收账款和其他应收账款的计提比率 　　1年内5% 5% 　　1-2年10% 10% 　　2-3年30% 30% 　　3-4年50% 50% 　　4-5年80% 80% 　　5年以上100% 100% 　　3.单项计提坏账准备的应收账款，虽然单项金额不重大。 　　单项计提坏账准备的原因有客观证据表明其已经发生减值。 　　单项金额不重大且有客观证据表明已发生减值的应收款项。 　　坏账准备的计提方法 　　项，单独进行减值测试，确定减值损失，计提坏账准备。 　　对于应收票据和预付款项，本公司单独进行了减值测试，有客观证据表明其发生。 　　发生减值的，按照未来现金流量现值低于其账面价值的差额确认减值损失，并计入 　　减值准备。 　　对应收款项计提坏账准备后，有客观证据表明该金融资产的价值已经恢复，且客户 　　显然与损失确认后发生的事情有关，原确认的坏账准备应该转回并计入。 　　当期损益。 　　(七)存货的计量方法 　　存货是指企业在日常销售活动中持有的，处于生产过程中的产成品或商品。 　　在产品、生产或提供劳务过程中消耗的材料和物料等。 　　公司存货主要分为原材料、产成品、半成品、在产品和委托加工。 　　材料、发出商品和低值易耗品。 　　本公司购入的原材料和包装材料按实际成本入账，发货时成本加权平均。 　　依法会计；产成品和自制半成品入库时按实际生产成本核算，发出时采用加权平均法。 　　依法会计。 　　1-1-258 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　低值易耗品采用一次摊销法摊销。 　　公司采用永续盘存制。存货应定期盘点，若盘点结果与账面记录不符，应记入 　　期末前查明原因，按企业管理权限，经董事会批准后，期末前处理。 　　完成了。 　　存货跌价准备的确认和计提:以个别存货项目为基础，可变现净值低于账面价值。 　　对这一差额计提存货跌价准备。用于销售的产成品和材料直接用于销售，以便 　　存货的预计售价减去预计销售费用和相关税费后的金额，作为其可变现净值。 　　价值；需要加工的库存材料应从生产的产成品的预计售价中扣除，直***项目完工。 　　在计算将要发生的成本、预计销售费用和相关税费后，确定其可变现净值。 　　价值。 　　各类存货的成本核算方法和程序，以及固定费用的分配方法； 　　存货包括原材料、产成品、半成品、在产品、委托加工材料、发出商品和 　　低值易耗品等类别。 　　生产核算采用品种法和分步法，即按品种分步计算产品成本。生产会计主管 　　关键环节和流程如下: 　　1.原材料入库:原材料检验合格后，库管员办理入库手续，出库验收。 　　单，财务部根据入库验收单、发票登记原材料购买数量和金额，如发票未到。 　　然后根据合同约定的不含税价格估算原材料入库金额，计入原材料账户。 　　生产收购:根据销售情况和销售预测制定生产计划，营销中心多年。 　　制造中心根据月均销量和上一季度月均销量进行销售预测，并据此安排学生。 　　生产计划，生产部将根据生产计划所需的原材料数量，向原材料仓库发放领料单。 　　对于仓库和半成品仓库的领料，财务部根据领料车间的品种和数量，采用加权平均法进行计算。 　　计算各车间当月领用的原材料和半成品成本并归集，计入直接生产成本。 　　材料明细账户。 　　3、直接人工收集:各生产车间每月根据生产工人的岗位、工作时间，加 　　人工成本明细表在交接班时计算，财务部会根据车间主管和人力资源部审核的人工计算人工成本。 　　每个车间的直接人工成本应计在费用表中，并包括在生产成本的直接人工明细部分。 　　眼睛。 　　4.制造费用的收取:制造费用主要包括厂房设备折旧、间接人工费用和车辆。 　　辅助材料消耗和公用工程之间的关系等。·财务部根据经审核的各辅助材料领用车间调拨单，各 　　1-1-259 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　费用报销车间报销单，ERP系统计算各生产车间折旧，人力资源部审核。 　　人工费等数据，制造费用按生产车间的实际发生额进行归集，计入。 　　制造费用账户。 　　5.制造费用的分配:财务部根据产品分配当月发生的所有制造费用。 　　消耗的工时被分配到每个产品的生产成本中。 　　6.自制半成品和在制品的成本分配:每个月末，财务部会根据生产数量把半成品变成汽车。 　　分配到半成品和在产品之间的生产成本。 　　7.成品成本的分配:月末，财务部根据各种成品的数量分配成品车间的成本。 　　生产成本被分配给所有的成品。 　　8.已售产成品成本结转:月末，财务部计算各种产成品成本和实际成本。 　　本期销售数量按加权平均法计算，从产成品账户结转到销售成本。 　　主题。 　　9、每月月底核算生产成本，计算当月的直接材料、直接人工和制造费用。 　　用于成品、自制半成品并在产品间进行分配，成品和自制半成品进行核对组合。 　　网格后进入成品仓库和自制半成品仓库。 　　10.确认收入时，根据销售数量采用加权平均成本结转相应的销售成本。 　　成品结转计入销售成本。 　　(八)长期股权投资的计量方法 　　本公司的长期股权投资包括对子公司的投资和对合营企业及联营企业的投资。 　　资本。 　　1.长期股权投资初始投资成本的确定 　　(1)同一控制下的企业合并，合并方可以支付现金或者转让非现金资本。 　　以产生债务、承担债务或者发行权益性证券作为合并对价的，按照合并日取得被合并方。 　　所有者权益在***终控制方合并财务报表账面价值中的份额，作为其初始投资。 　　本。长期股权投资的初始投资成本及支付的现金、转让的非现金资产和承诺 　　债务账面价值的差额调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。 　　受益。 　　公司通过多次交易分步实现同一控制下企业合并形成的长期股权投资。 　　个别财务报表和合并财务报表按持股比例享有合并日被合并方的所有权。 　　1-1-260 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　在***终控制方合并财务报表账面价值中所占权益份额作为初始投资成本。合并 　　以前持有的被合并方股权投资的账面价值，加上合并日新的投资成本，以及长期股权 　　资本公积按权利投资初始投资成本的差额进行调整；资本公积不足冲减的，应当调整留存。 　　存款收入。 　　(2)非同一控制下的企业合并，购买日支付的合并对价应当与公众相等。 　　允许值作为其初始投资成本。公司通过多次交易逐步实现不同控制下的企业合并。 　　和长期股权投资的形成，为相关会计部门区分个别财务报表和合并财务报表。 　　李:①个别财务报表采用购买日之前持有的被购买方股权投资的账面价值。 　　和购买日新增投资成本之和，作为该项投资的初始投资成本；购买日期前持有 　　被购买方的股权涉及其他综合收益的，该投资将与其他 　　综合收益转入当期投资收益。②在合并财务报表中，对于购买日之前持有的， 　　购买方的股权应当按照股权在购买日的公允价值重新计量，公允价值应当与购买方的公允价值相等。 　　账面价值的差额计入当期投资收益；购买日之前持有的被购买方股权涉及其 　　他的综合收益，与之相关的其他综合收益，在购买日转为当期投资收益。 　　2.通过企业合并形成的长期股权投资以外的其他方式取得的长期股权投资。 　　资本，按照下列规定确定其初始投资成本 　　企业合并形成除外:支付现金取得的长期股权投资，应当按照实际情况支付。 　　购买价格作为投资成本。投资成本包括与取得长期股权投资直接相关的成本。 　　使用费、税金和其他必要的费用；发行权益性证券取得的长期股权投资，应当按照发行权。 　　受益证券的公允价值作为投资成本；通过非货币性资产交换(交换有商 　　业本质)的长期股权投资，投资成本为投资的公允价值和应付 　　作为资产交换成本的相关税费；对于通过债务重组取得的长期股权投资，债权人将 　　股份的公允价值被确认为对债务人的投资。 　　3.本公司对长期股权投资的后续计量和损益确认方法。 　　对被投资单位能够控制的长期股权投资采用成本法核算；有共同之处 　　具有控制和重大影响的长期股权投资，应当采用权益法核算。 　　4.确定对被投资单位有重大影响的基础。 　　有权参与被投资单位的财务和经营政策的决策，但不能控制或 　　与其他方共同控制这些政策制定的人被视为具有重大影响。 　　1-1-261 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　5、长期股权投资减值测试方法和减值准备计提方法。 　　在资产负债表日，对子公司、联营企业和合营企业的投资有客观证据。 　　发生减值的，按照账面价值与可收回金额的差额计提相应的减值准备。长的 　　股权投资的减值损失一经确认，在以后会计期间不予转回。 　　(9)固定资产的计量方法 　　本公司的固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或管理而持有的资产。 　　使用寿命超过一年的有形资产。 　　固定资产在同时满足下列条件时予以确认:(1)与固定资产相关的经济性。 　　利益很可能流入企业；(2)固定资产的成本能够可靠地计量。 　　固定资产分类:房屋和建筑物、机器设备、运输设备、电子设备和办公设备。 　　设备和其他设备。 　　本公司固定资产按其成本进行初始计量，固定资产折旧采用平均寿命法计算。 　　计算，根据固定资产类别、预计经济使用年限和预计净残值，分别确定折旧年限。 　　有限折旧率和年折旧率如下: 　　预计使用年限(年)预计净残值率(%)年折旧率(%) 　　建筑物和附属设施 　　机器和设备10 5 9.50 　　运输设备4-7 5 13.57-23.75 　　办公设备和其他 　　固定资产减值:本公司在资产负债表日对固定资产进行逐项检查，如果确定为 　　可收回金额低于市场价格持续下跌、技术陈旧、损坏、长期闲置等原因造成的可收回金额。 　　账面价值，根据固定资产减值准备的差额，一次性确认固定资产减值损失。 　　认，在以后的会计期间不予转回。可收回金额基于资产的公允价值减去处置费用。 　　确定资产的预计未来现金流量的净额和现值两者中较高者。资产的未来现金 　　现金流的现值是基于资产持续使用和***终处置期间产生的预期未来现金。 　　流，选择合适的贴现率来确定贴现金额。 　　(10)在建工程的计量方法。 　　本公司在建工程按实际成本计价，达到预定可使用状态时转为固定资本。 　　生产。为购建或生产符合资本化条件的资产而借入的专项贷款或占用的一般贷款。 　　专项贷款发生的贷款利息和发生的辅助费用与购建或生产的资本相符。 　　在符合条件的资产达到预定可使用或可销售状态之前，按照其金额进行资本化。 　　1-1-262 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　年底，公司将对在建项目进行全面检查。如果有证据表明在建项目已经发生， 　　发生减值的，计提减值准备。在建工程的减值损失一经确认，在以后会计期间不得转回。 　　转过去。存在下列一项或多项情况时，计提在建工程减值准备:(1)长期停建工程。 　　预计未来三年内不会再次开工的在建项目；(2)无论已建工程的性能如何 　　其实还是技术落后，给企业带来的经济效益很不确定。 　　性；(3)能够证明在建工程已经发生减值的其他情况。 　　(十一)无形资产的计量方法 　　本公司的无形资产是指企业拥有或控制的没有实物形态的可辨认的非货币财产。 　　资产。包括专利权、非专利技术、商标权、著作权、土地使用权、特许经营权等。 　　1.无形资产的成本计量 　　(1)外购无形资产的成本，以使资产达到预定用途所发生的实际支出为基础。 　　定价。 　　(2)内部研究开发项目在研究阶段发生的支出，在发生时计入当期损益，开发阶段。 　　段中的支出能够满足资本化条件的，确认为无形资产成本。 　　(3)投资者投入的无形资产，按照投资合同或协议约定的价值作为成本。 　　但合同或协议约定的价值不公平的除外。接受债务人以非现金资产清偿债务的方式 　　取得的无形资产，或者应收债权换入无形资产，应当以换入无形资产的公允价值为基础。 　　预订它。 　　(4)以非货币性交易投资的无形资产，应当以该无形资产的公允价值和应付金额为基础。 　　相关税费作为进入成本。 　　(五)捐赠的无形资产，捐赠人提供相关凭证的，应当支付凭证上注明的金额。 　　金额加上应缴纳的相关税费；捐赠人不能提供相关证明的，如果是同类或者近似的 　　无形资产存在活跃市场的，按照类似或相似无形资产的市场价格估计的金额，加上 　　网站应缴纳的相关税费视为实际成本；如果没有类似或相似无形资产的活跃市场 　　场，按照捐赠的无形资产预计未来现金流量的现值，作为实际成本；单独 　　按法定程序开发申请的无形资产，以依法取得时发生的登记费和雇佣法为准。 　　教师费用和其他费用，作为实际成本。 　　2.无形资产的摊销方法 　　使用寿命有限的无形资产，在预计使用寿命内采用直线法摊销；没有 　　1-1-263 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　法律预见无形资产为公司带来未来经济利益的期限的，视为使用寿命不确定。 　　使用寿命不确定的有形资产和无形资产不摊销。 　　本公司无形资产的预计使用寿命如下: 　　项目预计使用寿命 　　土地使用权登记期限土地使用证 　　3.无形资产减值准备 　　资产负债表日，本公司应当检查该无形资产是否预计会给企业带来未来经济利益。 　　力，预计可收回金额低于其账面价值的，按单项预计可收回金额与账面价值之和计价。 　　对差额计提减值准备。无形资产的减值损失一经确认，在以后会计期间不能转回。 　　4.公司内部研发项目在开发阶段的支出符合资本化条件。 　　(1)从技术上讲，完成该无形资产以便使用或出售是可行的。 　　(2)有完成该无形资产并使用或出售的意图。 　　(3)无形资产将产生未来经济利益的方式，包括证明使用该无形资产的能力。 　　生产的产品存在于市场上或者无形资产本身存在于市场上；当无形资产将在内部使用时，证明 　　它的有用性。 　　(4)有足够的技术、财务和其他资源支持该无形资产的开发。 　　发，并有能力使用或出售该无形资产。 　　(5)归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。 　　(十二)长期待摊费用 　　本公司长期待摊费用是指已经支出，但受益期限在一年以上(不含一年)的费用。 　　费用包括租入固定资产改良支出和公交站名服务费，由摊销方进行摊销。 　　该方法如下: 　　类别摊销法摊销期 　　租入固定资产改良支出按合同约定的租赁期限采用直线法 　　公交站名服务费直线法以合同约定的命名期为准 　　长期待摊费用不能使以后会计期间受益的项目不予摊销。 　　摊余价值全部转入当期损益。 　　(十三)借款费用的核算。 　　借款费用是指企业因借款而发生的利息及其他相关费用。 　　本公司为购建或生产符合资本化条件的资产或占用一般 　　贷款发生的贷款利息和专项贷款发生的辅助费用符合购建或生产。 　　1-1-264 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　资本化资产应当按照达到预定可使用或者可销售状态前的资本化率计算。 　　将…的数量资本化。其他借款费用在发生时计入当期损益。 　　为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专项借款的，应当将专项借款视为。 　　本期实际发生的利息支出，减去未使用的贷款资金存入银行取得的利息收入。 　　或者将临时投资取得的投资收益金额确定为应当资本化的费用。 　　公司为购建或生产符合资本化条件的资产而占用的一般借款，应当按照累 　　超过专项贷款部分的资产支出乘以占用的一般贷款资本的加权平均值。 　　资本化率用于计算和确定一般贷款应资本化的利息金额。资本化率基于一般借款加上 　　加权平均利率的计算和确定。 　　(14)政府补助 　　政府补助是指本公司从政府无偿取得的货币性资产和非货币性资产，不包括政府。 　　政府作为所有者投入的资本。政府补助分为资产相关政府补助和收入相关政府补助。 　　政府补贴。政府补助在能够满足政府补助所附条件并能够收到时予以确认。 　　政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补贴是非商品 　　货币性资产应当以公允价值计量；如果公允价值不能可靠地获得，应当使用名义金额。 　　测量。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。 　　与资产相关的政府补助确认为递延收益，并在相关资产的使用寿命内持平。 　　都分配到当期损益。与收入相关的政府补助，用于补偿未来期间的相关费用。 　　和损失，确认为递延收入，在确认相关费用的期间计入当期损益；用于补充 　　对已经发生的相关费用和损失的补偿，应当直接计入当期损益。 　　(15)所得税费用 　　1.所得税费用的确认 　　所得税的会计处理采用资产负债表债务法。在资产负债表日，公司应 　　可抵扣暂时性差异和适用所得税税率的计算结果，并确认相应的递延所得税资产。 　　递延所得税收入；根据应纳税暂时性差异和适用的所得税税率，确实 　　确认递延所得税负债和相应的递延所得税费用。 　　2.递延所得税资产的确认 　　在确认由可抵扣暂时性差异产生的递延所得税资产时，应当以未来提取的可能性为基础。 　　可用于抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额有限，但也具有以下特征 　　1-1-265 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　交易中资产或负债初始确认产生的递延所得税资产: 　　(1)该交易不是企业合并； 　　(2)交易发生时，既不影响会计利润，也不影响应纳税所得额(或可抵扣亏损) 　　损失)。 　　3.递延所得税负债的确认 　　除下列交易产生的递延所得税负债外，本公司确认所有应纳税暂时性差异。 　　不同来源产生的递延所得税负债: 　　(1)初始确认具有下列特征的交易产生的资产或负债: 　　①该交易不是企业合并； 　　②交易发生时，既不影响会计利润，也不影响应纳税所得额(或可抵扣亏损)。 　　(2)本公司与子公司、联营企业、合营企业投资相关的应纳税暂时性差异。 　　不同的，应当确认相应的递延所得税负债。但是，除非同时满足以下条件: 　　(1)投资企业能够控制暂时性差异转回的时间； 　　②暂时性差异在可预见的未来不太可能转回。 　　(十六)应付雇员工资 　　1、短期薪酬的会计处理方法 　　职工薪酬是指公司为获得职工或解除劳动关系而提供的各种服务。 　　报酬或补偿的形式。员工薪酬包括短期工资、离职后福利、辞退福利和其他长期福利。 　　员工福利。企业提供员工的配偶、子女、受抚养人、已故员工的遗属和其他受益人 　　受益人的利益等。，也属于员工的工资。 　　在员工提供相关服务的会计期间，公司将实际支付员工的工资、奖金、 　　津贴补贴、职工福利、医疗保险、工伤保险和生育保险等社会保险。 　　费、住房公积金、工会经费和职工教育经费确认为负债，计入当期损益或 　　相关资产成本。如果负债预计为雇员提供相关服务的年度报告期结束后的十二年。 　　如果不能在几个月内全部偿付，且财务影响重大，则负债将以贴现金额计量。 　　2.离职后福利的会计处理方法 　　离职后福利是指员工退休或与企业终止劳动关系，以获得员工提供的服务。 　　发生关系后提供的各种形式的报酬和福利，短期报酬和辞退福利除外。该公司将 　　1-1-266 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　离职后福利计划分为设定提存计划和设定受益计划。(1)设置存款计划:公共 　　公司向独立基金支付固定费用后，公司不再承担进一步支付义务的离职后福利。 　　计划。包括基本养老保险、失业保险等。，在员工为其提供服务的会计期间， 　　按照设定的存款计划计算的应付金额，确认为一项负债，计入当期损益或相关资产。 　　成本。(2)固定福利计划:除缴款计划以外的离职后福利计划。 　　3.辞退福利的会计处理方法 　　辞退福利是指公司在员工劳动合同到期前终止与员工的劳动关系，或 　　给予员工的补偿，以鼓励他们自愿接受减薪。如果公司向其员工提供解雇福利， 　　下列两项中，因辞退福利而产生的职工薪酬负债以尽快确认并计入当期损益的为:(1) 　　企业不能单方面收回解除劳动关系方案或裁减建议提供的辞退福利时。 　　(2)企业在确认涉及支付辞退福利的重组相关成本或费用时。 　　如果实行员工内部退休计划，正式退休日之前的经济补偿属于辞退福报。 　　利息，从职工停止提供服务之日起***正常退休之日止，职工退休时的工资和应支付的款项。 　　社会保险费等。都一次性计入当期损益。正式退休日期后的经济补偿(如正常支持) 　　老退休金)，按离职后福利。 　　(十七)主要会计政策和会计估计的变更。 　　1.会计政策的变化 　　2014年7月1日，公司执行财政部2014年上半年颁布的企业会计。 　　准则第39号——公允价值计量和会计准则第30号——财务报表列报 　　(2014年修订)《企业会计准则第9号——职工薪酬》(2014年修订)， 　　企业会计准则第33号——合并财务报表(2014年修订)和企业会计准则 　　然后2号——长期股权投资(2014年修订)和《企业会计准则第41号——中 　　在其他主体中权益的披露《企业会计准则第37号——金融工具列报》(2014 　　7新颁布或修订的企业会计准则，如2006年修订；这一会计政策变更并未对公司产生影响 　　执行日前的财务报表金额有重大影响。 　　2.会计估计变更 　　报告期内，公司重要会计估计变更如下: 　　会计估计变更的内容会计估计变更的原因影响适用期间的报表项目和金额 　　1-1-267 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　会计估计变更的内容会计估计变更的原因影响适用期间的报表项目和金额 　　子公司珠海hivi将于2014年固定子公司。 　　固定资产累计折旧 　　资产残值率由10%调整为使用固定资产。自2014年6月以来， 　　432，558.87元 　　***5%，估计剩余率为5% 　　Hivi电声，子公司中山公司及其子公司2015。 　　广州海威和广州盛骏将根据固定资产在某些年份累计固定资产折旧。 　　自2015年1月以来 　　按10%的使用率估算固定资产残值率为336，667.68元。 　　调整到5% 5% 　　(十八)发行人主要会计政策与可比上市公司的差异。 　　1.应收账款坏账政策的差异 　　与同行业上市公司相比，公司坏账准备政策与漫步者一致，且 　　芬达技术则不同，如下表所示: 　　1年以内，1-2年，2-3年，3-4年，4-5年，5年以上。 　　步行者5% 10% 30% 50% 80% 100% 　　奋达科技3% 10% 30% 100% 　　Hivi电声5% 10% 30% 50% 80% 100% 　　帐龄一年以下和三年以上的公司坏账政策因奋达科技而与奋达科技不同。 　　达科技主要采用ODM和OBM相结合的出口销售模式，客户以国际知名产品为主。 　　品牌，资金雄厚，还款信誉好，短期坏账风险低，长期无法收回的资金坏账风 　　风险更高。 　　四。公司享受的适用税率和税收优惠政策。 　　(1)公司主要税种的税率如下: 　　税种的计税基础税率 　　增值税应纳税所得额为3%、5%、11%和17%。 　　营业税应税收入5% 　　城建税应纳流转税的5%、7%。 　　应付流转税的3%加在教育费中。 　　地方教育费附加为应付流转税的2%。 　　企业所得税的应纳税所得额为15%和25% 　　增值税:公司及子公司按产品销售收入的17%计算销项税，当期抵扣。 　　抵扣进项税额后的差额缴纳增值税。公司广州分公司自2014年7月1日开始运营。 　　自年起认定为一般纳税人，增值税税率为17%；公司珠海分公司自2013年9月开始运营。 　　自1日起认定为一般纳税人，增值税税率为17%；本公司深圳分公司自2014年5月起 　　自1月1日起被认定为一般纳税人，增值税税率为17%。 　　根据财政部***税务总局《关于全面推进营业税改征增值税试点的通知》 　　1-1-268 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(财税〔2016〕36号)和《中华人民共和国***税务总局关于发布〈纳税人跨县(市、区)提供 　　《建筑劳务增值税征收管理暂行办法》(2016年第17号)公告，自2016年5月1日起 　　从6月份开始，营业税改征增值税试点将在全国范围内展开，建筑业、房地产业、金 　　将金融业、生活服务业等所有营业税纳税人纳入试点范围，改缴营业税。 　　缴纳增值税。一般纳税人可以选择出租2016年4月30日前取得的不动产。 　　采用简易计税方法的，按5%的税率计算应纳税额，也可以适用一般计税方法。 　　按11%缴纳增值税。子公司广州盛骏的租金收入按照简易计税方法按5%缴纳。 　　缴纳增值税，子公司珠海hivi的房地产租金收入按一般计税方法增加11%。 　　税收。 　　营业税:公司及子公司按租金收入的5%计算营业税。根据财政部的数据 　　《***税务总局关于全面推进营业税改征增值税试点的通知》(财税[2016] 36号) 　　号)，自2016年5月1日起，公司在全国范围内全面推开营业税改征增值税。 　　房地产租金收入不再征收营业税。 　　城建税:本公司、广州盛骏、珠海高威的城建税税率为7%；中山hivi城建税 　　税率是5%。 　　企业所得税:根据广东省科学技术厅、广东省财政厅和广东省***税务局 　　局、广东省地方税务局批准，公司获得证书编号GR201244000084“高新。 　　技术企业证书，有效期三年(即2012年、2013年和2014年)。根据中国的说法 　　《中华人民共和国企业所得税法》和《中华人民共和国企业所得税法实施条例》 　　2012年、2013年和2014年，本公司将减按15%的税率享受企业所得税。 　　税收优惠。2015年，我公司通过了高新技术企业的复审，获得的证书编号为 　　GF201544000182《高新技术企业证书》，有效期三年(即2015年和2016年) 　　2015年、2017年)，公司在2015年、2016年、2017年享受15%的减税优惠。 　　企业所得税税收优惠。 　　根据广东省科学技术厅、广东省财政厅、广东省***税务局、广东省地方 　　经税务局批准，珠海高威获得高新技术企业证书，证书编号为GR201444000716。 　　书，有效期三年(即2014年、2015年、2016年)。根据中华人民共和国(PRC) 　　《企业所得税法》和《中华人民共和国企业所得税法实施条例》，珠海高院。 　　2014年、2015年、2016年享受减按15%税率征收企业所得税的税收优惠。 　　惠。 　　1-1-269 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　子公司广州盛骏和中山海威的企业所得税税率为25%。 　　美国Hivi根据美国相关法律法规纳税。 　　报告期内，本公司各实体的税率如下: 　　增值税、营业税、城建税和教育费 　　纳税人按照纳税人的资格税率税率附加税纳税。 　　税率税率 　　发行人的一般纳税人产品销售收入17%不适用 　　珠海分公司一般纳税人产品销售收入17%不适用 　　2014年-2014年4月30日次要法规15% 　　3%不适用 　　模范纳税人 　　深圳分公司产品销售收入 　　从2014年5月1日起，7%***5% 　　17%不适用 　　一般纳税人 　　2014-2015年小规则 　　3%不适用 　　模范纳税人是每年25%， 　　广州分公司产品销售收入 　　2014年7月1日起，***2016年合并。 　　17%不适用 　　普通纳税人支付15% 　　一般纳税人产品销售收入17%不适用 　　珠海高威科技有一般纳税人6%的技术服务收入 　　15% 7% 5% 　　限于公司2014-2016年4月30日不适用5% 　　住房租金收入 　　从2016年5月1日起，该营地将增加11%不适用。 　　中山海威电器 　　一般纳税人产品销售收入17%无25% 5% 5% 　　有限公司 　　广州盛骏物业管理2014-2016.4.30不适用5% 　　房屋租金收入25% 7% 5% 　　自2016年5月1日起，李有限公司的业务价值增加了5%，不适用 　　美国Hivi电声公司龚 　　根据美国的相关法律法规纳税 　　部门 　　动词 （verb的缩写）部门信息 　　公司主营业务收入按产品类型列示如下: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　项目 　　金额比例金额比例金额比例 　　多媒体系列11670.77 48.17% 12189.23 49.91% 12500.25 54.71% 　　家庭影院系列2995.04 12.36% 3564.38 14.60% 3268.66 14.31% 　　专业音响系列2，520.32 10.40% 1，968.68 8.06% 1，485.69 6.50% 　　汽车音响1，478.92 6.10% 1，751.33 7.17% 1，569.42 6.87% 　　喇叭系列1127.06 4.65% 999.53 4.09% 1065.91 4.67% 　　公共广播系列4，423.49 18.26% 3，943.15 16.15% 2，954.74 12.93% 　　其他10.96 0.05% 3.90 0.02% 2.58 0.01% 　　总计24，226.56 100% 24，420.19 100% 22，847.25 100% 　　公司主营业务成本按产品类型列示如下: 　　1-1-270 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　项目 　　金额比例金额比例金额比例 　　多媒体系列6999.38 46.68% 7176.01 48.32% 7497.06 53.66% 　　家庭影院系列1，747.07 11.65% 2，112.62 14.23% 1，926.55 13.79% 　　专业音响系列1，821.87 12.15% 1，399.12 9.42% 1，098.68 7.86% 　　汽车音响811.98 5.41% 948.34 6.39% 854.90 6.12% 　　喇叭系列612.02 4.08% 545.23 3.67% 596.33 4.27% 　　公共广播系列2 995.80 19.98% 2 665.85 17.95% 1 997.45 14.30% 　　其他7.10 0.05% 2.57 0.02% 0.12 0.00% 　　总计14，995.22 100% 14，849.74 100% 13，971.09 100% 　　6.经注册会计师验证的非经常性损益 　　广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙)对本报告期公司非财务报表进行了审计。 　　经常性损益明细表，广汇专字[2017]G17001670043号《非经常性损益》 　　证报告》，发表了如下意见:我们认为非经常性损益明细表在所有重大方面都是公开的。 　　云反映广州海威电声科技有限公司2014年、2015年、2016年无业绩。 　　经常性损益。 　　本公司报告期非经常性损益如下: 　　单位:万元 　　2016年、2015年及2014年非经常性损益明细 　　(一)处置非流动资产的损益(包括应计 　　5.11 -26.41 -1.16 　　资产减值准备冲销部分) 　　(二)越权审批或无正式批准文件，或 　　- - - 　　偶尔退税或减税。 　　(三)政府补助计入当期损益，但与 　　公司业务密切相关，根据***统一标准502.50 177.30 90.61。 　　但以固定或定量方式享受的政府补贴除外。 　　(4)计入当期损益的非金融企业收入 　　- - - 　　拿资金占用费 　　(五)企业拥有被收购的子公司、合资企业和联营企业。 　　经营企业的投资成本，比你拿到投资时应该享受的要少。 　　- - - 　　部分被投资单位可辨认净资产的公允价值。 　　产生的收入 　　(六)非货币性资产交换损益- 　　(七)委托他人投资或管理资产损益- 　　(八)由于自然灾害等不可抗力因素。 　　- - - 　　为伤害计提的各种资产减值准备。 　　(九)债务重组损益- 　　(十)企业改制费用，如职工安置费。 　　- - - 　　出、整合成本等。 　　1-1-271 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2016年、2015年及2014年非经常性损益明细 　　(十一)交易价格明显不公平。 　　- - - 　　超出公允价值部分的损益 　　(12)同一控制下企业合并产生的子女 　　- - - 　　公司自期初***合并日的净损益。 　　(13)与公司主营业务无关的或有事项。 　　- - - 　　项目产生的利润和损失 　　(十四)与公司正常经营有关的除外。 　　除了有效的对冲业务，它还持有交易型金融。 　　资产和交易性金融负债的公允价值 　　- - - 　　损益的变动，以及交易性金融资产的处置、 　　交易性金融负债和可供出售金融资产 　　赚取的投资收入 　　(15)进行单独减值测试的应收款项减 　　- - - 　　准备转回的值 　　(十六)委托贷款损益- 　　(十七)采用公允价值模式进行后续计量。 　　投资性房地产公允价值变动损失- 　　利益 　　(十八)依据税收、会计等法律法规 　　要求一次性调整当期损益。对于当前期间- 　　损益的影响 　　(十九)委托经营取得的托管费收入；- - - 　　(二十)上述以外的其他业务收据。 　　32.39 22.70 56.82 　　收入和支出 　　(二十一)符合定义的其他非经常性损益。 　　- - 81.07 　　损益项目 　　非经常性损益合计540.01 173.59 227.35 　　减:所得税影响金额81.47 26.38 36.89 　　扣除所得税影响后的非经常性损益458.54 147.21 190.46 　　其中:归属于母公司所有者的非经常性。 　　458.54 147.21 190.46 　　增加和减少 　　归属于少数股东的非经常性损益- 　　七。***近期末主要资产情况 　　(1)固定资产 　　截***2016年12月31日，公司固定资产如下: 　　单位:万元 　　项目折旧年限(年)为原值加净值的新率。 　　房屋、建筑物及附属设施10-20 8，997.42 5，261.34 58.48% 　　机器设备10 1，864.80 1，080.16 57.92% 　　运输设备4-7 1，053.77 157.29 14.93% 　　1-1-272 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　办公设备及其他1，825.79 558.55 30.59% 　　总计13，741.78 7，057.33 51.36% 　　(2)外国投资 　　截***2016年12月31日，公司无合并报表后长期股权投资。 　　(3)无形资产 　　截***2016年12月31日，本公司无形资产如下: 　　单位:万元 　　项目购置方法摊销期(年)初始金额摊销值 　　软件使用权购买3-5 221.89 153.51 　　土地使用权转让50 709.81 513.31 　　总计931.70 666.82 　　八。主要负债 　　(1)银行贷款 　　截***2016年12月31日，公司已全部偿还短期借款，期末无银行借款余额。 　　㈡应付账款 　　截***2016年12月31日，公司应付账款为3，295.63万元，主要为供应商。 　　支付货款 　　(3)预收账款 　　截***2016年12月31日，公司预收账款365.36万元，主要为部分客户。 　　支付货款。 　　(4)应付职工款项 　　截***2016年12月31日，公司应付员工工资521.03万元，当月公司员工上班。 　　下个月发资本，***后工资的余额是应计和未付的工资、奖金、补贴等。 　　(5)应交税费 　　截***2016年12月31日，公司应纳税款623.59万元，主要系未缴增款。 　　增值税和企业所得税等。 　　(六)其他应付款 　　截***2016年12月31日，公司其他应付款425.4万元，主要系经销商担保所致。 　　1-1-273 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　证券。 　　九。所有者权益 　　各报告期末，本公司所有者权益如下: 　　单位:万元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　股本6，233.76 6，233.76 6，233.76 　　资本公积4，736.66 　　其他综合收益2.72 -3.14 -3.29 　　盈余公积1，225.12 996.46 783.92 　　未分配利润12，401.61 9，923.20 6，795.16 　　少数股东权益- 　　所有者权益合计24，599.86 21，886.94 18，546.21。 　　(一)股本 　　各报告期末，本公司股本如下: 　　单位:万元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　期初余额6 233.76 6 233.76 6 000.00 　　本期增加-233.76 　　本期减少额- 　　本期期末余额6，233.76，233.76，233.76。 　　2014年增加股本233.76万元系深圳市远景投资有限公司增加77.92万元。 　　元、广州商务咨询有限公司增资77.92万元、广州研和贸易发展有限公司 　　增资77.92万元。 　　(2)资本公积 　　各报告期末，本公司资本公积如下: 　　单位:万元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　期初余额4，736.66 　　本期增加-1，266.24 　　本期减少额- 　　期末余额为4，736.66 4，736.66 4，736.66。 　　2014年资本公积增加1，266.24万元，系公司增资及引入新股东深圳远景所致。 　　投资有限公司、广州姚期商务咨询有限公司、广州研和贸易发展有限公司 　　资本造成的。 　　1-1-274 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(三)其他综合收益 　　各报告期末，本公司的其他综合收益如下: 　　单位:万元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　期初余额-3.14 -3.29 -2.21 　　本期增加了5.86±0.15 　　本期减少-1.08 　　本期期末余额为2.72 -3.14 -3.29。 　　报告期内，本公司其他综合收益均为子公司美国hivi的外币财务报表折算差额。 　　哦... 　　汇兑损益原因:发行人有三个方面的汇兑损益。首先，发行人拥有 　　少量出口业务，公司开设美元账户、港币账户和欧元账户，期末有外币存款。 　　存款每月根据汇率变化进行折算，形成汇兑损益；二是与国外客户的应收账款。 　　每月月底根据汇率变动进行账户折算，形成汇兑损益；三、2014年，发行人向实际 　　控制人姚洪波、及其控制的企业海威国际有限公司 　　汇兑损益由公司支付股权转让款产生。 　　公司建立和完善了相关的外汇管理和控制制度。 　　(4)盈余公积 　　各报告期末，本公司盈余公积如下: 　　单位:万元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　期初余额996.46 783.92 337.35 　　本期增加228.65 212.54 446.57。 　　本期减少额- 　　本期期末余额为1，225.12 996.46 783.92。 　　报告期内，各期盈余公积增加是由于公司根据《公司章程》规定，当期实现净利润所致。 　　提取10%盈余公积。 　　(五)未分配利润 　　各报告期末，本公司未分配利润如下: 　　单位:万元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　上期期末余额9，923.20 6，795.16 3，832.45。 　　本期期初余额为9，923.20 6，795.16 3，832.45。 　　加:本期归属于母公司的净利润3，704.46 3，340.59 3，409.28。 　　减:提取法定盈余公积228.65 212.54 446.57 　　减:应付普通股股利997.40- 　　1-1-275 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　减:转换为股本的普通股股息- 　　本期期末余额12，401.61 9，923.20 6，795.16。 　　2016年，公司以2016年6月30日公司累计未分配利润为基数向股东分配现金。 　　黄金分红997.4万元。 　　X.现金流量、不涉及现金收支的重大投资和筹资活动及其影响。 　　报告期内，公司现金流量如下: 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　经营活动产生的现金流量净额6，222.63 6，101.12 4，140.42。 　　投资活动产生的现金流量净额-3，080.36 -2，281.29 -2，715.43。 　　筹资活动产生的现金流量净额-1，551.40 -1，527.50 232.52 　　汇率变动对现金的影响19.57 15.43 -8.03 　　现金及现金等价物净增加额为1，610.44 2，307.76 1，649.48。 　　报告期内，公司不存在不涉及现金收支的重大投资和筹资活动。 　　XI。后续事件、或有事项和其他重要事项 　　(1)后期事项 　　截***本招股说明书签署日，公司不存在需要披露的事后事项。 　　(2)或有事项 　　1.未决诉讼事项 　　截***本招股说明书签署日，公司无重大未决诉讼事项。 　　2.其他或有事项 　　截***本招股说明书签署日，公司不存在其他或有事项。 　　(三)其他重要事项 　　截***本招股说明书签署日，公司无其他重大事项。 　　十二。财务状况分析 　　(一)主要财务指标 　　2016年、2015年和2014年/ 　　主要财务指标 　　/2016-12-31 /2015-12-31 2014-12-31 　　流动比率(倍)3.26 3.87 2.81 　　1-1-276 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2016年、2015年和2014年/ 　　主要财务指标 　　/2016-12-31 /2015-12-31 2014-12-31 　　速动倍率(倍)2.20 2.39 1.39 　　应收账款周转率(次)30.30 60.97 155.65 　　存货周转率(次)2.70 2.32 1.87 　　资产负债率(母公司)9.23% 7.35% 14.73% 　　息税折旧摊销前利润(万元)5，461.20 4，934.38 5，145.40 　　利息保证倍数(倍数)/141.08 58.62 　　每股经营活动现金流量(***)1.00 0.98 0.66 　　每股现金流量净额(***)0.26 0.37 0.26 　　无形资产(除土地使用权外)占净资产的比例分别为0.62%、0.43%和0.16%。 　　归属于公司股东的每股净资产(元)3.95 3.51 2.98 　　计算公式如下: 　　(1)流动比率=流动资产/流动负债 　　(2)速动比率=(流动资产-存货)/流动负债 　　(3)应收账款周转率=营业收入/应收账款平均余额 　　(4)存货周转率=营业成本/平均存货余额 　　(5)资产负债率=总负债/总资产 　　(6)息税折旧摊销前利润=合并利润总额+利息费用+折旧费用+摊销费用。 　　(7)利息保障倍数=(利润总额+(利息费用+资本化利息费用))/(利息费用+资本化利息费用) 　　(8)每股经营活动现金流量净额=经营活动现金流量净额/期末普通股总数。 　　(9)每股现金流量净额=现金及现金等价物净增加额/期末普通股总数。 　　(10)无形资产(不含土地使用权)占净资产的比例=无形资产(不含土地使用权)/净资产 　　(11)归属于公司股东的每股净资产=归属于母公司的所有者权益/期末总股本。 　　(2)净资产收益率和每股收益 　　根据《公开发行证券的公司信息披露编报规则第9号——净资产收益率和每股收益》 　　股票收益的计算和披露(2010年修订)，报告期内公司的主要指标如下: 　　1.净资产收益率 　　加权平均股本回报率(%) 　　项目 　　2016, 2015, 2014 　　归属于本公司普通股股东的净额 　　15.67% 16.52% 22.22% 　　利润 　　扣除非经常性损益后应占 　　13.73% 15.80% 20.98% 　　公司普通股股东的净利润 　　注:加权平均净资产收益率的计算公式如下: 　　1-1-277 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　加权平均净资产收益率= P0/(E0+NP÷2+ei×MI÷M0–EJ×MJ÷M0 ek×MK÷M0) 　　其中:P0对应归属于公司普通股股东的净利润和扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润。 　　净利润；NP为归属于公司普通股股东的净利润；E0为归属于公司普通股股东的初始净资产；Ei为报告期。 　　发行新股或债转股等归属于公司普通股股东的新增净资产；Ej指报告期内回购或现金分红的减少。 　　归属于公司普通股股东的净资产；M0是报告期内的月数；Mi为新增净资产次月***报告期末的累计月数； 　　Mj为净资产减少次月***报告期末的累计月数；Ek是由其他交易或事项引起的公司普通股。 　　董净资产变动情况；Mk是从其他净资产增减变动的次月起***报告期末的累计月数。 　　2.每股收益 　　单位:元 　　每股收益 　　项目年份 　　基本每股收益稀释每股收益 　　2016年0.59 0.59 　　归属于公司的普通股 　　0.54 2015年0.54 　　股东净利润 　　0.56 2014年0.56 　　2016年扣除非经常性损益0.52 0.52。 　　后来属于公司普通2015 0.51 0.51。 　　2014年度股东净利润0.52 0.52。 　　注:基本每股收益的计算公式如下: 　　每股基本收益=P0÷S 　　s = S0+S1+si×米÷M0-Sj×Mj÷M0-Sk 　　其中:P0为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润； 　　s是已发行普通股的加权平均数；S0为期初总股数；S1指报告期内公积金转增股本或股票股利分配。 　　增加股份数量；Si指报告期内因发行新股或债转股而增加的股数；Sj指报告期内因回购而减少的股份数量；Sk是报道 　　在此期间签约的股份数量；M0是报告期内的月数；Mi为增持股份次月***报告期末的累计月数；美赞臣将从下个月开始减持股份*** 　　报告期末累计月数。 　　公司存在稀释性潜在普通股的，应分别调整报告期归属于普通股股东的净利润和流通在外的普通股。 　　加权平均，并用它来计算稀释后的每股收益。 　　在发行可转换债券、股票期权、认股权证等稀释性潜在普通股的情况下，稀释性每股收益可以参考以下公式。 　　计算: 　　每股摊薄收益= P1/(S0+S1+si×MI÷M0–SJ×MJ÷M0–SK+认股权证、股票期权、可转换债券等。 　　所有股份的加权平均值) 　　其中P1为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润 　　并考虑稀释性潜在普通股的影响，根据企业会计准则及相关规定进行调整。该公司正在计算稀释后的每股收益。 　　所有稀释后的潜在普通股应考虑归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后的公司净利润。 　　对全体股东净利润和加权平均股数的影响，按照稀释程度由大到小的顺序计入稀释每股收益，直***稀释。 　　每股收益达到***低。 　　本公司没有稀释性潜在普通股。 　　十三。资产评估 　　2012年12月26日，广东中联羊城资产评估有限公司出具了中联羊城评估字。 　　1-1-278 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　[2012]第VHMPD0232号《广州海维电器股份有限公司拟进行的股份制改造涉及广州汇威电。 　　设备有限公司股东权益(净资产)资产评估报告，仅限于上海国际医疗器械有限公司的全部资产 　　负债的市场价值于2012年8月31日进行评估。经评估，净资产账面价值为9，390.53。 　　万元，估价17219.21万元，估价升值7828.68万元，升值率83.37%。 　　如下所示: 　　单位:万元 　　账面价值评估值增减值增值率% 　　项目 　　A B C=B-A D=C/A*100 　　流动资产111500.90 12089.02 588.12 5.11 　　非流动资产26，158.78 13，399.34 7，240.56 117.56 　　其中:长期股权投资 　　3 5,044.39 11,539.38 6,494.99 128.76 　　钱 　　固定资产4 981.61 1 492.00 510.39 52.00 　　在建工程5 35.63 35.63- 　　无形资产6 235.19 235.19- 　　递延所得税资产7 97.14 97.14- 　　总资产8 17，659.68 25，488.36 7，828.68 44.33 　　流动负债9 8，269.15 8，269.15- 　　非流动负债10 - 　　负债总额为118，269.15 8，269.15- 　　净资产12 9，390.53 17，219.21 7，828.68 83.37 　　2015年9月20日，中和资产评估有限公司出具了中和评估报告字(2015)第号。 　　广州海威电声科技有限公司部分股权转让GZV GZV1036涉税资产评估项目 　　资产评估报告，hivi电声2014年12月31日全部资产和负债的市场价格。 　　价值已评估。经评估，净资产账面价值为18217.35万元，评估值为31317.25万元。 　　评估增值为13099.9万元，增值率为71.9%。评估结果如下: 　　单位:万元 　　账面价值评估值增减值增值率% 　　项目 　　A B C=B-A D=C/A*100 　　流动资产1 7，269.03 7，415.94 146.91 2.0% 　　非流动资产2 14，095.45 27，048.43 12，952.98 91.9% 　　其中:长期股权投资 　　3 13,544.39 25,666.63 12,122.24 89.5% 　　钱 　　固定资产。81 938.28 509.47 118.8% 　　在建工程 　　无形资产6 25.97 356.06 330.09 1，271.0% 　　长期待摊费用7 8.81-100.0% 　　递延所得税资产8 56.57 56.57-0.0% 　　其他非流动资产9 5.60 5.60-0.0 　　总资产10 21，364.48 34，464.37 13，099.89 61.3% 　　流动负债3，147.13 3，147.13-0.0% 　　非流动负债12 - 　　1-1-279 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　账面价值评估值增减值增值率% 　　项目 　　A B C=B-A D=C/A*100 　　总负债为13 3，147.13 3，147.13-0.0% 　　净资产14 18 217.35 31 317.25 13 099.90 71.9% 　　十四。历次验资 　　公司历次验资情况详见“三。公司股本结构的形成”。 　　和变化”。 　　1-1-280 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　第11节管理层讨论和分析 　　公司董事会提醒投资者，以下讨论和分析应结合公司经审计的财务报表进行。 　　本附注应与本招股说明书披露的其他财务信息一并阅读。 　　公司管理层围绕公司的主营业务发展目标和盈利前景，结合广东珠江中游。 　　会计师事务所(特殊普通合伙)***近三年的财务报告对公司财务状况有影响。 　　并对其影响因素和未来趋势进行了讨论和分析。在下面的分析中 　　除非另有说明，数据均以合并会计报表为基础。 　　一、财务状况分析 　　资产分析 　　1.资产构成的总体分析 　　在每个报告期末，本公司的资产如下: 　　单位:万元 　　2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　财产；资产 　　金额比例金额比例金额比例 　　流动资产17，035.24 57.11% 14，775.05 57.48% 14，252.90 60.36% 　　非流动资产12，795.64 42.89% 10，928.54 42.52% 9，361.09 39.64% 　　总资产29，830.87 100% 25，703.59 100% 23，613.99 100% 　　报告期内，公司资产稳步增长，由2014年末的23，613.99万元增长***。 　　2016年末为29830.87万元，体现出良好的成长性。 　　报告期内，公司在现有厂房的基础上对生产线进行了改造和调整，并于2015年和 　　2016年进行厂房二期扩建，非流动资产金额大幅增加。同时，由于公司经营的原因， 　　随着规模的不断扩大和股东的增资，货币资金等流动资产增加。在报告所述期间 　　公司的资产结构基本稳定，流动资产占总资产的比例较高，表明公司具有良好的 　　资产流动性好。 　　(1)主要流动资产分析 　　各报告期末，本公司的流动资产如下: 　　单位:万元 　　2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　流动资产 　　金额比例金额比例金额比例 　　货币资金9，665.74 56.74% 8，055.31 54.52% 5，747.54 40.33% 　　应收票据-126.61 0.86% 848.25 5.95% 　　1-1-281 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　流动资产 　　金额比例金额比例金额比例 　　应收账款943.26 5.54% 663.73 4.49% 139.84 0.98% 　　预付款781.16 4.59% 184.16 1.25% 195.74 1.37% 　　应收利息11.97 0.07%- 　　其他应收款77.46 0.45% 100.26 0.68% 89.33 0.63% 　　存货5，534.66 32.49% 5，638.04 38.16% 7，226.18 50.70% 　　其他流动资产20.97 0.12% 6.94 0.05% 6.02 0.04% 　　流动资产总额17，035.24 100% 14，775.05 100% 14，252.90 100% 　　从上表可以看出，公司的流动资产主要由货币资金、应收票据、应收账款和 　　库存构成。 　　与2014年末相比，2015年末流动资产结构为货币资金和应收账款占一定比例。 　　上升，应收票据和存货的比重下降。 　　货币资金占比上升是由于公司2015年销售规模高于2014年。 　　l、销售和收款情况良好，导致货币资金增加。应收账款比重上升，应收票据占。 　　比率下降是由于本公司与JD.COM之间的结算方式由票据结算改为本公司给予21天的信用期。 　　由于货币结算。存货比重的下降是由于公司对存货管理的不断加强和逐步 　　消化库存，优化原材料采购，导致库存减少。 　　与2015年末相比，2016年末流动资产结构包括货币资金、应收账款和预付账款。 　　资金占比上升，存货占比下降。 　　货币资金比例的增加主要是由于公司经营活动产生的现金流量稳定增长。 　　敬。应收账款占比上升是由于2016年末在JD.COM购买音响大幅增加。 　　预付款项比例增加主要是公司支付的上市中介费增加。库存周期 　　***终金额变化不大，比例下降是因为公司流动资产总额增加。 　　(2)主要非流动资产分析 　　各报告期末，本公司非流动资产的构成如下: 　　单位:万元 　　2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　非流动资产 　　金额比例金额比例金额比例 　　固定资产7057.33 55.15% 7709.39 70.54% 8450.60 90.27% 　　在建工程4793.32 37.46% 2267.77 20.75% 61.92 0.66% 　　无形资产666.82 5.21% 621.26 5.68% 571.14 6.10% 　　长期待摊费用29.31 0.23% 8.45 0.08% 19.86 0.21% 　　递延所得税资产164.56 1.29% 230.38 2.11% 228.24 2.44% 　　其他非流动资产84.29 0.66% 91.29 0.84% 29.33 0.31% 　　非流动资产总额12，795.64 100% 10，928.54 100% 9，361.09 100% 　　从上表可以看出，各报告期末非流动资产的构成相对稳定。非流动资产所有者 　　1-1-282 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　如果是机器设备、房屋等固定资产，在建厂房、土地使用权等无形资产。 　　2.货币资金 　　各报告期末，公司货币资金余额分别为9，665.74万元、8，055.31万元和。 　　5747.54万元，分别占流动资产的56.74%、54.52%和40.33%。 　　2015年末，公司货币资金较2014年末增加2，307.76万元。2016年底，公司的货物 　　货币资金较2015年末增加1，610.44万元，主要系公司经营活动产生的现金流量净额。 　　由于数量的稳定增长。 　　截***2016年12月31日，建行龙兴商务卡信用卡存款为***62.5万元。 　　所有权或使用权受到限制的资产。 　　3.应收票据 　　各报告期末，本公司应收票据余额分别为0，126.61万元和848.25万元。 　　元，分别占流动资产的0.00%、0.86%、5.95%，均为银行承兑汇票。 　　2015年末，公司应收票据较2014年末减少721.64万元，原因是公司与JD.COM存在关联关系。 　　结算方式由票据结算改为公司21天信用期收款，导致票据付款。 　　数量急剧下降造成的。截***2016年底，公司应收票据已全部到期，未取得新的票据。 　　票据结算客户的结算条款如下: 　　结算条款 　　用户姓名 　　2016, 2015, 2014 　　亚马逊(中国)投资有限公司在***次付款后的90天账单上没有交易。 　　济南美典贸易有限公司从付款到交货，从付款到交货 　　重庆思优普贸易有限公司货到付款，货到付款 　　先承兑30天 　　深圳顺电连锁有限公司预付款+30天承兑汇票 　　票后商品 　　济南安源物资有限公司 　　山西创杰通达贸易有限公司货到付款，货到付款 　　该公司和亚马逊同意通过账单解决。公司及济南美典贸易有限公司，济南 　　安源物资有限公司、重庆四友普商贸有限公司、山西创杰通达科贸有限公司。 　　该公司在合同中约定发货，但实际过程因上述公司日常使用，以票据结算。 　　由于票据结算。 　　1-1-283 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　4.应收帐款 　　各报告期末，公司应收账款账面价值分别为943.26万元、663.73万元和。 　　139.84万元，分别占流动资产的5.54%、4.49%和0.98%。 　　(1)应收账款余额分析 　　2015年以前，公司应收账款余额较小，主要是公司音响产品货款。 　　发货的销售模式导致客户应收账款余额较小，应收账款主要由经销商分散。 　　公司购买了售后维修材料。2015年末应收账款余额大幅增加，原因是公司和 　　JD.COM的结算方式已从账单结算改为21天销售信用期。2016年 　　期末应收账款余额持续增长，主要是因为公司与JD.COM之间的结算方式改为30天。 　　销售信用期，受2017年元旦和2016年1月农历新年、JD.COM影响。 　　由于购买量大。 　　本公司对JD.COM的信贷和结算政策的调整主要是双方商业谈判的结果。奴隶生意 　　从这个角度来看，JD.COM集团是公司***大的客户，它一直要求供应商给予一定的信用。 　　期，不同于公司“先付款后发货”的政策，考虑扩大销售规模，加强产品推广 　　因此，本公司自2015年起调整信贷政策，给予JD.COM集团21天的信贷期。由于JD.COM集 　　集团内部业务调整，公司的合作方是京东。COM的子公司北京JD.COM世纪信息技术有限公司 　　我们公司调整为直接与JD.COM合作，JD.COM要求公司给予30天的信用期。经过协商， 　　2016年信贷政策有所改变。从公司的催收周期来看，没有明显变化。2015年， 　　年前，该公司与JD.COM的合作采用30天银行承兑汇票结算方式，先付款后发货。 　　我公司收到的款项在收到票据后30天贴现。正是基于这种考虑，公司同意2015年JD.COM。 　　建议21天信用期以现金结算。鉴于JD.COM内部业务调整，双方进行了协商。 　　后来2016年调整为给予30天信用期现金结算。 　　(2)应收账款的质量分析 　　①应收账款的账龄分析 　　各报告期末，本公司应收账款的账龄如下: 　　单位:万元 　　2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　项目 　　金额比例金额比例金额比例 　　一年内981.96 98.39% 684.40 97.71% 130.47 87.61% 　　1-2年0.28 0.03% 12.00 1.71% 14.95 10.04% 　　1-1-284 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　项目 　　金额比例金额比例金额比例 　　2-3年11.78 1.18% 3.67 0.52% 3.43 2.30% 　　3-4岁3.67 0.37% 0.35 0.05% 0.07 0.04% 　　4-5年0.35 0.03% 0.04 0.01% 0.01 0.01% 　　5年以上0.04%-0.00% 　　总计998.07 100% 700.45 100% 148.93 100% 　　报告期内，公司应收账款结构相对稳定合理，一年以内的应收账款占。 　　应收账款余额比例在87%以上。 　　②应收账款前五名。 　　截***2016年12月31日，公司应收账款前五名客户如下: 　　单位:万元 　　公司名称、金额、账龄占应收账款余额的比例 　　北京JD.COM世纪贸易有限公司930.4693.23%一年内。 　　谭18.86 1.89% 　　1年内亚马逊卖家中心8.95 0.90% 　　一年内马迪桑德扬声器部件公司7.27 0.73%。 　　杰夫奥斯特勒7.08 0.71%一年内 　　合计972.61-97.46% 　　公司前五名应收账款客户占应收账款余额的97.46%，账龄主要为 　　一年之内。这类客户主要是JD.COM等知名经销商，他们的信誉很好，与公司有过合作。 　　多年来，坏账损失的风险很小。 　　报告期内，发行人与JD.COM的结算条款如下: 　　年度客户类型 　　2014年采用30天银行承兑汇票先付款后交割。 　　2015年交付的产品，验收入库21天后结算。 　　2016年交付的产品，验收入库后30天结算，结算单据批准付款日起7个工作日内付款。 　　报告期内，应收账款和JD的余额。COM的欠款: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　年 　　金额增加金额增加金额 　　应收账款998.07 42.49% 700.45 370.32% 148.93 　　JD。COM欠款930.46 40.86% 660.57- 　　JD。COM的欠款占比93.23%/94.31%/- 　　③报告期各期应收账款客户分析 　　2016 . 12 . 31 　　单位:万元 　　1-1-285 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　公司名称客户类型金额帐龄信用期 　　北京JD.COM世纪贸易有限公司网上分销930.46一年内30天。 　　谭线下分销18.86 1年内货到付款。 　　亚马逊卖家中央海外配送8.95一年30-60天内。 　　Madisound扬声器组件公司海外分销7.27 1年内货到付款。 　　杰夫奥斯特勒海外分销7.08 1年内货到付款。 　　同方电脑有限公司线下直销3.50 3-4年货到付款 　　鲍勃·卡弗公司海外分销2.01 1年内货到付款。 　　上海科勒电子科技有限公司线下配送1.84付款1年内发货。 　　渝中区圣美特电器经营部线下配送0.75 1年内。 　　成都开门红音响有限公司线下配送1年内0.65到发货。 　　总计981.37- 　　2015年12月31日 　　单位:万元 　　公司名称客户类型金额帐龄信用期 　　北京JD.COM世纪贸易有限公司网上发行660.57一年内21天。 　　能力公司海外直销6.77一年内30-60天。 　　同方电脑有限公司线下直销3.50 2-3年货到付款 　　上海科勒电子科技有限公司线下配送2.58付款1年内发货。 　　Amazon.com AZDC，LLC海外分销2.15 1年内30-60天。 　　D&H海外配送1年内1.86，30-60天。 　　广州京东贸易有限公司0.81 1年内线下销售商品。 　　石家庄雷迈科技有限公司线下配送1年内发货0.56。 　　山西银之源贸易有限公司线下配送0.53付款***1年内发货。 　　重庆佳悦电子科技有限公司线下发行0.48 1年内到发货。 　　福安有约hivi音像店线下配送0.35 3-4年到发货。 　　总计680.16- 　　2014年12月31日 　　单位:万元 　　公司名称客户类型金额帐龄信用期 　　天猫旗舰店线上直销50.81 1年内货到付款。 　　赤湾恒线下直销17.31 1年内货到付款。 　　Madisound扬声器组件公司海外分销16.03 1年内货到付款。 　　1-1-286 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　公司名称客户类型金额帐龄信用期 　　一万美元 　　9.99 1年内音频内幕海外直销。 　　信用保证金额 　　图腾海外分销6.84 1年内货到付款 　　克里斯·梅杰海外分销3.97 1年内货到付款。 　　D&H海外配送3.86一年内30-60天。 　　同方电脑有限公司线下直销3.50 1-2年货到付款 　　番禺区世纪祥福五金交电店线下直销3.02 1年内货到付款。 　　常德世界线下直销2.10 2-3货到付款 　　总计117.43- 　　综上所述，发行方对线下经销商采用付款到交货的方式，因此其应收账款为一 　　保持在较低水平，报告期内应收账款余额的快速增长主要是公司给的。 　　由于在JD.COM有一定的信用期，客户在该期限后及时还钱。 　　(3)应收账款坏账准备分析 　　各报告期末，本公司应收账款坏账准备情况如下表所示: 　　单位:万元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　应收账款账面余额998.07 700.45 148.93 　　坏账准备54.81 36.72 9.09 　　应收账款的账面价值943.26 663.73 139.84 　　坏账准备计提比例为5.49%、5.24%、6.10%。 　　报告期内，公司坏账准备占应收账款余额的比例分别为5.49%、5.24%、5.24%。 　　6.10%。 　　从行业对比来看，公司按照账龄分析法计提的坏账比例在行业内。 　　在企业内部处于合理水平，如下表所示: 　　张玲漫步者奋达科技公司 　　1年以内(含1年)5% 5% 3% 　　1-2年10% 10% 10% 　　2-3年30% 30% 30% 　　3-4年50% 50% 　　4-5年80% 80% 100% 　　5年以上100% 100% 　　注:漫步者和奋达科技计提坏账比例来自其招股说明书。 　　应收账款各期末余额较小，坏账损失的可能性较低。根据目前的公司， 　　坏账政策提取的坏账准备能够合理覆盖坏账风险。总的来说，公司应收账款 　　处于安全合理水平，未发生重大坏账损失。 　　1-1-287 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　5.预付款 　　各报告期末，公司预付账款余额分别为781.16万元、184.16万元和195.74万元。 　　万元，分别占流动资产的4.59%、1.25%和1.37%。公司的预付款主要包括 　　挂牌中介费、支付原材料款、支付广告费和展览费。 　　各报告期末，本公司预付账款余额的账龄如下: 　　单位:万元 　　2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　项目 　　金额比例金额比例金额比例 　　一年内759.01 97.16% 182.00 98.83% 195.54 99.90% 　　1-2年22.15 2.84% 2.16 1.17% 0.16 0.08% 　　2-3年-0.04% 0.02% 　　总计781.16 100% 184.16 100% 195.74 100% 　　公司各期末预付款项的账龄主要在一年以内，预付款项存在坏账风险。 　　非常小。 　　截***2016年12月31日，公司前五名垫款情况如下: 　　单位:万元 　　公司名称、金额、账龄比率、货币性质 　　预付列表 　　国信证券股份有限公司55.05% 430.00 1年内。 　　中介费 　　预付列表 　　广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙)131.13 16.79% 2年内。 　　中介费 　　消费电子协会39.31 5.03%一年内预收展费。 　　黄小平在22.50 1年内预付了2.88%的租金。 　　预付列表 　　广东信达律师事务所14.15 1.81% 　　中介费 　　总计637.10-81.56% 　　截***2016年12月31日，公司预收款项中不超过5%(含5%)的部分被投出。 　　配股的股东单位欠钱。 　　6.应收利息 　　报告期内，公司2016年末应收利息账面价值为11.97万元，为定期存款。 　　利息，其他期末无账面余额。 　　7.其他应收款 　　各报告期末，本公司其他应收款的账面价值分别为77.46万元、100.26万元和。 　　89.33万元，分别占流动资产的0.45%、0.68%和0.63%。本公司的其他应收款 　　主要为保证金和备用金，因为公司通过线上电商和线下自营店销售产品，线上 　　电商需要交一定的保证金，直营店需要交一定的质量保证金，而公司 　　1-1-288 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　日常生产经营需要垫付一定的采购和差旅费储备资金。 　　各报告期末，本公司其他应收款的账面余额账龄如下: 　　单位:万元 　　2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　项目 　　金额比例金额比例金额比例 　　一年内56.90 55.85% 71.49 54.76% 60.61 54.58% 　　1-2年13.27 13.03% 11.29 8.65% 21.92 19.74% 　　2-3年5 . 004 . 91% 19.91% 15.25% 16.85% 15.18% 　　3-4岁15.91 15.62% 16.37 12.54% 0.37 0.34% 　　4-5年0.06 0.06% 0.27 0.21% 0.23 0.20% 　　5年以上10.74 10.55% 11.21 8.58% 11.06 9.96% 　　总计101.88 100% 130.55 100% 111.04 100% 　　本公司各期末其他应收款的账龄主要在2年以内，主要由存款和公积金构成。 　　成分，坏账风险小。 　　截***2016年12月31日，无其他应收款持有本公司5%(含5%)以上表决权股份。 　　股份的股东欠钱。 　　8.库存 　　(1)库存规模分析 　　各报告期末，公司存货的账面价值分别为5，534.66万元、5，638.04万元和。 　　7226.18万元，分别占流动资产的32.49%、38.16%和50.70%。来自流动性 　　从生产的结构来看，各报告期末存货在流动资产中所占比重较大，这主要是由于公司的经济效益所致。 　　是营地模式决定的。 　　2015年末存货占流动资产的比例较2014年末下降12.54个百分点，主要原因是 　　2015年，公司加强存货管理，逐步消化存货，优化原材料采购，存货减少。 　　更少。 　　2016年末存货占流动资产的比例较2015年末下降5.67个百分点，主要原因是 　　2016年末，流动资产中货币资金大幅增加。 　　公司存货与流动资产的比率如下: 　　存货/流动资产的账面价值 　　项目 　　2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　Hivi电声32.49% 38.16% 50.70% 　　漫步者11.80%、9.76%和7.65% 　　奋达科技22.17% 18.50% 10.85% 　　注:漫步者和奋达科技的数据来自其2014-2016年年报。 　　与同行业上市公司相比，公司的存货占流动资产的比重较高，主要是因为公司 　　1-1-289 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　不同于同行业上市公司漫步者和奋达科技的商业模式和特点。 　　①产品的市场定位和经营策略不同。公司产品主要面向中高端消费市场。 　　通过手工制作，产品线覆盖多媒体音箱、家庭影院、专业音响、汽车音响、公共服务。 　　共有广播系统和扬声器单元等。，拥有500多种产品类型。由于公司产品种类繁多 　　丰富，材料种类多，生产工艺复杂，生产周期长，所以原材料和半成品 　　需求量大。同时，公司大部分经销商受销售区域的限制，销售规模不是。 　　大，所以经销商对公司产品的需求是小批量多型号。为了满足销售需求， 　　需要为各类产品准备一定的安全库存，导致库存比较大。同一家贸易公司 　　漫步者公司和奋达科技主要通过大规模生产实现高度精细化的库存管理，而 　　其产品市场范围广，销量大，库存周转率快，库存相对实时。 　　低，所以其存货占流动资产的比例较低。 　　②销售策略不同于信用政策。公司对经销商货款到发货的销售政策是在一定范围内的 　　度也造成了大量的商品库存。先付款后交货政策的优点是公司没有应收账款坏账。 　　风险，资金回笼快，但缺点是占用经销商资金，导致经销商资金周转慢。因此， 　　经销商一般采取少量采购。一方面，公司应该及时满足消费者的需求并扩大规模 　　市场份额大；另一方面，减少经销商的资金占用压力，需要储备一定的库。 　　库存也会造成大量的商品库存。同样的行业公司漫步者和奋达科技正在向其他***出口。 　　卖货的经销商给了一定的信用期，把一部分库存压力转移给了经销商，虽然库存金额 　　比例相对较低，但同时产生大量应收账款，增加了应收账款的坏账风险。 　　(2)净库存变化分析 　　各报告期末，本公司存货构成如下: 　　单位:万元 　　2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　项目书书书书书书 　　比例，比例，比例 　　净净净净净 　　原材料1，795.53 32.44% 1，578.60 28.00% 2，927.27 40.51% 　　低值易耗品27.81 0.50% 28.78 0.51% 52.01 0.72 　　半成品782.60 14.14% 786.98 13.96% 944.78 13.07% 　　委托加工材料30.19 0.55% 27.71 0.49% 689.91 9.55% 　　在产品中647.46 11.70% 412.08 7.31% 66.61 0.92% 　　库存商品2，251.07 40.67% 2，803.88 49.73% 2，545.60 35.23% 　　总计5，534.66 100% 5，638.04 100% 7，226.18 100% 　　2015年末，公司存货较2014年末减少1，588.14万元，主要原因是原材料减少。 　　1-1-290 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　1348.67万元。2015年，公司加强库存管理，逐步消化库存，优化原材料。 　　材料采购，导致库存减少。 　　2016年末公司存货余额与2015年末基本持平，结构保持稳定。其中，原 　　材料和在产品的比重增加，而库存商品的比重下降，主要是由于2017年元旦和农历新年。 　　每年都是1月份，2016年底JD.COM等大客户采购量大幅增加，产生产成品库存。 　　随着余额的减少，公司相应增加原材料的采购和产品的生产速度，造成原材料和产量。 　　货物差额增加了。 　　具体分析如下: 　　①原料平衡分析 　　在每个报告期末，本公司的原材料分类明细如下: 　　单位:万元 　　2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　原料 　　账面余额比率账面余额比率账面余额比率 　　电子元件1，184.12 60.79% 1，182.23 65.75% 2，015.98 64.29% 　　箱型402.16 20.65% 291.68 16.22% 471.47 15.04% 　　辅助材料和工具361.51 18.56% 324.27 18.03% 648.34 20.68% 　　总计1，947.78 100% 1，798.19 100% 3，135.80 100% 　　折旧准备金152.26 7.82% 219.58 12.21% 208.53 6.65% 　　存货净值1，795.53 92.18% 1，578.60 87.79% 2，927.27 93.35% 　　公司的主要原材料是电子元器件、盒子、辅助材料和工具。其中，电子元件 　　该装置包括磁铁、振动板、盆架、T形铁、电容、电阻、变压器、面板、功率放大器和功率放大器。 　　加热器等材料主要用于制作多媒体系列、家庭影院系列、公共广播系列、音箱等。 　　产品；箱体材料箱体材料包括外购箱体、中密度纤维板、原木等材料，主要用于生产。 　　多媒体系列和家庭影院系列产品；辅助材料和工具包括电源线、音频线、油漆、 　　发泡箱、纸箱、焊锡丝、漆包线等材料主要是通用材料，可以辅助制作各种类型。 　　产品。 　　从原材料的构成来看，由于公司产品丰富，所需的电子元件 　　许多型号，考虑到经济订货量和春节假期造成的原材料短缺，每期 　　1-1-291 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　公司末，电子元器件储量大，占原材料比例高。箱子材料主要用于 　　生产音箱的箱体制造工艺复杂，生产周期长，公司为箱体采购的材料较少。 　　仓储，一般直接用于生产箱子，所以箱子材料在原材料中的比例较低。辅助材料和工人 　　家具占比相对较高主要是因为公司生产线为混流生产，对通用材料的需求量较大。 　　需要更多储备。 　　从原材料变化来看，2015年公司加强库存管理，逐步消化库存仓库。 　　节约和优化原材料采购，消除因生产线搬迁造成的原材料储备影响，导致各类 　　B型的原料平衡大大降低了。 　　2016年末公司原材料金额略有增加，因为2017年元旦和农历新年均在1 　　6月份，JD.COM等主要客户的采购量较2016年底大幅增长。为了保证及时供货，公司正在 　　11、12月份大幅增加原材料采购，同时加快产品生产，弥补部分缺货。 　　核心产品库存。 　　②半成品和在制品的平衡分析。 　　公司在产品和半成品余额较大，报告期内余额合计分别为1430万元。 　　1199.06万元和1634.69万元。***，由于多媒体系列和家庭影院系列的主要产品， 　　生产工艺复杂，生产流程长，生产过程中库存占用大。第二，公司 　　手工制作为主，制作周期长。为了应对市场需求的变化，保证产品供应， 　　时效性，半成品和在制品有较大的库存储备。 　　2015年公司半成品、在产品期末总余额下降，原因是2013年将多于。 　　媒体系列以外的其他生产线根据产品供应情况，从hivi电声和中山hivi搬迁***珠海hivi。 　　考虑到稳定性，公司提高了生产率，增加了半成品和在制品的储备，以应对市场。 　　需求的变化。随着生产线搬迁改造的完成，公司加强库存管理，逐步消化储备。 　　大量半成品和在产品导致期末总余额下降。 　　2016年半成品、在产品期末余额合计增加，原因是2016年末。 　　为应对大客户采购量的大幅增长，公司增加了产品产量。 　　③成品平衡分析 　　于各报告期末，存货如下: 　　单位:万元 　　1-1-292 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　库存类型2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　多媒体系列491.67 616.13 640.91 　　家庭影院系列795.11 876.41 909.48 　　喇叭系列122.22 144.56 163.70 　　公共广播系列474.52 724.49 535.55 　　其他507.03 599.90 578.45 　　总计2，390.55 2，961.48 2，828.09 　　折旧准备金139.48 157.60 282.49 　　净库存2，251.07 2，803.88 2，545.60 　　报告期内，多媒体系列、家庭影院系列、拉丁美洲是库存商品量较大的主要商品。 　　哔哔声系列和公共广播系列产品。 　　多媒体系列产品是公司的主要产品，销量和金额都很大。公司1 　　一般会有一定的安全储备。由于每年年底都是销售旺季和农历新年假期聚会。 　　原料短缺会影响产品的生产，所以公司会预留仓库1-2个月。 　　存储产品。2015年末多媒体系列产品存货金额较2014年略有下降，系公司原因。 　　生产销售重心转向中高端产品市场，新产品获得客户认可。 　　是的，销售量高于产量。2016年末多媒体系列产品存货金额高于2015年。 　　下降主要是由于2016年末JD.COM等主要客户采购量大幅增加，公司生产成品。 　　由于产量和储量不足。 　　家庭影院系列产品的库存量比较大。***，是因为家庭影院系列产品的生产周期。 　　时间长，一般在2-4个月左右，公司需要准备一定的安全储备，以满足市场需求； 　　二是公司家庭影院系列产品以中高端为主，产品单位成本较高，导致存货金额较大。 　　更大。2015年末家庭影院系列产品存货金额较2014年略有下降，系公司原因。 　　加强成品管理，清理销售部分储存年限较长的产品，减少产品品种； 　　同时，公司积极研发生产的新产品在2015年销售良好。根据销售预期， 　　储备了一定量的新品，总体保持了家庭影院库存产品的稳定。2016年底的家 　　汀影院系列产品存货金额较2015年略有下降，主要系公司2016年末发展所致。 　　促销活动，家庭影院产品销量超预期。 　　喇叭系列产品库存金额较大，主要是公司直销喇叭产品所致。 　　生产周期一般在40天左右(其中原材料到货1个月，组装5-7天)。 　　从经济生产规模和提高人员生产率的角度出发，按季度需求订购生产。 　　1-1-293 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　随着horn系列产品的稳定生产和销售，horn产品的库存在每年年底都没有变化。 　　大，由于不同类型扬声器的成本差异显著，成品年末余额的波动主要 　　受产品构成变化的影响。 　　公共广播产品的库存较大，主要是由于公共广播产品的***个生产周期。 　　一般需要45天左右(其中原材料到货1个月，喇叭组装5-7天，成品组装7天) 　　天)，公司通常会预留1.5个月的销售额来维持销售增长。2015年底公共广播产品 　　存货较2014年大幅增加的原因是公司公共广播产品销量快速增长。 　　龙公司为适应市场差异化的需求，一方面推出新产品，并储备一定的库存。 　　库存产品，另一方面，由于销售的进一步增加，现有产品的安全库存也上升。 　　公共广播产品2016年末存货金额较2015年末大幅减少所致，因为当年年末， 　　大客户采购量大幅增加，是公司产成品生产储备不足所致。 　　(3)存货跌价准备 　　①存货跌价准备 　　单位:万元 　　项目期初余额在本期计提，期末余额合计在本期计提。 　　原材料224.79 16.25 208.53 　　2014半成品60.02 1.73 58.30 549.32 　　成品300.23 5.55 23.29 282.49 　　原材料208.53 72.92 61.87 219.58 　　2015半成品58.30 7.79 10.69 55.39 432.58 　　成品282.49 135.42 260.31 157.60 　　原材料219.58-67.33 152.26 　　2016半成品55.39-10.03 45.36 337.09 　　成品157.60-18.13 139.48 　　2014年，由于升级，公司可能面临一些扬声器和公共广播产品的新生产。 　　对于产品替代带来的滞销风险，已计提扬声器和公共广播产品折旧5.55万元。 　　当时销售了一些家庭影院、音箱、公共广播的平淡产品，制作了相应的家庭电影。 　　医院、扬声器、公共广播产品的原材料及半成品，转卖相关跌价41.27万元。 　　准备好 　　2015年，公司部分多媒体和家庭影院产品可能因升级而更新。 　　对于产品替代导致的滞销风险，计提产品及相关半成品、原材料的跌价准备总额。 　　216.13万元，同时销售部分家庭影院和多媒体产品，部分家庭用于制作。 　　电影院、音箱等原材料及半成品，并转卖相关减值准备332.87万元。 　　1-1-294 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2016年，该公司出售了一些扬声器和沉闷的家庭影院产品，并制作了一些家庭电影。 　　医院、喇叭、公共广播、专业音响、汽车音响等原材料和半成品，并转卖。 　　计提折旧95.49万元。2016年未计提存货跌价准备，主要是2015年加强所致。 　　库存管理使得库存结构更加优化，同时在2015年，呆滞物料和产成品将得到及时 　　清理后，未清理的呆滞料和产成品已按可变现净值计提折旧。 　　做好准备2016年，公司继续加强库存管理，没有新的、淘汰的、不能用的。 　　存货，所以没有必要计提存货跌价准备。 　　报告期内，本公司严格按照企业会计准则的要求，充分进行了存货跌价测试 　　已提取存货折旧准备金。 　　②存货跌价计提的政策和方法 　　本公司根据企业会计准则和公司会计政策，在每年年度终了时对存货进行盘点和清理 　　政策进行减值测试，按单个存货项目的可变现净值低于存货的账面成本的差额进行。 　　价格下跌准备金。销售的产成品和材料直接用于销售的，应当使用该存货的估计售价。 　　扣除预计销售费用和相关税费后，确定其可变现净值；需要处理 　　材料库存，生产的成品的估计售价减去完工时将发生的估计成本。 　　成本、预计销售费用和相关税费后，确定其可变现净值。 　　③与同行业上市公司计提存货跌价准备的比较。 　　报告期内，本公司及同行业上市公司计提存货跌价准备如下: 　　单位:万元，% 　　2016, 2015, 2014 　　秋天 　　公司价格下跌，价格下跌，价格下跌，价格下跌，价格下跌 　　库存余额库存余额库存余额价格 　　准备金率 　　速度 　　Hivi 　　5,871.75 337.09 5.74 6,070.62 432.58 7.13 7,775.49 549.32 7.06 　　电声的 　　蔓延 　　17,927.58 759.77 4.24 14,804.58 438.14 2.96 11,389.88 151.75 1.33 　　人 　　芬达 　　42,617.37 1,201.97 2.82 27,538.43 450.02 1.63 11,964.05 248.25 2.07 　　科学与技术 　　注:漫步者和奋达科技的数据来自其2014-2016年年报。 　　公司的存货折旧率高于漫步者和奋达科技，这是由于公司的相对规模所致。 　　小，但是产品种类多，部分产品周转率慢，是升级造成的。 　　产品滞销有一定风险，而漫步者和奋达科技规模比较大，主要使用机械。 　　1-1-295 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　生产为主，产品的生产和周转更快，可以更灵活地调整生产结构。 　　库存折旧风险低。公司计提存货跌价准备审慎合理。 　　(4)库存结构分析 　　(1)库存结构与产品生产周期、购销政策的关系。 　　报告期内，公司的生产周期、销售政策以及生产各种产品所需原材料的采购情况。 　　政策情况如下: 　　产品的原料是从原料中制备出来的。 　　生产周期产品销售方法产品库存安排 　　通过其他购买方式安排货物 　　空容器是自制的还是外面的。 　　经销商(离线、离线 　　采购到货阶段:根据下月销售情况。 　　上海，海外)，自营 　　多媒体35-45天；预测，准备一个。 　　(离线、在线、出局 　　装配环节:7个月交货 　　嘴) 　　10天 　　家庭电影经销商(离线、离线 　　校内，海外)，自营。 　　2-4个月 　　(离线、在线、出局 　　嘴) 　　原材料到达环 　　节日:1个月 　　装配环节:半经销商(线下、海上) 　　专业语气 　　月(含，外)，自营(线下， 　　大声地 　　喇叭装配线5-7，出口) 　　根据下个月的销售额 　　天啊，成品组装 　　预测，根据产品准备1.5 　　7天)根据生产 　　下个月的货，(由于原料安全。 　　原材料到货计划的制定 　　交付周期长，世界其他地区，1:1 　　章节:1个月采购计划 　　多准备0.5个月的原料。 　　装配环节:半经销商(离线并行执行) 　　汽车音响商品应对突发素材 　　月(含，外)，自营(线下， 　　大声的大订单) 　　喇叭装配线5-7，出口) 　　在淡季， 　　天啊，成品组装 　　备货会略有增加。 　　7天) 　　加，以应付销。 　　原材料到达配送环中的经销商处(离线、离岸) 　　旺季生产者 　　段:1个月之外)、自营(线下， 　　小号工人短缺 　　组装环节:5-7在线，导出)， 　　日OEM/ODM 　　原材料到达环 　　节日:1个月 　　装配环节:半经销商(线下、海上) 　　宫光 　　月(含，外)，自营(线下， 　　广播 　　喇叭装配线5-7，出口) 　　天啊，成品组装 　　7天) 　　因为公司产品的生产周期超过一个月，所以公司需要根据当月的销售额来制定每个月的销售额。 　　1-1-296 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　预测形势，提前准备产品库存，以备销售。同时，为了保证未来几个月有充足的产品库存。 　　对于销售，公司需要准备相应的原材料库存，这已经通过不同的 　　生产周期结束后，再转化为下个月销售的产品。库存原料在生产过程中相应形成。 　　半成品和在产品形成了公司的商品库存、原材料库存、半成品库存和在产品库存。 　　货物结构。 　　A.每个报告期末，库存商品的备货情况及合理性分析: 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　年末存货净额2，251.07 2，803.88 2，545.60。 　　主营业务成本14，995.22 14，849.74 13，971.09。 　　月均主营业务成本1，249.60 1，237.48 1，164.26。 　　年末净库存商品/月平均主 　　1.80 2.27 2.19 　　生产费用 　　各报告期末，公司库存商品的库存量分别为月平均销售成本的1.80倍和2.27倍。 　　倍和2.19倍，略高于公司1-1.5个月的股票安排，一方面是因为春节。 　　***个1-2月是公司产品的销售旺季，年底备货一般高于月均销量；对方 　　另一方面，2015年和2014年，由于部分存货的存在，公司的商品库存相对较高。 　　2015年，公司开始加强库存管理，逐步消化前期生产的、周转不畅的产品。 　　库存，到2016年底备货量有所下降，接近公司备货安排计划。 　　库存商品按产品类型的库存情况及合理性分析如下: 　　报告期内，公司每个产品系列期末的净库存与当期月平均销售成本的倍数。 　　情况如下: 　　库存类型2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　多媒体系列0.81 0.97 1.03 　　家庭影院系列4.99 4.58 2.53 　　喇叭系列1.73 2.43 2.57 　　公共广播系列1.85 3.20 3.11 　　专业音响2.00 2.54 3.80 　　汽车音响2.90 3.76 3.11 　　根据原材料的采购周期和产品的生产周期，公司为每个产品设定了合适的系列。 　　安全储备。 　　一、多媒体系列产品 　　1-1-297 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　多媒体产品是公司的核心产品，其销售额占公司主营业务收入的比例。 　　每期50%左右，公司对多媒体产品的管理精细化程度比较高。 　　由于多媒体系列产品已经进入成熟阶段，产品销量大，销售季节性波动比较大。 　　为了稳定，公司可以根据市场需求制定合理的生产计划，并将公司的生产放在广州 　　该基地专门生产多媒体系列产品，因此公司对多媒体系列产品的需求反应迅速。 　　多媒体系列产品的安全库存设定为1个月的销售量。 　　报告期内，公司多媒体系列产品的库存量稳定，为当前月平均销售额的倍数。 　　定在1个月左右，库存基本和安全储备持平。 　　b、家庭影院系列产品 　　公司家庭影院产品定位为高端***品，着力打造其高端视听产品。 　　享受效果，多项产品荣获CES国际消费电子展大奖。该公司的家庭影院是 　　非标准化产品有许多规格和型号，以满足不同消费群体的差异化需求。这 　　此外，由于家庭影院产品单价较高，为了降低经销商压货带来的现金流风险，大众 　　公司把自己当成全***庭影院产品的总仓库，为家庭影院设置相对安全的库存。 　　高个子。 　　家庭影院产品按性质分为三类，一类是中档普通消费产品，一类是高端品牌形态。 　　像产品，三是新开发的产品。公司设置了各类家庭影院产品的安全库存。 　　差异。 　　a)中档普通消费品 　　中档普通消费品的生产周期，考虑到使用的盒子材料，一般是2-4个月。 　　有一定的稀缺性，在生产过程中有***低经济生产规模需求，以及产品保存能力。 　　力强，其需求情况呈离散分布等特点，公司为了减少客户的大订单可能出现的短缺 　　货物风险，将安全库存设置为4个月。 　　b)高端品牌形象产品 　　公司因参加美国ces展会，以及对外宣传需要，生产高端品牌形象产品。 　　宣传公司的品牌地位，同时向消费者传达公司产品可以与国外高端品牌竞争的信息。 　　阅读。这部分产品数量少，但价值高，产品卖得少，周转速度很慢。 　　该公司没有为此类家庭影院产品设定安全库存。 　　c)新开发的产品 　　1-1-298 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　公司每年都会开发推出新产品，因为产品是从一个市场逐步推广到另一个市场的。 　　达到成熟需要很长时间，新产品也有***小经济生产规模的限制，所以是公共的 　　公司设定的库存是4个月，一部分用于展示推广，一部分用于销售。 　　报告期内，公司家庭影院产品的库存金额和当前月均销售额约为 　　4-5个月，2015年和2016年比安全库存多一个月。***，由于公司近年来的收购， 　　CES大奖，保持高端音响领域的品牌地位，并逐步推出新的家庭影院产品，由 　　在清单中预留了一定量，单价比较贵，导致库存余额增加，在产品库存储。 　　准备增加；二是近两年家庭影院产品销量略有下滑，产品库存出现偏差。 　　根据公司的销售预期，公司致力于改善家庭影院的销售状况，并在2017年前推出新产品。 　　2008年***季度收到良好的市场反响，家庭影院收入较2016年***季度增长0.5%左右。 　　39.20%。 　　c、音箱系列 　　扬声器是公司电子音响产品的核心部件。除了用来制作音响产品，还可以用来。 　　出售给其他音频制造商，因此该公司需要储备更多的扬声器产品来应对生产和 　　销售需求。 　　公司的喇叭系列规格型号很多，性能参数不同，用途也不同。 　　一样。虽然horn系列产品的采购和生产周期在35天左右，但公司考虑到了对horn的需求。 　　大，供应商对原材料有***低采购要求，混合生产线转换生产成本高。 　　库存损耗极低，因此公司喇叭系列产品大规模生产，提高生产效率，降低生产成本。 　　生产成本低，按季度订货生产，一次预留一个季度库存，设置其安全库存。 　　设置为3个月，其中1个月的库存支持对外销售，2个月的库存支持自用。 　　报告期内，公司horn系列产品的库存量与当前月均销售额的倍数为3。 　　一个月左右，比较合理。 　　d、公共广播系列 　　公共广播系列产品是报告期内销售收入大幅增长的产品，其市场发展 　　凭借巨大的展潜力，该公司利用其地理位置和技术优势进入公共广播市场，并不断推出新产品。 　　随着客户的认可，销量逐年快速增长，因此公司逐年增加安全储备。宫光 　　广播产品的生产周期约为35天，但考虑到客户订单大、交货周期短的特点，公司 　　为所有类型的产品设定2-3个月的销售量作为安全储备。 　　1-1-299 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　报告期内，公司公共广播系列产品存货金额为当期月均销售成本的2倍。 　　该数字从2014年和2015年的3倍多下降到2016年的1.9倍，原因是2014年和 　　2015年，公共广播产品逐年快速增长，市场需求旺盛。2016年，随着市场需求，有所增加。 　　放缓，收入增速下滑，公司主动调整产品储备，为后续推出新产品做准。 　　准备好。 　　e、专业声音 　　公司专业音响属于工程产品，其销售情况与工程施工情况有关，与产品采购有关。 　　销售环节具有交货量大、交货周期短、专业化程度高、产量高的优点。 　　产品的需求是不规则的，所以公司设置2个月的安全储备。 　　报告期内，公司专业音响存货金额与当期月均销售额的倍数从3。 　　从上个月到两个月的调整主要是因为专业音响销售趋势相对较强，公司 　　为了应付快速增长的市场需求，我们已经预订了一个月的产品。随着公司的生产和销售， 　　环节管理逐步加强，产品库存逐步降低到正常水平。 　　f、汽车音响 　　公司的汽车音响产品主要用于改装车市场，有多种规格，采购和生产。 　　周期在45天左右，但是生产上有很多限制因素。供应商必须有原材料的***低采购量。 　　与此同时，该公司的混合生产线的使用增加了转换生产成本，基于经济生产规模的测试 　　大约，公司会设置3个月的汽车音响安全储备。 　　报告期内，公司汽车音响库存金额与当期月均销售额的倍数为3个月。 　　左右，与公司的安全存储容量一致。 　　b、每个报告期末，原材料备货情况及合理性分析: 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　年末原材料净额1，795.53 1，578.60 2，927.27。 　　主营业务直接材料成本11，151.41 11，119.65 10，426.73 　　月平均主营业务成本中直接材料929.28 926.64 868.89 　　年末原材料净额/月度主营业务成本中直接材料1.93 1.70 3.37 　　在每个报告期末，公司的原材料库存是每个月销售的产品中原材料的消耗量。 　　1.93倍、1.70倍和3.37倍，高于公司1-1.5个月原材料备货安排，一方面， 　　由于春节前的1-2月是公司产品的销售旺季，因此需要相应增加生产用原材料的库存。 　　1-1-300 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　需求方面，考虑到供应商春节放假的因素，年底公司也会加大原材料的准备。 　　商品，年底备货一般会高于月均水平；另一方面，2014年公司原材料库存相对较低。 　　由于前期采购的部分原材料存在，生产周转不畅，2015年高部放行。 　　我司开始加强库存管理，逐步消化库存，优化原材料采购，2015年底备货。 　　数量有所减少，接近公司备货安排计划。 　　综上所述，报告期内，公司库存商品及原材料库存合理，符合公司实际经营情况。 　　条件。 　　②各期末库存原材料和商品的种类、型号、数量和金额。 　　原材料的类型、数量和金额 　　各报告期末，本公司原材料的种类、数量和金额如下: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　类别单元 　　平衡比例数量平衡比例数量平衡比例数量 　　空集装箱239.02 12.27% 58，930 171.31 9.53% 41，349 446.26 14.23% 119，801 　　中密度纤维板㎡ 40.06 2.06% 6，063 22.50 1.25% 3，284 50.83 1.62% 7，754 　　原木平方米25.96 1.33% 75 8.79 0.49% 6 61.24 1.95% 　　喇叭 　　电子元件279.85 14.37% 1719553 396.72 22.06% 2316511 416.14 13.27% 2491857。 　　成分 　　电子学 　　电子元件219.49 11.27% 7，127，961 143.02 7.95% 4，333，851 215.10 6.86% 6，068，504。 　　成分 　　变压器163.16 8.38% 64，281 127.81 7.11% 56，083 188.76 6.02% 88，953 　　面板19.47 1.00% 41，630 24.81 1.38% 49，914 39.69 1.27% 81，842 　　功率放大器59.86 3.07% 760 42.25 2.35% 626 39.45 1.26% 　　散热器21.06 1.08% 33，618 14.73 0.82% 24，467 20.50 0.65% 34，571 　　线材58.14 2.98% 330，943 32.36 1.80% 184，913 48.17 1.54% 218，968 　　包装材料111.72 5.74% 613837 101.98 5.67% 563402 189.10 6.03% 1146084。 　　油漆千克8.70 0.45% 4，605 12.33 0.69% 6，365 60.85 1.94% 30，687 　　锡铜线公斤33.73 1.73% 7，462 26.06 1.45% 5，747 57.15 1.82% 12，648 　　其他-667.56 34.27%/673.54 37.46%/1，302.55 41.54%/ 　　合计-1947.78 100.00%/1798.19 100.00%/3135.80 100.00%/ 　　其他类型的原料是剩下的6000个规格型号，1000多种原料，其中 　　各种原材料用量都很少，不单独列出，主要是振动盘，盆架，防尘。 　　网、电路板和螺丝等。 　　B.库存商品的种类、数量和金额 　　1-1-301 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　各报告期末，本公司存货的种类、数量和金额如下: 　　单位:万元，%,套 　　2016、2015和2014年 　　库存商品类型 　　平衡比例数量平衡比例数量平衡比例数量 　　多媒体系列491.67 20.57 13548 616.13 20.80 17151 640.91 22.66 20939 　　家庭影院系列795.11 33.26 2，289 876.41 29.59 2，828 909.48 32.16 3，155 　　喇叭系列122.22 5.11 46，328 144.56 4.88 46，616 163.7 5.79 43，641 　　公共广播系列474.52 19.85 43，174 724.49 24.46 58，063 535.55 18.94 52，875 　　专业音响310.28 12.98 4，149 302.60 10.22 2，889 356.57 12.61 1，166 　　汽车音响196.75 8.23 7，036 297.3 10.04 9，395 221.87 7.85 5，597 　　总计2 390.55 100 116 524 2 961.49 100 136 942 2 828.09 100 127 373。 　　③存货结构与同行业可比公司的对比分析。 　　报告期内，本公司及同行业可比公司的存货结构如下: 　　单位:万元 　　漫步者 　　2016, 2015, 2014 　　项目 　　净份额，净份额，净份额 　　原材料5，674.52 33.05% 5，715.81 39.79% 4，595.12 40.89% 　　在产品中1，003.67 5.85% 1，147.69 7.99% 693.95 6.17% 　　自制半成品2，237.35 13.03% 1，556.89 10.84% 1，451.94 12.92% 　　库存商品8，208.36 47.81% 5，869.78 40.86% 4，453.93 39.63% 　　发出商品43.90 0.26% 76.28 0.53% 43.19 0.38% 　　总计17，167.80 100% 14，366.44 100% 11，238.13 100% 　　奋达科技 　　2016, 2015, 2014 　　项目 　　净份额，净份额，净份额 　　原材料5，010.88 12.10% 3，693.20 13.63% 3，460.71 29.54% 　　在产品中24，855.47 60.02% 13，540.96 49.99% 4，580.93 39.10% 　　库存商品8，011.24 19.34% 7，243.50 26.74% 3，241.88 27.67% 　　发出商品776.30 1.87% 391.51 1.45% 73.98 0.63% 　　委托加工材料2，647.61 6.39% 2，193.34 8.10% 358.31 3.06% 　　低值易耗品113.91 0.28% 25.89 0.10%-0.00% 　　总计41，415.40 100% 27，088.40 100% 11，715.80 100% 　　公司 　　2016, 2015, 2014 　　项目 　　净份额，净份额，净份额 　　原材料1，795.53 32.44% 1，578.60 28.00% 2，927.27 40.51% 　　在产品中647.46 11.70% 412.08 7.31% 66.61 0.92% 　　半成品782.60 14.14% 786.98 13.96% 944.78 13.07% 　　库存商品2，251.07 40.67% 2，803.88 49.73% 2，545.60 35.23% 　　1-1-302 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　委托加工材料30.19 0.55% 27.71 0.49% 689.91 9.55% 　　低值易耗品27.81 0.50% 28.78 0.51% 52.01 0.72 　　总计5，534.66 100% 5，638.04 100% 7，226.18 100% 　　注:漫步者和奋达科技的数据来自其2014-2016年年报。 　　A.原材料 　　报告期内，公司原材料库存率与漫步者接近，但高于奋达科技，主要原因是 　　因为奋达科技的商业模式主要是OEM/ODM生产，按订单生产，其原材料 　　周转率快，所以其原材料库存占比较低。 　　B.在制品和半成品 　　报告期内，公司在产品和半成品的存货比例与漫步者接近，但低于Fantaco。 　　技术方面，主要是由于公司的产品结构和漫步者比较相似，主要为自主品牌音响。 　　产品的生产周期差不多，库存在生产环节所占的比例也接近。丹芬达科 　　电声产品只占营收的1/3左右，而且主要是OEM/ODM生产，所以整体产量。 　　生产周期和生产特点差异很大，所以在产品库存中占比较高。 　　C.存货 　　报告期内，公司库存商品的存货比例与漫步者相近，但高于主营芬达科技 　　因为公司的产品结构更类似于漫步者，主要是自主品牌的音响产品。 　　其销售模式类似，库存在销售环节所占的比例也接近。但是奋达科技的销售 　　销售模式主要是OEM/ODM。生产出来之后，更快的卖给客户，库存商品的周转率更高，因为 　　所以其库存商品的存货占比较低。 　　(5)库存材料比例关系分析 　　报告期内，公司主要原材料与产成品的材料配比关系如下: 　　①多媒体系列产品 　　报告期内，公司多媒体系列产品与主要原材料的材料配比关系如下: 　　(转到下一页) 　　1-1-303 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(上接前页) 　　A.2016 　　入库产品数量测算(生产喇叭空箱功放变压器散热器空箱理论领导功放理论领导变压器理论领导散热器管理散热器领) 　　产品系列音箱理论音箱音箱空盒功放接收机 　　成分单位数量)比例比例比例比例使用理论使用。 　　m系列和d系列 　　2.0对116，526 4 2111 466，104 233，052 116，526 116，526 116，526 116，526。 　　排 　　2.0 S3WSE系列对9，300，221-18，600，18，600，9，300- 　　x系列和t系列 　　2.0双 　　色谱柱和h系列 　　2.1 M50W，M10套30 638 5311153 190 680 277 91 914 370 652 30 638 172 285 30 638 161 642 30 638 159 811 　　2.1 M12和M20W套339831111019410194 33983398。 　　5.1 M60套940 13 611 12 220 5 640 940 940 　　低音炮SUB仅809 1111 809 809 809 809 809 809 809 809 809。 　　总计168534688809374055175457159234。 　　B.2015 　　入库产品数量测算(生产喇叭空箱功放变压器散热器空箱理论领导功放理论领导变压器理论领导散热器管理散热器领) 　　产品系列音箱理论音箱音箱空盒功放接收机 　　成分单位数量)比例比例比例比例比例运用集合理论。 　　m系列和d系列 　　2.0双129925 42111 519700 259850 129925 129925。 　　排 　　2.0 S3WSE系列对8，500，221-17，000，17，000，8，500- 　　x系列和t系列 　　2.0一对8 827 4 221 135 308 17 654 17 654 8 827 8 827 　　色谱柱和h系列 　　2.1 M50W和M10套件22，965 5311114，825 724，903 68，895 380，325 22，965 186，859 22，965 168，498 22，965 171，189 　　2.1 M12和M20W套1915331115745745 19151915。 　　5.1 M60套1，191，136，111，15，483，7，146，1，191，1，191。 　　低音炮SUB仅809.00 1.00 1.00 1.00 1.00 1.00 809.00 809.00 809.00 809.00 809.00 　　总计174100708838377067182927165600165600。 　　1-1-304 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　C.2014 　　入库产品数量测算(喇叭空箱功放变压器散热器空箱理论引功放理论，变压器散热器理论引散热器理论。 　　产品系列喇叭理论喇叭空盒放大变压器 　　构件单位数量)比例比例比例与领用比例比例。 　　m系列和d系列 　　2.0对12269642111 490784245392122696。 　　排 　　2.0 S3WSE系列对14，238，221-28，476，28，476，14，238- 　　x系列和t系列 　　2.0一对 　　色谱柱和h系列 　　2.1 M50W，M10套筒4237653111211880787594127128434581423762028144237618797142376183101 　　2.1 M12，M20W套装6850 3311120 550 20 550 6850 6850 6850 　　5.1 M60套装1，237 13 6111 16，081 7，422 1，237 1，237 1，237 1 　　低音炮SUB仅545 1111 545 545 545 545 545 545。 　　总计197732807476449093207522183494183494。 　　(转到下一页) 　　1-1-305 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(上接前页) 　　②家庭影院产品 　　一个家庭影院一般包括主箱、中置、环绕、低音炮等组件，可以自由设置。 　　匹配。不同型号的家庭影院产品有不同的组件，因此需要的扬声器数量也不同。 　　不一样。 　　报告期内，公司家庭影院与主要原材料的关系如下: 　　单位:套，单位 　　2016年、2015年和2014年项目 　　家庭影院的存储数量为4，828 5，352 5，426。 　　号角接收人数为607428497985720人。 　　喇叭比12.58 15.88 15.80 　　空集装箱数量24，135，30，003，28，176 　　空集装箱比率5.00 5.61 5.19 　　分频器接受者人数19，297 27，087 25，493 　　分频器比率4.00 5.06 4.70 　　与2015年相比，2016年扬声器的分布大幅下降，这是生产结构变化造成的。公众的 　　不同型号的家庭影院产品使用的扬声器数量存在差异，其中使用书柜产品。 　　音箱数量少，一般4、6个。2016年，公司生产了更多的书柜产品。 　　导致整体喇叭比例的降低。报告期内，公司书柜产品的生产和仓储情况如下: 　　单位:套 　　2016年、2015年和2014年项目 　　书柜产品的存储数量为2464898个。 　　③专业音频产品 　　专业音响产品的型号很多，不同型号所需的原材料也不同，具体如下 　　选择报告期内生产较多，需要使用盒子进行素材配比的专业音频产品。 　　报告期内，公司使用的专业音箱与主要原材料的材料配比关系如下: 　　单位:一个 　　2016年、2015年和2014年项目 　　专业音频存储量212381816913115 　　使用的扬声器数量为70，582，56，581，43，697。 　　喇叭比3.32 3.11 3.33 　　收集的空集装箱数量为211981892213100个。 　　空集装箱比率1.00 1.04 1.00 　　铁网领取人数为25，159，23，504，18，245。 　　铁网比1.18 1.29 1.39 　　分频器接受者数量20，772 18，577 13，399 　　1-1-306 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　分频器比率0.98 1.02 1.02 　　④汽车音响、公共广播和扬声器产品 　　汽车音响和公共广播产品的型号很多，主要是汽车喇叭和公共扬声器，以及 　　喇叭产品使用的原材料基本相同。选择下列在报告期间生产更多的汽车喇叭和公共汽车。 　　共配音箱和音箱产品。 　　报告期内，公司的汽车喇叭、公共喇叭、喇叭及主要原材料的材料配比。 　　如下所示: 　　单位:一个 　　2016年、2015年和2014年项目 　　Horn仓储数量1，687，248 1，633，585 1，642，525 　　磁钢、磁铁、磁条的接收数量为2799498、2649644、2758111。 　　磁柱比1.66 1.62 1.68 　　T铁、U铁、导磁板、后导磁板的领取人数分别为1643848人、1611507人、1713976人。 　　t铁比率0.97 0.99 1.04 　　振动板、振膜、音膜的接收数量分别为1716204、1664272、1790058。 　　振动板比率1.02 1.02 1.09 　　中国公司、磁盘、领先磁铁数量分别为1719587、1616369、1688191。 　　华斯的比例为1.02±0.99±1.03。 　　接受盆架和支架的人数为2046740人、1937154人、2078732人。 　　锅架比1.21 1.19 1.27 　　如上所述，报告期内，各期主要原材料的消耗与主要产品的生产相匹配。 　　关系。 　　9.其他流动资产 　　各报告期末，本公司的其他流动资产如下: 　　单位:万元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　要扣除的增值税进项税20.97 6.94 6.02 　　总计20.97 6.94 6.02 　　公司其他流动资产为待抵扣的增值税进项税额。 　　10.固定资产 　　各报告期末，本公司固定资产的账面价值如下: 　　单位:万元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　房屋、建筑物及附属设施5，261.34 5，824.25 6，421.22 　　机器设备1，080.16 1，010.81 1，125.51 　　运输设备157.29 228.67 307.86 　　办公设备和其他558.55 645.66 596.01 　　1-1-307 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　总计7，057.33 7，709.39 8，450.60 　　各报告期末，公司固定资产账面价值总额分别为7，057.33万元和7，709.39万元。 　　元和8450.6万元，主要为房屋、建筑物和机器设备。报告期内，公司主要厂房 　　以及部分废弃资产的折旧和处置导致固定资产在各期末的余额。 　　放下。 　　这家公司是劳动密集型企业。目前主要以手工制作为主。公司的机器和设备 　　主要为产品装配生产线，木材加工车床和环保涂装设备等辅助设备，所以用 　　随着公司生产规模的扩大，机器设备的数量变化不大。 　　截***2016年12月31日，公司无可供抵押的固定资产。 　　11.在建工程 　　各报告期末，本公司在建工程如下: 　　单位:万元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　待安装的机械和设备- 　　自建车间及消防工程4，793.32 2，267.77 61.92 　　总计4 793.32 2 267.77 61.92 　　报告期内，公司在建工程主要为子公司珠海高威的二期厂房及配套工程。 　　公司在建工程使用自有资金，不存在利息资本化的情况，故公司对在建工程进行检查。 　　查，不存在减值，故公司未计提在建工程减值准备。 　　(1)在建工程的变化 　　(1)2016年新合并在建工程 　　单位:万元 　　预算(万元本期转入固定项目) 　　项目名称2015年12月31日2016年12月31日 　　元)加资产% 　　厂房二期工程4，896.942，267.772，525.56-97.884，793.32。 　　展厅视听工程10.80-10.80 100.00- 　　SMT电子车间 　　25.24 - 25.24 25.24 100.00 - 　　改造工程 　　总计2，267.77 2，561.60 36.04 4，793.32 　　(2)2015年新合并在建工程。 　　单位:万元 　　预算在此期间转移到其他固定项目。 　　项目名称2014年12月31日2015年12月31日 　　(万元)加资产减值% 　　1-1-308 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　研讨会第二阶段 　　4,896.94 13.76 2,254.01 - - 46.31 2,267.77 　　工程 　　车间消防 　　和环境工作者97.34 37.69 59.65 97.34-100.00- 　　旅行 　　其他零星 　　31.40 10.48 47.35 31.40 26.43 100.00 - 　　工程 　　总计61.92 2361.01 128.74 26.43 2267.77 　　其他减少主要是由于质保金直接覆盖厂房外墙维修费用。 　　(3)2014年新合并在建工程 　　单位:万元 　　预算金额(万元本期转入固定完成) 　　项目名称2013年12月31日2014年12月31日 　　元)加资产% 　　设备安装工程119.80 58.92 60.88 100.00- 　　b栋一楼装修 　　403.54 - 403.54 403.54 100.00 - 　　工程 　　车间防火和环境 　　60.40 - 37.69 - 62.40 37.69 　　安全工程 　　车间二期工程4，896.94-13.76-0.28 13.76 　　其他零星工程27.95-27.95 17.47 100.00 10.48 　　总计58.92 543.82 540.81 61.92 　　(4)在建工程变动分析。 　　2014年、2015年、2016年末，公司在建工程账面价值分别为61.92万元。 　　2267.77万元和4793.32万元，逐年快速增长，因为2014年主要是打零工。 　　程；2014年底珠海二期开工建设，工程造价陆续投入，导致2015年底和 　　2016年底在建项目继续增加，到2016年底还在建，导致各种报道。 　　期末余额波动很大。 　　12.无形资产 　　各报告期末，本公司的无形资产如下: 　　单位:万元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　土地使用权513.31 527.07 540.83 　　软件使用权153.51 94.19 30.31 　　总计666.82 621.26 571.14 　　本公司的无形资产为土地使用权和软件使用权。 　　截***2016年12月31日，公司无形资产及其摊销情况如下: 　　单位:万元 　　项目取得方法初始金额摊销期(月)摊余值 　　1-1-309 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　购买土地使用权709.81 600 513.31 　　软件使用权购买221.89 36-60 153.51 　　总计-931.70 666.82 　　截***2016年12月31日，公司无形资产未用于抵押。 　　13.长期待摊费用 　　各报告期末，本公司长期待摊费用如下: 　　单位:万元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　装修费-8.81英镑 　　公交站名服务费5.85 8.45 11.05 　　车间防爆通风工程16.04- 　　招牌制作费7.42- 　　总计29.31 8.45 19.86 　　2014年，公司对hivi的电声办公区进行了装修，为了提升公司的知名度。 　　度，将珠海hivi附近的一个公交站命名为hivi科技站，并支付了相应的服务费。 　　支出，上述事项形成长期待摊费用。2016年，公司新增生产车间防爆通风工程。 　　而长期待摊费用是由招牌的制作成本形成的。 　　14.递延所得税资产 　　各报告期末，本公司递延所得税资产如下: 　　单位:万元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　资产减值准备58.52 77.37 88.60 　　可收回损失19.25 73.57 51.13 　　开办费-14.65 32.23 　　固定资产折旧64.67 47.53 30.38 　　内部未实现利润22.12 17.26 25.90 　　总计164.56 230.38 228.24 　　各报告期末递延所得税资产主要是由于报告期末计提了资产减值准备，可以弥补损失。 　　亏损、开办费、固定资产折旧和内部未实现利润形成的可抵扣暂时性差异。 　　好的。 　　2016年末，公司递延所得税资产较2015年末减少65.82万元，减少幅度为28.57%。 　　主要是公司弥补亏损，转回部分资产减值准备所致。 　　15.资产减值准备 　　各报告期末，本公司的资产减值准备如下: 　　单位:万元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　1-1-310 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　坏账准备79.23 67.01 30.80 　　存货跌价准备337.09 432.58 549.32 　　总计416.32 499.59 580.11 　　报告期内，除应收账款、其他应收款和存货外，公司计提坏账准备和减值准备。 　　其他资产不存在减值。 　　16.其他非流动资产 　　于各报告期末，本公司的其他非流动资产如下: 　　单位:万元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　预付长期资产款84.29 91.29 29.33 　　总计84.29 91.29 29.33 　　公司其他非流动资产主要系公司预付珠海工厂二期建设项目款项。 　　是的。 　　债务分析 　　在每个报告期末，本公司的负债如下: 　　单位:万元 　　2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　负债 　　金额比例金额比例金额比例 　　短期贷款-1，500.00 29.60% 　　应付账款3，295.63 63.00% 2，074.32 54.35% 1，956.87 38.61% 　　预付款365.36 6.98% 433.00 11.34% 291.06 5.74% 　　应付职工薪酬521.03 9.96% 446.38 11.70% 365.79 7.22% 　　应交税费623.59 11.92% 465.41 12.19% 561.64 11.08% 　　其他应付款425.40 8.13% 397.55 10.42% 392.41 7.74% 　　流动负债总额5，231.01 100% 3，816.65 100% 5，067.78 100% 　　非流动负债总额- 　　负债总额5，231.01 100% 3，816.65 100% 5，067.78 100%。 　　各报告期末，公司负债总额分别为5，231.01万元、3，816.65万元和5，067.78万元。 　　袁。公司的流动负债主要是短期借款、应付账款和其他应付款。公司2015年还款情况 　　除短期借款外，负债总额较2014年减少1251.13万元。2016年，公司建成第二厂房。 　　一期工程费用较大，导致负债总额较2015年增加1，221.32万元。 　　报告期内，公司不存在未偿还的银行贷款和大额应付账款，公司处于负债状态。 　　结构合理稳健，财务风险低。 　　1.短期贷款 　　各报告期末，公司短期借款余额分别为0，000，000元和1，500，000元。 　　元，全部为银行贷款。2015年，本公司偿还了到期的短期贷款。 　　1-1-311 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2.应付账款 　　各报告期末，公司应付账款余额分别为3，295.63万元、2，074.32万元和。 　　1956.87万元，应付账款主要是公司购买原材料的货款和新厂房的工程款。 　　2014年和2015年，公司应付账款余额变化不大，原因是公司采购规模和 　　支付的信贷政策相对稳定。2016年末，公司应付账款余额大幅增加，主要是 　　是因为2017年元旦和农历新年都在1月，2016年底JD.COM等大客户采购量显著。 　　为了保证及时交货，公司在11月和12月大大增加了原材料的采购。 　　公司的付款政策一般是两个月的信用期，因为公司的销售回报好，利润高。 　　盈利能力强，所以付款比较及时。应付账款的账龄主要在1年以内，应付账款 　　与购买规模相比，呈持续下降趋势，不存在还款风险。在每个报告期末，公司应付账款 　　余额的账龄结构如下: 　　单位:万元 　　2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　项目 　　金额比例金额比例金额比例 　　一年以内3，230.03 98.01% 1，875.03 90.39% 1，704.69 87.11% 　　1-2年26.29 0.80% 48.88 2.36% 80.53 4.12% 　　2-3年29.29 0.89% 5.45 0.26% 163.83 8.37% 　　3年以上10.03 0.30% 144.96 6.99% 7.82 0.40% 　　总计3295.63 100% 2074.32 100% 1956.87 100% 　　截***2016年12月31日，无应付账款期末余额中占比5%以上的债务(其中 　　5%)股份的股东单位。前五名应付账款明细如下: 　　单位:万元 　　单位名称、金额、账龄支付内容 　　广东五华第二建筑工程有限公司565.32建设工程款一年内。 　　佛山市南海松岗华达扬声器厂146.45年内未收到期货款。 　　鹤山智毅扬声器有限公司90.08 1年内未收到期货款。 　　惠州市永昌盛电子有限公司88.42 1年内未收到期货款。 　　广州晶鑫电力制造有限公司83.82 1年内未收到期货款。 　　总计974.09 　　3.预收款 　　各报告期末，公司预收账款余额分别为365.36万元、433万元、291.06万元。 　　万元，主要是线下经销商垫付。 　　本公司预付款余额的账龄结构如下: 　　单位:万元 　　2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　项目 　　金额比例金额比例金额比例 　　一年内334.28 91.49% 407.56 94.12% 244.52 84.01% 　　1-1-312 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　1-2年6.84 1.87% 20.26 4.68% 25.50 8.76% 　　2-3年19.16 5.25% 5.16 1.19% 2.72 0.94% 　　3年以上5.08 1.39% 0.02 0.00% 18.32 6.29% 　　总计365.36 100% 433.00 100% 291.06 100% 　　截***2016年12月31日，预付款以一年以内为主，不存在对公司5%以上的欠款。 　　(含5%)的股份。 　　4.应付员工款项 　　各报告期末，公司应付职工薪酬分别为521.03万元、446.38万元、365.79万元。 　　元，主要是职工工资、奖金、津贴和补贴。 　　报告期内公司应付职工薪酬变动情况: 　　(1)2016年应付职工薪酬变动情况 　　单位:万元 　　项目期初余额本期计提，期末余额本期支付。 　　短期员工工资446.38 5，095.95 5，021.30 521.03 　　离职后福利322.27 322.27 　　总计446.38 5，418.22 5，343.57 521.03 　　(2)2015年应付职工薪酬变动情况 　　单位:万元 　　项目期初余额本期计提，期末余额本期支付。 　　短期员工工资365.79 5，129.16 5，048.57 446.38 　　离职后福利 　　总计365.79 5，427.72 5，347.13 446.38 　　(3)2014年应付职工薪酬变动情况 　　单位:万元 　　项目期初余额本期计提，期末余额本期支付。 　　短期员工工资361.56 4，392.18 4，387.95 365.79 　　离职后福利 　　总计361.67 4，619.04 4，614.92 365.79 　　(4)应付职工薪酬变动分析 　　单位:元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　1-1-313 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　号码846 837 　　应付职工薪酬余额5，210，322.224，463，795.453，657，913.34。 　　平均月薪6，158.77 5，333.09 4，091.63。 　　综上所述，报告期内，应付职工薪酬余额持续上升。2015年底，公司支付员工工资。 　　薪酬较2014年末增加80.59万元，增幅22.03%，主要系2015年员工平等所致。 　　平均工资的提高导致员工工资、奖金、津贴、补贴的增加。在2016年底，公司应该 　　与2015年末相比，支付给员工的薪酬增加74.65万元，增幅为16.72%，主要系2016年末公告所致。 　　员工数量的增加，生产工人为了赶货加班时间的大幅增加，导致员工的工资和奖金都在上涨。 　　由于增加了金、津贴和补贴。 　　报告期内各期应付职工薪酬变化的原因: 　　报告期内，本公司及子公司员工总数如下: 　　单位:元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　平均人数826 907 　　应付职工薪酬应计金额54，182，210.81，54，277，204.18，46，190，397.21。 　　平均年薪65595.90 59842.56 52074.86。 　　注:平均人数=每月总人数/12 　　2015年公司为员工计提的工资较2014年有所增加，主要是员工人数和平均工资增加。 　　由于薪酬增加，2016年应付员工薪酬金额与2015年持平，但由于平均 　　员工数量的减少导致了员工平均工资的增加。 　　每种类型的平均人员结构如下: 　　单位:人 　　2016年、2015年和2014年项目 　　直接生产人员464 528 　　间接人员68 66 　　售货员65 67 　　R&D人员 　　经理122 131 　　总计826 907 　　从上表可以看出，2015年公司平均人数比2014年增加，2016年比2015年增加。 　　本年减少主要是由于2015年管理及销售人员增加，2016年生产。 　　1-1-314 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　人员下降主要是由于公司产品种类繁多，生产方式为小批量多批次，以及 　　主要是手工制作，制作工艺比较复杂，制作周期比较长，符合上述公司生产。 　　产品的特点，公司优化了生产管理，提高了生产工人的效率。 　　对比同行业上市公司平均年薪: 　　单位:元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　漫步者70，637.80 65，637.64 65，328.79 　　奋达科技83，502.38 69，825.30 63，320.16 　　公司65595.90 59842.56 52074.86 　　注:由于漫步者和奋达科技的公开信息披露为期末职工人数，因此计算平均年薪=应付职工薪酬计提额/ 　　期末员工人数。 　　综上所述，公司平均年薪略低于同行业上市公司。一是因为可比公司都已经上班了。 　　市，其平均薪酬水平高于同行业非上市公司，二是由于可比公司的机械化程度。 　　相对较高，规模效应导致基层员工相对较少。第三，由于可比公司的公 　　由于公司与公司的区别，漫步者位于深圳，国内子公司分布为主。 　　在深圳、北京和东莞，它还拥有多家海外子公司；奋达科技位于深圳，资。 　　公司主要分布在深圳、上海、东莞。公司主要人员主要分布在广州和珠海。 　　上述城市的人员平均工资存在差异。综上所述，公司的薪酬水平是合理的。 　　5.应付税款 　　各报告期末，公司应交税费分别为623.59万元、465.41万元、561.64万元。 　　主要是增值税和所得税。详情如下: 　　单位:万元 　　项目2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　增值税317.43 264.05 280.36 　　企业所得税183.78 85.75 170.95 　　城建税23.82 19.43 19.33 　　个人所得税11.22 10.26 7.45 　　印花税1.90 1.22 1.39 　　教育附加费10.21 8.22 9.15 　　堤防费-0.35-1.00 　　土地使用税21.64 26.49 26.49 　　财产税46.71 43.42 40.23 　　营业税0.07 0.71 0.60 　　地方教育附加费6.81 5.50 4.69 　　总计623.59 465.41 561.64 　　(1)按实体列示的税费如下: 　　1-1-315 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　①2016 　　单位:万元 　　项目广州海威珠海海威中山海威盛骏物业美国海威合计 　　企业所得税272.15 211.07 3.13-0.53 486.88 　　增值税805.44 1128.02-4.57-1938.02 　　营业税-3.00 0.08 3.08 　　城建税59.28 83.48-0.53-143.29 　　教育附加费25.21 35.78-0.23-61.21 　　地方教育费 　　16.80 23.85 - 0.18 - 40.83 　　额外的 　　土地税1.64 24.49 2.00 4.83-32.96 　　财产税1.39 36.48 5.51 17.28-60.66 　　个人所得税40.24 69.52 0.01 0.10 2.28 112.16 　　其他6.71 20.29 0.00 0.12-27.12 　　总计1，228.86 1，632.98 10.64 30.84 2.90 2，906.22 　　②2015 　　单位:万元 　　项目广州海威珠海海威中山海威盛骏物业美国海威合计 　　企业所得税420.93 177.57-0.50 599.01 　　增值税958.65 1 171.05 2.05-2 131.75 　　营业税-1.35-7.20-8.55 　　城建税70.62 86.24 0.10 0.50-157.46 　　教育附加费31.10 36.96 0.06 0.22-68.34 　　地方教育费 　　19.33 24.64 0.04 0.12 - 44.13 　　额外的 　　土地税1.64 24.49 2.00 4.83-32.96 　　财产税-39.76 5.51 17.28-62.55 　　个人所得税33.93 46.92 0.11 6.81 8.06 95.83 　　其他7.69 16.70 0.00 0.17-24.56 　　总计1，543.89 1，625.68 9.87 37.13 8.56 3，225.13 　　③2014 　　单位:万元 　　项目广州海威珠海海威中山海威盛骏物业美国海威合计 　　企业所得税210.93 136.25 33.79-380.97 　　增值税15.58-1，702.05 　　营业税-1.35-6.60 0.68 8.63 　　城建税75.31 54.24 0.78 0.46-130.78 　　教育附加费31.42 23.25 0.67 0.20-55.53 　　地方教育费 　　22.37 15.50 0.11 0.13 - 38.10 　　额外的 　　土地税1.64-4.83-6.47 　　财产税1.39 3.24-15.84-20.47 　　个人所得税21.03 25.67 0.36 8.15-55.21 　　1-1-316 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　项目广州海威珠海海威中山海威盛骏物业美国海威合计 　　其他13.52 22.13 0.09 0.20 7.12 43.06 　　总计1，333.65 1，012.05 51.38 36.41 7.80 2，441.28 　　(2)增值税 　　公司2016年末应交增值税317.43万元，较2015年末增加53.38万元，主要是 　　是由于2016年底大客户采购量大，产生大量增值税。 　　(3)所得税 　　该公司企业所得税每季度预缴，次年5月汇算清缴，因此报告期不同 　　期末应纳企业所得税受当年代扣代缴金额影响较大。2015年末应缴纳的企业所得税 　　为85.75万元，较2014年末减少85.2万元，系2015年扣除R&D费用所致。 　　较大，导致预扣所得税减少。2016年末应缴纳企业所得税183.78万元，相比 　　2015年末增加98.03万元，原因是2016年第四季度收入较2015年大幅增加。 　　是所得税费用多造成的。 　　6.其他应付款 　　各报告期末，本公司其他应付款余额分别为4，254，000元、3，975，500元和。 　　392.41万元，主要是经销商交的定金。 　　截***2016年12月31日，无欠公司5%以上的其他应付款余额(其中 　　5%)股份的股东单位。 　　(三)偿债能力分析 　　1、偿债能力指标分析 　　报告期内，公司偿付能力的主要指标如下: 　　2016-12-31/ 2015-12-31/ 2014-12-31/ 　　项目 　　2016、2015和2014年 　　资产负债率(母公司)9.23% 7.35% 14.73% 　　流动比率3.26 3.87 2.81 　　速动比率2.20 2.39 1.39 　　息税折旧摊销前利润(万元)5，461.20 4，934.38 5，145.40 　　利息保证倍数(倍数)/141.08 58.62 　　(1)流动比率、速动比率和资产负债率 　　报告期内，公司流动比率分别为3.26、3.87和2.81，速动比率分别为2.20和2.39。 　　和1.39，2014年末公司流动比率和速动比率较低，主要是公司短期负债所致。 　　性融资增加营运资本；于2015年及2016年年末，流动比率及速动比率的增加是由于 　　1-1-317 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　随着公司规模的扩大，营业收入和利润稳步增长，形成了良好的现金流入和快速的资本。 　　产量稳步增长，同时公司偿还了银行贷款，负债大幅减少。 　　各报告期末，公司资产负债率分别为9.23%、7.35%、14.73%。 　　下降，说明公司整体偿债能力较强，财务风险较低。2015年，公司资产负债率上升。 　　下降主要是由于公司偿还银行贷款导致短期贷款减少。 　　(2)息税折旧摊销前利润和利息保障倍数 　　报告期内，随着公司业务规模的扩大，息税折旧摊销前利润增加。在本报告所述期间， 　　分别为5461.2万元、4963.07万元、5216.38万元。2014年、2015年，利息保障翻倍。 　　数字分别为58.62和141.08，从中可以看出公司经营状况良好，盈利能力良好。 　　该公司具有较强的长期偿债能力。 　　2、同行业公司偿债能力指标比较 　　报告期内，公司与同行业上市公司偿付能力的主要指标对比如下: 　　项目时间:hivi电声漫步者奋达科技 　　2016-12-31 9.23% 0.60% 28.02% 　　资产负债比率 　　2015-12-31 7.35% 0.59% 15.89% 　　(母公司) 　　2014-12-31 14.73% 0.79% 17.19% 　　2016-12-31 3.26 9.48 2.29 　　流动比率2015-12-31 3.87 10.90 2.83 　　2014-12-31 2.81 12.65 3.83 　　2016-12-31 2.20 8.36 1.78 　　速动比率2015-12-31 2.39 9.84 2.31 　　2014-12-31 1.39 11.69 3.42 　　注:漫步者和奋达科技的数据来自其2014-2016年年报。 　　与同行业上市公司相比，公司资产负债率居中，流动比率与速动比率持平。 　　费率逐渐与奋达科技持平，低于漫步者，主要是公司短期债务融资所致。 　　主，而漫步者和奋达科技主要以股权融资为主，通过上市筹集大量货币资本。 　　黄金，所以它的资产负债率低，流动比率和速动比率高，偿债能力比较强。 　　(四)资产周转能力分析 　　报告期内，公司资产周转能力与同行业上市公司相比的主要指标如下: 　　项目公司名称:2016年12月31日2015年12月31日2014年12月31日 　　Hivi电声30.30 60.97 155.65 　　应收账款周周转率 　　漫步者14.18 21.66 27.46 　　(时代) 　　奋达科技4.11 4.93 6.04 　　Hivi电声2.70 2.32 1.87 　　库存周转率(次)漫步者3.06 3.54 3.94 　　奋达科技4.25 6.30 7.51 　　注:漫步者和奋达科技的数据来自其2014-2016年年报。 　　1-1-318 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　1、应收账款周转率 　　报告期内，应收账款周转率分别为30.30、60.97、155.65。2015年 　　公司换了JD。COM的销售信用政策从付款到发货再到给予21天的信用期，并于2016年通过北京。 　　董与公司协商将销售信用政策由给予21天信用期改为给予30天信用期 　　于是公司***大的客户，其信用政策的调整直接导致应收账款的快速平衡。 　　增加，应收账款周转率明显下降。 　　公司应收账款周转率远高于同期漫步者和奋达科技，主要原因是 　　公司的主要销售政策是先付货款，只给少数几个主要经销商一定的信用期。 　　所以应收账款期末余额比较少，而漫步者和奋达科技是内销的主要销售政策。 　　政策仍是先货款后货款，但出口业务有一定的销售信用期，导致应收账款期末余额。 　　比较高，应收账款周转率低。 　　2.存货周转率 　　报告期内，公司存货周转率分别为2.70次、2.32次、1.87次，存货周转率较高。 　　低，但基本保持稳定增长。公司存货周转率大幅上升，主要是由于公司增加 　　加强库存精细化管理，优化采购和生产流程，减少原材料储备。 　　公司的存货周转率低于漫步者和奋达科技，这是业务模式和业务特点的差异造成的。 　　结束了。公司产品种类多，生产方式为小批量多批次，人工生产 　　主、生产流程复杂，生产周期比较长，存货周转速度慢，公司积累 　　极其客户提供多样化的产品。为了满足下游客户对各种产品的需求，公司生产各种产品。 　　所有产品都准备了一定的安全储备，所以库存量大。漫步者和芬达 　　科技主要通过机械化生产标准产品，对库存的精细化管理程度高，其产品 　　销量更大，产品周转率更快，库存周转率更高。 　　二、盈利能力分析 　　(一)营业收入分析 　　1.营业收入构成分析 　　报告期内，公司营业收入构成如下: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　项目 　　平衡比率 　　主营业务收入24，226.56 99.50% 24，420.19 99.69% 22，847.25 99.85% 　　1-1-319 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　其他业务收入121.94 0.50% 75.10 0.31% 35.32 0.15% 　　总计24，348.50 100% 24，495.29 100% 22，882.57 100% 　　公司营业收入主要来自主营业务，其他业务收入较少。2015年其他行业 　　营业收入较2014年增加39.78万元，增幅112.63%，原因是模具销量增加。 　　收入；2016年其他业务收入较2015年增加46.84万元，增幅为62.37%，主要是 　　是因为2016年公司授权四川魏攸科技有限公司使用公司商标获得商标使用权。 　　手续费收入。 　　2.主营业务收入构成分析 　　(1)按产品类别分析 　　报告期内，主营业务收入按产品类别主要分为多媒体、家庭影院和专业音响。 　　铃声、汽车音响、扬声器和公共广播等。详情如下: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　项目 　　金额比例金额比例金额比例 　　多媒体系列11670.77 48.17% 12189.23 49.91% 12500.25 54.71% 　　公共广播系列4，423.49 18.26% 3，943.15 16.15% 2，954.74 12.93% 　　家庭影院系列2995.04 12.36% 3564.38 14.60% 3268.66 14.31% 　　专业音响系列2，520.32 10.40% 1，968.68 8.06% 1，485.69 6.50% 　　汽车音响1，478.92 6.10% 1，751.33 7.17% 1，569.42 6.87% 　　喇叭系列1127.06 4.65% 999.53 4.09% 1065.91 4.67% 　　其他10.96 0.05% 3.90 0.02% 2.58 0.01% 　　总计24，226.56 100% 24，420.19 100% 22，847.25 100% 　　从收入结构来看，多媒体、家庭影院、公共广播系列产品的销售收入是公用的。 　　我们的主要收入来源，其销售收入占营业收入的70%以上，主要来源于终端消费。 　　费用市场的需求特点和公司自身的发展定位决定了这一点。 　　①市场需求的特点 　　多媒体音频产品的客户主要是个人消费者，主要用于家庭使用。水居 　　随着人们财富的增长和消费水平的提高，个人消费者对多媒体音频产品的需求特征逐渐增强。 　　从对价格因素的考虑到对声音质量的追求，品牌知名度和市场声誉对其购买行为产生影响 　　有很大的影响力，用户和媒体的口碑和评论会引导他们的购买行为，对产品有很大的影响。 　　需求逐渐从低端转向高端。 　　家庭影院产品的客户群类似于多媒体音响，主要面向个人消费者和家庭。 　　以使用为导向，区别在于由于产品平均单价高于多媒体产品，消费者的消费能力相对较低。 　　多媒体产品价格高。这类消费者对产品的需求主要是音质和外观设计，偏好居中。 　　1-1-320 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　高端产品 　　公共广播产品主要面向企业客户，包括拥有或使用大型建筑的企事业单位。 　　单位、港口、机场等公共设施、娱乐场所或演出场所、施工承包商等。下游消除 　　用户关注的是产品的质量稳定性、性价比、功能齐全合理、安装操作方便以及售后。 　　服务。 　　②公司自身定位。 　　公司主要从事各类音响产品和音箱的设计、生产和销售，有音箱清单 　　元、音箱到各类电声产品完整的产业链，可以更好地实现产品的多元化。 　　求求。随着近年来电子音响行业的恢复性增长，VCD/DVD/CD、MP3/MP4、音乐人。 　　电脑、笔记本电脑等音频消费电子产品的不断推出和快速发展，以及网上零售。 　　随着的迅速崛起，多媒体音频产品的应用领域日益广泛，市场容量也在迅速扩大和呈现。 　　快速发展的趋势下，公司依托自身优质的品牌形象和市场领先的音质处理技术，专注于 　　开发多媒体系列产品。对于家庭影院系列产品，由于市场竞争激烈，客户主要 　　针对高消费能力人群，公司主要生产销售高端产品。用于公共广播系列制作 　　产品，由于巨大的市场潜力和***政策的支持，公司逐步扩大其销售规模 　　扬声器产品的有力补充，以便更好地服务客户。 　　③主营业务收入变化分析。 　　公司2015年主营业务收入较2014年增加1，572.94万元，增幅6.88%，主要生产 　　产品系列营业收入保持稳定，专业音响和汽车音响收入保持增长，公共广播系列 　　由于市场需求的不断增加，产品一直保持快速增长。 　　公司2016年主营业务收入较2015年减少193.63万元，降幅为0.79%，基本持平。 　　稳定，专业音频和公共广播产品市场需求仍然强劲，收入增长，多媒体。 　　而家庭影院产品受到市场竞争加剧的影响，收入略有下降。 　　④主营业务收入的量价分析。 　　报告期内，公司产品销售单价(不含税)、单位成本和产品销售额。 　　如下所示: 　　2016, 2015 　　按产品类别销售数量销售单价单位成本销售数量销售单价单位成本 　　(套)(元/套)(元/套)(套)(元/套)(元/套) 　　多媒体系列 　　公共广播系列357 972 123.57 83.69 362 833 108.68 73.47 　　家庭影院系列5367 5580.99 3255.20 5679 6276.42 3720.05 　　1-1-321 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　产品类别2016 2015 　　专业音响系列27，506 916.28 662.35 22，118 890.08 632.57 　　汽车音响42，203 350.43 192.40 46，779 374.38 202.73 　　喇叭系列195，008 57.80 31.38 142，063 70.36 38.38 　　(续) 　　2014 　　按产品类别的销售数量、销售单价和单位成本 　　(套)(***/套)(***/套) 　　多媒体系列201，335 620.87 372.37 　　公共广播系列290 264 101.79 68.82 　　家庭影院系列5197 6289.50 3707.04 　　专业音频系列17464850.72 629.11 　　汽车音响42，484 369.42 201.23 　　喇叭系列132，545 80.42 44.99 　　从产品系列的量价变化来看，由于公司采用的是参考市场价格成本加成。 　　价格策略，公司各系列产品的销售单价和单位成本在报告期内走势一致。 　　公司多媒体系列2015年销量较2014年有所下降，但新产品价格较高。 　　总体来说，保持稳定的收入。2016年多媒体系列主要产品销量不如预期，一般。 　　销售价格下降导致销售收入略有下降。 　　公司公共广播系列产品收入保持逐步快速增长，这是由于随着社会进步而增长 　　速度和公众文化消费水平的提高，政府、企业和教育行业都加快了信息化建设的步伐。 　　公共广播产品市场蓬勃发展，市场消费需求快速增长。 　　新产品的推出满足了差异化的市场需求，销售价格和销量的进一步提升带来了可观的收入。 　　增加。 　　2015年，公司家庭影院系列销量较2014年大幅增长，一方面是由于公司 　　清理库存产品，增加产品销量；另一方面，公司不断推出新产品来迎合消费者。 　　需求，维持产品的市场热度，带动销售收入同比增长。2016年公司 　　影院产品销量下降，主要是市场对高价中高端产品的需求。 　　由于下降。 　　2015年，公司专业音响产品收入大幅增长，主要原因是公司研发和投放。 　　一批新产品得到了消费者的认可，产品销量大幅上升，平均售价的增长也带动了同样。 　　收入大幅增加。2016年，由于上述新产品的市场需求持续增长，销量和 　　平均销售单价的提高推动了2016年专业音响收入的增长。 　　公司汽车音响2014年销售收入较低，主要受海外市场需求波动影响。 　　响，产品销量下滑，随着2015年汽车音响销量回升，销售收入增加。 　　1-1-322 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　另外。2016年，由于竞争对手新产品的冲击，公司产品销量和平均单价下降。 　　滑，导致销售收入同比下滑。 　　公司horn系列产品收入总体稳定，各年收入波动是由于产品原因。 　　种类很多，主要是卖给小众音响生产商，客户需求不同，价格更低的产品。 　　产品销量大，价格较高的产品销量小，导致销售单价和销量波动。 　　⑤商业模式收入分析 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　销售类别 　　收入额增长率收入额增长率收入额 　　网上自营店1，665.27-7.10% 1，792.46 36.54% 1，312.76 　　线下自营店328.52-14.46% 384.04-12.03% 436.56 　　网上发行6，717.74-3.00% 6，925.83 23.80% 5，594.15 　　线下发行14612.93 1.19% 14441.43-1.89% 14718.91 　　ODM/OEM 444.80 94.72% 228.43 18.57% 192.66 　　出口直销360.07-37.08% 572.27 27.28% 449.62 　　海外发行219.17 45.31% 150.83-15.22% 177.90 　　总计24348.50-0.60% 24495.29 7.05% 22882.56 　　注:网上分销包括网上直接分销和网上间接分销。线上间接分销是指发行人允许少量授权的线下分销商。 　　在淘宝、天猫等网络平台销售hivi产品。 　　报告期内，网络自营店销售收入呈稳步增长趋势，2015年收入低于2015年收入。 　　2014年增加479.7万元，增幅为36.54%，原因是大众消费习惯逐渐提高。 　　线上转让，公司产品和官方旗舰店被越来越多的人知道，公司积极借势崛起。 　　十一、***等购物节开展促销活动，销售情况良好。2016年收入高于2016年。 　　2015年的下降主要是由于公司热销产品对竞争对手同型号新产品的影响。 　　因此，公司开发了有针对性的升级产品，并陆续投入市场，销售良好，保持了收入。 　　进入稳定状态。 　　线下自营店收入占比不高，因为公司四家旗舰店生产商品，逐年减少。 　　产品推广和展示，为顾客提供现场体验，由网上销售的同类产品价格更低。 　　导致自营店销量下滑。 　　整体来看，线上发行收入保持增长态势，2015年收入较2014年增长1331.68万。 　　元，同比增长23.80%。首先，该公司增加了亚马逊作为在线销售渠道。第二，因为 　　1-1-323 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　公司加大了与JD.COM的合作，逐步增加了销往JD.COM的产品种类，同时给予了一定的信任。 　　政策推动了京东的快速成长。COM的收入。2016年收入比2015年略有下降。 　　如果公司在JD.COM商城的热销产品受到竞争对手相同新产品的冲击。 　　报告期内，线下分销收入保持基本稳定，公司还重点建设线下渠道和维护 　　保护线下经销商的利润空间是相关的。公司对线下经销商的返点如下: 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　折扣金额为343.21 319.68 333.75 　　占营业收入的1.41%、1.31%、1.46%。 　　线下经销商返利与分销收入匹配，报告期各期变化不大。 　　ODM/OEM收入较小，2016年收入较2015年增加216.37万元。 　　94.72%，这是由于应客户要求增加了多媒体产品的定制生产。 　　出口直销和出口分销总量总体变化不大，主要是海外客户需求较高。 　　稳定造成的。 　　A.公司授权少数线下经销商同时进行线上销售，具体如下: 　　单位:万元、户数 　　2014年、2015年和2016年 　　授权业务(数量)28 25 　　销售额为5，863.00 4，969.08 4，869.25。 　　网上销售金额1，046.15 950.07 1，000.03。 　　线下销售金额4，816.85 4，019.01 3，869.22。 　　网络销售占比分别为17.84%、19.12%和20.54%。 　　注:以上所列金额为公司销售给经销商的产品的免税金额。 　　公司授权线下经销商线上销售的公司不多，线下销售还是主要的。在线的 　　销售金额相对稳定，年销售金额在1000万元左右，占发行收入的比重在 　　20%左右，每年增长是因为线下销量下降。 　　B.授权在线销售的线下经销商的筛选标准如下: 　　a、与公司长期稳定合作，合作时间原则上不少于3年。 　　b、经销商信誉好，达到一定销售规模。 　　C.在天猫等平台上已经开了网店。 　　d、承诺接受公司监管，不得以损害hivi品牌、恶意低价销售等方式扰乱市场。 　　行为。 　　1-1-324 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　C.公司授权少量线下经销商在线销售的主要原因如下: 　　a、随着线上销售的兴起，对线下实体店的经营造成了不小的冲击，有些规模化。 　　规模较小、能力较弱的经销商逐渐被淘汰。为了稳定和维持离线分发体， 　　部门，重点扶持一批有规模、有能力的经销商做大做强。公司授权一些经销商 　　线上销售，通过线上线下的销售互补，有利于提高公司产品的市场知名度和接受度。 　　注意，丰富各大线下经销商的销售渠道。 　　b、上述授权线上销售的线下经销商都开设了网店向其他厂家销售。 　　相关产品，公司为了维持自己产品的市场份额，避免线下经销商过度销售他人。 　　电声产品，这些经销商被授权销售该公司的产品。 　　C.上述授权线上销售的线下经销商，以及负责在其销售区域内对公司进行品牌推广的人员。 　　义务进行网络推广，有利于扩大hivi品牌在当地的知名度和认知度，提高消费者认知度。 　　用户对公司不同产品类型的购买需求，方便分销公司其他产品系列的线下分销。 　　商家销售产品，形成相互促进的效果。 　　少量线下经销商可以同时在线上销售，会授权“区域+产品类型” 　　模式有一定影响，但也是促进优胜劣汰，扶持和拓展其他线下经销商的主要因素。 　　线下经销商，提高抵御竞争对手产品线线上线下销售冲击的有效途径。 　　(2)按销售区域构成分析 　　报告期内，公司主营业务收入按产品销售区域划分如下: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　地区 　　金额比例金额比例金额比例 　　国内销售23，647.32 97.61% 23，697.09 97.04% 22，219.73 97.25% 　　出口579.24 2.39% 723.10 2.96% 627.52 2.75% 　　总计24，226.56 100% 24，420.19 100% 22，847.25 100% 　　从上表可以看出，公司产品销售以内销为主。随着国内电子音响行业的恢复 　　苏介绍，随着网上零售的兴起和市场需求的逐步扩大，公司集中资源开拓国内高端 　　产品市场不断扩大，销售规模不断扩大，国内产品销售金额逐年增加。产品主要出口到海上。 　　国外经销商销售多媒体系列产品，客户集中度高，出口产品量相对稳定。 　　报告期内，公司国内销售收入按地区划分如下: 　　单位:万元 　　2016、2015和2014年的产品 　　1-1-325 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　金额比例金额比例金额比例 　　华东5，246.90 22.19% 5，052.42 21.32% 5，289.91 23.81% 　　华南5，996.74 25.36% 6，071.39 25.62% 5，601.49 25.21% 　　华中2692.63 11.39% 2580.61 10.89% 2508.41 11.29% 　　东北627.09 2.65% 681.46 2.88% 704.34 3.17% 　　华北6，685.54 28.27% 6，978.95 29.45% 5，688.20 25.60% 　　西北地区624.09 2.64% 651.51 2.75% 652.35 2.94% 　　西南地区1，774.34 7.50% 1，680.76 7.09% 1，775.03 7.99% 　　总计23，647.32 100% 23，697.09 100% 22，219.73 100% 　　公司的销售收入主要集中在华东和华南地区，因为东部沿海地区比较发达。 　　，人口密度高，消费潜力大。随着网上销售业务的兴起，公司通过电子商务 　　对台销售规模大幅提升，公司主要线上电商JD.COM集团位于华北，通往中国 　　北方地区销售收入快速增长。 　　(3)按销售季节分析 　　报告期内，公司主营业务收入的季度构成如下: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　项目 　　金额比例金额比例金额比例 　　***季度4934.21 20.37% 5470.03 22.40% 4616.03 20.20% 　　第二节5，813.80 24.00% 5，956.20 24.39% 5，651.73 24.74% 　　第三季度5264.39 21.73% 5696.49 23.33% 5677.69 24.85% 　　第四节8，214.16 33.91% 7，297.47 29.88% 6，901.80 30.21% 　　总计24，226.56 100% 24，420.19 100% 22，847.25 100% 　　注:以上数据来自公司内部统计。 　　总体来说，受春节假期等因素影响，公司***季度销售收入略低，第四季度， 　　受国庆促销和***购物狂欢节影响，销售收入占比略高，其余均为当季销售。 　　销售额的波动不是很大。 　　2016年第四季度销售收入相对较高是因为2017年元旦和农历新年在1月份，同时， 　　在***电商平台热销的带动下，2016年底JD.COM等大客户的购买量大幅增长。 　　由…引起 　　(二)利润来源分析 　　1.主要利润来源 　　报告期内，公司主要利润来自其主营业务电子音响产品的生产和销售。 　　公司主营业务毛利构成如下: 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　1-1-326 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　金额比例金额比例金额比例 　　多媒体系列4671.39 50.60% 5013.21 52.38% 5003.20 56.37% 　　公共广播系列1427.69 15.47% 1277.30 13.35% 957.29 10.78% 　　家庭影院系列1247.97 13.52% 1451.76 15.17% 1342.11 15.12% 　　专业音频系列698.45 7.57% 569.55 5.95% 387.02 4.36% 　　汽车音响666.94 7.22% 803.00 8.39% 714.52 8.05% 　　喇叭系列515.04 5.58% 454.30 4.75% 469.58 5.29% 　　其他3.86 0.04% 1.33 0.01% 2.46 0.03% 　　总计9，231.34 100% 9，570.45 100% 8，876.17 100% 　　报告期内，公司利润主要来自多媒体系列、公共广播系列和家庭的销售。 　　影院系列和专业音响系列产品，其中专业音响和公共广播系列产品毛利逐年递增。 　　随着增长，家庭影院和多媒体产品的毛利趋于稳定。 　　2、影响公司盈利能力的主要因素 　　本公司管理层认为影响本公司主要盈利能力的主要因素有: 　　(1)技术工艺和产品创新能力 　　电子音响行业具有技术密集型行业的特点，公司需要不断进行技术创新、 　　开发新产品可以适应市场变化。公司的核心技术团队和管理团队大多有10人。 　　两年以上电子音响研发技术和生产管理经验。公司不断改进音质处理技术，降低 　　将产品的重量和体积整合到WIFI连接功能中，推出了更方便、更强大的产品。 　　满足未来数字家庭发展需求的产品。 　　工艺流程和产品创新是公司近年来在激烈的市场竞争中不断发展的关键原因。 　　未来公司能否持续进行工艺流程和产品创新，保证公司产品的竞争优势。 　　市场认可对于保持公司盈利能力的连续性和稳定性非常重要。 　　(2)行业周期波动 　　音频产品的生产和销售主要受***经济发展水平、产业技术和市场的影响。 　　表现出周期性的波动。作为世界音响设备生产和销售大国，近年来，中国电子音响 　　虽然音响行业规模增长迅速，但从2007年开始受到国际经济形势的影响。 　　萧条的几年有所下滑，行业普遍处于低速调整期。2014年以后，有了中国的居留， 　　人民收入增长加快，网络零售保持强劲，国内外市场取得良好发展。 　　行业复苏明显。 　　公司作为行业内技术优势领先的企业，盈利能力会随着行业前景而有所不同。 　　断层方向良好，继续增大。但如果国民经济整体发展趋势放缓，市场消费能力下降， 　　1-1-327 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　导致整个行业增速放缓甚***下滑，公司利润也会受到行业的不利影响。 　　条件。 　　(C)损益表项目分析 　　1.营业收入 　　见“二。(1)营业收入分析"这一节详细介绍营业收入分析。 　　2.生产费用 　　报告期内，公司营业成本分别为15，093.13万元、14，900.72万元和13，989.88万元。 　　万元，随着公司营业收入的增加。报告期内，公司营业成本构成如下 　　接下来: 　　单位:万元 　　2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31 　　项目 　　平衡比率 　　主营业务成本14，995.22 99.35% 14，849.74 99.66% 13，971.09 99.87% 　　其他业务费用97.91 0.65% 50.99 0.34% 18.79 0.13% 　　总计15，093.13 100% 14，900.72 100% 13，989.88 100% 　　公司其他业务成本主要是产品配件和材料成本。 　　主要业务成本如下: 　　(1)主营业务成本按产品类型分析。 　　报告期内，本公司主营业务成本按产品类别的构成如下: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　项目 　　金额比例金额比例金额比例 　　多媒体系列6999.38 46.68% 7176.01 48.32% 7497.06 53.66% 　　家庭影院系列1，747.07 11.65% 2，112.62 14.23% 1，926.55 13.79% 　　专业音响系列1，821.87 12.15% 1，399.12 9.42% 1，098.68 7.86% 　　汽车音响811.98 5.41% 948.34 6.39% 854.90 6.12% 　　喇叭系列612.02 4.08% 545.23 3.67% 596.33 4.27% 　　公共广播系列2 995.80 19.98% 2 665.85 17.95% 1 997.45 14.30% 　　其他7.10 0.05% 2.57 0.02% 0.12 0.00% 　　总计14，995.22 100% 14，849.74 100% 13，971.09 100% 　　报告期内，多媒体系列、家庭影院系列、 　　专业音频和公共广播产品，其收入占主营业务收入的比重基本一致。 　　(2)主营业务成本按生产要素分析。 　　报告期内，公司主营业务成本按生产要素的构成如下: 　　单位:万元 　　1-1-328 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2016, 2015, 2014 　　项目 　　金额比例金额比例金额比例 　　直接材料11，151.41 74.37% 11，119.65 74.88% 10，426.73 74.63% 　　人工成本2，315.02 15.44% 2，256.93 15.20% 2，095.04 15.00% 　　制造费用1，528.79 10.20% 1，473.16 9.92% 1，449.32 10.37% 　　总计14，995.22 100% 14，849.74 100% 13，971.09 100% 　　报告期内，原材料占公司主营业务成本的比例相对稳定，主要原因是公司 　　产品结构稳定，生产工艺变化不大，主要原材料价格波动较小。 　　报告期内，人工成本占公司主营业务成本的比例逐年上升，主要原因是员工。 　　由于平均工资的增长。制造费用占比相对稳定，2015年占比较2014年有所下降。 　　如果部分辅助材料和能源价格有所下降，2016年比2015年占比上升主要是由于 　　是由于新增固定资产折旧费用增加，间接人工成本增加。 　　报告期内，本公司音频产品的成本结构与同行业公司的成本结构比较如下: 　　公司期间，材料成本占人工成本占制造费用的比例。 　　2014年74.63% 15.00% 10.37% 　　海维电声2015年74.88% 15.20% 9.92% 　　2016年74.37% 15.44% 10.20% 　　2014年71.30% 21.98% 6.72% 　　2015年漫步者占比74.53%，20.98%，4.48% 　　2016/// 　　2014年73.05% 16.28% 10.67% 　　奋达科技2015年79.97% 11.85% 8.18% 　　2016年78.44% 12.32% 9.23% 　　注:漫步者和奋达科技的数据来自其2014-2016年年报。漫步者2016年年报只披露了更多。 　　媒体产品的成本结构。 　　从上表可以看出，公司的成本结构与同行业的漫步者、奋达科技不同。 　　不一样。与同行业公司相比，原材料在公司成本结构中占相当大的比重，人工成本占相对比重。 　　低，制造成本占比较高。 　　相比漫步者和奋达科技，公司主要产品定位更高端，产品所用材料。 　　成本比较高。直接材料费用计入材料成本，辅助材料费用计入制造成本。 　　用，导致公司的材料成本率和漫步者、奋达科技相当，而制造成本率是相对的。 　　更高。相比漫步者和奋达科技，公司的人力成本更低，主要是公司的材料。 　　成本较高导致的结构比例较低。 　　报告期内，公司对原材料、人工成本、产品制造费用的成本构成及单位成本进行了划分。 　　1-1-329 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　这一构成和单位成本的波动如下: 　　(转到下一页) 　　1-1-330 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(上接前页) 　　单位售价(元/ 　　运营成本(万元，%)单位成本(元/台，%) 　　设置，%) 　　产品类型年份 　　人工成本制造成本人工成本制造成本 　　直接材料占总变化的比例 　　使用，使用，使用 　　2016 5,737.39 81.97 870.72 12.44 391.27 5.59 333.30 50.58 22.73 406.62 0.80 678.00-1.05 　　多媒体2015 6，030.69 84.04 797.81 11.12 347.51 4.84 339.02 44.85 19.54 403.40 8.33 685.22 10.36 　　2014年6月337.01 84.53 785.69 10.48 374.35 4.99 314.75 39.02 18.59 372.37/620.87/ 　　2016 1,026.68 58.77 370.15 21.19 350.24 20.05 1,913.13 689.74 652.64 3,255.51-12.49 5,580.99-11.08 　　2015年1，283.39 60.75 431.37 20.42 397.86 18.83 2，259.89 759.60 700.57 3，720.06 0.356，276.42-0.21。 　　2014 1,109.21 57.57 415.19 21.55 402.15 20.87 2,134.34 798.91 773.81 3,707.06/6,289.50/ 　　2016 1,152.61 63.27 356.22 19.55 313.04 17.18 419.04 129.51 113.81 662.36 4.71 916.28 2.94 　　专业音响2015 820.77 58.66 318.60 22.77 259.75 18.57 371.09 144.05 117.44 632.58 0.55 890.08 4.63 　　2014 612.20 55.72 257.80 23.46 228.68 20.81 350.55 147.62 130.94 629.11/850.72/ 　　2016 585.03 72.05 134.38 16.55 92.57 11.40 138.62 31.84 21.93 192.40-5.10 350.43-6.40 　　汽车音响2015 672.05 70.87 159.22 16.79 117.07 12.34 143.66 34.04 25.03 202.73 0.74 374.38 1.35 　　2014 585.95 68.54 152.17 17.80 116.78 13.66 137.92 35.82 27.49 201.23/369.42/ 　　2016 432.58 70.68 96.82 15.82 82.62 13.50 22.18 4.97 4.24 31.38-18.23 57.80-17.85 　　喇叭系列2015 386.65 70.92 86.29 15.83 72.28 13.26 27.22 6.07 5.09 38.38-14.69 70.36-12.51 　　2014 406.57 68.18 102.09 17.12 87.66 14.70 30.67 7.70 6.61 44.99/80.42/ 　　2016 2,211.80 73.83 485.62 16.21 298.38 9.96 61.83 13.57 8.34 83.74 13.81 123.65 13.61 　　2015年公共广播1，924.15 72.18 463.24 17.38 278.46 10.45 53.11 12.79 7.69 73.58 6.92 108.83 6.91 　　1,375.69 68.87 382.07 19.13 239.69 12.00 47.39 13.16 8.26 68.82/101.79/ 　　2016年5月32日75.04 1.10 15.51 0.67 9.45//// 　　其他2015年1.94 75.49 0.39 15.18 0.24 9.34//// 　　2014年0.09 75.00 0.02 16.67 0.01 8.33//// 　　注:单位成本=营业成本/销量，单位售价=营业收入/销量。 　　(转到下一页) 　　1-1-331 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(上接前页) 　　①多媒体 　　报告期内，公司多媒体系列产品单位成本变动幅度分别为0.80%和8.33%。 　　2015年同比增幅较大，主要是销售结构的变化。2015年多媒体系列产品 　　销售单价同比增长10.36%，与单位成本的变化相匹配。 　　报告期内，公司多媒体系列产品的销售结构如下: 　　单位:万元，元/台。 　　期间，产品类型、营业收入、营业成本、成本和单位成本。 　　低价的 　　3,605.17 28.84% 2,341.27 31.23% 231.48 　　产品 　　2014年价格上涨 　　8,895.08 71.16% 5,155.79 68.77% 514.59 　　产品 　　总计12，500.25 100.00% 7，497.06 100.00% 372.37 　　低价的 　　2,561.48 21.01% 1,772.14 24.70% 220.83 　　产品 　　2015年价格上涨 　　9,627.75 78.99% 5,403.87 75.30% 553.45 　　产品 　　总计12189.23 100.00% 7 176.01 100.00% 403.40 　　低价的 　　2,404.81 20.61% 1,608.02 22.97% 196.66 　　产品 　　2016年价格上涨 　　9,265.96 79.39% 5,391.36 77.03% 596.59 　　产品 　　总计11，670.77 100.00% 6，999.38 100.00% 406.62 　　注:根据公司产品分类原则，单价500元及以上的多媒体产品为价格较高的产品，单价500元为。 　　多媒体产品是低价产品。 　　如上表所示，2015年价格较高的多媒体产品销售占比同比增长7.83%。 　　点。公司产品按照成本加成工艺定价，价格较高的多媒体产品单位成本也相对较低。 　　高，导致整体单位成本增加。 　　②家庭影院 　　报告期内，公司家庭影院产品单位成本变动分别为-12.49%和-12.49%。 　　0.35%，2016年同比降幅较大，主要是销售结构变化，以及2016年家庭片。 　　研究院系列产品销售单价同比下降11.08%，与单位成本的变化相匹配。 　　报告期内，公司家庭影院系列产品的销售结构如下: 　　单位:万元，元/台。 　　期间，产品类型、营业收入、营业成本、成本和单位成本。 　　2014年价格较低的产品为851.61 26.05% 555.42 28.83% 2，963.85。 　　1-1-332 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　价格较高的产品2417.05 73.95% 1371.12 71.17% 4126.17 　　总计3268.66 100.00% 1926.55 100.00% 3707.06 　　低价产品594.75 16.69% 422.31 19.99% 2，535.65 　　2015年价格较高的产品为2，969.63 83.31% 1，690.30 80.01% 4，211.55。 　　总计3564.38 100.00% 2112.62 100.00% 3720.06 　　低价产品783.40 26.16% 505.60 28.94% 2，521.08 　　2016年价格较高的产品为2，211.64 73.84% 1，241.47 71.06% 3，693.74。 　　总计2，995.04 100.00% 1，747.07 100.00% 3，255.51 　　注:根据公司产品分类原则，单价7000元及以上的家庭影院产品为单价7000元以上的较高价产品。 　　100元以下的家庭影院产品是低价产品。 　　如上表所示，2016年价格较低的家庭影院产品销售占比同比增长9.47%。 　　点。公司产品按照成本加成工艺定价，价格较低的家庭影院产品单位成本也较高。 　　低，导致整体单位成本下降。 　　③专业声音 　　报告期内，公司专业化声音响应系统的单位成本分别为4.71%和4.71%。 　　0.55%，2016年同比增长较大，主要是销售结构变化。 　　环系列产品销售单价同比增长2.94%，与单位成本变化一致。 　　④自动声音 　　报告期内，公司汽车声音响应系统的单位成本分别为-5.10%和-5.10%。 　　0.74%，2016年同比降幅较大，主要是销售结构变化。 　　环系列产品销售单价同比下降6.40%，与单位成本变化一致。 　　⑤喇叭 　　报告期内，公司喇叭系列产品单位成本变动幅度分别为-18.23%和-14.69%。 　　2016年和2015年同比降幅较大，主要是销售结构变化，而2016年和 　　2015年，horn系列产品销售单价同比下降17.85%和12.51%，与单位成本变化不同。 　　匹配比率 　　⑥公共广播 　　报告期内，公四公广播系统上市产品单位成本变动幅度分别为13.81%和13.81%。 　　6.92%，2016年和2015年同比降幅较大，主要是销售结构变化。2016年， 　　2015年公共广播系列产品销售单价同比增长13.61%和6.91%，与单位持平。 　　此变化的匹配比率。 　　1-1-333 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(3)主要原材料价格波动 　　报告期内，公司主要原材料为电子元器件、盒子、辅材、工具，总价。 　　机体处于稳定状态:①公司原材料和电子元器件主要由电阻和电容组成，均为外购。 　　准确，报告期内价格稳定；(2)公司原料箱主要由木材构成，价格受木材影响。 　　在价格波动的影响下，报告期内木材价格呈现相对稳定的趋势；③公司原材料为辅料。 　　材料和工具主要是五金件，由铜和磁铁组成。在本报告所述期间，磁铁的价格保持稳定。 　　黄金成分的价格波动与铜价走势基本一致。 　　报告期内，公司成本项目涵盖了产品在生产过程中的全部成本。 　　计算过程符合有关规定的要求，成本计算准确，成本及时结转，成本确认和 　　测量完成且符合要求。 　　3.期间费用 　　报告期内，公司本期费用的构成及其占营业收入的比例如下: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　项目 　　金额比例金额比例金额比例 　　销售费用1，595.77 6.55% 1，548.21 6.32% 1，298.64 5.68% 　　管理费用3609.58 14.82% 3875.80 15.82% 3381.10 14.78% 　　财务费用-83.74-0.34%-39.01-0.16% 21.20 0.09% 　　总计5121.62 21.03% 5384.99 21.98% 4700.94 20.54% 　　营业收入24，348.50 24，495.29 22，882.57 　　报告期内，公司费用占营业收入的比例相对稳定，公司控制费用的能力。 　　强，具体分析如下: 　　(1)销售费用 　　报告期内，公司销售费用如下: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　项目比例 　　金额(%)金额 　　(%) (%) 　　广告费和展位费528.19 33.10 501.20 32.37 477.82 36.79 　　人工成本499.11 31.28 468.82 30.28 308.63 23.77 　　运输费250.98 15.73 233.93 15.11 194.87 15.01 　　租赁费81.78 5.12 82.41 5.32 79.82 6.15 　　折旧和摊销61.53 3.86 93.72 6.05 68.01 5.24 　　报关费28.83 1.81 29.41 1.90 34.34 2.64 　　差旅费31.76 1.99 24.66 1.59 28.25 2.18 　　售后维修费用43.56 2.73 41.15 2.66 25.56 1.97 　　其他70.04 4.38 72.90 4.72 81.34 6.25 　　1-1-334 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　总计1，595.77 100.00 1，548.21 100.00 1，298.64 100.00。 　　占营业收入的6.55%、6.32%和5.68%。 　　报告期内，随着销售规模的扩大，公司销售费用分别呈逐年上升趋势 　　分别为1595.78万元、1548.20万元、1298.64万元，占当期营业收入的比例。 　　6.55%、6.32%和5.68%。销售费用主要来自广告费和展位费、人工费、运费和租金。 　　租赁费的构成。 　　与2014年相比，公司销售费用增加249.57万元，增幅为19.22%。 　　主要是销售人员数量增加，平均工资提高，人力成本增加。 　　与2015年相比，2016年公司销售费用增加47.57万元，主要原因是广告及 　　参展费用增加，销售人员平均工资提高，导致人工成本增加。 　　报告期内，公司销售费用的主要明细如下: 　　①广告费和展位费 　　广告费和展位费主要包括百度推广、淘宝推广、美国CES展等线上。 　　高速公路上的网络、杂志和广告费。报告期内，广告费和摊位费占销售费用。 　　分别为33.10%、32.37%和36.79%，2015年的下降主要是由于2015年。 　　销售规模的增加导致整体销售费用的增加，但广告费和摊位费的投入金额却很小。 　　由于增加，报告期内公司广告投入渠道基本一致，广告费和摊位费金额进行比较 　　稳定。 　　②人工成本 　　人工成本主要包括营销人员的工资和销售佣金等。报告期内，公司的人工成本 　　支出占销售费用的比重分别为31.28%、30.28%和23.77%，人工成本比重逐年上升。 　　长度报告期内，本公司销售人员如下: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　项目 　　金额/数量增长率金额/数量增长率金额/数量 　　工资(人工成本)499.11 6.46% 468.82 51.90% 308.63 　　人数69 2.99% 67 48.89% 　　平均工资(万元/人)7.23 3.38% 7.00 2.75% 6.81 　　注:上表中的营销人数=该期间各月营销人数之和÷本期月数。 　　从上表可以看出，2015年人力成本较2014年的增加主要是营销人员和平的增加。 　　由于平均工资增加，2016年人工成本较2015年增加主要是平均工资增加。 　　敬。 　　1-1-335 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　③运输成本 　　报告期内，公司运输费用占销售费用的比例分别为15.73%、15.11%、15.11%。 　　15.01%，分别占收入的1.03%、0.95%和0.85%。公司的交通费用主要是运输费。 　　向客户出口产品、网上自营产品、销往JD.COM和海外业务产生的运输费用。 　　销售产品的运费由公司承担。另外直接出口用FOB，公司承担到港口的运费。 　　卖给其他经销商的货物由经销商自己承担，所以运输费用主要是线上自营。 　　以及在JD.COM的销售规模。报告期内，公司上述销售规模如下: 　　单位:万元 　　销货收入 　　销售模式 　　2016, 2015, 2014 　　网上自营店1，665.27 1，792.46 1，312.76 　　JD。COM 5,325.37 5,632.15 4,548.00 　　海外分销219.17 150.83 177.90 　　总计7 209.81 7 575.44 6 038.66 　　报告期内，公司运输费用和上述业务收入的变动情况如下: 　　单位:万元 　　项目在2016年、2015年和2014年的年增长率。 　　运输费250.98 7.29% 233.93 20.04% 194.87 　　货运收入7，209.81-4.83% 7，575.44 25.45% 6，038.66 　　占该类收益的3.48%/3.09%/3.23%。 　　公司2015年运输费用较2014年增加，主要是需要承担运费的销售规模增加。 　　因此，2016年需要承担运费的销售规模有所下降，但运输成本略有上升，主要原因是 　　因为长途运输成本增加。 　　运输费用承担方式 　　销售模式 　　2016, 2015, 2014 　　网上自营店公司承接公司承接公司承接。 　　线下自营店，消费者拿，消费者拿，消费者拿。 　　JD。COM由公司承担，其JD.COM由公司承担，其JD.COM由公司承担。 　　其他经销商的经销商通过其他经销商的经销商通过其他经销商的经销商通过其他经销商的经销商在线分销。 　　银行承诺银行承诺银行承诺。 　　线下经销经销商自己承担，经销商自己承担。 　　1-1-336 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　运输费用承担方式 　　销售模式 　　2016, 2015, 2014 　　ODM/OEM经销商自行承担，经销商自行承担。 　　公司承接工厂到港口公司承接工厂到港口公司承接工厂到港口公司承接工厂到港口。 　　出口直销货运，海运货运，海运货运，海运货运 　　被客户，被客户，被客户。 　　海外分销公司承接公司承接公司承接。 　　报告期内，公司运输费用支出方式未发生变化。 　　综上所述，销售费用占营业收入的比重持续提高，符合公司实际经营情况，有所波动。 　　合理。 　　④同行业公司对比分析 　　报告期内，公司销售费用率与同行业上市公司对比如下: 　　2016年、2015年和2014年的公司 　　漫步者9.38% 7.17% 7.03% 　　奋达科技2.01% 2.71% 3.63% 　　平均值分别为5.70%、4.94%和5.33% 　　公司6.55% 6.32% 5.68% 　　来源:公司披露的年度报告。 　　由于可比上市公司的业务模式和产品定位不同，销售费用率有些不同。 　　不一样。奋达科技的电声产品主要是ODM/OEM/OBM业务，公司主要自己生产电声产品。 　　产品，少量的ODM/OEM/OBM业务，不同的型号使奋达科技在广告费。 　　投资远低于公司，出口成本远高于公司，因为奋达科技产品出口量大。 　　司，而且公司的产品经过多年的发展，质量越来越好，售后服务费用越来越少，而且因为努力。 　　达科技规模远超公司，使其规模效应更加明显，销售费用率远低于公司。 　　组织。漫步者的分销模式与公司***为相似，其销售费用率略高于公司，主要是因为其 　　由于运输成本高，公司只承担网上自营店、JD.COM和出口销售及其他的运费。 　　卖家的运费是自己承担的，所以公司承担的流量少，导致运输成本更低。 　　公司销售费用率介于同行业上市公司之间，符合公司实际经营情况。 　　(2)管理费用 　　报告期内，公司管理费用的构成如下: 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　1-1-337 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　比例 　　金额金额金额 　　(%) (%) (%) 　　人工费1，419.64 39.33 1，495.65 38.59 1，255.24 37.13 　　R&D费用1，338.38 37.08 1，304.43 33.66 1，025.76 30.34 　　折旧费330.32 9.15 356.20 9.19 350.99 10.38 　　车辆使用费118.57 3.28 138.43 3.57 117.25 3.47 　　税57.05 1.58 120.87 3.12 115.72 3.42 　　办公费47.21 1.31 62.49 1.61 80.91 2.39 　　租金和水电费63.41 1.76 49.31 1.27 58.60 1.73 　　其他235.00 6.51 348.42 8.99 376.63 11.14 　　总计3609.58 100.00 3875.80 100.00 3381.10 100.00。 　　占营业收入的14.82%、15.82%和14.78%。 　　报告期内，公司管理费用分别为3，609.58万元、3，875.80万元、3，381.10万元。 　　元，分别占当期营业收入的14.82%、15.82%和14.78%。管理费用主要 　　是人力成本和研发成本。 　　与2014年相比，公司管理费用增加494.7万元，增幅为14.63%。 　　主要是由于公司高端多媒体和家庭影院产品的生产和销售增加，从而增加 　　新产品和专利技术的开发导致研发费用的增加，管理人员的增加导致人工 　　成本增加了。 　　与2015年相比，公司管理费用减少266.22万元，降幅6.87%。 　　主要是管理人员减少，导致人力成本下降，税费大幅下降。那 　　2016年税费较2015年大幅下降是因为根据财会[2016]22号文件，自 　　2016年5月1日起，将原纳入管理费核算的土地使用税、房产税、印花税进行合计。 　　调整50.9万元计入税金及附加科目核算。 　　报告期内，公司管理费用的主要明细变化如下: 　　①人工成本 　　人工成本主要包括劳动工资、社会保险费、住房公积金、职工教育经费和 　　工会经费等。报告期内，人工成本分别为1419.64万元、1495.65万元和 　　1255.24万元，分别占管理费用的39.33%、38.59%和37.13%。人工成本 　　2015年较2014年有所增长，主要是人员增加，平均工资增加。在报告所述期间，公众 　　公司管理人员人均薪酬变动情况如下: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　项目 　　金额/数量增长率金额/数量增长率金额/数量 　　工资(人工成本)761.88 11.30% 684.56 29.97% 526.73 　　人数122 -6.87% 131 27.18% 　　1-1-338 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　平均工资(万元/人)6.24 19.51% 5.23 2.19% 5.11 　　注:上表中经理人数=本期各月经理人数之和÷本期月数。 　　② R&D费用 　　R&D费用主要用于支付R&D人员的工资和实施R&D项目所消耗的原材料。 　　研究开发活动中发生的直接投资和其他费用等材料。报告期内，公司的R&D费用 　　分别为1338.38万元、1304.43万元、1025.76万元，占管理费用的比例如下。 　　37.08%、33.66%和30.34%，R&D费用占比逐年上升，主要是公司想维护市场。 　　竞争力和增加产品功能，不断研发升级产品和投入新产品研发，产生研发费用。 　　成长。 　　③税费 　　2016年税费大幅下降，主要是根据财会[2016]22号文件，自2016年5月1日起， 　　自年月日起，将原纳入管理费核算的土地使用税、房产税、印花税调整为合计50.9万元。 　　它是由税金和附加科目的核算引起的。 　　因此，2015年管理费用占营业收入的比例较2014年有所上升，主要是公司规模所致。 　　增加导致各种费用增加。2016年管理费用占营业收入的比例较2015年有所下降。 　　如果人员减少导致人力成本下降，税费大幅下降，那么上述变化是符合的。 　　公司实际经营状况合理波动。 　　④同行业公司对比分析 　　报告期内，管理费率与同行业上市公司比较如下: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　公司 　　管理费率营业收入管理费率营业收入管理费率营业收入。 　　漫步者13.84% 72617.26 13.05% 66147.13 13.18% 68141.81 　　奋达科技8.73% 210，358.20 8.85% 172，449.45 6.93% 108，045.68 　　平均11.29% 141487.73 10.95% 119298.29 10.06% 88093.75。 　　公司14.82% 24，348.50 15.82% 24，495.29 14.78% 22，882.57 　　来源:公司披露的年度报告。 　　公司的管理费率高于同行业上市公司，主要是管理费用中的管理人员。 　　由于人工成本率和R&D成本率之间的差异。 　　一、劳动力管理 　　公司经营规模与同行业上市公司相比较小，尚未形成同行业上市公司。 　　由于管理劳动力的规模效应，管理劳动力成本占比较高。 　　1-1-339 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　报告期内，本公司与同行业上市公司管理人工费用率对比如下: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　公司 　　管理人工费用率管理人工费用率管理人工费用率 　　步行者2853.28 3.93% 2585.59 3.91% 2993.39 4.39% 　　奋达科技4，630.14 2.20% 3，382.89 1.96% 1，281.35 1.19% 　　平均3741.71 3.07% 2984.24 2.94% 2137.37 2.79%。 　　公司1419.64 5.83% 1495.65 6.11% 1255.24 5.49% 　　来源:公司披露的年度报告。 　　B.R&D费用 　　报告期内，本公司与同行业上市公司的R&D费用比较如下: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　公司 　　R&D费用率R&D费用率R&D费用率 　　步行者5，273.17 7.26% 3，853.09 5.83% 3，910.56 5.74% 　　奋达科技9，901.10 4.71% 9，044.90 5.24% 4，045.44 3.74% 　　平均7，587.14 5.99% 6，449.00 5.54% 3，978.00 4.74%。 　　公司1338.38 5.50% 1304.43 5.33% 1025.76 4.48% 　　来源:公司披露的年度报告。 　　总的来说，公司的研发支出和同行业上市公司漫步者、奋达科技差不多。 　　比，在中等水平。由于产品定位不同，漫步者的R&D投资高于该公司。 　　漫步者专注于开发智能云音响、WI-FI音箱、无线蓝牙耳机、无线耳机和高性能空调。 　　气体净化系统，拓展智能音响产品等具有创新功能的产品，涉及产品开发。 　　领域更广；公司已经拥有亚洲知名的专业电声消声室和各种先进的电声R&D设施。 　　准备和设计软件，研发的重点方向是开发高质量的监听音箱、WI-END和WI-FI声音。 　　盒产品，以满足电声专业消费群体对***音质、新技术和高品质音效的需求 　　共同追求***的声音播放听觉体验。因此，R&D的投资比例高于公司。 　　余漫步者。 　　奋达的R&D投资比较低，因为奋达的音响产品都是ODM/OEM。 　　主要是新产品开发比较低，研发方向定位在智能可穿戴、金属、新型领域。 　　材料外观零件开发、柔性自动化生产线、健康器械等领域。 　　(3)财务费用 　　1-1-340 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　报告期内，公司财务费用分别为-83.74万元、-39.01万元和21.2万元，主要是 　　就是利息支出和利息收入。财务费用细分如下: 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　利息支出-27.50 70.98 　　减:利息收入80.85 60.19 12.73 　　手续费14.78 19.55 14.23 　　汇兑损益-17.66 -25.86 -51.28 　　总计-83.74 -39.01 21.20 　　2015年，公司财务费用较2014年减少60.21万元，降幅284.01%。 　　如果公司在2015年偿还了短期借款，导致利息支出减少，同时还有一部分银行存款。 　　转为定期存款，产生更多利息收入。 　　与2015年相比，公司财务费用减少44.73万元，降幅114.65%。 　　如果2016年公司没有向银行借款，就没有利息支出，有更多的利息收入。 　　4.资产减值损失 　　报告期内，公司资产减值损失主要为坏账准备和存货跌价准备，明细如下 　　接下来: 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　坏账损失12.21 36.22 4.34 　　存货跌价损失-216.13 5.55 　　总计12.21 252.34 9.88 　　2015年存货损失较大，原因是公司滞销家庭影院、音箱等产品。 　　计提半成品及原材料折旧共计216.13万元。 　　5.营业外收入 　　报告期内，公司营业外收入如下: 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　非流动资产处置利润6.51-2.94 　　其中:处置固定资产利润为6.51-2.94。 　　罚款收入14.88 6.19 15.12 　　政府补贴502.50 177.30 90.61 　　非应付往来账户-18.07 47.83 　　其他20.95 9.10 7.74 　　总计544.85 210.66 164.23 　　报告期内，公司的营业外收入主要来自固定资产处置、罚款收入、政府 　　无需支付的政府补贴和往来账款，其中罚款收入主要是由于公司执行区域经销商。 　　1-1-341 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　制度，对于经销商跨地区销售产品，公司处罚其收入。不用付钱 　　往来账款主要是公司长期未付的货款和定金，因为和供应商没有业务关系。 　　确认不需要支付的余额。 　　与收入相关的政府补贴如下: 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　科技经费补助102.51- 　　国际市场金融支持15.00-7.11 　　工业增长奖励基金-1.00 　　2013年转型升级扩产奖金-5.00 　　文化产业发展专项资金补助-70.00 70.00 　　城乡就业资金17.13 3.95 1.81 　　残疾人就业奖励-1.71 　　具有标准化激励条件的企业奖-0.20 　　招聘工人的社保补贴和岗位补贴7.67 5.52 3.62 　　广州市南沙区东涌镇社会事务服务处 　　- - 0.16 　　心钱 　　广东省***企业奖-4.54- 　　广东省***产品奖-10.00- 　　知识产权优势企业奖-5.00- 　　统计奖励-0.01- 　　R&D投资补贴124.80 78.22- 　　广州知识产权专利授权-0.06- 　　上市支持奖150.00- 　　金湾区企业支持奖12.40- 　　高新技术企业表彰奖励50.00 　　珠海市财政局奖励补助20.00元 　　清洁生产项目一次性奖励补贴3.00 　　总计502.50 177.30 90.61 　　6.营业外支出 　　报告期内，公司营业外支出如下: 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　处置非流动资产损失1.40 26.41 4.10 　　其中:处置固定资产损失1.40 26.41 4.10。 　　薪酬支出-5.74 　　非公益捐赠支出0.40 1.51 3.62 　　罚款支出为0.84 0.94 1.54 　　不可收回的经常账户-3.06- 　　其他2.20 5.16 2.97 　　总计4.84 37.07 17.95 　　报告期内，公司营业外支出年度金额很小，主要是固定资产处置损失。 　　补偿支出是员工伤残补偿。 　　1-1-342 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(四)毛利率分析 　　1.综合毛利率分析 　　报告期内，公司综合毛利率如下: 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　营业收入24，348.50 24，495.29 22，882.57 　　运营成本15，093.13 14，900.72 13，989.88 　　营业毛利9，255.37 9，594.57 8，892.69 　　综合毛利率为38.01%、39.17%、38.86%。 　　报告期内，公司综合毛利率分别为38.01%、39.17%、38.86%，保持稳定。 　　主要是由于公司的定价政策和各种产品销售比例的稳定。 　　发行人在报告期内各期的收入构成、定价方式及毛利率如下: 　　单位:万元 　　2016年 　　项目销售类别收入金额占毛利率比例的定价方法 　　网上自营店1，665.27 6.84% 50.75%市场零售价 　　线下自营店328.52 1.35% 59.61%市场零售价 　　国内网上分销6，717.74 27.59% 39.69%产品成本加 　　线下分销14，612.93 60.02% 35.26%产品成本加 　　ODM/OEM 444.80 1.83% 35.54%产品成本加 　　出口直销360.07 1.48% 41.27%产品成本加 　　海外分销219.17 0.90% 40.38%产品成本加成 　　总计24，348.50 100.00% 38.01% 　　2015年 　　项目销售类别收入金额占毛利率比例的定价方法 　　网上自营店1，792.46 7.32% 53.19%市场零售价 　　线下自营店384.04 1.57% 59.97%市场零售价 　　国内在线分销6，925.83 28.27% 40.41%产品成本加 　　线下分销14，441.43 58.96% 36.24%产品成本加 　　ODM/OEM 228.43 0.93% 38.91%产品成本加 　　出口直销572.27 2.34% 39.77%产品成本加 　　海外分销150.83 0.62% 40.26%产品成本加成 　　总计24，495.29 100.00% 39.17% 　　2014 　　项目销售类别收入金额占毛利率比例的定价方法 　　网上自营店1，312.76 5.74% 53.68%市场零售价 　　线下自营店436.56 1.91% 62.53%市场零售价 　　国内在线分销5，594.15 24.45% 39.56%产品成本加 　　线下分销14，718.91 64.32% 36.51%产品成本加 　　ODM/OEM 192.66 0.84% 40.83%产品成本加 　　出口直销449.62 1.96% 39.90%产品成本加 　　1-1-343 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　海外分销177.90 0.78% 39.22%产品成本加成 　　总计22，882.56 100.00% 38.86% 　　定价政策的一致性保证了公司各种产品毛利率的稳定。每个产品系列的确定 　　价格分析如下: 　　(1)多媒体系列产品 　　因为公司的多媒体产品定位高，品牌知名度好，音质处理技术***。 　　近年来，公司通过多年的市场开拓和销售渠道建设，得到了市场的高度认可。因此， 　　产品的价格更高。 　　(2)公共广播系列产品 　　由于公共广播产品市场潜力巨大，产品需求旺盛，同时得到了***政策的支持 　　持有，因此公司积极开拓市场，主要采用渗透定价策略来迅速扩大市场份额。 　　率，定价相对较低。 　　(3)家庭影院系列产品 　　由于国内高端家庭影院品牌较少，主要竞争公司的家庭影院系列产品 　　从国外高端品牌来说，他们的产品进口价格高，公司根据自己产品的定位来定价。 　　略低于进口品牌。 　　(4)专业音频系列产品 　　公司专业音响产品主要用于KTV等消费市场，客户购买力强。 　　所以定价比较高。 　　(5)汽车音响产品 　　公司汽车音响产品主要用于改装车市场，客户消费力和消费量较高。 　　费需求，品牌溢价能力强，所以定价比较高。 　　(6)扬声器系列产品 　　公司喇叭系列产品差异化广泛，因此公司采取差异化定价。 　　策略，高端音响产品的音箱相对比较贵，低端音响产品的音箱是固定的。 　　价格相对较低。 　　2.主营业务毛利率构成分析 　　公司主营业务为电子音响产品的生产和销售，各类产品的毛利率及其收入占比。 　　1-1-344 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　比较如下: 　　2016, 2015, 2014 　　项目 　　毛利率毛利率毛利率毛利率毛利率毛利率 　　多媒体系列40.03% 48.17% 41.13% 49.91% 40.02% 54.71% 　　公共广播系列32.28% 18.26% 32.39% 16.15% 32.40% 12.93% 　　家庭影院系列41.67% 12.36% 40.73% 14.60% 41.06% 14.31% 　　专业音频系列27.71% 10.40% 28.93% 8.06% 26.05% 6.50% 　　汽车音响45.10% 6.10% 45.85% 7.17% 45.53% 6.87% 　　喇叭系列45.70% 4.65% 45.45% 4.09% 44.05% 4.67% 　　其他35.22% 0.05% 34.18% 0.02% 95.20% 0.01% 　　总计38.10% 100% 39.19% 100% 38.85% 100% 　　报告期内，对公司主营业务毛利率贡献较大的产品主要为多媒体和公共广播。 　　并且总收入占当期销售收入。 　　70%以上的比例，同时这三类产品的毛利率较高，所以主营业务综合毛利率较高。 　　保持稳定。 　　2015年主营业务毛利率较2014年上升0.34%，主要是由于公共广播系列及专题 　　音频收入在行业中所占比重的增加导致毛利率总体上升1.68%，而多媒体部门 　　栏目收入占比下降导致其毛利率贡献率同比下降1.37%。 　　2016年主营业务毛利率较2015年下降1.09%，主要是多媒体系列和home。 　　院线系列收入占比下降导致其毛利贡献率同比下降2.04%。与此同时，扬声器 　　连续剧和公共广播连续剧收入占比的提高，导致其0.93%的毛利贡献率同比上升。 　　3.主营业务毛利率变化分析 　　(1)报告期内，公司系列产品的毛利率如下: 　　2016年、2015年和2014年按产品类别销售的毛利率 　　多媒体系列40.03% 41.13% 40.02% 　　公共广播系列32.28% 32.39% 32.40% 　　家庭影院系列41.67% 40.73% 41.06% 　　专业音频系列27.71% 28.93% 26.05% 　　汽车音响45.10% 45.85% 45.53% 　　扬声器系列45.70% 45.45% 44.05% 　　其他35.22% 34.18% 95.20% 　　整体毛利率为38.10%、39.19%和38.85%。 　　①多媒体系列产品 　　2015年多媒体系列产品毛利率的提升是由于推出的新产品毛利率较高，使得 　　高毛利率产品销售占比进一步提升。2016年多媒体产品毛利率下降。 　　健康，主要是受竞争对手推出新产品的影响，公司原有热销产品销量有所下降。 　　1-1-345 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　下半年，公司推出的升级产品成本增加但价格不变，导致毛利率略有下降。 　　有下降。 　　多媒体系列产品的销售结构如下: 　　单位:万元 　　期间，产品类型、营业收入、营业成本、毛利率和收入比率 　　低价产品3605.17 2341.27 35.06% 28.84% 　　2014年价格较高的产品分别为8，895.085，155.79 42.04%和71.16%。 　　总计12，500.25 7，497.06 40.02% 100.00% 　　低价产品2561.48 1772.14 30.82% 21.01% 　　2015年价格较高的产品分别为9，627.755，403.8743.87%和78.99%。 　　总计12，189.23 7，176.01 41.13% 100.00% 　　低价产品2404.81 1608.02 33.13% 20.61% 　　2016年价格较高的产品分别为9，265.965，391.3641.82%和79.39%。 　　总计11，670.77 6，999.38 40.03% 100.00% 　　注:根据公司产品分类原则，单价500元及以上的多媒体产品为价格较高的产品，单价500元为。 　　多媒体产品是低价产品。 　　由于随着个人电脑出货量的减少，公司部分多媒体产品的需求下降，毛利率下降 　　低端产品市场竞争激烈，公司逐步退出低端市场；更高的毛利率 　　高端产品方面，公司通过开发营销渠道和产品推广积极进军新型消费电子。 　　产品市场提高了销售价格，导致毛利率较高。 　　②公共广播系列产品 　　公司公共广播系列产品毛利率保持基本稳定，主要原因是产品销售结构稳定。 　　固定，毛利率波动较小。为了保持竞争优势，公司积极开发性能更好的新产品。 　　提高了销售价格，得到了市场的认可，保持了销售额和收入的快速增长。 　　③家庭影院系列产品 　　报告期内，公司家庭影院系列产品毛利率总体稳定。其中，2015年这一类别 　　产品毛利率较2014年、2016年略有下降，主要是公司2015年采用。 　　通过促销销售一批库存时间长的家庭影院产品。 　　④专业音频系列产品 　　报告期内，公司专业音响2014年毛利率低于2015年，原因是2014年***在。 　　娱乐业限制性政策的出台导致当年客户对专业音响产品的需求下降。 　　1-1-346 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　为减少***政策对专业音响产品销售的影响，公司下调了专业音响产品。 　　销售价格，导致专业音响产品毛利率下降。2016年公司专业音响的毛利率也是如此。 　　与2015年相比，下降主要是由于销售结构的变化，毛利率较低的产品销量增加。 　　毛利率较高的产品销量下滑。 　　⑤汽车音响产品 　　报告期内，公司汽车音响毛利率保持基本稳定。2014年和2015年的公司沟通 　　通过加强生产过程中的成本控制，产品的毛利率一直保持稳步上升。2016年公司用车 　　由于销售结构的变化，音响产品的毛利率略有下降。 　　⑥扬声器系列产品 　　公司的horn系列产品由于种类繁多，主要提供给少数音响设备厂商。 　　景气，客户需求差异较大，因此报告期内霍恩系列产品的毛利率随着产品的销售而上升 　　结构变化略有波动。 　　4.同行业上市公司毛利率对比分析。 　　报告期内，同行业上市公司毛利率与公司毛利率对比如下: 　　综合毛利率 　　同行业公司 　　2016, 2015, 2014 　　Hivi电声38.02% 39.18% 38.80% 　　步行者33.49% 31.56% 29.01% 　　奋达科技30.88% 29.15% 23.79% 　　注:漫步者和奋达科技的数据来自其2014-2016年年报。 　　从业务构成来看，报告期内公司仅主营各种音响产品，漫步者经营各种音响产品。 　　祥和耳机产品，2015年起漫步者引入空气净化器业务，毛利率高但收入。 　　规模不大，对漫步者综合毛利率影响不大。奋达科技不仅经营电声产品，还经营 　　还涉及健康电器和移动智能终端。2015年电声产品收入规模占比。 　　32.79%，因此，奋达科技综合毛利率的主要影响因素并不是电声产品。 　　公司电声产品毛利率与同行业竞争对手的对比如下: 　　电声产品毛利率 　　同行业公司 　　2016, 2015, 2014 　　Hivi电声38.01% 39.17% 38.86% 　　漫步者为32.16%、31.35%和29.06% 　　奋达科技23.84% 18.57% 19.12% 　　注:漫步者和奋达科技的数据来自其2014-2016年年报。 　　1-1-347 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　漫步者和公司在经营范围、产品类型、技术能力、销售模式上都很相似。 　　高是公司的主要竞争对手。奋达科技的电声产品以ODM/OEM为主，主要针对 　　国内外企业客户提供定制生产，与公司竞争程度低。 　　该公司与漫步者的对比如下: 　　(1)不同的产品定位 　　***音响和一般音响的区别不是功能的区别，而是音乐的区别。 　　质量方面，追求***音质是导致音响产品价格悬殊的主要原因。 　　因为。 　　公司产品定位以监听音箱、HI-END、HI-FI音响为主，专注专业人士。 　　集团以真实再现***纯粹的音乐情感为目标，以精益求精的工匠精神将网络技术 　　科技融入工艺组合，致力于打造专业级古典音质。 　　漫步者的产品定位是以用户为中心，不断为用户提供高性价比的高品质声音。 　　频率产品，包括定位于专业高保真音响的“Xemal圣迈”品牌和“Air-Pulse”品牌。 　　定位于高端无线便携音响的“魔砖”品牌和***耳机品牌STAX。 　　(二)经营范围 　　公司经营各种音响产品，包括多媒体、家庭影院、专业音响、汽车音响、 　　扬声器和公共广播系列，漫步者经营多媒体，汽车音响，专业音响和耳机。 　　公司经营范围更广，主要满足不同专业消费群体的差异化需求。 　　是多元化的高品质音响产品，漫步者的业务范围没有公司多，所以接近大。 　　很多消费群体需求的高品质音频产品为主。 　　报告期内，公司系列产品的毛利率和营收率如下: 　　2016, 2015, 2014 　　项目 　　毛利率毛利率毛利率毛利率毛利率毛利率 　　多媒体系列40.03% 48.17% 41.13% 49.91% 40.02% 54.71% 　　公共广播系列32.28% 18.26% 32.39% 16.15% 32.40% 12.93% 　　家庭影院系列41.67% 12.36% 40.73% 14.60% 41.06% 14.31% 　　专业音频系列27.71% 10.40% 28.93% 8.06% 26.05% 6.50% 　　汽车音响45.10% 6.10% 45.85% 7.17% 45.53% 6.87% 　　喇叭系列45.70% 4.65% 45.45% 4.09% 44.05% 4.67% 　　其他35.22% 0.05% 34.18% 0.02% 95.20% 0.01% 　　总计38.10% 100% 39.19% 100% 38.85% 100% 　　漫步者系列产品的毛利率和营收比如下: 　　2016年、2015年和2014年项目 　　1-1-348 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　毛利率毛利率毛利率毛利率毛利率毛利率 　　多媒体系列31.38% 70.62% 30.10% 76.89% 27.80% 80.53% 　　耳机系列33.82% 20.80% 34.04% 19.36% 33.22% 16.56% 　　空气净化器/5.14% 66.44% 0.65%// 　　专业声音/1.12% 43.24% 1.04% 40.09% 1.22% 　　汽车音响/2.17% 47.91% 1.93% 40.52% 1.69% 　　其他/0.16% 14.21% 0.13%// 　　总计33.49% 100% 31.56% 100% 29.06% 100% 　　注:漫步者数据来源于2014 -2016年年报。 　　报告期内漫步者和公司销售额占比***高的产品为多媒体，毛利率较高。 　　差异大是综合毛利率差异的重要原因；漫步者卖专业音响，毛利率高。 　　在公司，汽车音响的毛利率差不多，但是销售占比低，对综合毛利率没有贡献。 　　高；漫步者销售耳机产品比例相对较高，但公司不生产，毛利率占公司销售额的比例。 　　较高的公共广播产品接近且远低于家庭影院产品，说明其销售的产品类型和结。 　　结构差异对毛利率差异有显著影响。 　　(3)核心产品的特点 　　从产品用料来看，公司的音箱在用料上力求提高音质，箱体主要采用 　　中密度纤维板生产，部分高端产品采用原木和铝合金，产品外形为黑色。 　　彩色或棕色垂直复古盒为主。漫步者的音箱主要由密度板和塑料制成。 　　体，产品种类繁多，造型丰富多样。 　　箱体采用木质，可以有效降低共鸣和回声，使音质饱满纯净，但外观却 　　相对简单；该塑料材料成本低，外观着色成型容易，产品造型和色彩丰富。 　　品种多，容易受到年轻消费者的青睐，但其质地很轻，密度没有木材高，容易产生和谐。 　　震动影响音质的好坏，产品档次比较低。 　　从产品结构来看，公司的产品主要是2.0音箱，漫步者的产品是2.1音响。 　　主啊。2.0音箱音质饱满，独立中频单元，背景音乐和弦乐细腻合适。 　　品味好的音乐；2.1声音节奏感强，有独立的低频单元，低音效果有力震撼。 　　适合看电影玩游戏。 　　(4)核心技术 　　公司是国内***早生产高保真音箱的知名音响企业之一，***了国内的追求。 　　音质的高保真趋势是中国自主研发和制造***音频产品的兴起和发展。 　　它起到了很大的促进作用。拥有国内知名的专业电声消声室，是研发电声产品和技术。 　　重要的专业设施，同时公司拥有各种电声研发设备和设计软件，使用技术 　　1-1-349 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　技术标准高于***标准，在行业内享有较高声誉。 　　该公司的领先研发，如Trinity6 3路全频，三路同轴全频扬声器。 　　带状同轴驱动器.三合一，三一，这是一个低音扬声器单元， 　　音圈直径高达3英寸，结合了传统振膜和该公司的带同轴单元的优势，使一个 　　单元的频率响应变得很宽，从低频到高频带，频率回放范围跨越整个频段。 　　而且同一点产生同轴音，可以更好的还原声音。 　　(5)客户群体 　　从他们主营电声产品的多媒体来看，公司的拳头产品有X系列、T系列和 　　h系列是监听音箱，没有做音色渲染，但和hi-fi不一样。 　　在全保真的时候，产品的档次和价格远高于普通的HI-FI音响，主要服务于专业群体。 　　运动和高端发烧友，年销量不多但毛利率高。与此同时，该公司一些***畅销的产品是HI- 　　末端音频的质量高于HI-FI产品。所以公司产品较高的毛利率就是音质效果。 　　差价带来的产品溢价，在小众专业群体市场卖得很好。漫步者的多媒体是HI- 　　FI音响为主，更注重用户的体验和产品功能的便携性，不断将新技术融入 　　在新产品中，将把音响做成一个高性价比的智能产品。因此，漫步者产品的毛利 　　费率相对较低，产品面向大众消费市场。 　　(6)销售模式 　　公司的销售模式类似漫步者，以经销为主，直销为辅，内销为主。 　　以出口为辅，还兼营少量ODM/OEM业务。双方的主要区别是: 　　①内外部销售结构不同。漫步者海外销售业务占比很高。2014年和2015年， 　　2016年和2016年漫步者出口收入占比分别为17.20%、15.80%和15.53%，而出口行业 　　服务的毛利率比其国内业务低2%-3%，降低了产品的综合毛利率；报告期内，公司的 　　出口收入占比不到3%，毛利率相当于内销。 　　② ODM/OEM比例不同。公司以自有品牌业务为主营，报告期内 　　ODM/OEM业务收入占比不到2%，低于漫步者。由于ODM/OEM业务 　　其毛利率低于自有品牌业务，是因为漫步者这项业务的收入占比较高，减少了其产品。 　　综合毛利率。 　　(7)生产能力和产量之间的差异 　　公司以人工生产为主，漫步者以机械化生产为主。 　　1-1-350 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　能量和产出之间的巨大差异导致了所采用的管理策略的显著差异。公司的产能和产量 　　有限，以及产品研发能力和技术能力，因此，公司的理念是回归音频本身。 　　带给用户声音享受的本质，专注于做出能与国际领先产品音质相抗衡的产品。 　　产品在产品选材、材料、工艺流程上都有更高的要求，以工匠精神打造高端产品。 　　对于消费能力强，对音质要求高的音乐发烧友和专业人士的市场，可以拿到很高的价格。 　　边际利润，所以公司产品产销量不高，毛利率高。 　　漫步者生产能力强，R&D和技术能力好，能充分利用规模效应。 　　我们应该生产满足消费者需求的产品。大众消费市场还是功能性的，外观多样化。 　　产品需求为主，产品需求巨大。产品注重用户体验，对音质也有类似的要求。 　　因此，对于low来说，主要产品的定位相对较低，边际利润较少，毛利率相对较低。 　　漫步者通过规模效应带来的巨大销量获取利润。 　　(8)销售结构和单价 　　公司和漫步者的主要产品是多媒体系列，两者对比如下: 　　2016年、2015年和2014年项目 　　漫步者为31.38%、30.10%和27.80% 　　公司40.03% 41.13% 40.02% 　　毛利率差分别为8.65%、11.03%、12.23%。 　　如上表所示，报告期内，公司多媒体产品的毛利率高于漫步者和漫步者多媒体。 　　产品毛利率差异分别为8.65%、11.03%、12.23%，且差异逐年递减。报告 　　报告期内，公司多媒体产品的毛利率高于漫步者，主要原因是多媒体产品的销售结构。 　　差异造成的。在公司多媒体产品的销售中，价格属于中高价位产品的销售占。 　　相对较高，漫步者多媒体产品在销售中中低价格区间的产品占比。 　　更高。同时，对于同类产品，价格高的产品溢价能力更强，其毛利率为一 　　一般高于低价产品的毛利率，所以公司多媒体产品的毛利率高于漫步者。 　　公司与漫步者在多媒体产品销售结构上的差异主要是由于企业发展历史不佳。 　　异常引起的。公司的发展历史是从音箱制造到家庭影院制造，再到依靠公司来提升自己的声音。 　　在家电和家庭影院制造方面积累的技术和品牌进入了多媒体音箱市场。因为家庭影院 　　产品价格普遍偏高，公司的音箱口碑和质量都比较高。公司是建立在家族影子基础上的。 　　研究所和音箱制造积累的技术和工艺生产的多媒体音箱产品价格从切入变成了多媒体 　　音箱市场，产品定位高，以制造高品质产品为目标，使用家庭影院和音箱。 　　1-1-351 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　技术优势，生产高质量的多媒体音频，产品附加值高，竞争少，具有一定的 　　技术壁垒，所以产品价格较高，在市场上属于中高价格区间。漫步者入口 　　多媒体音箱市场正处于个人电脑市场快速发展时期，主要定位为支持个人用电。 　　大脑多媒体音箱产品属于电脑周边配件，定位和技术含量较低。 　　偏低，产品附加值低，市场竞争激烈，所以产品价格低，属于市场。 　　中低档价格区间。然后，随着多媒体音箱产品市场竞争的加剧，漫步者的多媒体 　　车身产品逐渐渗透到中高价位区间产品，毛利率逐渐提升，导致报告期。 　　年内，公司与漫步者多媒体产品的毛利率差距逐渐缩小。 　　因为漫步者的年报没有披露其多媒体产品的销售结构，公司也没有 　　方法获取漫步者多媒体产品的销售结构数据，因此通过其他方式间接证明。 　　体育产品的销售结构与公司不同，具体如下: 　　报告期内，JD.COM是本公司和漫步者的***大客户。报告期内，公司与漫谈 　　对JD.COM的销售情况如下: 　　单位:万元 　　2016, 2015, 2014 　　项目 　　销售入账销售入账销售入账销售入账 　　漫步者22514.17 31.00% 15999.59 24.19% 11128.83 16.33% 　　公司5，325.37 21.87% 5，632.15 22.99% 4，548.00 19.88% 　　2016年，漫步者对JD.COM的销售额占30%以上，该公司对JD.COM的销售额也是如此。 　　占比也已经超过20%，销售占比比较大。因此，JD.COM的采购结构可以得到一定程度的改善。 　　反映公司和漫步者多媒体产品的销售结构。同时，大型电商平台的库存管理 　　总的来说，管理是好的，所以JD.COM多媒体产品对公司和漫步者的销售应该与其采购情况有关。 　　形势很接近。所以可以借鉴京东的销售结构。公司和漫步者的多媒体产品。 　　间接展示公司与漫步者多媒体产品的销售结构差异。 　　截***本回复之日，JD.COM自营销售公司和漫步者的多媒体产品销售数据。 　　情况如下14: 　　①JD.COM自营公司与漫步者多媒体产品销售结构比较。 　　一、前十名产品的销售价格区间分布。 　　单位:型号 　　逐步价格范围公司产品数量漫步者产品数量 　　低1-300 0 　　14数据来自www.jd.com JD.COM网站。 　　1-1-352 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　逐步价格范围公司产品数量漫步者产品数量 　　300-600 2 　　600-1000 2 　　1000-1500 2 　　1500-2000 1 　　2000-3000 1 　　高的 　　3000-4000 1 　　4000多1 　　总计10 　　如上表所示，在JD.COM自营公司和漫步者销售的十大产品中，低价区。 　　公司产品0款，漫步者产品4款，这个价格区间的公司产品数量远远少于漫步者。 　　人；中间价格区间公司产品6款，漫步者产品6款，该价格区间公司产品数量。 　　等于漫步者；高价区间产品包括公司的4款产品和漫步者的0款产品，价格区间是公开的。 　　我们公司的产品数量比漫步者多很多。 　　因此，在十大产品中，公司产品价格区间为中、高、中。 　　产品数量***多；漫步者的价格区间是中低的，中价位的产品***多，没有高价的。 　　区间积。 　　b、前20名产品的销售价格区间分布。 　　单位:型号 　　逐步价格范围公司产品数量漫步者产品数量 　　低1-300 1 　　300-600 7 　　600-1000 5 　　1000-1500 2 　　1500-2000 2 　　2000-3000 1 　　高的 　　3000-4000 1 　　4000多1 　　共计20人 　　如上表所示，在JD.COM自营公司和漫步者销售的前20名多媒体产品中，价格较低。 　　价格区间有1个公司产品，10个漫步者产品，这个价格区间的公司产品数量远远少于漫步者。 　　人；中档价位的公司产品14款，漫步者产品10款。该价格范围内公司产品的数量 　　量大于漫步者；高价系列产品包括公司的5款产品和漫步者的0款产品。价格范围 　　公司的产品数量比漫步者多很多。 　　因此，在排名前20的产品中，公司的产品价格区间以中、高、中等为主。 　　区间产品数量***多，只有一个低价区间，漫步者价格区间为低中低价。 　　区间产品数量***多，没有高价区间产品。 　　c、前30名产品的销售价格区间分布。 　　1-1-353 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　单位:型号 　　逐步价格范围公司产品数量漫步者产品数量 　　低1-300 3 　　300-600 8 　　600-1000 7 　　1000-1500 3 　　1500-2000 5 　　2000-3000 1 　　高的 　　3000-4000 1 　　4000多2 　　总计30 　　如上表所示，在JD.COM自营公司和漫步者销售的前30名多媒体产品中，价格较低。 　　该价格区间有3款公司产品，15款漫步者产品，该价格区间的公司产品数量远少于漫步者。 　　人；中档价位的公司产品18款，漫步者产品14款。该价格范围内公司产品的数量 　　量大于漫步者；高价系列产品:公司的9款产品和漫步者的1款产品。价格范围 　　公司的产品数量比漫步者多很多。 　　因此，在排名前30的产品中，公司的产品价格区间以中、高、中等为主。 　　区间产品数量***多，低价区间只有三个。漫步者的价格区间以低中低为主。 　　价格区间的产品数量***多，价格高的区间只有一个。 　　因为JD.COM有94个自营的漫步者多媒体产品，公司只有30个产品。 　　这只是基于JD.COM自营销售公司和漫步者销售的前30名多媒体产品的价格分布。 　　对情况进行了比较和分析。 　　综上所述，从JD.COM自营公司和漫步者多媒体产品的销售结构来看，其自营公司 　　多媒体产品价格区间以中高为主，自营漫步者多媒体产品价格区间以 　　对于中低，由于JD.COM是公司和漫步者的***大客户，其自营销售结构可以固定。 　　程度反映了本公司和漫步者多媒体产品的销售结构，因此本公司多媒体产品的销售结构 　　主要针对中高价格区间的产品；漫步者多媒体产品的销售结构是价格区。 　　主要是中低端产品。同时，对于同类产品，产品价格高，产品溢价能力强 　　较强，其毛利率一般高于低价产品，因此公司多媒体产品的毛利率。 　　高于漫步者，但由于漫步者的多媒体产品从中低价格区间逐渐向上渗透，其毛 　　利率逐步上升，导致报告期内公司与漫步者的毛利率差异。 　　萎缩。 　　(9)销售价格和单位成本 　　公司和漫步者的电声产品销售结构不同，但都是以多媒体产品为主。2014年 　　1-1-354 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　从2006年到2016年，漫步者多媒体产品的销售收入占总收入的比例如下 　　80.53%、76.89%和70.62%，公司多媒体产品收入占比50%左右。因此，两个 　　作者是直接可比的。 　　因为漫步者没有单独披露2014年和2015年多媒体产品的成本构成，是基于其电声 　　比较了产品的成本结构。公司与漫步者的多媒体单位成本结构比较如下: 　　公司期间，材料成本占人工成本占制造费用的比例。 　　2014年，84.53% 10.48% 4.99% 　　海维电声2015 84.04% 11.12% 4.84%。 　　2016年81.97% 12.44% 5.59% 　　2014年71.30% 21.98% 6.72% 　　2015年漫步者占比74.53%，20.98%，4.48% 　　2016年76.60% 19.54% 3.86% 　　注:漫步者的数据来自其2014 -2016年年报。漫步者2014年和2015年的可比数据显示 　　电声产品的成本结构，漫步者2016年年报没有披露电声产品的成本结构，只披露了多媒体产品的结构。 　　因此，2016年可比数据列出了多媒体产品的成本结构。 　　从单位成本的结构来看，公司和漫步者的成本结构有一定的差异，这是由 　　由于生产方式和产品特性的不同。从材料来看，公司的多媒体音响在材料方面比较强。 　　为了提高音质，箱体主要采用MDF密度板，部分高端产品采用原木。 　　铝合金材质，单价较高。漫步者的音箱主要由密度板和塑料制成。 　　机身，塑料材质更常见，单价更低。所以公司多媒体产品的材料成本占了比重。 　　漫步者之上。 　　公司人力成本比漫步者低。***，是因为公司的多媒体主材大部分是木箱。 　　采用外购，直接计入材料成本，自制木箱比例低，导致工时较少 　　劳动力成本低；漫步者主要是买密度板和塑料板，自己做木箱和塑料箱，手工劳动。 　　更多的工作时间导致相对较高的人力成本。第二，公司的材料成本占比较高的人工成本。 　　结构比例低。 　　公司制造成本占比和漫步者大致相当，三年平均5%左右，因为漫步者比较熟悉。 　　机械化生产后，随着规模效应的体现，产量的增加导致单位产品的制造成本一个个增加 　　下台。 　　报告期内，本公司与漫步者电声产品的销售单价和单位成本对比如下: 　　单位:元/套 　　公司期间销售单价和单位成本的毛利率。 　　1-1-355 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2014年331.46 202.69 38.85% 　　海维电声2015 322.39 196.04 39.19% 　　2016 302.84 187.45 38.10% 　　2014 88.31 62.64 29.06% 　　2015年步行者89.36 61.14 31.58% 　　2016年105.44 70.13 33.49% 　　注:漫步者的数据来自其2014 -2016年年报。漫步者2014年和2015年的可比数据显示 　　电声产品的单价和成本，漫步者2016年的年报没有披露电声产品的数据，只披露了电子产品的数据，所以2016年， 　　2000年可比数据为电子产品数据。 　　公司产品的平均售价和平均成本明显高于漫步者，原因在于产品结构不佳。 　　不同，和不同的定位。公司产品的定位比较高，更注重高品质的音质效果，以及 　　原材料的质量对音质的影响很大，所以公司对木箱和音箱的要求比较高。 　　越贵，成本越高，品牌溢价越高，产品销售价格越贵，毛利率相对越高。 　　高个子。 　　(10)市场竞争 　　公司和漫步者是同一个行业，生产类似的电声产品，面临相同的市场竞争。 　　对于环境来说，但是双方的市场定位不同，各自的细分市场存在竞争差异。 　　两者的竞争差异在于漫步者面对的市场更广，产品针对的是大众消费群体。 　　以功能为主，外观多样的机身，占据了对音质要求不高的产品的市场。 　　率高，同质化品牌产品竞争激烈，毛利率相对较低。这家公司以音乐为导向。 　　烧友和专业人士细分市场，在提供优质产品的前提下，融合wifi、蓝牙等新技术。 　　功能和互联网新技术相比国产品牌，音质更好，堪比国际知名品牌。 　　相比价格，价格相对较低，所以公司面临的竞争压力相对较小，毛利率较高。 　　同时，公司家庭影院在国内市场知名度较高，竞争对手主要是国外产品。 　　卡片。公司更了解国内市场消费者的需求和喜好，性价比高，竞争压力相对较大。 　　低，毛利率维持在较高水平。 　　(11)公司自身优势 　　①品牌优势 　　公司自成立以来，始终坚持“专注音质”的企业理念。经过多年的积累， 　　“hivi”已经成为中国高端音响品牌的一员，确立了其品牌优势。多媒体在中国 　　在音箱和家庭影院市场，“hivi”品牌的关注度一直名列前茅，在大众音箱中名列前茅。 　　1-1-356 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　在榜单中，公司产品众多，公司品牌在消费者心中形成了较高的口碑。 　　度和良好的信誉，形成了明显的品牌优势。 　　公司产品多次荣获国际消费电子展(CES)和欧洲汽车多媒体竞赛联盟。 　　(爱玛)等奖项，公司的“HiVi希维”牌产品荣获“广东***产品”，公 　　我司的产品也有很高的市场评价，并在多个细分行业中获奖。公司很多年了 　　此后建立的品牌优势为公司的可持续发展奠定了坚实的基础。 　　②技术优势 　　公司是国内***早生产高保真音箱的知名音响企业之一，***了国内的追求。 　　音质的高保真趋势是中国自主研发和制造***音频产品的兴起和发展。 　　它起到了很大的促进作用。公司一直秉承“用真实声音动态再现自然空间声场”的现代理念 　　设计理念，专注于音质技术的研发与实践，致力于声学解析还原度的逼真呈现。 　　现在，我们正在不断开发符合市场需求的新产品。该公司的扬声器设计和制造技术是国际领先的 　　电声行业也有一定的影响力，很多国际音响公司在产品中采用公司的核心电声。 　　技术和扬声器产品。 　　③产品线优势 　　公司依托自有品牌和研发优势，在多个音频领域拥有优质产品，形成一揽子。 　　包括多媒体音响、家庭影院音响、汽车音响、专业音响、公共广播系统等各种。 　　扬声器单元的完整产品线具有广泛的市场覆盖面。与漫步者相比，该公司丰富的产品线 　　它满足了不同细分市场和客户的需求和偏好，避免了单一产品的市场风险。 　　④ R&D和团队优势 　　公司拥有一支敬业务实的管理和研发团队，核心团队在音响行业尤其突出 　　尤其是在高端音频产品市场，有着近20年的工作经验，对音频行业有着深刻的洞察。 　　并在多媒体、家庭影院等主流电声产品的高音质领域具有显著的研发***性。 　　潜力，能够持续开发和创造与国际品牌竞争的产品，并保持较高的毛利率水平。 　　毛利率对比分析: 　　(1)多媒体系列产品的对比分析 　　因为漫步者和奋达科技的音频产品主要是多媒体系列，所以采用多媒体系列。 　　以产品为例，分析公司与同行业公司的毛利率差异。报告期内，公司与同行业公司 　　多媒体系列产品的毛利率如下: 　　1-1-357 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2016年、2015年和2014年的公司 　　海维电声40.03% 41.13% 40.02% 　　漫步者为31.38%、30.10%和27.80% 　　奋达科技23.84% 18.57% 19.12% 　　注:漫步者和奋达科技的数据来自其年报。 　　公司多媒体系列产品毛利率高于漫步者及奋达科技同类产品，主要原因是大众 　　公司产品定位、客户群和经营策略。 　　首先，在产品定位和客户群体上，公司产品定位中高端，产品监测。 　　以盒子、HI-END、HI-FI音响为主，主要服务于专业群体、高端发烧友等小众市场。 　　场，门槛更高。漫步者的多媒体产品以HI-FI音响为主，更注重用户的产品。 　　功能的体验性和便携性，不断将新技术融入新产品，让音响成为高价。 　　与智能产品相比，产品面向大众消费市场，门槛低，竞争激烈。因为 　　产品的音质差异，目标市场的门槛差异，导致公司产品的毛利率比漫步高。 　　谁。 　　其次，在经营策略上，公司更看重产品的“销售价格”，而不是“销量”。 　　产品推出时按照成本加成流程确定产品价格，产品推出后基本不降价。 　　准备一定的产品定价权，有别于同行业上市公司的产品销售管理策略。 　　奋达科技主要通过OBM和ODM模式生产产品，其产品溢价能力 　　相对较低，所以其毛利率低于有自主品牌的公司和漫步者。 　　(2)从销售单价和单位成本分析 　　报告期内，本公司与同行业公司电子音响产品的销售单价和单位成本进行了比较，如 　　接下来: 　　单位:元/套 　　公司期间销售单价和单位成本的毛利率。 　　2014年331.46 202.69 38.85% 　　海维电声2015 322.39 196.04 39.19% 　　2016 302.84 187.45 38.10% 　　2014 88.31 62.64 29.06% 　　2015年步行者89.36 61.14 31.58% 　　2016年105.44 70.13 33.49% 　　奋达科技136.60 110.49 19.12% 2014年 　　1-1-358 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2015年119.04 96.94 18.57% 　　2016 122.08 92.98 23.84% 　　注:漫步者的数据来自其2014 -2016年年报。漫步者2014年和2015年的可比数据显示 　　电声产品的单价和成本，漫步者2016年的年报没有披露电声产品的数据，只披露了电子产品的数据，所以2016年， 　　2000年可比数据为电子产品数据。 　　公司产品的单位成本很高。首先，公司拥有广泛的产品，包括多媒体系列、 　　家庭影院系列和专业音响产品单位成本高，销售占比高；漫步者不生产 　　家庭影院产品，其主要耳机产品单位成本低，销售出货量大，导致表现平平 　　平均成本相对较低；奋达科技专门做多媒体音响，产品成本比较高，所以单位 　　成本居中。 　　第二，产品定位不同。公司产品定位中高端，专注产品音质技术和声音。 　　效果，体现监听级音响的特点，机箱以木质和铝合金为主，产品体积较大，导致生产 　　产品单位原材料成本较高，同时主要采用漫步者和奋达技术的塑料底盘生产 　　与产品(可以实现机械化、规模化生产)相比，公司产品重要是因为底盘生产工艺和周期 　　需求更多体现在小批量、定制化生产的特点，导致单位产品制造成本更高。 　　由于公司产品单位成本高，按照成本加定价原则毛利率高，导致 　　销售单价较高。 　　5.毛利率的敏感性分析 　　(1)产品销售价格对公司利润影响的敏感性分析。 　　报告期内，如果产品成本、销量等其他因素不变，产品的销售价格是对的。 　　公司利润影响的敏感性分析如下: 　　2016年、2015年和2014年项目 　　销售价格上涨1% 0.61% 0.60% 0.61% 　　(2)原材料对公司利润影响的敏感性分析。 　　公司产品的主要原材料为箱体、五金元件、电子元件、变压器。 　　价格等生产要素不变，公司原材料对利润的敏感性分析如下: 　　2016年、2015年和2014年项目 　　原材料上涨1%，其他不变-0.46% -0.45% -0.46%。 　　㈤非经常性损益分析 　　报告期内，公司非经常性损益的具体构成详见本招股说明书第十节财务。 　　会计信息。经注册会计师验证的非经常性损益”。 　　1-1-359 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　报告期内，公司非经常性损益及其对净利润的影响如下: 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　(一)处置非流动资产的损益(包括应计 　　5.11 -26.41 -1.16 　　资产减值准备冲销部分) 　　(二)越权审批或无正式批准文件，或 　　- - - 　　偶尔退税或减税。 　　(三)政府补助计入当期损益，但与 　　公司业务密切相关，根据***统一标准502.50 177.30 90.61。 　　但以固定或定量方式享受的政府补贴除外。 　　(四)上述以外的其他业务收据。 　　32.39 22.70 56.82 　　收入和支出 　　(5)符合非经常性损益定义的其他损失。 　　- - 81.07 　　福利项目 　　非经常性损益合计540.01 173.59 227.35 　　减:所得税影响金额81.47 26.38 36.89 　　扣除所得税影响后的非经常性损益458.54 147.21 190.46 　　其中:归属于母公司所有者的非经常性。 　　458.54 147.21 190.46 　　增加和减少 　　归属于少数股东的非经常性损益- 　　报告期内，归属于公司股东的非经常性损益分别为458.54万元、147.21万元和。 　　190.46万元，占当期利润总额的比例较低，不会影响公司利润的持续性和稳定性。 　　造成严重的不良影响。 　　第三，现金流量分析 　　(1)现金流量情况 　　报告期内，公司现金流量如下: 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　经营活动现金流入小计28，783.49 29，158.99 25，801.05 　　经营活动现金流出小计22，560.86 23，057.87 21，660.62 　　经营活动产生的现金流量净额6，222.63 6，101.12 4，140.42。 　　投资活动现金流入小计9.71 26.10 138.62 　　投资活动现金流出小计3，090.07 2，307.39 2，854.04 　　投资活动产生的现金流量净额-3，080.36 -2，281.29 -2，715.43。 　　筹资活动现金流入小计-2，593.97 　　筹资活动现金流出小计:1，551.40 1，527.50 2，361.45 　　筹资活动产生的现金流量净额-1，551.40 -1，527.50 232.52 　　汇率变动对现金的影响19.57 15.43 -8.03 　　现金及现金等价物净增加额为1，610.44 2，307.76 1，649.48。 　　现金及现金等价物的期末余额为9，603.24 7，992.81 5，685.04。 　　公司目前的经营活动、投资活动和筹资活动的现金流量符合其自身的经营证明。 　　1-1-360 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　条件。报告期内，公司在主要依靠内部留存收益的基础上实现了可持续发展。 　　展，现金流基本可以满足生产和投资活动的资金需求。 　　1.经营活动的现金流量分析 　　报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额分别为6，222.63万元和6，101.12万元。 　　和4140.42万元，分别占同期实现净利润的167.98%、182.64%和121.45%。 　　单位:万元 　　2016年、2015年和2014年项目 　　将净利润调整为经营活动产生的现金流量 　　净利润3，704.46 3，340.59 3，409.28 　　加:资产减值准备12.21 252.34 9.88 　　固定资产折旧，油气资产折旧， 　　1,052.71 1,044.96 1,016.79 　　生产性生物资产折旧 　　无形资产摊销50.02 25.75 23.77 　　长期待摊费用摊销3.28 12.60 14.81 　　固定资产、无形资产和其他资产的处置 　　-5.11 26.41 -2.94 　　长期资产损失(收益以“-”号填列) 　　固定资产报废损失-4.10 　　财务费用(收入以“-”号填列)-25.68 12.22 -0.30 　　递延所得税资产减少(增加以“-”号填列) 　　65.82 -2.14 79.95 　　填写该栏) 　　存货减少(增加以“-”号填列)103.38 1，372.01 548.54 　　经营性应收账款减少(增加 　　-753.37 161.26 -854.60 　　以“-”号填列 　　商业应付款增加(减少 　　2,014.91 -144.87 -108.86 　　以“-”号填列 　　经营活动产生的现金流量净额6，222.63 6，101.12 4，140.42。 　　2014年公司经营活动产生的现金流量净额高于当期净利润。***个原因主要是由于 　　固定资产建造支出前期已经发生，本期折旧金额较大；第二，公司消化库存。 　　数量和存货金额的减少导致经营活动现金流量净额的增加。 　　2015年公司经营活动的现金流量净额高于当期净利润。***个原因主要是由于 　　固定资产建造支出前期已经发生，本期折旧金额较大；其次，该公司改变了对JD.COM的态度。 　　根据本集团的销售政策，应收账款大幅增加导致资产减值准备增加；第三，公司逐渐消失。 　　存货金额的减少导致经营活动现金流量净额的增加。 　　2016年，公司经营活动的现金流量净额高于当期净利润，主要原因是公司采用 　　购买原材料未支付的现金较大，当期折旧金额较大，导致经营活动产生的现金流量净额。 　　增加造成的。 　　1-1-361 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2.投资活动的现金流量分析 　　报告期内，公司投资活动产生的现金流量净额为-3，080.36万元- 　　2281.29万元和-2715.43万元，均为负值，主要是公司建造厂房和购买固定资本所致。 　　生产和收购子公司股权产生的投资支出。 　　3.融资活动的现金流量分析 　　报告期内，公司融资活动产生的现金流量净额分别为-15，514，000元和-15，514，000元。 　　1527.5万元和232.52万元。 　　2014年，公司筹资活动产生的现金流量净额为232.52万元，主要用于股东增资。 　　500万元，姚宏波182.16万元，hivi国际交易。 　　378.66万元。 　　2015年，公司筹资活动产生的现金流量净额为-15，275，000元，主要由公司偿还。 　　银行贷款1500万。 　　2016年，公司筹资活动产生的现金流量净额为-15，514，000元，主要支付给公司。 　　上市中介费和现金分红。 　　(2)资本支出 　　1.报告所述期间的国内支出 　　报告期内，公司资本支出分别为3，090.07万元、2，307.39万元、8，197.70元。 　　万元，公司的资本性支出主要用于生产设备的购置和工厂的建设，与公司的主营业务。 　　业务相关。 　　随着公司进一步拓展国内市场以及客户对产品功能和数字化的要求。 　　目前公司已经不能通过人工生产来满足公司的发展战略和客户需求。 　　未来，我们必须增加机器、设备和车间的资本支出，并通过购买先进的精密设备来减少公司。 　　生产对劳动力的依赖可以提高生产效率，缩短生产周期，从而有效降低商品库存 　　量，提高库存周转率，提高企业的产品竞争力和经营效益。 　　2.未来可预见的主要资本支出 　　截***本招股说明书签署日，除本次股票发行募集的投资项目外，公司尚未统计。 　　计划其他主要资本支出。 　　四。其他事项的说明 　　1-1-362 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(1)主要会计政策和会计估计的差异或变更 　　1.会计政策的变化 　　本公司自2014年7月1日起执行财政部于2014年上半年发布的企业会计准则。 　　第39号——公允价值计量和企业会计准则第30号——财务报表列报(2014 　　年修订)、《企业会计准则第9号——职工薪酬》(2014年修订)、企业会 　　会计准则第33号-合并财务报表(2014年修订)和企业会计准则第2号- 　　长期股权投资(2014年修订)和《企业会计准则第41号——在其他主体中的权益》。 　　利益披露企业会计准则第37号——金融工具列报(2014年修订)。 　　新颁布或修订的企业会计准则；本次会计政策变更未对公司实施日前的财务产生影响。 　　报告项目的数量会产生影响。 　　2.会计估计变更 　　报告期内，公司重要会计估计变更如下: 　　会计估计变更的内容会计估计变更的原因影响适用期间的报表项目和金额 　　子公司珠海hivi将于2014年固定子公司。 　　固定资产累计折旧 　　资产残值率由10%调整为使用固定资产。自2014年6月以来， 　　432，558.87元 　　到5%。预计剩余率为5%。 　　Hivi电声，子公司中山公司及其子公司2015。 　　广州海威和广州盛骏将根据固定资产在固定年限内累计固定资产折旧。 　　自2015年1月以来 　　资产残值率由10%调整后，预计残值率为336，667.68元 　　到5%。5%。 　　(二)重大担保、诉讼、其他或有事项及重大事件发生后的期间。 　　截***本招股说明书签署日，发行人不为关联方及其他单位提供债务担保。 　　或有负债，无未决诉讼或仲裁产生的或有负债，无其他或有事项和重大事项。 　　经期后的事情。 　　动词 （verb的缩写）财务状况和盈利能力的未来趋势分析 　　(一)财务状况的未来趋势分析 　　1.公司的财务优势 　　(1)公司主营业务突出，盈利能力强。 　　公司主营业务收入主要来自电子音响产品销售，主营业务突出。公司 　　净资产收益率较高，具有较强的持续盈利能力和获取经营性现金流的能力。 　　收入和利润是持续稳定的。 　　1-1-363 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(2)公司具有较强的成本控制能力，保证盈利能力。 　　公司有很强的成本控制意识。一方面采用产品创新降低产品成本；另一方面， 　　强化生产效率，为公司保持高毛利率提供保障。公司的产品声音质量部 　　先进的科学技术、高质量的产品和客户的认可为公司的持续稳定发展提供了有力的保障。 　　证书。 　　(3)公司信用良好，资产周转效率高。 　　公司资信良好，资产负债率较低，未出现逾期偿还银行贷款或供应违约的情况。 　　企业贷款情况，在银行和供应商中有良好的信誉。公司流动资产的周转率 　　高，偿债能力强，财务风险低。 　　2、公司的财务困难 　　由于***对电子音响行业的诸多扶持政策以及电子音响行业的逐渐复苏 　　苏，这个市场有很大的发展潜力。目前公司仍以人工生产为主，生产规模较小。 　　需要投入大量资金购买新的机器设备来扩大生产规模，实现机械化生产。 　　随着公司未来调整产品结构，逐步转向生产和销售高端音响产品，公司对solid感兴趣。 　　固定资产投资的资金需求会更加旺盛。公司主要依靠银行贷款、留存收益和股份。 　　东投，融资渠道少，无法尽快升级产品结构，资金瓶颈制约大众 　　进一步扩大我公司的生产和销售规模。此外，面对日益激烈的市场竞争，公司规定 　　模式和抗风险能力有待进一步增强，因此公司迫切需要从资本市场直接融资，以满足公众的需求 　　公司未来发展，提升公司盈利能力。 　　(二)盈利能力的未来趋势分析 　　经过多年的发展，公司生产规模不断扩大，品牌知名度逐步提高，新产品不断开发。 　　持续的增持为公司未来的良好发展奠定了坚实的基础。该公司将充分利用现有技术。 　　技术、人才、创新、质量、管理、服务和地域优势，通过加大技术创新、开放 　　针对客户对电子音响产品需求的变化，开发新产品等措施，培育公司新的利润增长点。 　　点。 　　未来，公司将抓住行业逐步复苏和发展的机遇，立足主业，不断进行技术创新。 　　新，降低产品生产成本，扩大生产规模，进一步提升公司的盈利能力。传递这个 　　随着第二次募投项目的实施，公司的产品结构将更加完善，R&D和创新能力将进一步提高。 　　高，市场竞争力和盈利能力将进一步增强。 　　1-1-364 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　不及物动词未来股息回报规划 　　(一)股利规划的决策程序 　　1、公司股利回报规划 　　在现金分红的情况下，公司以现金方式分配的利润不低于当年利润。 　　当期可分配利润的20%；***近三年以现金方式分配的累计利润不得少于***近三年。 　　年度可分配利润的30%。 　　2.公司分红回报规划的原则及制定时考虑的因素。 　　公司实行持续稳定的利润分配政策，公司重视投资者参与利润分配。 　　管理***，保护投资者合法权益，兼顾公司可持续发展。公司上市后 　　分红回报规划要结合公司所处行业的特点、所处的发展阶段、自身的商业模式和利润水分。 　　水平、资金要求等因素，并优先让投资者分享公司的成长和发展。 　　果，获得合理的***的现金分红政策。公司上市后的现金分红应与公司一致。 　　本市招股说明书中规定的股东回报计划、现金分红政策和现金分红承诺保持不变。 　　保持现金分红的连续性和稳定性。 　　公司董事会应遵守有关法律、法规和公司章程，进行利润分配。 　　在制定方案，尤其是现金分红方案时，要听取各方意见，尤其是独立性。 　　董事和中小股东的意见应通过电话、传真、电子邮件或投资者交流平台进行沟通。 　　通过各种渠道充分听取中小股东的意见和要求。 　　3.制定未来分红回报规划中已履行的决策程序。 　　为投资者建立持续、稳定、科学的回报机制，维护股利分配政策。 　　连续性，增加股利分配政策的透明度和可操作性，2015年11月12日，hivi电声召开。 　　广州海维电声科技股份有限公司2015年第四次(临时)股东大会上， 　　公司章程(草案)、利润分配原则、利润分配的方式和期限以及利润 　　分配的具体内容和条件，利润分配政策及其调整的决策程序和机制等。 　　规范性要求。公司董事会还制定了《广州海维电声科技股份有限公司***公开发行股票预案》 　　发行股份上市后三年股东分红回报规划，并经2015年第四次(临时)股东大会通过 　　会过去的。 　　1-1-365 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(二)未来股利回报规划是否合理 　　目前，公司已成为国内电子音响行业的先进企业之一，具有较强的盈利能力。 　　金流状况良好稳定，同时公司资产负债率合理，银行信用良好。有望通过。 　　筹集资金或适度的债务融资可以满足当前计划的重要资本支出。 　　近年来，公司发展迅速。本次发行上市后，将通过募集资金建设。 　　逐步提高产能和研发能力，预计公司未来仍能取得良好业绩，对于所有。 　　股东创造更多利益。 　　基于上述因素，以及未来公司持续发展对营运资金需求的变化，R&D项目的生产 　　产业化等可能出现的风险和新机遇，公司以谨慎的态度制定了未来分红。 　　回报规划，并确定现金分红比例。 　　(三)未来三年分红回报计划的依据和可行性 　　根据公司目前的经营情况和未来发展规划，预计公司上市后三年内需要一家。 　　定增资金支持产能扩张和募投项目实施，与公司在此期间的发展密不可分。 　　股东的大力支持。公司未来的利润分配方案将以全体股东利益***大化为基础。 　　着眼于企业的长远和可持续发展，同时兼顾公司的快速发展，关注股东，特别是 　　对小股东来说是合理的***。 　　基于上述因素的分析，公司制定的利润分配方案是可行的，且公司的业务发展 　　情况和未来发展目标能够保证利润分配方案的顺利实施。 　　七、发行人的董事和***管理人员填报公司回报办法可操作性强。 　　兑现的诺言 　　公司本次募集资金用于生产线自动化及产能扩张、R&D中心建设及营销。 　　服务网络建设。因为生产线自动化和产能扩张有一定的建设期和生产期，研发 　　该中心，营销和服务网络不直接产生效益，在此期间，股东的回报仍将通过公司现有的 　　业务产生的收入和利润实现，因此募集资金到位当年的股东回报仍将通过现有公司实现。 　　业务产生收入，利润得以实现。按照发行不超过2078万股计算，募集资金总额不超过。 　　21，706.16万元计算后，公司股本和净资产将大幅增加，预计募集资金将到位。 　　当年，公司每股收益(扣除非经常性损益后的每股收益，摊薄后的每股收益)受 　　股权稀释较上年每股收益有下降趋势。 　　1-1-366 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　一、董事会选择本次融资的必要性和合理性分析。 　　公司本次募集资金总额不超过21，706.16万元，用于生产线自动化及产能扩张。 　　建设、研发中心建设以及营销和服务网络建设。本次融资的必要性和合理性分析如下 　　接下来: 　　1.有利于抓住音频行业的发展机遇，扩大市场份额，提升核心竞争力。 　　近年来，中国政府颁布了许多支持音频产业发展的产业政策，这有利于促进 　　动态音频市场的长期稳定发展。随着中国经济的持续增长，人们的生活水平有了很大提高。 　　上升，城镇居民人均可支配收入和农村家庭人均可支配收入快速增长，促进了增加。 　　提升其娱乐消费需求，扩大对音响的需求。 　　面对音响行业发展的市场机遇，本次融资有利于公司扩大市场份额和提升。 　　核心竞争力，原因如下: 　　(1)作为国内高端音响厂商之一，公司依托***的音质控制技术。 　　已经形成了较高的品牌知名度和消费者认可度，具有较强的竞争优势。生产率的提高 　　推广有助于公司依托品牌和营销渠道优势，争取更大的市场份额。 　　(2)公司R&D中心的扩建和升级将大大改善公司的R&D环境、R&D和检测设备。 　　升级有利于加强公司新技术储备，增强公司自主创新能力，满足公司新产品。 　　产品开发需要，提高公司产品设计和测试能力，保持公司高端音响领域。 　　市场地位。 　　(3)经过多年的市场深耕，公司在高端音响领域拥有较高的品牌知名度。 　　和市场认可度，业务规模也达到了一定的水平。通过对全国主要消费地区的直接覆盖 　　分布在全国各地的商业体验店网络和物流配送中心有利于进一步提高公司的生产。 　　产品推广和品牌推广的力度和深度将提升公司的物流配送能力和客户满意度。 　　2.未来业务发展需要大量资金投入。 　　公司坚持科技创新，发挥品牌优势、技术研发优势，抢占电子消费行业。 　　快速发展的战略机遇，特别是互联网音频主导的市场大潮，坚持自主创新， 　　规模化发展的道路是未来发展新一代电声器件，扩大产能，提升品质。 　　R&D中心扩张，营销体系升级，收购兼并同行业优质公司。 　　公司未来业务的发展规划对资金投入的需求很大。由于融资渠道的体制， 　　1-1-367 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　关于，依靠公司自身的业务积累和传统的银行融资，将很难满足公司的资本金 　　需求可能制约公司业务规模的进一步扩大，盈利能力的进一步提升。 　　(2)本次募集资金投资项目与公司现有业务及公司相关储备的关系。 　　情况 　　1.本次募集资金投资项目与公司现有业务的关系。 　　公司自成立以来，一直从事各种音响设备和音箱的研发、生产和销售。 　　第二次募集资金投资项目全部投资于公司现有主营业务，募集资金投资项目的实施将 　　有利于增强公司核心竞争力，提高公司盈利能力。 　　(1)进一步提升公司核心竞争力。 　　生产线自动化和产能扩建项目完成后，将采用技术水平高的先进生产方式。 　　设备，将增加公司的音响产品产能，改善公司的产品结构，丰富公司的产品线，并提升 　　公司产品在同行业中的竞争力。R&D中心项目建成后，将提高公司的研发水平 　　软硬件水平，提高研发基础能力，强化公司技术研发优势，加强公司在新产品方面的研发。 　　研发方面的自主创新能力，使产品能够不断满足市场标准和需求，不断壮大公司。 　　电子音响领域的核心竞争力。营销和服务网络建设项目完成后，有利于加强 　　公司品牌和市场推广，增强消费者对公司的信任，提升公司的品牌知名度。 　　巩固公司的市场竞争力。 　　(2)进一步提高公司的盈利能力。 　　生产线自动化和产能扩建项目完成后，公司将充分利用现有的技术资源和运营。 　　销售网络扩大了公司的销售规模，通过规模经济降低了成本，增强了公司的盈利能力。研究 　　开发中心项目建成后，将大大提升公司的生产技术水平和新产品研发能力，为 　　公司的产品销售和制造为提升公司未来的盈利能力提供了强有力的技术支持。营销和 　　服务网络建设项目完成后，将有助于公司加快对客户的响应速度，提高服务质量。 　　量，为公司带来巨大的潜在经济效益。 　　2.从事募投项目公司的人员、技术、市场储备。 　　(1)生产线自动化及产能扩建项目 　　从事生产线自动化和产能扩张项目的公司的人员、技术和市场储备，如 　　接下来: 　　1-1-368 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　①人员储备 　　公司拥有一支具有丰富行业运营经验的管理团队，在业务拓展和品牌形成方面下足了功夫。 　　如成立、技术团队建设、市场营销、内部风险控制等。 　　关，形成了有效完善的内部控制体系，取得了良好的管理效果。公司有 　　与项目建设进度相匹配的人员招聘和培训计划已经制定，将随着项目的建设而划分。 　　分步实施。 　　②技术储备 　　公司通过了ISO9001质量管理体系认证，并结合公司实际依据相关标准。 　　建立了一套质量管理机制。并建立了全面覆盖音响产品的研发、生产、营销。 　　销售和服务全过程的一系列控制程序。 　　公司的R&D部拥有专业的丹麦B&K电声测量系统和各种声学分析软件。 　　奠定公司的研发基础。经过多年的发展，公司已经申请了科研项目、科技基金 　　请R&D绩效评估、科技成果转化等方面建立完善的研发管理体系，为公司 　　新产品研发提供了良好的环境。 　　③市场储备 　　公司通过自主研发，全面掌握了高端音频产品的关键技术，并积极研发。 　　成果用于产品开发，不断开发符合市场需求的新产品，公司生产的音响。 　　产品种类丰富，品种规格多样，能满足不同客户的需求。 　　在设计和音质上有明显的竞争优势。 　　公司采用“分销为主，分销与直销相结合”的销售模式，现已建成基本覆盖。 　　全国营销网络，并建立了功能齐全的市场部和人员结构合理的销售团队。 　　吴。 　　(2) R&D中心建设项目 　　从事R&D中心建设项目的公司人员、技术和市场储备如下: 　　①人员储备 　　公司一直重视技术R&D团队的建设。经过多年的R&D团队建设，公司拥有一支。 　　技术娴熟、经验丰富的R&D技术人员，公司现有的R&D人员包括专业电声设计人员。 　　设计师、音箱设计师、外观设计师、结构设计师、电子电路设计师等。 　　多年的行业经验使这些工程师对现代电声有着深刻的理解，并在产品设计方面有着丰富的知识。 　　1-1-369 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　准备独特的个性，创意和设计风格。 　　②技术储备 　　公司把自主研发作为企业的生存之本，一直非常重视研发，不断 　　我们加大了产品研发力度，积累了多年的技术开发经验，部分产品已成为行业内***畅销的产品。 　　产品。在新产品开发和产品升级方面，通过不断加快新产品开发和产品升级的速度 　　度，保持公司新产品品种和功能的领先地位，确保公司产品领先行业产品。 　　趋势。 　　③市场储备 　　根据自身的经营特点，公司在音响行业积累了丰富的经验。公司生产的音频产品 　　产品种类丰富，品种规格多样，能满足不同客户的需求。 　　在音质水平上有明显的竞争优势。升级后的R&D系统可以更快更准确地占领市场。 　　热点，并快速研发，充分体现公司新产品、新技术的交付速度，确保公。 　　我们产品的先发优势。 　　(3)营销和服务网络建设项目 　　从事营销和服务网络建设项目的公司人员、技术和市场储备如下: 　　①人员储备 　　公司拥有一支具有丰富行业运作经验的管理团队，核心管理层不仅有 　　个人素质高，专业技能和管理能力强，且大多有类似行业经验，具有 　　多年来，我积累了丰富的行业销售管理和大型销售网络管理经验。 　　测试，音响产品的销售市场具有高度的敏感性和前瞻性。 　　②技术储备 　　自成立以来，公司积极构建全国营销网络。经过多年的发展，已经积累了 　　丰富的管理经验，建立了管理经销商和营销渠道的业务流程，并跟踪客户。 　　跟踪服务、信息反馈、市场信息收集、客户满意度调查、物流配送等方面都有制定。 　　严格的标准化操作流程体系。 　　③市场储备 　　公司自有销售渠道包括3家线下专卖店和3家线上商城；经销商渠道有 　　307个经销商。公司拥有成熟的渠道运营经验和完善的管理组织。 　　1-1-370 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　在总体布局、渠道架构、政策设计等方面具有丰富的管理经验。公司正在考虑营销服务网络。 　　布局充分考虑了公司现有的体系构成和未来区域市场的发展，营销服务 　　服务网络建成后，将直接为当地客户提供近距离、及时、可靠的产品和贴身产品。 　　售后服务有利于极大地促进营销网点所在区域及其覆盖区域的市场发展。 　　(三)填写申报表的具体措施 　　目前公司主要从事音响设备和音箱业务。于二零一四年、二零一五年及二零一六年，本公司 　　营业收入分别为2.29亿元、2.45亿元、2.43亿元，扣除非经常性损益后归属于母公司。 　　公司所有者净利润分别为3，218.82万元、3，193.38万元、3，245.92万元。 　　阵营相对稳定。公司未来面临的主要风险是宏观经济放缓导致的下游需求减少。 　　的不确定性。 　　在后续经营中，公司拟采取以下具体措施应对本次发行的摊薄即期回报: 　　1.加强市场开发，增加R&D投资，提高公司竞争力和持续盈利能力。 　　作为一家专业从事R&D、音响设备生产和销售的高科技企业，公司积累了大量的财富。 　　丰富的产品设计、R&D和生产经验。公司将继续提升品牌在消费者中的影响力。 　　扩大和完善原有销售网络，不断开拓市场，继续加大研发投入和技术储备，并 　　加强自有核心技术的开发和积累，提高公司竞争力和持续盈利能力。 　　2.加强管理和内部控制。 　　公司建立健全了股东会、董事会和董事会 　　专门委员会、监事会、独立董事、董事会秘书和***管理层的管理结构， 　　为公司的管理和内部控制奠定了坚实的基础。公司将进一步提高管理水平 　　提高公司的整体盈利能力。 　　公司将努力提高资金的使用效率，完善和强化投资决策程序，设计更加合理。 　　管理资金的使用，控制公司的资金成本。同时，公司将继续加强内部控制。 　　系统，加强成本管理和加强预算执行的监督，全面有效地控制公司的经营管理风格。 　　风险。 　　3.加快募投项目建设进度。 　　公司本次募集的投资项目都是围绕主业，从现有业务上对公司进行强化。 　　业务能力。本次发行募集资金到位后，公司将按照募集资金管理的相关规定， 　　定，严格管理募集资金的使用，确保募集资金按照原计划有效使用，加快推进。 　　1-1-371 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　筹集项目建设资金，尽快实现投产并达到预期效益。 　　4.强化投资者回报机制。 　　为了完善公司的利润分配政策，增强利润分配的透明度，保护公众投资者的合作 　　合法权益，公司根据实际经营情况制定了上市后适用于公司的章程。 　　(草案)，详细规定了利润分配政策的条款。 　　公司制定了未来三年的分红回报规划，加强了对投资者的收益回报，确立了对 　　股东持续、稳定、科学的回报规划和机制对利润分配做出了制度安排，包括 　　有效保证本次发行上市后股东的回报。 　　(4)填补摊薄即期回报的相关承诺。 　　公司董事和***管理人员对本次发行涉及的每股收益即期回报进行了摊薄。 　　本办法补回等相关事项作出如下承诺: 　　“(一)不得无偿或者以不公平的条件向其他单位或者个人输送利益，不得采用 　　以其他方式损害公司利益。 　　(2)限制本人职务消费行为。 　　(三)不得利用公司资产从事与履行职责无关的投资和消费活动。 　　(4)董事会或薪酬委员会制定的薪酬制度已与公司的薪酬措施相匹配。 　　链接到的实现。 　　(5)目前公司无股权激励计划。如果将来有股权激励，公司的股权要公告。 　　激励的行权条件与公司填补回报的措施执行情况挂钩。 　　如本人违反上述承诺，将遵守以下约束措施:(1)本人将出席股东大会和中国证券交易所。 　　在中国证监会指定的披露媒体上公开说明未能履行承诺的具体原因，并向公司股东和社会公众公布。 　　很多投资者道歉；(2)我暂时不领现金分红和50%工资，公司有权给我发工资。 　　并且我持股的公司股东的现金分红归我，工资的50%暂扣。 　　呆到我真正履行我的承诺或消除违反我的承诺。" 　　八。财务报告审计截止日期后的主要财务信息和经营情况。 　　广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙)对公司2017年1-3月的财务报告 　　进行了审查并出具了广汇专字[2017]g 17001670111号审查报告。 　　公司董事会、监事会及全体董事、监事、***管理人员已出具专项报告。 　　1-1-372 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　明，保证2017年1-3月招股说明书不存在任何虚假记载、误导性陈述或者财务报表。 　　重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别和连带的责任。公司 　　负责人、主管会计工作的负责人和会计机构负责人已出具专项声明保证公司 　　2017年1-3月的财务报表真实、准确、完整。 　　(1)2017年1-3月主要财务数据及变化分析 　　1.合并资产负债表主要数据及变动范围 　　单位:万元 　　2017-3-31 2016-12-31 　　项目 　　金额变化范围金额 　　流动资产18，070.67 6.08% 17，035.24 　　非流动资产12，615.67 -1.41% 12，795.64 　　总资产30，686.33 2.87% 29，830.87 　　流动负债5，460.11 4.38% 5，231.01 　　非流动负债- 　　负债总额5，460.11 4.38% 5，231.01 　　股东权益25，226.23 2.55% 24，599.86 　　2.合并利润表主要数据及变动范围 　　单位:万元 　　2017年1月***3月2016年1月***3月 　　项目 　　金额变化范围金额 　　营业收入5，436.68 10.53% 4，918.63 　　营业利润627.11 27.70% 491.09 　　利润总额757.31 45.66% 519.91 　　净利润626.95 67.63% 374.01 　　归属于母公司的净利润626.95 67.63% 374.01 　　扣除非盈利后归属于母公司的净利润516.30 47.69% 349.57 　　公司2017年***季度营业收入较2016年***季度增长10.53%，主要得益于多媒体。 　　体育和专业音频产品的销售增长；归属于母公司的净利润及扣非归属于母公司。 　　公司净利润同比大幅增长，高于营业收入同比增幅，主要是营业外收入所致。 　　增加和公司加强成本管理导致管理费用下降。 　　3.合并现金流量表 　　单位:万元 　　2017年1月***3月2016年1月***3月 　　经营活动产生的现金流量净额-485.05 315.05 　　投资活动产生的现金流量净额-508.55 -1，579.84 　　融资活动产生的现金流量净额-29.70 -465.00 　　汇率变动对现金的影响-1.08 1.59 　　现金及现金等价物净增加-1，024.38 -1，728.20 　　1-1-373 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　现金及现金等价物的期末余额为8，578.87 6，264.60。 　　4.非经常性损益主要数据 　　单位:万元 　　2017年1月***3月2016年1月***3月 　　处置非流动资产的损益，包括应计 　　- 5.20 　　资产减值准备冲销部分 　　政府补助计入当期损益，但与公 　　我们的正常业务密切相关，符合***。 　　128.45 20.91 　　家庭政策，按一定标准定额或 　　定量连续享受的政府补贴除外。 　　上述项目以外的其他营业外收入。 　　1.75 2.71 　　和支出 　　所得税影响19.55 4.38 　　总计110.65 24.44 　　5.在财务报告审计截止日期后，公司的基本财务指标如下: 　　2017年1-3月/ 　　主要财务指标 　　2017-3-31 　　流动比率(倍)3.31 　　速动倍率(倍)1.98 　　应收账款周转率(次)5.26 　　存货周转率(次)0.53 　　资产负债率(母公司)10.53% 　　息税折旧摊销前利润(万元)1，098.85 　　利息保证倍数(倍)/ 　　每股经营活动现金流量(***)-0.08 　　每股现金流量净额(***)-0.16 　　无形资产(土地使用权除外)占净资产的0.56%。 　　(二)财务报告审计截止日期后的主要经营状况分析。 　　2017年1-3月，公司实现营业收入5436.68万元，归属于扣除非经常性损益后。 　　归属于公司普通股股东的净利润为516.1万元。2017年1-3月，公司毛利率为 　　37.78%。 　　2017年1-3月，公司相关产品销售收入增长，毛利率略有下降。 　　整体经营状况良好，经营业绩保持了持续稳定的上升趋势。 　　财务报告审计截止日后，公司经营模式未发生重大变化，主要原材料均已采购。 　　采购规模和采购价格未发生重大变化，主要产品的产销规模和销售价格未发生变化。 　　发生了重大变化，主要客户和供应商构成未发生重大变化，税收政策未发生重大变化。 　　1-1-374 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　重大变化，无其他可能影响投资者判断的重大事项。 　　公司预计2017年1-6月经营良好，营业收入和净利润均高于2016年同期水平。 　　成长。预计2017年1-6月营业收入11，358.62万元***12，981.28万元，与去年同期相比。 　　增长5%***20%，预计2017年1-6月净利润1391.10万元***1589.83万元，较上年同期增长。 　　同期增长5%***20%(以上数据不构成盈利预测)。 　　1-1-375 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　第十二节业务发展目标 　　一、公司的总体发展目标和战略 　　公司秉承“专注音质”的企业理念，致力于追求***的声音播放。 　　***的品质和***的声音为消费者提供了***的视听享受。公司深入 　　电声技术研发作为企业持续成长的核心驱动力，广泛应用了公司***的音质。 　　以其众多的产品线，使公司的产品在国内外音响行业处于领先地位，并逐步 　　成长为***电声企业。 　　二、未来三年的发展规划 　　公司将坚持以科技创新和技术进步为核心手段，推动企业的可持续成长。 　　发挥品牌、技术研发、人才、管理等优势，以市场拓展为基础。 　　以技术研发为动力，抓住电子消费行业快速发展的战略机遇，特互 　　互联网音频为基础的市场浪潮，坚持走自主创新和规模发展的道路，进一步加强公共 　　司在音响行业的核心竞争力。 　　(一)产品开发计划 　　凭借深厚的研发实力，公司将抓住音频行业的智能化、互联网化、移动化。 　　公司优美音质融入移动互联网的趋势。公司的新产品开发方向主要有 　　基于互联网的智能音响，基于IOS和Android移动系统的智能音响中心，基于IP 　　遥控和优化系统的寻址和DSP技术，不断开发新一代电声器件。 　　(2)产能扩张和质量改进计划 　　经过多年的发展，公司已经形成了一系列的生产设施，包括扬声器生产、原木深加工、 　　完整的箱体加工等一整套独立的生产体系，保证了产品质量和生产工艺的有效控制。 　　系统。公司将加快生产线自动化和产能扩张，在扩大产品生产能力的同时，大大 　　减少人工操作，降低生产成本，提高产品质量，进一步提高产品市场竞争力。 　　力和市场份额，提升公司的综合竞争力。 　　(3) R&D中心建设规划 　　目前，公司的R&D中心已经配备了各种精密测试设备。为了确保测试结果的准确性 　　1-1-376 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　该公司建立了一个620立方米的标准消声室，提供测试所需的环境条件。该公司还配备了 　　为保证产品质量，引进了一批产品可靠性检验设备。 　　基于现有的R&D中心，该公司将建立新一代的智能电声工业设计和测量。 　　心，建立更大的消声实验室和音频实验室，坚持自主研发、合作开发。 　　辅以发展思路，加速R&D成果的市场化进程。 　　公司始终坚持“前瞻性市场导向”的研发理念，紧跟电声行业发展步伐。 　　国内外发展趋势，长期专注于各类音频技术开发和技术储备，提升公司核心竞争力。 　　争夺权力。公司将继续加大研发投入，确保公司的技术研发实力和技术创新能力 　　保持同行业先进水平。 　　(四)R&D团队建设计划 　　公司将以R&D中心为平台，大力引进高层次复合型人才，优化人才储备。 　　结构，逐步形成多元化的R&D团队，全面提升公司的独立R&D和创新能力。公众的 　　我司还与多位国际电声专家顾问合作，开发并向大众移植国外先进技术和经验。 　　在我们的团队中，我们努力打造中国***尖端的电声工程师团队。 　　(5)市场经营计划 　　公司将建立和完善完整的市场规划体系，并根据整体营销计划进行部署。 　　司品牌建设、产品推广、重大活动运营等方面加强市场宣传，通过 　　这种方式扩大了公司品牌的知名度和美誉度。 　　公司还将升级官网销售平台，融入全新的互联网定制理念。 　　用户可以在公司官网智能音响在线定制系统定制个性化音响。在短时间内， 　　期间可以将用户的个性化产品生产出来，通过物流送到消费者手中。 　　直营品牌体验店是公司销售渠道的重要组成部分。目前，公司已在广州、深圳、 　　珠海等地建设了直营品牌体验店，全国将新开30多家品牌直营店。 　　检查店铺，进一步扩大品牌在大城市的直接曝光。 　　㈥人力资源计划 　　***的人才是公司未来持续增长和技术创新的源泉和根本保证。为了实现 　　公司的总体发展目标和公司的人力资源开发计划将着眼于适应公司的中长期发展战略。 　　1-1-377 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　心，继续坚持“以人为本”的宗旨；大力开发人力资源，坚持“内训结合” 　　外部引进"的人才战略，系统地引进人才，用好人才，留住人才，建设一支 　　支持与公司发展战略相适应的专业化、职业化人才队伍，特别注重培养和引进。 　　兼具市场敏感度和技术实力的***复合型人才；同时，基于人才引进和自主权。 　　培训相结合的理念，通过开展各种培训教育，提高员工的综合素质，树立工具。 　　具有竞争力的人才激励机制促进了公司的快速发展。 　　(七)收购兼并方案 　　公司将根据整体发展战略，在适当的时候，专注于公司在中国的核心业务 　　寻求国内国际同行业公司，潜力好，技术先进，能与公司形成产品互补。 　　通过收购、兼并或合作生产，扩大公司产品范围，增加市场份额，延伸公司。 　　产业链，达到低成本扩张和壮大自身实力的目的。 　　三。上述规划所依据的假设和面临的主要困难。 　　(一)上述规划所依据的假设 　　公司实现上述规划的假设如下: 　　1.公司遵循的***和地方现行法律、法规和经济政策无重大变化。 　　改变； 　　2.***宏观经济继续平稳发展； 　　3.公司股票发行上市能够成功，募集资金顺利到位； 　　4.募集资金投资项目能够顺利实施和完成，并能实现预期收益； 　　5.公司所处的行业和市场环境没有明显恶化； 　　6.公司无严重影响公司正常经营的重大经营决策失误和人事变动； 　　7.不会发生对公司正常经营产生重大不利影响的突发事件或其他不可抗力。 　　力量因素。 　　(B)上述计划的实施将面临重大困难 　　上述发展战略和计划的实施主要面临两个困难: 　　1-1-378 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　1.资金瓶颈 　　实施公司的发展战略，进行各种具体的发展规划，需要大量的资金投入。如果不是， 　　强大的资金支持将影响上述战略和计划的实施。 　　2、人才制约 　　作为高科技企业，人才是制约公司发展的重要因素之一。可以拥有吗？ 　　一批***的管理、销售和技术专业人才保证了公司的可持续增长和技术。 　　技术创新能力的关键因素之一。 　　四。上述业务发展计划与现有业务的关系 　　上述业务发展计划是基于我们现有的业务，通过产品开发和产能扩张。 　　和市场开发，进一步提高技术和研发能力，提高市场占有率和可持续发展。 　　能力。业务发展规划扩大了生产规模，提高了产品的技术含量，优化了产品结构。 　　结构，拓展市场的深度和广度，有利于巩固和进一步提升公司在行业中的地位。 　　有点。所以公司现有业务是发展规划的基石，发展规划是现有业务的深化和完善。 　　善良和进步。 　　动词 （verb的缩写）募集资金在实现上述经营目标中的作用。 　　募集资金使用计划根据公司发展规划制定。这次筹款 　　主要用于生产线自动化和产能扩张、R&D中心建设以及营销和服务网络建设。 　　项目，这些项目的完成将对实现上述业务发展目标具有重要意义，主要体现在 　　在: 　　(一)募集资金的到位为实现业务发展目标提供了资金来源，保证了公司的扩张。 　　大规模生产经营的资金需求。募集的主要资金将用于扩大多媒体音响和专业音响的生产。 　　音响、汽车音响、公共广播系统和扬声器单元，扩大公司产能，拓宽公司。 　　产品线，完善公司产品体系，增加公司利润增长点，提高公司盈利能力。 　　解决公司目前产能不足的问题，有助于提高公司产品的市场占有率。 　　(2)募集资金到位后，公司将使用募集资金投资建设R&D中心，提高公众利益。 　　本司技术力量雄厚，研发能力强。 　　(3)募集资金到位后，公司将建设全国营销网络项目和品牌体验店，进入一。 　　1-1-379 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　逐步提升公司的品牌影响力，稳定和拓展公司的营销渠道，扩大公司的市场份额。 　　1-1-380 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　第十三节募集资金的使用 　　一、募集资金使用计划和安排 　　(一)拟筹集资金总额和拟投资项目 　　2015年11月12日，公司召开2015年第四次临时股东大会，全体股东一致同意。 　　本次股票发行募集的资金将优先用于以下三个项目: 　　1.生产线自动化和产能扩张项目 　　2.R&D中心建设项目 　　3、营销和服务网络建设项目 　　本次募集资金投资项目所需资金总额为21，706.16万元，各项目投资额及建设周期。 　　备案情况如下表所示: 　　以募集资金投入建设期的投资总额。 　　投资项目备案 　　否(万元)(万元)(月) 　　在珠海市金湾区得到了发展和改革。 　　皮革和统计局的生产线自动化和归档(归档 　　1 10,897.72 7,735.00 18 　　产能扩张项目编号: 2015-440404-39-03- 　　009230) 　　在珠海市金湾区得到了发展和改革。 　　R&D建设中心和统计局备案(备案 　　2 5,220.84 3,705.66 18 　　项目编号: 2015-440404-39-03- 　　009226) 　　营销和服务网络 　　3 5,587.60 3,965.97 24 - 　　建设项目 　　总计21706.16 15406.63- 　　公司的“生产线自动化及产能扩建项目”已由珠海市金湾区环保局出具。 　　珠海海威科技有限公司生产线自动化及扩能项目环境影响登记表 　　批复》(珠建【2015】91号)，且“R&D中心建设项目”已授予珠海金湾。 　　区环保局出具的《关于珠海市海威科技有限公司R&D中心建设项目的环境影响评价》 　　回复备案(筑建〔2015〕92号)。 　　(2)实际募集资金额与投资项目需求存在差异时的安排。 　　在本次发行募集资金到位前，公司可根据募集资金的实际进度对项目进行投资。 　　先投入募集资金，募集资金到位后置换。本次发行募集资金到位后，如属实， 　　如果在国际上筹集的资金少于投资项目所需资金，公司将通过自有资金或银行贷款解决。 　　1-1-381 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(三)募集资金专用账户的存储安排和使用制度 　　公司于2015年11月12日召开的2015年第四次临时股东大会审议通过了《募集 　　资金管理办法》，根据该办法，募集资金到位后，公司董事会将 　　在银行开立专门的募集资金管理账户，对募集资金进行专户存储和管理，募集资金 　　在黄金到位后的规定时间内，与保荐机构和存放募集资金的商业银行签订三方监管联。 　　议，按照中国证监会和交易所的有关规定进行资金的使用和管理。 　　(四)募集资金对发行人独立性的影响。 　　本次募集资金投资项目实施后，对公司而言不存在同业竞争，不存在独立性。 　　性有反作用。 　　(5)发行人董事会对募集资金投资项目的可行性分析。 　　公司本次募集资金投资项目总投资额为21，706.16万元，其中生产线 　　自动化和产能扩张项目以及R&D中心建设项目由子公司珠海高威实施、营销和服务。 　　服务网络建设项目由hivi电声实施，三个项目的投资均与公司主营业务相关。 　　1.与公司的业务规模和财务状况相适应。 　　公司目前总资产和净资产均超过2亿元，年营业收入超过2亿元。 　　商业形势很好。报告期内，母公司资产负债率逐年下降，目前处于较低水平。随着 　　公司扩大了产能和生产线的自动化改造，扩大了R&D中心的规模，在全国范围内更加广泛。 　　要顺利铺开营销渠道，仅靠公司自身的业务积累和银行贷款渠道很难筹集到项目资金。 　　重大困难，本次拟使用募集资金21，706.16万元投资与主营业务相关的项目。 　　适应公司现有的生产经营规模和财务状况。 　　2、具有相适应的技术水平和管理能力。 　　公司专注于电子音响行业各细分市场产品的探索和开发，并始终如一地坚持。 　　自主研发设计产品，目前拥有完善的产品开发设计技术和音箱制造技术。 　　技术、产品测试技术等核心技术。经过多年的发展，公司已经从科研项目、科技 　　在经费申请、R&D绩效评价、科技成果转化等方面建立了完善的研发管理体系。 　　为公司的新产品开发提供了良好的环境。 　　公司始终视质量为企业之本，严格遵循ISO 9001: 2008质量管理体系。 　　1-1-382 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　标准要求，并结合自身生产工艺和特点，建立了一套质量管理机制，编制。 　　引入了一系列质量管理文件，以改进质量控制体系并使其有效运行。 　　公司核心管理团队拥有近20年的音频行业工作经验，对音频行业有着深刻的理解。 　　刻骨铭心的洞察力和理解力。同时，公司拥有一支销售、技术研发、产品设计等专业人才队伍。 　　第五，通过市场销售情况了解客户的消费习惯和喜好，并制定强针 　　性用品。 　　公司董事会认为，公司拟使用募集资金21，706.16万元投资该项目。 　　符合公司目前的生产经营规模、财务状况、技术水平和管理能力，投资项目 　　目的是帮助公司提高盈利能力，保持技术优势，加强市场和品牌推广，强化核心。 　　竞争力，这些项目是可行的。 　　(六)保荐机构和发行人律师对募集资金投资项目的意见。 　　发行人建立了募集资金专项存储制度，确定募集资金应存放于董事会。 　　设置专用账户，募集资金投资的项目属于***政策扶持项目，通过珠海金。 　　湾区发展改革和统计局备案已取得珠海市金湾区环保局批复。 　　本项目在珠海高新区已取得土地使用权的土地上实施。保荐机构和发行人律师认为 　　募集资金投资项目符合***产业政策、环境保护、土地管理等法律、法规和规章。 　　章规定。 　　二、募集资金投资项目情况 　　(1)生产线自动化及产能扩建项目 　　1.项目概述 　　近年来，各种音响产品的生产规模不断扩大，但受到场地和生产设备的限制。 　　投资，现有的生产能力难以满足市场需求。通过扩大生产场地和增加生产设备，本项目 　　扩大各种音响产品的产能，有效完成现有产品结构的调整和优化，并进一步丰富。 　　产品类型，提升公司产品的市场占有率，控制公司的生产成本，提高公司的综合。 　　竞争实力和整体盈利能力。 　　该项目的主体是公司的全资子公司珠海hivi。项目建设期为18个月。 　　地址是珠海市连刚工业区大林山区东城南路1号。项目完成后，公司将增加 　　1-1-383 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　年产16万套多媒体音响、1.8万套专业音响、7万套汽车音响、18万套音箱及公共服务。 　　共计35万套的产能广播。项目估算总投资10897.72万元，其中投资中建设投资。 　　8489.17万元。 　　2.项目相关产品概述 　　(1)产品组成和功能 　　本项目着眼于音频产品的主要市场需求，以扩展公司现有的多媒体音频产品。 　　音响、专业音响、汽车音响、音箱、公共广播的产能将进一步丰富产品类型。 　　调整和优化现有产品结构。以上音频产品详情如下: 　　①多媒体音频系列产品 　　多媒体音响系列产品涵盖A系列、D系列、H系列、M系列、S系列、T系列。 　　列、X系列等。，产品特点如下: 　　产品系列的产品特性 　　a系列时尚多媒体音响，外形小巧，专为科技潮流用户打造，适合笔记本用户。 　　d系列将专业有源电子分频的设计理念引入多媒体领域，性价比高。 　　设计采用乌木皮和钢琴烤漆。它的声音分辨率和声音还原度高，可以组合。 　　h系列 　　变成高质量的HiFi2.1和5.1影院系统。 　　m系列是hivi中***的产品系列，音质出众，广受发烧友喜爱。 　　分为2.0和2.1两个系统。2.0系统小巧时尚，适合笔记本用户；2.1系统 　　s系列 　　是入门级的，性价比高。 　　t系列发烧级监听音箱时尚，设计精致。 　　专业有源监听音箱，全频设计，适用于网络音乐制作人，个人音频工作室，影音。 　　x系列 　　频率编辑和音乐爱好者用它来还原各种环境下准确自然的声音。 　　该公司为蓝牙无线用户设计Q10蓝牙外置适配器。BC610便携式移动电话 　　其他的 　　声音；一些经典型号提供蓝牙版本，以适应不同的用户体验。 　　②专业音频系列产品 　　专业音响产品包括专业音箱、卡拉ok音箱、专业功放及周边设备。 　　品类，产品功能如下: 　　产品类型和产品特性 　　主要用于大会堂、礼堂、演艺厅、多功能会议厅、娱乐场所等。 　　专业音箱采用精密数控加工箱体，配合各种专业音箱单元，可以满足各种。 　　安装要求，适用于各种演出和会议场所。 　　主要用于娱乐场所和多功能会议厅，外观简洁，音响动态好，会 　　卡拉ok扬声器 　　扩声系统的更好选择。 　　主要用于推广各种专业音箱的功放，外观新颖，工艺精湛，稳定。 　　专业功率放大器 　　好，低失真，大功率输出。 　　外围设备主要用于各种演艺厅、KTV包房等专业娱乐场所。它的优点是它的功能。 　　1-1-384 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　产品类型和产品特性 　　功能强大，体积小巧，集语音效果、音频分频、参数平衡、限压等功能于一体。 　　合二为一。 　　③汽车音响系列产品 　　汽车音响系列的产品类型涵盖汽车音箱、汽车低音炮、汽车功放。 　　类，产品功能如下: 　　产品类型和产品特性 　　由各种高品质扬声器组件制成，扬声器单元的参数经过优化。 　　汽车扬声器设计，采用先进的电感、电容和电阻分频器，用于扬声器单元和蒸汽 　　车内环境经过优化，音质出众。 　　专为汽车设计的长冲程低音炮，高强度低共鸣箱。 　　汽车低音炮 　　机身，有各种尺寸和主动/被动版本，输出声压高，低频强。 　　车载功率放大器用于驱动汽车扬声器，使扬声器能播放出理想的声音。 　　效果。其特点是双推挽式设计，配以高效变压器和高效转换线使之 　　汽车功放发热量降***同类产品较低水平；灯管并联技术保证了每个通道的功率。 　　输出达到理想状态，足够的功率裕量保证了功放的可靠性和使用寿命。 　　生活。 　　④喇叭系列产品 　　音箱产品系列包括S系列、防磁R系列、D系列、N系列、F系列、W系列、 　　我的系列，M系列，全波段系列，BG系列，乐队高音，圆顶高音，圆顶中音， 　　分频器、专业扬声器、吊顶扬声器、配件等。 　　⑤公共广播系列产品 　　公共广播系列产品涵盖IP数字广播设备、智能广播功放设备，智能化广。 　　广播外围设备、公共广播固定电压扬声器系列、商业背景音乐固定电阻扬声器系列、*** 　　商业音乐扩声系统等六大类，产品功能如下: 　　产品类型和产品特性 　　基于网络平台的远程通信传输系统通过网络平台传输音频信号。 　　到指定目标，为智能广播提供强大的软件支持。通过硬件和软件的结合 　　，使IP网络广播的传输方式不受地域、时间和空间的限制。 　　IP数字广播设备系统更加灵活、安全、可靠，不仅可以实现音乐节目和广播信号的相互交流。 　　通过互联互通，可以达到跨地区、远距离同时广播的目的，解决传统的 　　广播系统无法实现的功能，实现广播、闭路、计算机网络的多网融合。 　　一个。 　　智能广播功放设备是hivi中公共广播的重要组成部分，功放种类齐全。 　　所有产品都集成了HiFi音质的工作模式，都具备HiFi音质的性能。同步工具 　　智能广播功放设备 　　具有高稳定性、高可靠性、HiFi级高品质音质、电量充足等优点。物主 　　用于:各种音响、背景音乐和智能广播系统。 　　智能广播外围设备智能广播外围设备是hivi智能广播系统的核心组成部分，是智能化的保障。 　　1-1-385 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　产品类型和产品特性 　　能够广播系统正常运行的必要设备。配有专业硬件和专用软件进行智能控制。 　　这两部分结合在一起。可实现全智能控制，工作和操作全智能。 　　公共广播系统用于各种智能广播和背景音乐系统。 　　采用全新专业设计的吊顶扬声器，覆盖整个频率范围，特殊声学阻尼 　　公共广播恒压扬声器 　　理论，平坦宽频响，高灵敏度，低失真，HiFi音质，适合 　　系列 　　各种室内公共场所作为语音增强或背景音乐播放。 　　适用于各种商业场所和休闲会所，***背景音乐和隐藏式影院系统。 　　商业背景音乐会阻碍推广。 　　和其他地方。它的吸顶式和壁挂式扬声器系统可以在任何天花板上快速使用。 　　声学设备系列 　　安装简单，还能根据室内装修要求重新粉刷，便于隐藏。 　　可以轻松地为各种环境和场所提供高质量、宽范围和增强。 　　***商用音乐扩声系统的高品质声音输出，在保证音质的同时提高输出声音。 　　统一压力，广泛应用于体育馆、礼堂、多功能会议室、酒店、机场、汽车。 　　车站、学校、工厂等室内扩声和商业电影酒吧。 　　3、项目建设的必要性和可行性分析。 　　(1)项目建设的市场前景分析。 　　(1)***政策支持音频行业快速发展。 　　近年来，我国政府颁布了许多产业政策来支持音频产业的发展。参见IPO。 　　“二。发行人所处行业的基本情况。行业”中的第VI节业务和技术的说明手册 　　法律、法规和政策”。这种***产业政策的出台，有利于促进音响市场的长期稳定。 　　发展为该项目的实施创造了良好的政策环境。 　　②人均可支配收入的增加促进了音频市场的需求。 　　音响作为一种消费电子产品，其需求与人们的生活水平和消费观念密切相关。 　　随着中国经济的持续增长和人民生活水平的大幅度提高，城镇居民人均可支配收入和 　　农村家庭人均可支配收入快速增长。人均可支配收入的增加将增强居民的经济。 　　自由，增强了他们的娱乐消费需求，从而扩大了对音响的需求。 　　③音响设备行业的发展带动了音响行业的需求增长。 　　随着电子信息技术的发展，音源设备已经从简单的电视机和录音机转变为。 　　并且台式计算机扩展为笔记本计算机、平板计算机、CD/VCD/DVD播放器、汽车多媒体， 　　MP3/MP4数码产品、手机和云视听媒体等设备。灵活多变，风格丰富 　　音源设备，让消费者视听娱乐的场景更加丰富，使用更加方便，是一种声音。 　　产品提供了更广阔的市场空间。 　　(2)项目建设的必要性分析。 　　1-1-386 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　①解决产能瓶颈，提高生产效率。 　　近年来，凭借优质的产品性能、良好的客户体验和完善的营销体系，公司 　　生产和销售规模不断扩大，但由于场地和生产设备的投入，现有的生产能力已经很难。 　　满足市场需求的增长。2016年，公司多媒体系列、专业音响系列、汽车音响部门。 　　列车、扬声器系列、公共广播系列产品产能利用率分别达到94.31%、93.01%。 　　97.87%、99.21%和96.52%，产能利用相对紧张。 　　单位:套 　　产品系列产能、产量、产能利用率、销量、产销率 　　多媒体系列178，711，168，534 94.31% 　　专业音频系列30，928 28，766 93.01% 27，506 95.62% 　　汽车音响系列40，710 39，844 97.87% 42，203 105.92% 　　喇叭系列196271194720 99.21% 195008100.15% 　　公共广播系列355，219，342，862 96.52% 　　公司现有生产线生产设备购置时间较早，生产效率较低，难以满足现代化、 　　集约化的生产方式制约了公司产能的提升和销售的扩大。 　　本项目通过扩大生产场地，增加生产设备，扩大生产能力，实现生产线的改造。 　　升级，缓解现有产能瓶颈，解决公司产能不足与销售规模增长之间的矛盾，为 　　企业未来将进一步拓展市场，奠定生产基础。 　　(2)扩大产能，发挥规模效应。 　　中国的音响行业呈现出激烈的竞争态势，新的竞争者不断加入行业。 　　平均利润水平在逐渐降低。现阶段国内原材料上涨，环保成本上升，***汇率上升 　　在费率波动等多重压力下，企业不断提高产品质量和技术水平，增强产品。 　　在质量竞争力的同时，要通过规模化的生产经营，降低经营成本，保证利润率。 　　本项目通过增加自动化生产设备，利用现有的销售渠道和管理资源，充分发挥规律。 　　模式效应，提高公司的经营效率，降低经营成本，进一步提升公司的盈利能力和市场。 　　领域竞争力。 　　③提高市场份额，巩固行业地位。 　　作为中国高端音响制造商之一，公司以其***的音质控制技术初具规模。 　　它已经成为一个高品牌知名度和消费者的认可，并具有强大的竞争优势。然而，在市场上 　　在拓展空间的前提下，虽然公司可以依托其品牌和营销渠道拓展市场。 　　1-1-387 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　但受限于产能，无法赢得更大的市场份额。 　　该项目将通过扩大公司各种产品的产能，帮助公司进一步扩大市场份额。 　　并巩固公司在行业中的地位。 　　(3)项目建设的可行性分析。 　　该项目是现有公司主营产品的扩大再生产项目，在技术开发和生产中发挥了重要作用。 　　美术、人力资源、客户、市场资源都有很好的执行基础。 　　①成熟的生产技术和质量管理 　　本次募投项目产品为公司现有成熟产品，已成功实现规模化生产并被采用 　　成熟的生产技术和工艺流程可以保证项目的顺利实施。 　　根据相关国际标准和公司实际，公司编制了《生产车间行为管理》 　　守则》、《生产过程行为管理规范(试行)》和《生产设备行为管理规定》等内控制度。 　　体系，覆盖音频产品研发、生产、销售和服务的全过程，从而实现权 　　整个过程严格程序化，流程化，精细化。公司配有各种声学分析设备。 　　软件和专业的丹麦B&K电声测量保证了公司产品的音质。 　　②良好的产品技术储备。 　　公司通过自主研发，全面掌握了高端音频产品的关键技术，并积极研发。 　　成果应用于产品开发，不断开发出符合市场需求的新产品。 　　产品种类和规格丰富，能满足不同客户的需求。 　　在设计和音质上有明显的竞争优势。良好的产品技术储备保证了产品可以充电。 　　满足市场需求。 　　③有效的营销计划 　　a、完善营销网络体系，丰富销售渠道。 　　公司将坚持分销销售模式，选择合格的经销商，增加经销商数量。 　　量，精耕细作市场，进一步提升营销渠道的覆盖面和渗透力。通过网上购物 　　随着商品的日益普及和物流快递体系的完善，线上销售仍有较大的增长空间。 　　公司将进一步积极推进网上销售，覆盖公司整个产品系列，促进产品销售。 　　公司公共广播系列产品近年来增长较快，系列产品一般处于销售过程中。 　　1-1-388 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　需要工程安装。对此，公司将积极开拓工程客户，直接进入工程建设市场。 　　场，以拓宽销售渠道。 　　b、向低端市场渗透，扩大公司产品的受众。 　　目前公司产品以中高端为主，受众主要集中在消费能力较强的消费群体。 　　体，受众面窄。随着本次募投项目的实施，公司的产能将得到有效扩大，公司也 　　有能力为价格较低的产品划分部分产能。具有良好的产品质量和品牌影响力 　　并且公司产品进入低端市场后会受到广泛关注，扩大受众。 　　这将有效地提高公司产品的销售。 　　c、开拓新的商业市场 　　公司的各种音响产品在国内市场都取得了不错的销量，但是在国外市场销售。 　　规模还是小。本项目实施后，公司计划在海外积极收购当地音频设备品牌 　　开拓海外市场。 　　近年来，凭借良好的技术和品牌，一些相关行业企业主动联系公司，希望。 　　希望承接其音响元器件的OEM/ODM业务，但由于产能的限制，公司一直无法做大的计划。 　　以模块化的方式发展OEM/ODM业务。本项目实施后，公司将能够承接一些OEM/ODM。 　　订单。 　　④经验丰富的管理团队。 　　公司培养和储备了一支具有丰富行业运作经验的管理团队。 　　发展、品牌形象建设、技术团队建设、市场营销、内部风险控制等公司运营。 　　各环节层层把关，取得了良好的管理效果。专业性强、知识结构丰富的技术人员。 　　人才和经验丰富的管理人员是公司项目成功实施的基础。 　　4、项目投资预算和建设计划 　　(1)项目投资估算 　　本项目计划总投资10897.72万元，资金使用计划如下: 　　单位:万元 　　项目号或费用名称投资(万元)比例 　　建设投资8，489.17 77.90% 　　1工程造价7，881.85 72.33% 　　1-1-389 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　项目号或费用名称投资(万元)比例 　　1.1工程造价5，287.82 48.52% 　　1.2设备购置费2，470.51 22.67% 　　1.3安装费123.53 1.13% 　　2工程建设其他费用141.82 1.30% 　　3预备费465.50 4.27% 　　2.基金会流动资金2，408.56 22.10% 　　总计10，897.72 100.00% 　　(2)项目实施进度 　　项目计划工期为18个月，分为两个阶段:***阶段用12个月完成。 　　基础设施项目；第二阶段将在6个月内完成生产设备的购置、安装和调试，同时， 　　对生产、管理和行政人员进行招聘培训和试生产。该项目预计在第二年上半年完成。 　　投产，当年达到30%，第三年达到70%，第四年产能完全释放。 　　5.项目建设方案 　　(1)项目实施主体 　　本项目实施主体为公司全资子公司珠海高威。 　　(2)建设选址 　　项目选址拟位于珠海市金湾区连刚工业区大林山区东城南路1号。 　　珠海公司子公司hivi拥有的土地。 　　(3)主要工艺设备的选择 　　本项目设备选型主要遵循保证产品质量、优化工艺流程、降低生产成本的原则。 　　为减少环境污染，设备购置及安装总费用为2470.51万元。这个项目的所有者 　　工艺设备的选择如下表所示: 　　序号名称单价(万元)数量金额(万元) 　　新生产线生产设备的投入: 　　购买生产设备 　　(1)喇叭生产线 　　1预处理自动化生产设备 　　300.00 1 300.00 　　2喂料部分自动生产设备 　　3测试设备6.00 3 18.00 　　4管道13.00 8 104.00 　　5数控点胶机1.50 15 22.50 　　6振动板测试仪1.40 1.40 　　7弹性波测试仪2.30 1 2.30 　　8剥离机0.38 1 0.38 　　1-1-390 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　序号名称单价(万元)数量金额(万元) 　　9终端机0.66 1 0.66 　　10绕线机3.20 3 9.60 　　11磁化器7.70 3 23.10 　　12液体磁力机1.00 1.00 　　小计482.94 　　(2)功率放大器生产线(功率放大器) 　　1测试设备(套)6.00 24 144.00 　　2生产线(功率放大器)18.00 6 108.00 　　3 SMT生产线(设备)300.00 1 300.00 　　4 AI(自动插件)220.00 1 220.00 　　5插电式自动装配线6.00 1 6.00 　　6波峰焊12.00 4 48.00 　　7双层组装自动老化线40.00 2 80.00 　　8专业功放自动老化室25.00 1 25.00 　　9自动螺纹机3.00 10 30.00 　　10自动焊锡机3.00 10 30.00 　　11性能自动测试设备30.00 4 120.00 　　12超声波印刷电路板清洗设备3.00 1 3.00 　　13 ICT在线电路测试仪3.00 2 6.00 　　14成品/半成品自动测试设备5.00 11 55.00 　　小计1 175.00 　　(3)成品组装生产线 　　1条自动装配线35.00 1 35.00 　　2自动线切割端子一体机3.00 1 3.00 　　3测试计算机0.30 1 0.30 　　4监听功率放大器0.40 1 0.40 　　5 DVD播放器0.16 1 0.16 　　6 HCP DC供电0.60 1 0.60 　　7手动叉车0.19 1 0.19 　　8极性清扫器1.50 1.50 　　9音频信号发生器0.42 1 0.42 　　小计41.57 　　二、配套设备 　　1环保设备100.00 1 100.00 　　2成套电路设备400.00 1 400.00 　　3监控系统50.00 1 50.00 　　小计550.00 　　总计2 249.51英镑 　　旧生产线自动化改造的设备投资: 　　购买生产设备 　　(1)盒子生产线 　　1台花开槽机46.00 1台46.00 　　2 503数控中心95.00 1 95.00 　　小计141.00 　　(2)喇叭生产线 　　1硬件预处理磁路组进给80.00 1 80.00 　　小计80.00 　　总计221.00 　　1-1-391 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　序号名称单价(万元)数量金额(万元) 　　总计2 470.51英镑 　　(4)项目主要原材料及消耗量 　　音响产品的主要原材料和部件包括变压器、扬声器五金件、电线和塑料材料。 　　材料、密度板、纸箱、防震材料、集成块等。，这些原材料和零部件供应商。 　　音响行业的上游产业。经过近十年的发展，中国的音频产业已经成为世界***。 　　音频生产大国，相关配套产业链完整且具规模，加上音频为单一原料而零 　　元器件依赖度低，音响行业可以更稳定的获得原材料和元器件的供应。 　　然而，近年来，随着基础原材料价格的上涨，上述原材料和零部件的价格也一直在上涨。 　　势，对音响制造企业的生产成本造成巨大压力。 　　6.项目的环境保护 　　(1)废水 　　粪便污水经化粪池三级厌氧处理，含油污水经隔油池和隔渣池处理后，再上漆过滤。 　　废水经项目污水处理站处理后排放。 　　(2)废气 　　电子组装过程中会产生少量含锡及其化合物的烟气，由气体收集装置收集。 　　高空排放。 　　涂装线废气经水帘柜处理后，用活性炭吸附后排放。 　　经处理后，由风机抽***专用排烟管道排出。 　　木材加工过程中产生的木屑经脉冲静电除尘器处理后排放，粉尘废气 　　由风机抽***专用排烟管排出。 　　厨房油烟经高压静电油烟净化设备处理后，通过专用烟道抽***楼顶。 　　放上去。 　　(3)噪音 　　生产设备和通风设备隔声，吸声，减振，消声等综合处理合理。 　　安排设备的摆放位置。 　　(4)固体废物 　　1-1-392 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　生活垃圾应堆放在指定地点，由环卫部门每日清运，垃圾应每日堆放。 　　放一些定期清洗消毒。食堂隔油池产生的泔水油和食物残渣由专业单位收集。 　　回收和处理。 　　生产过程中产生的废弃包装材料的回收利用。集尘器收集的木屑和木材 　　废料由回收单元回收。油漆过程中产生的空油漆罐和油漆抹布已修复。 　　含油抹布的处理，电子组装过程中产生的废电子元件，喷漆废气。 　　废水处理设施经过喷淋和过滤废水后产生的废活性炭和工业污泥是危险的。 　　收运和处置废弃物经营许可单位。 　　(5)环保设施的投资和实际运行情况 　　本次募集资金项目总投资10，897.72万元，其中环保设施投资100万元，占。 　　总投资的0.92%。环境保护设施的投资列入募集资金项目的总投资预算，并采取环境保护措施 　　投资资金来源筹集资金。具体环保措施如下: 　　污染源环保设施名称 　　废水喷淋过滤废水处理装置及RO中水回用系统 　　烟气收集装置、活性炭吸附塔、水幕柜、风机、脉冲静电除尘器、高压静电 　　废气 　　油烟净化设备 　　消声、消声器等设施 　　固体废物固体废物收集和储存设施 　　清洁点 　　流动管网厂区内各系统的污水管网、集水池、雨污收集装置。 　　建设 　　7.项目经济效益分析 　　所得税前后的项目所得税 　　项目投资净现值(Ic=12%)(万元)12，532.20 9，479.95。 　　项目投资的内部收益率分别为30.20%和25.91%。 　　静态投资回收期(年)5.26 5.75 　　动态回收期(年)6.30 7.20 　　本项目所得税后的内部收益率为25.91%，远高于资本成本或债务利率，也远 　　高于公司2016年的总资产收益率和净资产收益率，因此本项目的实施有利于提高。 　　提高公司整体盈利能力，增加股东回报。项目投资回收期合理，总体经济预期。 　　效益好，财务风险低。 　　8.项目对生产方式的影响 　　本项目主要是在盒子的切割工艺，喇叭的磁路组合，点胶等环节，SMT贴片 　　贴片、插件、老化、焊接、测试等环节，围绕单个组装零件用自动化设备取代原有。 　　1-1-393 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　有的是以手工加工为主的模式，从而提高了整条生产线的生产效率。然而，由于公众 　　产品种类繁多，各类产品的外观和内部结构设计不一致，导致其产品的主要装配 　　取决于劳动力。该项目主要是通过引进自动化设备来改善单个总成零件的生产流程。 　　和质量稳定，从而提高生产效率，并且不会改变公司人员及其技术要求。 　　(2) R&D中心建设项目 　　1.项目概述 　　本项目通过进一步完善R&D部门的功能，投入先进的R&D设备，引进***的研发人员 　　人才，大量前瞻性的技术研发和产业转化，保证了公司产品的技术先进性。 　　同时，不断拓展和完善公司的产品线，从而加强公司在高端音响领域的综合竞争力。 　　力，巩固公司的行业地位。 　　该项目的主体是公司的全资子公司珠海hivi。项目建设期为18个月。 　　地址是珠海市连刚工业区大林山区东城南路1号。项目总投资估算为5220.84元。 　　万元，其中建设2050.62万元，研发3170.22万元。 　　2、项目建设的必要性和可行性分析。 　　(1)项目建设的必要性分析 　　(1)适应行业技术发展，保持和增强技术优势。 　　国内音响设备厂商数量众多，整体技术水平不高，低端产品同质化严重。 　　争议很严重。中高端市场的竞争要求企业具备强大的技术研发能力和工业设计能力。 　　对企业的整体技术实力要求较高。 　　作为一家专业从事R&D高端音响设备生产和销售的高新技术企业，公司一直 　　秉承R&D持续创新的理念，以技术优势为核心竞争力，以技术创新为首要发展。 　　策略，在行业内具有一定的技术优势。在工业技术不断发展的趋势下， 　　公司必须持续进行技术投入，才能长期适应行业的技术发展，保持在行业内的技能。 　　外科的主导地位。近年来，公司一直在加大R&D投资，并取得了一系列成果，但受到资金的限制。 　　系统，公司研发的检测设备和研发经费仍难以满足电子音响行业的技术需求。 　　求求。 　　本项目拟利用公司现有的R&D成果、技术优势和经验来扩建R&D中心。 　　1-1-394 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　提高R&D检测的软硬件设施水平，建立标准化的R&D平台，加强知识产权建设，全面推进 　　提高研发基础能力。本项目实施后，将有助于公司进一步保持和提升技术优势。 　　潜力，从而提升公司在高端音响领域的核心竞争力。 　　②增强R&D实力，满足生产经营需要。 　　公司一直非常重视研发，紧跟国际音响行业的技术发展趋势，但随着研究 　　随着研究领域的拓展，公司的R&D项目不断增加，每年都有数十个R&D项目正在或即将开业。 　　展，项目资金需求大，研发难度大，技术要求高，项目管理复杂，现有研发领域。 　　土地、设备条件、实验环境、技术人员等。已经难以满足研发进步的需要。 　　本项目实施后，公司可以购买先进的R&D设备和仪器，拓宽和改善现实。 　　测试测试手段，搭建更高标准的R&D平台，引进***的高端技术人才，提升研发 　　环境，从而提升公司研发实力，满足项目研发需求，使公司持续快速发展。 　　发展提供了有力保障。 　　(3)加强技术储备，提高新产品开发能力。 　　音响设备的研发涉及造型设计、电子学、电磁学、机械加工、电声学、安全。 　　全和电磁兼容等技术领域，具有技术水平高、知识密集、多学科交叉综合的特点。 　　点。随着音响行业的快速发展，大量的新产品和新技术层出不穷。为了具有竞争力 　　为了巩固市场地位，在激烈的行业环境中继续发展壮大，公司必须不断提高研发能力。 　　加大新产品、新技术的研发力度，全方位、深层次地满足市场的多样化需求。 　　在高端音频设备领域，外观和功能设计以及音质水平是产品的主要核心技术。 　　反映一件事，提高产品设计和测试能力也成为工业技术创新的重点。 　　本项目实施后，公司的R&D中心将得到扩建和升级，公司的R&D环境将更大。 　　改善，R&D和测试设备将升级，这有利于增强公司的新技术储备和升级。 　　公司自主创新能力能够满足公司新产品开发需求，提高公司产品设计和测试能力。 　　以维持公司在高端音响领域的市场地位。 　　(2)项目建设的可行性分析。 　　①丰富的技术开发和行业经验。 　　自主研发是公司核心竞争力的关键。公司自成立以来，一直非常重视研究。 　　1-1-395 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　研发工作，不断加大产品研发力度，积累了多年的技术开发经验。许多年后 　　发展，公司根据自身经营特点，积极探索，不断求新，积累了丰富的音响产业。 　　体验。公司生产的音响产品种类和规格丰富，能满足不同客户的需求。 　　在外观、功能设计、音质上有明显的竞争优势。 　　丰富的技术开发经验有利于公司在保持技术开发优势的基础上更加有效。 　　成功完成新项目的开发，并将其转化为产品优势。丰富的行业经验有利于公司更快、 　　更准确的抓住市场热点，快速的进行研发，加快新产品的投放，保证公司的产品。 　　先发优势。 　　②完善的R&D体系 　　公司采用“自主研发”的方式组织R&D工作，建立R&D立项制度。 　　和研发投资核算体系，并设置了主要由核心管理层和内部专家组成的技术和项目管理。 　　委员会，审查R&D项目，将其纳入年度R&D计划，并进行有效的管理会计和监督。 　　主管。完善的R&D体系有利于公司R&D体系的良好运行，加快技术成果的产业转化。 　　速度。 　　③经验丰富的R&D团队。 　　公司一直重视技术研发团队的建设。经过多年的团队建设，公司拥有了一项技术。 　　***且经验丰富的R&D技术人才团队，包括专业电声专家、扬声器设计师和外籍专家。 　　视觉造型师、结构设计师、电子电路设计师、包装设计师等。，有独特的个性。 　　创意和设计风格。公司建立了一套完善的人才储备机制，为公司提供人才储备。 　　保证。在内部人员培训方面，公司每年都会聘请业内知名的专家、学者或有经验的人士。 　　***管理和技术人员去公司培训员工，或者选派管理技术骨干人员去专业。 　　培训机构或高等院校深造；在引进外部人才方面，公司建立了人才吸引力。 　　引进、鼓励和发展的机制和管理制度，多渠道吸收***人才。经验丰富的R&D团队 　　团队可以确保这个项目的成功实施。 　　3、项目投资预算和建设计划 　　(1)项目投资估算 　　序号费用名称投资(万元)比例 　　建设投资2，050.62 39.28% 　　1工程造价597.92 11.45% 　　1-1-396 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2设备购置及安装1，252.69 23.99% 　　3工程建设其他费用88.97 1.70% 　　4储备基金111.04 2.13% 　　R&D费用3，170.22 60.72% 　　1人员工资2，920.22 55.93% 　　2 R&D费用200.00 3.83% 　　3 .人员培训费用50.00 0.96% 　　总计5，220.84 100.00% 　　(2)项目建设计划 　　项目计划工期为18个月，分为两个阶段:***阶段，过12个月。 　　在短时间内完成基础设施项目；第二阶段将在6个月内完成R&D设备的采购、安装和调试。 　　同时，招聘、培训R&D人员并投入试运行。 　　4.项目立项方案 　　(1) R&D中心建设目标 　　在公司现有技术中心的基础上，本项目将扩建R&D办公楼并引进一批 　　先进的研发、生产、检测设备和专业技术人员，建立专注于消费电子产品。 　　产品研发，集新产品开发、新技术新工艺研究应用、产品验证于一体。 　　行业技术中心。 　　(2) R&D中心建设内容 　　①扩建R&D中心场地。 　　公司计划建设2256.40平方米的R&D办公室、实验和测试场地(包括R&D办公室) 　　公共面积974.00平方米，实验室240.00平方米，消声室852.80平方米，测量室。 　　118.50平米，71.10平米试听室)，依据***标准、行业标准和专业实验室。 　　标准来布置和建造实验场地。 　　②R&D设备和软件的配置和建设 　　R&D中心将增加R&D设备和仪器，R&D工具软件和平台软件，使其达到行业。 　　专业实验室水平，并具备申请专业实验室认证的资格。实验室里可以提供声音 　　响应产品R&D过程对应的常规实验，满足工程师使用R&D工具的需求，提高研究。 　　头发环境。 　　③扩充和提升R&D团队。 　　1-1-397 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　新增R&D、实验等技术人员，使公司R&D团队超过200人，并定岗。 　　一个分工明确、相互协调的专业技术团队可以加强对R&D人员的指导和培训。 　　培训，提高R&D人才适应高端音频领域基础研究的专业技能和综合素质。 　　调查一下。 　　④资源管理平台建设 　　公司将完善R&D资源管理，建立技术共享与合作平台，整合部分功能模块。 　　进行标准化建模，建立标准化库，提高产品设计效率。 　　⑤进一步加强自主知识产权建设。 　　公司有多个项目已完成历年技术开发和储备，但尚未申请自主知识产权。 　　成果积累，另一批在建设期完成技术开发，在建设期申请自主知识产权。 　　该项目的权利，本公司拟在现有专利已被授权和申请的情况下，在建设期内实施。 　　继续申请大量专利，主要是国际和国内发明专利申请。 　　⑥“产学研”平台建设 　　寻求相关科研机构的合作开发，补充公司现有的R&D体系。 　　(3)R&D中心设立方案 　　①立项方案 　　本项目拟整合公司现有R&D系统的相关职能部门，形成更有效的研发管理。 　　管理系统。新R&D中心要明确各部门分工，细化R&D体系，全面提升公司研发 　　实力，加强公司的技术储备。 　　②项目研发课题 　　公司制定了R&D工作的中长期发展目标，为公司R&D工作的实施提供了科学依据。 　　规划和确定一些前瞻性的研发课题。R&D中心未来1-3年的主要研发课题如下 　　如表中所示: 　　序号研究内容研究的预期效果 　　无线音乐系统拥有时尚现代的设计和***佳的声学特性。 　　HiVi hivi***无线音响 　　1、支持WiFi、蓝牙和线路输入，可连接手机、pad、 　　音乐系统 　　平板电脑等音源，操作简单。 　　HiVi hivi高端平板媒体平板媒体播放中心采用安卓定制系统，内置八寸以上。 　　二 　　机身播放中心的触摸屏可以在线播放音频和视频。该系统结构紧凑，使用方便。 　　1-1-398 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　意思是放置。系统加载了WiFi、蓝牙、RCA等连接功能。，带音效。 　　自然清晰，使用方便。 　　KTV音箱采用hivi的***高音和带超高音，以及独特的线性阵列。 　　HiVi hivi***KTV布置，指向性大幅提升，形成大型动态线性声源，还配有两个 　　三 　　音箱只是专业低音炮，气势磅礴，清晰准确，达到HiFi效果。 　　水果。 　　HiVi超薄扬声器重新设计了单元的振动系统，并在整个 　　结构优化，非常浅的安装深度，超薄的低音单元。 　　同时厚度比传统低音薄，安装深度更浅。 　　4 HiVi超薄扬声器 　　并且箱体体积更小，安装更灵活简单，占用空间更大。 　　更少，重量也更轻。在使用时，还具有更好的空间灵活性。 　　自然 　　5.项目建设方案 　　(1)项目建设的主体 　　本项目实施主体为公司全资子公司珠海高威。 　　(2)项目选址 　　项目选址拟位于珠海市金湾区连刚工业区大林山区东城南路1号。 　　珠海公司子公司hivi拥有的土地。 　　(3)项目主要设备的选择 　　本项目计划投资1252.69万元购买和安装相关设备，包括设备和仪器的研发、研发。 　　工具和软件，新购设备清单如下: 　　R&D设备采购清单 　　单位:台/套 　　序列号使用部门设备名称数量 　　1个多路输出DC电源 　　高可靠性交流变频稳压电源 　　3模拟示波器 　　4数字示波器 　　5赛克焊接平台 　　6数字桥梁 　　多媒体研究与发展部 　　7电子秤 　　8热熔胶枪 　　9信号发声器 　　10静电测试仪 　　11毫伏表 　　12万用表 　　1-1-399 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　序列号使用部门设备名称数量 　　13 AP分析仪 　　14数字滤波器 　　15示波器 　　16数字示波器 　　17毫秒 　　18闰 　　19 LMS测试功放迈景图功放 　　20带前级的测试设备麦克风 　　21测试转台控制器 　　22 LCR数字桥 　　23万用表 　　24扬声器/麦克风自动极性测量仪1 　　25如龙数控 　　26光纤激光雕刻机 　　27音频分析仪 　　28智能电量测量仪 　　29噪声信号发生器 　　30 LCR数字桥 　　R&D家庭影院部数字示波器 　　32模拟示波器 　　33 AP测试仪器 　　34称重销售控制器 　　35大功率真空吸尘器 　　36博士电动工具 　　37桥 　　38专业音频分析仪 　　39专业测试声卡 　　40专业测试话筒 　　41专业音频分析仪 　　42专业音频分析仪 　　43 LCR数字桥 　　专业音响研究与发展部 　　44极化计 　　45专业音频处理器 　　46专业音频处理器 　　47混合器 　　48混合器 　　49无线麦克风 　　50传递函数数量测试 　　51扫描振动计系统 　　52线性参数测量 　　扬声器研发部门 　　53大信号参数识别系统 　　54三维失真测量系统 　　55模拟模块 　　1-1-400 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　序列号使用部门设备名称数量 　　56材料参数测量系统 　　57模态参数识别系统 　　58音频信号发生器 　　59极性测试仪 　　60频闪观测仪 　　61特斯拉计 　　二合一测试仪的62阻抗 　　63扬声器音频测量系统 　　64车载发烧专业CD播放器+解码器 　　65汽车功率放大器 　　66音频分析器 　　67数字示波器 　　68回流焊接 　　69公共广播R&D部波峰焊 　　70高速模块贴片机 　　71热成像仪 　　72电磁干扰测试接收器和选项 　　测试设备采购清单 　　单位:台/套 　　序列号使用部门设备名称数量 　　1丹麦B&K声学和振动测量产品 　　2丹麦B&K 4231声学校准器 　　3个消声室LMS 　　4次飞跃 　　5 LMS测试功放迈景图功放 　　6个电子数字卡尺 　　7个电子数字卡尺 　　8电子秤 　　9色差计 　　10游标高度卡尺 　　11极性测试仪 　　计量器 　　带量规的12英寸卡钳 　　13 DMR-IB毫欧表 　　14万用表 　　15 LCR数字桥 　　16弹性波位移测试仪 　　17工业恒温恒湿机 　　18 FO测试仪 　　19家庭影院音响 　　20 KTV音响 　　试听室 　　21 KTV音响 　　22投影仪 　　1-1-401 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　序列号使用部门设备名称数量 　　23音频视频解码器 　　24脉景图功率放大器 　　25蓝光播放器 　　26点卡拉ok机 　　27盐喷雾机 　　28工业恒温恒湿机 　　29实验室手持振动分析仪 　　30声学校准器 　　31英寸压力场麦克风 　　32台戴尔台式计算机 　　R&D各部门 　　33苹果iMac一体化电脑 　　34佳能单反套装 　　R&D软件设备采购清单 　　单位:台/套 　　序列号使用部门的软件名称的预计数量。 　　1家庭影院专用数控编程软件R&D部10 　　2音频测量软件 　　专业音响研究与发展部 　　3专业扩声音频设计软件10 　　4扬声器R&D部物理场耦合分析软件12 　　5多媒体R&D系电声系统仿真设计软件6 　　(4)项目主要原材料及消耗 　　音频产品研发所需的主要原材料和元器件有变压器、音箱五金件、电线、 　　塑料原料、密度板、纸箱、防震材料、集成块等。，这些原材料和零件是供应的。 　　业务构成了音频行业的上游产业。经过近30年的发展，中国的音响行业现已成为 　　全球***大的音响生产商，相关配套产业链完整且具规模，音响相对简单。 　　材料和零部件依赖度低，音响行业可以稳定获得原材料和零部件。 　　的供应。 　　6.项目的环境保护 　　(1)废水 　　粪便污水经化粪池三级厌氧处理，含油污水经隔油池和隔渣池处理后，再上漆过滤。 　　废水经项目污水处理站处理后排放。 　　1-1-402 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(2)废气 　　电子组装过程中会产生少量含锡及其化合物的烟气，由气体收集装置收集。 　　高空排放。 　　喷漆线产生的空气污染物经水帘柜处理后，经活性炭吸附后排放，废气 　　经处理后，由风机抽***专用排烟管道排出。 　　木材加工过程中产生的木屑经脉冲静电除尘器处理后排放，主要为大型 　　气体污染物为颗粒物，粉尘废气经处理后由风机抽送***专用排烟管道。 　　(3)噪音 　　对相关设备进行隔声、吸声、减振、消声等综合治理，合理布置设备 　　摆放位置。 　　(4)固体废物 　　生活垃圾应堆放在指定地点，由环卫部门每日清运，垃圾应每日堆放。 　　放一些定期清洗消毒。食堂隔油池产生的泔水油和食物残渣由专业单位收集。 　　回收和处理。 　　研发过程中产生的废弃包装材料的回收利用。集尘器收集的木屑和木材 　　废料由回收单元回收。油漆过程中产生的空油漆罐和油漆抹布已修复。 　　含油抹布的处理，电子组装过程中产生的废电子元件，喷漆废气。 　　废活性炭、废水处理设施经喷淋和过滤废水后产生的工业污泥是危险废物。 　　收集和处置营业执照的单位。 　　7.本项目对公司经营的影响。 　　本项目拟利用公司现有的R&D成果、技术优势和经验来扩建R&D中心。 　　提升R&D软硬件设施水平，建立标准化R&D平台，加强知识产权建设，全面提升 　　提高研发基础能力。本项目的实施有利于公司进一步保持和增强技术优势，因此 　　有效提升公司在电子音响领域的核心竞争力。 　　1-1-403 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(3)营销和服务网络建设项目 　　1.项目概述 　　本项目计划扩大公司线下体验店和物流配送中心的网络覆盖，完善电子商务。 　　服务体系，***后搭建线下提供体验和配送服务，线上提供定制设计和订单。 　　完善营销和服务体系。这一项目的实施将大大加强公司的销售和服务能力，仓储。 　　流支持能力，进一步巩固和加强公司的营销渠道，提高服务水平和质量，并扩大 　　销售规模和市场份额，提高公司在该领域的市场竞争力，促进公司持续快速发展。 　　展览。 　　本项目主体为公司，预计总投资5587.6万元，分20个业务开展。 　　在快速、有前景的地区开设新的体验店，在上海、北京、武汉、成都设立仓储物流。 　　中心，建立配套的电子商务平台。 　　2、项目建设的必要性和可行性分析。 　　(1)项目建设的必要性分析 　　①产品推广和品牌推广的需要。 　　从音响行业的发展来看，拓展营销网络是品牌音响企业快速占领市场的手段。 　　提升品牌影响力的重要手段。随着品牌音响终端营销网络的建立，市场已初具规模 　　入住率和品牌知名度都达到了一定的水平。我们应该加强终端渠道管理能力，提升终端渠道。 　　品牌渲染力成为品牌音响企业关注的重点，拓展直营体验店网络也就顺理成章。 　　进行产品宣传和品牌推广是品牌音响企业的必然选择。 　　通过多年的市场深耕，公司在高端音响领域拥有较高的品牌知名度和市场。 　　市场认可，业务规模达到一定水平。通过本项目的实施，公司将初步形成 　　覆盖中国主要消费领域的直营体验店网络有利于进一步推动公司产品推广和 　　品牌推广的力度和深度。 　　②提供客户体验，促进消费转型的需要。 　　随着互联网应用与音响等消费行业的结合越来越紧密，通过互联网购买音响。 　　音响产品逐渐成为消费主流。然而，由于消费者在选择音频产品时并不仅仅关注音频产品。 　　除了外观和功能设计，更注重音响产品的材质和音质，成为高端音响。 　　1-1-404 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　声学产品和低端音响产品的本质区别之一。 　　该项目将在全国各大消费区建设直营体验店，让消费者不仅可以在网上选择。 　　得到自己需要的音响产品，也可以在公司设立的体验店得到更直观的了解和体验。 　　产品，然后在网上下单购买，这样就大大提高了消费转化率。另一方面，通过建设 　　直营体验店让公司更贴近市场，及时充分了解客户需求，对公司有利。 　　产品研发和技术创新提供有力参考，捕捉行业发展趋势，为公司研发技术实力。 　　提供强有力的市场信息支持。 　　③提高物流配送能力和客户满意度的需要。 　　在电子商务成为主流销售渠道的背景下，越来越多的消费者不再单纯满足于。 　　物美价廉，但希望得到企业更多更好的综合服务，物流配送是否准确和 　　时间是优质综合服务的重要体现之一。 　　本项目将进一步加强公司物流配送中心的建设，一方面通过众多配送在全 　　遍布全国的物流配送中心为客户提供物流配送、上门安装和技术服务，提高客户。 　　满意度；另一方面，各仓储物流中心会根据各地区客户的需求，分别进行货物的搬运。 　　门店，实现有针对性的库存管理，提高公司专业的库存管理和物流配送能力， 　　缩短产品供应周期。 　　④搭建专业电子商务平台，完善公司服务链的需要。 　　随着居民消费水平的不断提高，个性化消费在中国蓬勃发展，产品将面临淘汰。 　　对用户的要求更严格，标准更高。本项目通过建设电子商务平台，实现销售。 　　销售端的信息化管理解决了非标产品定制、生产、销售的信息化处理。 　　为客户提供定制服务，使公司在生产中达到供、造、销的目标。 　　信息数字化、智能化，***终实现流程优化、速度更快、效益***大化。 　　(2)项目建设的可行性分析。 　　①公司有丰富的营销渠道管理经验。 　　公司现已建成覆盖全国的营销网络，并建立了功能齐全的市场部和 　　人员结构合理的销售团队。公司已经拥有成熟的渠道运营经验和完善的管理。 　　管理机构，在区域市场战略布局、渠道架构、政策设计方面有丰富的管理经验。因为 　　1-1-405 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　公司现有的渠道覆盖和渠道经验为本次营销网络建设项目提供了模式和支持。 　　这个项目的可行性增强了。 　　②营销服务网点分布更加合理，贴近市场需求。 　　在考虑营销服务网络的布局时，公司充分考虑了公司现有的体系结构 　　以及各地现有客户和潜在客户的需求。公司营销服务网络建成后，将直接面对该属。 　　本地客户，提供近距离、及时、可靠的产品和贴身的售后服务，有利于带动营销。 　　网点所在区域的市场开发及其覆盖区域。 　　③公司拥有稳定且经验丰富的核心管理团队。 　　经过多年的发展，公司培养和储备了一支具有丰富行业运营经验的管理团队。 　　团队，在业务拓展、品牌形象建设、技术团队建设、市场营销、内部风险控制等方面。 　　经营环节层层把关，形成了有效完善的内控体系，实现了良好的管理。 　　管理效果。公司的核心管理层具有类似行业的从业经验和多年的行业销售管理经验。 　　测试，积累了丰富的行业经验和大规模销售网络管理经验，面向高端音响产品。 　　销售市场是敏感的，有前瞻性的。 　　3、项目投资预算和建设计划 　　(1)项目投资估算 　　序号费用名称投资(万元)比例 　　建设投资5，507.60 98.57% 　　1固定资产成本3，458.40 61.89% 　　1.1装饰费用576.00 10.31% 　　1.2硬件设备购置费882.40 15.79% 　　1.3样品展示费2000.00 35.79%。 　　2无形资产成本200.00 3.58% 　　3租赁费为1，939.20 34.71% 　　4.网络接入费为10.00±0.18% 　　5开办费50.000 0.89% 　　6储备基金50.00 0.89% 　　二、基金会营运资金80.00 1.43% 　　总计5，587.60 100.00% 　　(2)项目建设计划 　　本工程建设周期为24个月，将根据各地区建设需求的紧迫性和网络资源的可利用性来确定 　　要合理安排网络建设进度。 　　1-1-406 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　4、项目建设内容及实施计划 　　(1)项目建设目标 　　该项目的建设旨在进一步完善公司产品和品牌的推广，强化核心销售区域。 　　重要经济区域的销售推广和市场推广，在巩固市场份额的基础上，完善公司产品 　　品牌知名度和影响力，实现公司的发展战略目标。 　　(2)项目建设内容 　　根据公司总体发展战略和经营目标，本项目主要建设内容如下: 　　①全国体验店网络建设 　　该项目将选择20个业务发展快、前景好的地区建设体验店，为客户提供 　　售前产品体验、物流配送、上门安装、技术服务等完善的销售服务，同时，负 　　负责客户跟踪服务、信息反馈、市场信息收集、客户满意度调查等。计划建设机构 　　检验车间的分布如下表所示: 　　序列号位置 　　1北京 　　2天津 　　3石家庄 　　4合肥 　　5福州 　　6广州 　　7深圳 　　8济南 　　9 Xi安 　　10成都 　　11重庆 　　12上海 　　13南京 　　14杭州 　　15昆明 　　16郑州 　　17武汉 　　18长沙 　　19哈尔滨 　　20沈阳 　　1-1-407 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　②***仓储物流中心建设 　　该项目将分别在上海、北京、武汉和成都设立仓储和物流中心。 　　覆盖华东、华北、华中、西南等主要区域市场的产品物流配送。 　　③支持电子商务平台建设 　　本项目中的电子商务平台主要包括以下功能: 　　一、移动终端和PC终端通用的网上商城系统。 　　打通公司的ERP，库存情况不定时更新，网上订单状态后台同步。 　　b、产品在线定制 　　用户可以根据公司提供的扬声器单元、箱体材质、箱体外观、功能模块进行root。 　　根据自己的需求，可以随意组合成自己喜欢的产品，生成逼真的3D效果图和*** 　　***终价格。电商平台系统可以模拟客户自己家里的使用场景，达到更好的效果。 　　用户体验。 　　(3)新的主要设备 　　营销和服务网络的建设需要投入相关的硬件设备，以满足业务发展的需要。 　　本项目计划投资882.4万元购买硬件设备，200万元购买电子商务平台软件。 　　新购设备清单如下: 　　单位:万元 　　组织 　　组织名称设备类型设备名称单价数量金额总金额 　　量 　　印刷和复印机0.50 1 0.50 2.00 　　电话和传真0.10 1 0.10 0.40 　　办公设备笔记本电脑0.70 2 1.40 5.60 　　仓储物流空调0.50 3 1.50 4 6.00 　　中心桌椅0.15 4 0.60 2.40 　　存储设备存储架30.00 1 30.00 120.00 　　物流设备卡车15.00 1 15.00 60.00 　　总计49.10 196.40 　　印刷和复印机0.50 1 0.50 10.00 　　投影仪1.00 2.00 40.00 　　电话和传真0.10 1 0.10 2.00 　　办公设备 　　体验店笔记本电脑0.70 2 1.40 20 28.00 　　空调0.50 2 1.00 20.00 　　桌椅0.15 5 0.75 15.00 　　存储设备存储架10.00 1 10.00 200.00 　　1-1-408 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　组织 　　组织名称设备类型设备名称单价数量金额总金额 　　量 　　物流设备卡车15.00 1 15.00 300.00 　　总计30.75 615.00 　　云服务器10.00 1 10.00 10.00 　　存储系统20.00 1 20.00 20.00 　　SAN交换机12.00 1 12.00 12.00 　　电子商务硬件设备 　　网络交换机2.00 2 4.00 4.00 　　平台 　　防火墙5.00 1 5.00 5.00 　　VPN访问20.00 1 20.00 20.00 　　总计71.00 71.00 　　总计882.40英镑 　　5.项目的环境保护 　　(1)废水 　　废水主要为少量生活污水，通过商业建筑或市政污水处理设施处理。 　　(2)噪音 　　项目的选址和建设必须符合城市规划的相关要求，尽量避开噪声敏感建筑物。空的 　　室内机和室外机均选用低噪音设备。 　　6.这个项目对公司运营的影响 　　本项目实施后，虽然不产生直接的经济效益，但可以提升公司的品牌知名度，这是 　　公司带来巨大的潜在经济效益。区域营销服务网点的扩大有利于消费者对公司的信任。 　　任何程度，加快反应速度，提高服务质量，进一步加强公司市场和品牌的推广，并提高 　　提升公司的品牌和市场优势，增强公司的市场竞争力，巩固和提升公司的市场份额， 　　实现公司中长期发展战略目标。 　　三。募集资金使用对公司财务状况和经营成果的影响 　　本次募集资金投资项目实施后，将进一步增强公司的核心竞争力，提高 　　公司的盈利能力，其对公司财务状况和经营成果的影响如下: 　　(一)进一步提升公司的核心竞争力 　　生产线自动化及产能扩建项目完成后，将采用技术水平高的先进生产设备。 　　设备，将增加公司的音响产品产能，改善公司的产品结构，丰富公司的产品线，提升公司的 　　1-1-409 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　同行业公司之间的产品竞争力。R&D中心项目完成后，公司开发的软件和硬件将得到改善。 　　平，提升研发基础能力，强化公司技术研发优势，加强公司在新产品研发方面的自我提升 　　主创新能力，使产品不断满足市场标准和需求，不断提升公司的电子音响领域。 　　核心竞争力。营销和服务网络建设项目完成后，将有助于加强公司的品牌和市场推广。 　　增强消费者对公司的信任，提升公司的品牌知名度，巩固公司的市场竞争力。 　　(2)进一步提高公司的盈利能力。 　　生产线自动化和产能扩建项目完成后，公司将充分利用现有的技术资源和运营。 　　销售网络扩大了公司的销售规模，通过规模经济降低了成本，增强了公司的盈利能力。研究 　　开发中心项目建成后，将大大提升公司的生产技术水平和新产品研发能力，为 　　公司的产品销售和制造为提升公司未来的盈利能力提供了强有力的技术支持。营销和 　　服务网络建设项目完成后，将有助于公司加快对客户的响应速度，提高服务质量。 　　量，为公司带来巨大的潜在经济效益。 　　(三)降低公司的资产负债率，增强公司防范财务风险的能力 　　公司目前融资渠道比较单一，主要为银行贷款。由于公司的生产经营规模 　　且资产规模小于同行业上市公司，债务融资空间不大。 　　银行贷款也会增加公司的财务成本。募集资金到位后，公司净资产规定 　　车型将大幅增加，资产负债率大幅降低，可以进一步优化公司资产负债结构。 　　拓宽公司融资渠道，增强公司抵御金融风险的能力，促进公司健康发展。 　　(D)净资产收益率在短期内会下降。 　　募集资金到位后，公司净资产将大幅增加，但募集资金投资项目正在建设中。 　　不会对公司设计期的利润有贡献，短期内公司净资产收益率会降低。但是从中长期来看 　　未来，募集资金投资项目符合公司发展规划，具有良好的盈利前景。 　　随着目标的顺利实施，公司的盈利能力将持续改善，公司的净资产收益率将逐步提高。 　　(五)新增固定资产折旧和无形资产摊销对公司经营业绩的影响。 　　本次募投项目完成后，固定资产折旧和无形资产摊销总额为 　　1276.17万元，远低于募投项目投产后的年均净利润3884.13万元。新成员 　　投资项目盈利能力较强，利润足以吸收新增固定资产折旧和无形资产摊销。 　　业务绩效的影响。 　　1-1-410 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　第十四节股利分配政策 　　一、报告期股利分配政策 　　报告期内，公司按以下顺序分配当年税后利润: 　　1.公司分配当年税后利润时，应当提取利润的10%，列入公司法定公积金。 　　公司法定公积金累计额为公司注册资本的50%以上的，不得提取。 　　公司法定公积金不足以弥补以前年度亏损的，应当依照前款规定提取。 　　在提取公积金之前，应当用当年的利润弥补亏损。 　　公司从税后利润中提取法定公积金后，经股东会决议，也可以提取税后利润。 　　润众提取任意公积金。 　　公司弥补亏损和提取公积金后的税后利润，可根据股东会决议计算。 　　按照股东持有的股份比例进行分配，但本章程规定不按照股份比例分配的除外。 　　违反前款规定，股东大会在公司弥补亏损和提取法定公积金之前向股东分配股份。 　　分配利润的，股东必须将违规分配的利润返还公司。 　　本公司持有的本公司股份不参与利润分配。 　　2、公司的公积金用于弥补公司亏损、扩大公司生产经营或增加公。 　　部门资本。但资本公积金不会用于弥补公司亏损。 　　法定公积金转为资本时，所留存的公积金不得少于转增前公司的注册资本。 　　本的25%。 　　3.公司股东大会对利润分配方案作出决议后，应召开公司董事会。 　　开业后2个月内完成股息(或股份)的派发。 　　二。报告期内的股利分配 　　报告期内，公司股利分配情况如下: 　　一、2014年分红情况 　　2014年，公司不进行分红。 　　1-1-411 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(二)2015年分红情况 　　2015年，公司不进行分红。 　　(三)2016年分红情况 　　2016年9月5日召开的公司2016年第三次临时股东大会审议通过了《2016年年中 　　本期利润分配预案以公司总股本6233.76万股为基数，向全体股东每10股派发。 　　1.6元(含税)现金奖励。现金分红总额997.4万元，其中自然人股东分红。 　　总金额882万元，发行人代扣代缴个人所得税0元。 　　截***2016年11月10日，已全部分红，本次分红已完成。 　　报告期内，公司股利分配方案符合《公司法》和《公司章程》的有关规定。 　　设置。 　　三。发行后的股利分配政策 　　于2015年11月12日召开的公司2015年第四次临时股东大会审议通过。 　　本章程(草案)上市后适用，公司的利润分配政策主要如下: 　　(一)利润分配原则 　　公司实行持续稳定的利润分配政策，公司利润分配应关注投资者。 　　合理的***，保护投资者的合法权益，兼顾公司的可持续发展。 　　(二)利润分配的形式和间隔 　　公司实行积极的利润分配政策，重视投资者的合理***，维护利润。 　　分配政策的连续性和稳定性。公司可以采取现金分红、股票分红和现金分红。 　　结合股票分红或法律法规允许的其他方式进行利润分成。在利润分配方式上 　　现金分红优先于股票分红，符合条件就要用现金分红。 　　利润分配。利润分配不得超过累计可分配利润的范围，不得损害公司的持续经营。 　　能力。 　　利润分配的期间间隔:一般支付年度红利，公司董事会也可以根据公司的 　　对资金的需求意味着中期股息。 　　1-1-412 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(三)利润分配的具体内容和条件 　　公司当年利润和累计未分配利润为正，公司现金流能够满足公司正常情况。 　　在经营和可持续发展的情况下，如无重大投资计划或重大资本支出，公司 　　现金股利应当每年支付，以现金方式分配的利润不得少于当年实现的可分配利润。 　　跑20%；***近三年以现金方式分配的累计利润不低于***近三年实现的年平均水平。 　　分配利润的30%；在实施现金分红时，公司还可以派发股票。 　　李。 　　重大投资计划或重大资本性支出是指下列情况之一: 　　(1)公司未来12个月拟对外投资、收购资产或购买设备的累计支出达到。 　　或者占公司***近一期经审计净资产的50%以上，且在3000万元以上； 　　(2)公司未来12个月拟对外投资、收购资产或购买设备的累计支出达到。 　　达到或超过公司***近一期经审计总资产的30%； 　　(三)中国证监会或深圳证券交易所规定的其他情形。 　　公司董事会应综合考虑行业特点、发展阶段、自身经营模式和盈利能力。 　　水平和是否有重大资本支出安排等因素，区分以下情况，提出具体的现金分红方案。 　　政策: 　　(1)如果公司发展阶段成熟，且无重大资本支出安排，在进行利润分配时， 　　本次利润分配中现金分红的***低比例应达到80%； 　　(2)公司发展阶段成熟且有重大资本支出安排的，在分配利润时， 　　现金分红在本次利润分配中应***少占40%； 　　(3)公司处于成长期且有重大资本支出安排的，在分配利润时， 　　现金分红在本次利润分配中***少应占20%。 　　公司可以根据需要以股票分红的方式分配利润。公司分享股份。 　　配股的条件是:公司经营状况良好，董事会认为公司股票价格和公司股份 　　规模不匹配时，在不影响上述现金分红的情况下，提出并实施股票股利分配预测。 　　凯斯。 　　1-1-413 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　(四)利润分配政策及其调整决策程序和机制。 　　公司董事会根据既定的利润分配政策和公司利润，制定当年的利润分配方案 　　分配方案由董事会提出，股东大会通过。公司研究并论证利润分配方案。 　　应充分考虑独立董事、监事和中小股东的意见。利润分配方案应予保留 　　的未分配利润由该计划解释。公司的利润分配方案应由全体董事的过半数表决通过。 　　只有获得独立董事半数以上通过，才能提交股东大会审议。公司监事会的职责是 　　董事会制定的利润分配方案经半数以上监事审议通过。 　　董事会在制定现金分红的具体方案时，还应当对公司的现金分红进行认真研究和论证。 　　独立董事产生的时机、条件和***低比例、调整条件和决策程序 　　表达明确意见时。独立董事可以征求中小股东的意见，直接提出分红建议和 　　提交董事会审议。在股东大会审议利润分配的具体方案前，公司将采取多种方式。 　　渠道积极与股东特别是中小股东沟通交流，充分听取中小股东的意见。 　　诉求，及时解答中小股东关心的问题。公司的利润分配方案必须出席股东大会。 　　股东(包括股东代理人)所持表决权的三分之二以上通过表决。除了现场会议， 　　公司还应该为股东提供一个在线投票平台。 　　公司应严格执行公司章程确定并经股东大会批准的现金分红政策。 　　现金分红的具体方案。根据生产经营、投资规划和长远发展的需要或原因。 　　外部经营环境发生重大变化，确实需要调整利润分配政策和股东回报规划的。 　　后利润分配政策不得违反中国证监会和深圳证券交易所的有关规定。相关音调 　　关于整体利润分配政策的议案应由独立董事和监事会发表意见，并经公司董事会审议。 　　提交公司股东大会批准，并经出席股东大会的股东所持表决权的三分之二以上通过。 　　通过。同时，公司应提供网络投票方式，方便中小股东在股东大会上参与投票。 　　公司应在年度报告中详细披露现金分红政策的制定和执行情况，并予以说明 　　是否符合公司章程或股东大会决议的规定，分红标准和比例是否明确。 　　以及相关决策程序和机制是否完备，独立董事是否履行职责并做出回应。 　　一些角色，小股东是否有充分表达意见和诉求的机会，小股东的合法权益。 　　是否得到充分保护等。现金分红政策如有调整或变更，应进行调整或变更。 　　更多的条件和程序是合规和透明的。 　　1-1-414 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　股东非法占用公司资金的，公司应当扣除该股东分配的现金红利。 　　利息，以偿还其占用的资金。 　　四。本次发行完成前的累计利润分配安排。 　　根据2015年第四次临时股东大会审议通过的《公司上市前盈利点》 　　议案决议，若公司***公开发行股票(a股)并上市方案获中信建投、 　　监督管理委员会批准实施的公司***公开发行股票前累计未分配利润 　　公司***公开发行股票完成后，由新老股东按持股比例享有。 　　1-1-415 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　第十五节其他重要事项 　　一、信息披露制度 　　根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》和《上市公司》, 　　公司信息披露管理办法、上市公司治理指引、深圳证券交易所股票上市 　　规则》(以下简称《上市规则》)及其他有关法律、法规、规范性文件和公司。 　　根据公司章程，公司制定了信息披露管理制度，以规范和完善公司的信息管理。 　　管理制度，较好地履行了信息披露义务。 　　证券部负责信息披露和投资者关系，董事会秘书负责具体工作。 　　石。公司信息披露和投资者关系的对外联系方式有: 　　张小康，董事会秘书。 　　电话020-34919808 　　传真020-84901370 　　地址:广州市南沙区东涌镇三沙公路13号 　　二、重要合同 　　截***2016年12月31日，对公司有重大影响的合同如下: 　　(1)销售合同 　　按照行业惯例，公司与大客户之间的销售合同是通过框架协议和协议签订的。 　　履行了提单的形式，框架协议中规定了产品、交货、验收、质量等基本条款。 　　产品名称、数量、价格等。受采购订单约束。 　　本公司与主要客户签订的框架协议如下: 　　订单客户/代理销售生产 　　签约主合同名称、合同条款备注 　　编号.名称变化类别 　　产品购销协议 　　随着2016年4月1日的命令- 　　发行人(编号:- 　　以2016年12月31日为准 　　北京JD.COM世纪20160037100) 　　一个 　　贸易有限公司产品购销协议 　　随着2016年3月1日的命令- 　　珠海hivi(编号:- 　　以2016年12月31日为准 　　20160016504) 　　Hivi家庭影院一代 　　上海大坤贸易管理合同(合同全家福照片2016.01.01-上海) 　　2珠海hivi 　　有限公司编号:HV 2016-研究所2016年12月31日代理 　　JY022) 　　1-1-416 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　订单客户/代理销售生产 　　签约主合同名称、合同条款备注 　　编号.名称变化类别 　　Hivi智能广播一代 　　公共广播2016.01.01-上海 　　珠海hivi协议(合同汇编) 　　2016年12月31日播出代理 　　编号:2016-GG002) 　　Hivi专业音频生成 　　专业声音2016年1月-上海 　　珠海hivi管理合同”(合同汇编) 　　项代理人2016年12月31日 　　编号:2016-ZY014) 　　通过多媒体2016.4.1-上海Hivi有源扬声器 　　发行者 　　2016年12月31日音响代理销售协议 　　Hivi多媒体机构 　　武汉百正百武汉市 　　合同(合同汇编多媒体2016.01.01- 　　汉口区，3号线贸易有限公司发行人 　　编号:HiVi2016-音频2016年12月31日 　　组织特工 　　D002) 　　Hivi多媒体机构 　　广州市 　　合同(合同汇编多媒体2016.01.01- 　　发行人花都区 　　编号:HiVi2016-音频2016年12月31日 　　代理 　　D032) 　　广东省 　　县级 　　广州好声音唤倒全城。 　　四 　　有限公司“hivi家庭影院一代(包括 　　管理合同(合同家庭照片2016.01.01-花都区/ 　　珠海hivi 　　编号:HV2016-医院2016年12月31日佛山， 　　JY023)不包括风机。 　　于、舜 　　戴德 　　理由 　　江苏省Hivi多媒体社 　　无锡拼音商汤合同(合同汇编多媒体2016年1月-(苏州 　　5发行人 　　贸易有限公司编号:hivi 2016-2016年12月31日除外) 　　D001)代理 　　江苏省 　　无锡萧墅电子“hivi多媒体音箱多媒体2016.01.01-(苏州 　　6发行人 　　产品有限公司经销协议(2016年12月31日除外) 　　代理 　　Hivi多媒体机构 　　合肥顺驰电子合同(协议汇编多媒体2016.01.01-安徽省 　　7发行人 　　科技有限公司编号:HiVi2016- Audio 2016.12.31代理 　　D006) 　　合肥印床电子hivi多媒体音箱多媒体2016.01.01-安徽省 　　8发行人 　　科技有限公司音频代理经销协议2016年12月31日 　　Hivi专业音频生成 　　管理合同(合同编制专业声音2016.01.01-杭州) 　　珠海hivi 　　编号:HV2016-向2016.12.31地区代理 　　杭州艺声电器ZY005) 　　九 　　有限公司“hivi智能广播一代 　　管理协议(协议由公共广播2016.01.01-浙江省编制) 　　珠海hivi 　　编号:hivi 2016-2016年12月31日播出代理 　　GG001) 　　1-1-417 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　订单客户/代理销售生产 　　签约主合同名称、合同条款备注 　　编号.名称变化类别 　　“hivi扬声器套件一代” 　　广州丹顿电子管理协议(合同编号2016.01.01- 　　10珠海hivi演讲人广州 　　产品有限公司编号:hivi 2016-2016年12月31日 　　JY002) 　　Hivi多媒体音频多媒体2016.01.01-湖南省 　　发行者 　　音频代理经销协议2016年12月31日 　　湖南田昕恒业 　　Hivi专业音频生成 　　11智能技术是有限的 　　管理合同(合同专业声2016.1.1-长沙) 　　珠海hivi公司 　　编号:)HV 2016年12月31日环代理 　　ZY027 　　Hivi多媒体机构 　　长沙亚润电子合同(协议汇编多媒体2016.1.1-湖南省 　　12发行人 　　科技股份有限公司编号:HiVi 2016- Audio 2016.12.31代理 　　D007) 　　Hivi智能广播一代 　　湖南贝美音响经营合同(协议由公共广播2016.1.1-湖南省编制) 　　珠海hivi 13号 　　科技股份有限公司编号:hivi 2016-2016年12月31日播出代理 　　GG003) 　　(2)购买合同 　　根据行业惯例，公司与主要供应商之间的采购合同是以签署框架协议和 　　履行订购单的形式，框架协议中规定了产品、交付、验收和质量等基本条款，具体而言 　　产品名称、数量、价格等。受采购订单约束。 　　本公司及其子公司与主要供应商签订的持续框架协议如下: 　　序号、供应商名称、合同、甲方采购的原材料品种、合同期限 　　2015.01.01- 　　1惠州市永昌盛电子有限公司hivi电声 　　2020.01.01 　　2015.01.01- 　　2佛山市南海区松岗华达hivi电声扬声器厂 　　2020.01.01 　　2012.01.01- 　　珠海hivi 　　2017.01.01 　　3广州晶鑫电力制造有限公司 　　2015.01.01- 　　Hivi电声 　　2020.01.01 　　2012.01.01- 　　珠海hivi 　　根据采购订单2017.01.01 　　4佛山市禅城区东源五金塑料厂 　　执行2015.01.01- 　　Hivi电声 　　2020.01.01 　　2015.01.01- 　　5鹤山智亿扬声器有限公司hivi电声 　　2020.01.01 　　2012.01.01- 　　6东莞张观塑胶电子有限公司珠海hivi 　　2017.01.01 　　2015.01.01- 　　7广州海逸电子科技有限公司hivi电声 　　2020.01.01 　　2015.01.01- 　　8东莞兴发电子有限公司hivi电声 　　2020.01.01 　　1-1-418 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　2015.01.01- 　　9广州雷琴谷音响设备有限公司珠海hivi 　　2020.01.01 　　2012.01.01- 　　10东莞荣源磁性材料有限公司珠海hivi 　　2017.01.01 　　(三)其他重要合同 　　2015年7月11日，珠海hivi与广东五华第二建筑工程有限公司签订标建。 　　合同约定由广东五华第二建筑工程有限公司承包珠海hivi的“A2-1、2厂房”和“工厂”。 　　建筑走廊和货物平台工程包括但不限于主体结构、装修、消防和防火。 　　防雷、防水、给排水、强弱电、桩基、土方等相关专业工业项目。 　　工程总造价为4790万元***。合同没有履行。 　　2016年6月4日，珠海hivi与四川魏攸科技有限公司签约珠海汇微客。 　　《科技有限公司商标许可协议》约定，珠海海维授权四川魏攸科技有限公司 　　许可在珠海hivi Horn生产的投影机产品上使用hivi的商标“HiVi” 　　许可期限为2016年6月1日***2017年5月31日。合同还约定，四川魏攸科技有限公司 　　公司采购5万以上的音箱，音箱单价可以下调3%，使用珠海hivi的音箱。 　　每台投影仪收取1美元的商标使用费；如果5万个音箱的投放周期是12。 　　月内，上述每台整机的商标使用费仅为0.6美元。合同没有履行。 　　三。外部担保 　　截***本招股说明书签署日，公司无对外担保。 　　四。重大诉讼或仲裁 　　截***本招股说明书签署日，公司未涉及任何财务状况、生产经营、经营 　　对业绩、声誉、业务活动和未来前景有重大影响的诉讼和仲裁事项。 　　截***本招股说明书签署日，公司股东、董事、监事、***管理人员及核心 　　技术人员无重大诉讼或仲裁事项。 　　动词 （verb的缩写）刑事诉讼 　　截***本招股说明书签署日，公司现任董事、监事、***管理人员及核心技术 　　没有一名外科医生卷入刑事诉讼。 　　1-1-419 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　第十六节董事、监事、***管理人员及相关事项 　　中介语句 　　1.发行人全体董事、监事和***管理人员声明。 　　本公司全体董事、监事、***管理人员承诺本招股说明书及其摘要不存在。 　　虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担个别责任。 　　和连带法律责任。 　　全体董事签名: 　　____________ ____________ ____________ 　　姚洪波杜小寒 　　____________ ____________ ____________ 　　姚宏远、***振国、吴展驰 　　____________ 　　钟明霞 　　1-1-420 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　二。保荐人(主承销商)声明 　　本公司已核对招股说明书及其摘要，确认不存在虚假记载或误导。 　　性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。 　　项目合作组织者: 　　____________ 　　侯李姣 　　保荐代表人: 　　____________ ____________ 　　程九军杜月春 　　法定代表人: 　　____________ 　　怎么样 　　国信证券有限责任公司 　　年月日 　　1-1-421 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　3.发行人律师的声明 　　本所及经办律师已阅读招股说明书及其摘要，并确认招股说明书及其摘要与。 　　本所出具的法律意见书与律师工作报告不存在矛盾。事务所和经办律师对发行人负责。 　　对招股说明书及其摘要中引用的法律意见书和律师工作报告的内容无异议。 　　确认募集说明书不会因上述内容而存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并 　　其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。 　　律师事务所负责人签字: 　　____________ 　　张炯 　　经办律师签名: 　　____________ ____________ 　　任宝明和***千 　　____________ 　　韩若菡 　　广东信达律师事务所 　　年月日 　　1-1-422 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　四。审计机构声明 　　本所及签字的注册会计师已阅读招股说明书及其摘要，并确认招股说明书及其 　　经本所验证的审计报告、内部控制验证报告和非经常性损益。 　　日程安排没有矛盾。本所及签字的注册会计师对发行人在招股说明书及其摘要中的陈述负责。 　　引用的审计报告、内部控制验证报告和经本所验证的非经常性损益清单 　　无异议，确认招股说明书不会因上述内容而出现虚假、误导或重大。 　　大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。 　　会计师事务所负责人签字: 　　____________ 　　蒋洪峰 　　注册会计师签名: 　　____________ ____________ 　　林恒信赵晨 　　广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙) 　　年月日 　　1-1-423 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　动词 （verb的缩写）验资机构声明 　　本机构及签字的注册会计师已阅读招股说明书及其摘要，并确认招股说明书及 　　摘要与本机构出具的验资报告不存在矛盾。机构和签字注册会计师对发行 　　对招股说明书及其摘要引用的验资报告内容无异议的，确认招股说明书不 　　因上述内容导致虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其真实性、准确性进行核查。 　　性和诚信承担相应的法律责任。 　　验资机构负责人签字: 　　____________ 　　蒋洪峰 　　注册会计师签名: 　　____________ ____________ 　　***绍华·赵晨 　　广东钟政珠江会计师事务所(特殊普通合伙) 　　年月日 　　1-1-424 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　不及物动词评估机构声明 　　本机构及签字的注册资产评估师已阅读招股说明书及其摘要，并确认招股说明书。 　　本书及其摘要与本机构出具的资产评估报告不存在矛盾。本机构及其签署的注册资产 　　评估人员对发行人在招股说明书及其摘要中引用的资产评估报告内容无异议。 　　确认募集说明书不存在因上述内容而导致的虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏 　　对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。 　　资产评估机构负责人签字: 　　____________ 　　沪东泉 　　注册资产评估师签名: 　　____________ ____________ 　　曾永和和梁瑞英 　　广东中联羊城资产评估有限公司 　　年月日 　　1-1-425 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　本机构及签字的注册资产评估师已阅读招股说明书及其摘要，并确认招股说明书。 　　本书及其摘要与本机构出具的资产评估报告不存在矛盾。本机构及其签署的注册资产 　　评估人员对发行人在招股说明书及其摘要中引用的资产评估报告内容无异议。 　　确认募集说明书不存在因上述内容而导致的虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏 　　对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。 　　资产评估机构负责人签字: 　　____________ 　　杨志明 　　注册资产评估师签名: 　　____________ ____________ 　　齐陈展杨 　　中和资产评估有限公司 　　年月日 　　1-1-426 　　广州海维电声科技有限公司招股说明书 　　第17节参考文件 　　一、参考文件 　　(一)出具推荐信； 　　(二)财务报表和审计报告； 　　(三)内部控制验证报告。 　　(四)经注册会计师验证的非经常性损益清单； 　　(五)法律意见书和律师工作报告； 　　(六)章程(草案)； 　　(七)中国证监会批准本次发行的文件； 　　(八)与本次发行相关的其他重要文件。 　　二、文件的参考时间 　　检查时间为发行期内每个工作日上午9: 00-11: 00，下午2: 00-5: 00。 　　三。未来参考文件的位置 　　(1)发行人:广州海维电声科技有限公司 　　公司地址:广州市南沙区东涌镇三沙公路13号 　　邮政编码:511453 　　电话:020-34919808 　　传真:020-84901370 　　互联网地址:http://www.hivi.com。 　　联系人:张小康 　　(2)保荐人(主承销商):国鑫证券股份有限公司 　　公司地址:深圳市红岭中路1012号国鑫证券大厦16-26楼。 　　电话:0755-82130833 　　传真:0755-82131766 　　联系人:程久军、杜月春、侯、、于永洲、马军、、万钧 　　1-1-427

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